AHORRO ANUAL AHORRO DISPUESTO 0

Transcripción

1 realizado para PATRICIA y TOMAS Elaborado el 10 de enero de 2013

2 CUENTA DE RESULTADOS INGRESOS Rentas de trabajo Rendtos. cap. mobiliario 660 TOMAS PATRICIA Rendtos. inmobiliarios 0 TOTAL INGRESOS GASTOS Hogar Tarjetas 0 ALIMENTACION Crédito SUMINISTROS Débito TELEFONIA EMPLEADA HOGAR COMUNIDAD 600 Personales ROPA Y CALZADO GASTOS MEDICOS YFARMACIA 540 LIBROS DVD CINE 850 RESTAURANTES VACACIONES VARIOS Gastos Financieros HIPOTECA Seguros SEGURO VIVIENDA 405 SEGURO COCHE 650 Transporte COMBUSTIBLE MANTO COCHES Hijos Impuestos, tasas ACTIVIDADES IRPF SEGURIDAD SOCIAL Imp. Circulación 140 Tasas+ IBI 896 TOTAL GASTOS AHORRO ANUAL AHORRO DISPUESTO 0 AHORRO DISPONIBLE

3 ESTADOS FINANCIEROS BALANCE ACTIVO PASIVO Activos inmobiliarios Deudas a l/p VIVIENDA HABITUAL HIPOTECA Activos Mobiliarios COCHE Deudas a c/p 0 Activos financieros: Jubilación PP PATRICIA PP TOMAS Medio / Largo plazo ACCIONES SUBORDINADAS Y PREFERENTES BONOS CONVERTIBLES FONDOS RV Corto plazo FONDOS RF Liquidez DEPÓSITO CUENTA CORRIENTE TOTAL PASIVO TOTAL ACTIVO PATRIMONIO NETO

4 RATIOS Ahorro anual Ratio de Ahorro = = = 29,1% Ingresos anuales Dependiendo del momento en el ciclo de vida debe situarse en un nivel mínimo para no pejudicar la estabilidad financiera. Normalmente debe ser superior al 10 % aunque se debe poner en relación con los objetivos vitales. Este ratio indica un buen nivel de ahorro Activo Total Ratio de Solvencia = = = 5,2% Pasivo Total Indica la relación entre lo que se tiene en propiedad, activo, y lo que se debe, pasivo. El valor depende del momento del ciclo de vida. Si es una pareja joven un 1,5 puede ser aceptable. Este ratio indica una buena salud financiera Gastos financieros Ratio de Endeudamiento = = = 8% Rend. Trabajo + Rend. Inmobil Indica la relación entre las obligaciones financieras contraídas y los ingresos regulares. No debe superar el 35 % Este valor indica capacidad de endeudamiento Activos líquidos R. Fondo de Emergencia = = = 7,35 meses Gastos mensuales Determina cuantos meses se podría subsistir en caso de una circunstancia grave como desempleo, enfermedad, muerte, Se toman como activos líquidos el dinero en disponibilidad (cuenta, fondos monetarios, etc) y no se tienen en cuenta gastos discrecionales, pués son los primeros que se reducen. Entre 3 y 6 meses es lo ideal, menos significa riesgo, mas puede significar activos ociosos. Activos líquidos Ratio de liquidez = = = 3,77 años Créditos a c/p Indica cuántos meses se puede aguantar sin entrar en mora ante una circunstancia de no ingresos. Se incluyen los pagos a terceros que se deben hacer en el plazo de un año. Lo conveniente es estar por encima de 0,5 ó 0,75. AHORRO DISPUESTO; 0; 0% AHORRO DISPONIBLE; ; 20% DESGLOSE DE GASTOS Hogar; ; 23% Gastos Financieros; 8.613; 8% Seguros; 1.055; 1% Hijos; 2.400; 2% Impuestos, tasas; ; 31% ; 0; 0% Personales; ; 12% Transporte; 2.950; 3%

5 2013 SALARIO BRUTO , ,00 RENTA GENERAL RT RCI RAE 0 0 RCM no incluido en BIA IR GPP no TEP REDUCCIONES Plan Pensiones max * max * Pensión compensatoria Mínimo personal y familiar BIG CUOTA INTEGRA GENERAL RENTA DEL AHORRO DIVIDENDOS INTERESES DE CUENTAS/DEPOSITOS 300 INTERESES DE RENTA FIJA INTERESES SOCIOS EMPR. RENTAS DE PIAS RENTAS DE PLANES JUBILACIÓN RENTAS DIFERIDAS Unit linked RCM NEGATIVO 4 AÑOS TOTAL RCM GP INMUEBLES GP FONDOS GP ACCIONES OTRAS GP PP 4 AÑOS GPP si TEP BIA Pensión compensatoria Minimo personal y famil. TOTAL GPP Base Liquidable Ahorro CUOTA INTEGRA AHORRO CUOTA INTEGRA TOTAL DEDUCCIONES DEDUCCIÓN VIVIENDA HABITUAL (1) 0 0 DEDUCCION DONATIVOS DEDUCCION CTA EMPRESA DEDUCCIÓN ALQUILER DEDUCCIÓN MATERNIDAD CUOTA LIQUIDA RETENCIONES Y PAGOS A CTA RETENCIONES AHORRO 63 0 CUOTA DIFERENCIAL ,06% 20,74% Tributación efectiva 29,03% 24,90% 20,74% 20,74%

6 Objetivos personales / familiares La estrategia PAC: plan de acumulación de capitales La gran ventaja de utilizar planes de acumulación de capital, PAC, es la de poner a trabajar el ahorro desde el primer día, y dependiendo del tiempo y el tipo de objetivo, podemos ir a distintos mercados o distintas tipologías de instrumentos financieros, siempre partiendo de una premisa principal: la diversificación. El PAC, cuando hablamos de conseguir objetivos de medio largo plazo, nos permite aprovechar en nuestro favor las variaciones de los mercados, consiguiendo un precio medio ponderado de compra mas bajo, y dado que los mercados a nivel mundial a largo plazo tienen una tendencia alcista, nos permiten alcanzar los nivele de rendimiento que consideramos en este estudio, sobre todo si sabemos aprovechar las bajadas de mercad que nos permiten comprar mas participaciones, por ejemplo de un fondo, con la misma cantidad. Los objetivos que tenemos en cuenta para alcanzar con la estrategia PAC son: Tiempo Cuota anual Ap. Inicial Cap. Aportado Objetivo Estudios de ELENA Estudios de CLARA Cambio de coche Otros objetivos y estrategias a seguir No datos

7 PLANIFICACIÓN DE LA JUBILACIÓN Edad actual: Años cotizados a S.S. Base de cotización: Edad jubilación: Diferencia último salario / primera pensión Salario Bruto Pensión máx. S.S Salario Neto Salario Neto Necesario cubrir 2013 (1) Jubilación (2) 80 y 100 % último salario Pensión S.S. Pensión S.S. Neta (4) Pérdida ingresos Neta 2013 (3) dentro de 23 y 20 años jubilación (5) (1) Salario bruto IRPF y SS. (2) Estimación inflación del 2,5 %. (3) Estimación Retención IRPF 20 % (4) Considerando una reducción futura de las pensiones (sistema de reparto, evolución poblacional ), estimamos que la tasa de incremento de las pensiones públicas de la S.S. hasta la jubilación sea del 1 %. Incluye reducción por IRPF del 20 %. (5) Diferencia entre la Pensión de la S.S. y lo que necesita el primer año jubilado. 2. Capital necesario para garantizar la pensión privada: Teniendo en cuenta ingresos por Alquileres de 6000 (valor actual). Calculando una inflación del 2,5 %, un rendimiento del capital acumulado del 2 % y esperanza de vida hasta los 87 y 87 años, a la edad de jubilación se debe tener un capital acumulado de: Ahorro necesario: Empezando a los 44 y 47 años e incrementando el ahorro un 2,5 % con una rentabilidad media anual del 5 %, el ahorro necesario el primer año es: partiendo de partiendo de Fiscalidad: Ej. IRPF no pagado IRPF pagado Rentas recibidas Producto Capital durante la durante la durante la financiero aportado acumulación (4) jubilación (5) jubilación Plan Pensiones (1) PPA (2) PIAS (3) (1) PP: Rentabilidad media anual del 5%. (2) PPA: Rentabilidad media anual del 1,75 % por tener que garantizar rentabilidad (Deuda pública a medio y largo plazo menos comisión del producto). (3) PIAS: Máximo al año La ley regula que los beneficios (la cifra mostrada) están exentos de impuestos (4) Tipo marginal en IRPF del 47 %. No se tiene en cuenta los límites fiscales si fuese el caso (5) Durante la jubilación se tributa como renta general tanto lo ahorrado como sus beneficios en el caso de los PP y PPA, y el PIAS tributaría sobre el 20% de la renta y aplicando el 21% de IRPF porque se declararía al año menos de

8 PLANIFICACIÓN DE LA JUBILACIÓN 5 Rentabilidad Gestión de la cartera adaptada al ciclo de vida Edad Perfil Conservador Equilibrado Dinámico Rentabilidad Ej. Anualidad 30% RV, 25% RV, 10% RV, 0% RV, 1,75% 35 % RF 35 % RF 40% RF 50 % RF 1 2 % % Mon. 40% Mon. 50% Mon. 50% Mon. 90 % RV, 65 % RV, 30 % RV, 25 % RV, 4,0% 10 % RF 20 % RF 40 % RF 35 % RF 3 4 % % Mon. 15 % Mon. 30 % Mon. 40 % Mon. 100 % RV, 92 % RV, 70 % RV, 30 % RV, 6,0% 0 % RF 8 % RF 15 % RF 40 % RF 5 8 % % Mon. 0 % Mon. 15 % Mon. 30 % Mon. RV: renta variable RF: renta fija Mon: activos monetarios 6. Tiempo El momento ideal para empezar a ahorrar para la jubilación es cuando se inicia la actividad laboral es decir, se debe empezar cuanto antes, porque el factor capitalización del ahorro es el mayor aliado que tenemos. Einstein decía del interés compuesto cosas como la octava maravilla del mundo". el mayor descubrimiento de todos los tiempos, o la fuerza más poderosa del universo". Veamos en el siguiente cuadro que esfuerzo tendría que hacer con un rendimiento medio del 5 % si empezase antes o decidiese esperar. Edad inicio Aportación Capital % aporta Capital total anual Aportado cliente 34 años % 44 años % 54 años % 62 años % Considerando acumular el mismo capital, la última columna refleja que cuanto antes se empiece menos hay que aportar Resumen Planificación Jubilación: Proyectar los ingresos de hoy y los de la pensión pública a la jubilación y calcular la diferencia que hay que cubrir, el GAP, para mantener el nivel de vida o no ser una carga para hijos o familia. Cómo hacerlo? Apartar una cantidad al mes de forma disciplinada y automática (domiciliarlo). Cúanto? Calcularlo con una una formula de rentas. cúando? Aprovechar las ventajas de la capitalización compuestas y empezar desde el inicio laboral. Fiscalidad: Valorar si se prefiere la ventaja fiscal durante la creación del capital, durante la percepción de la pensión privada o, si es posible, durante los dos períodos. Producto: Principalmente que incorpore ciclo de vida en la gestión y tener en cuenta el perfil riesgo. Costes: Medirlos en el vencimiento, solo ahí se pueden comparar PP, PPAs, PIAS, Planes de Jubilación. Seguimiento: Mínimo una vez al año y adaptación constante a los cambios personales o familiares. Consecuencias de no hacer una adecuada Planificación a la Jubilación? Los ingresos bajan, los gastos no,

9 Una vez realizado el trabajo de la Cuenta de Resultados, el Balance de Situación, los ratios, la protección de la familia y los objetivos personales y familiares, el siguiente paso será implementar el plan financiero. La herramienta que utilizamos para implementar el Plan Financiero se llama PLAN PERSONAL i l t l Pl Fi i ll PLAN PERSONAL DE AHORRO, que se entrega al cliente una vez hemos acordado el presentar una propuesta concreta.