Medellín, marzo 29 de 2011 Señores COMITÉ TÉCNICO Autoevaluación y Acreditación Universidad de Antioquia La ciudad Asunto: Indicador sobre el Manejo del Portafolio de Inversiones de la Universidad de Antioquia desde 1 de Julio del año 2005 hasta Diciembre 31 de 2010. La universidad de Antioquia ante la necesidad de contratar los servicios para la Administración del portafolio de valores de su propiedad, en especial de las conferidas por el artículo 11 del Acuerdo Superior 095 de 1996, expidió la Resolución Rectoral 20813 del 11 de mayo de 2005, en la cual se convoca a las Compañías Comisionistas de Bolsa que se encuentran inscritas en la Bolsa de Valores de Colombia. Obteniendo respuesta a dicha convocatoria, las siguientes empresas: Serfinco S.A. Comisionistas de Bolsa, Compañía Profesionales de Bolsa S.A. Comisionistas de Bolsa y la Compañía Suramericana de Valores S.A. Suvalor Comisionistas de Bolsa. (Ver Resolución 20183). Que mediante esta Resolución se adjudicó el contrato para la Administración del Portafolio de Valores de la Universidad de Antioquia a la Compañía Suramericana de Valores S.A, Suvalor comisionista de Bolsa, entregándole recursos por un valor de $39.656.596.725 en títulos valores de diferentes especies. Con la adjudicación se legalizo el contrato 046 de 2005, iniciándose el 1 de julio de 2005, para terminar el 30 de junio de 2006, por un valor de $200.000.000. (Ver archivo pliego de condiciones y contrato 046-2005) RESUMEN PORTAFOLIO - JULIO 1 DE 2005- CONTRATO 046-2005 1 de julio de 2005 Valor portafolio Inicial 0 37.820.515.552 Valor portafolio final 0 37.820.515.552 Las estrategias utilizadas para la administración del portafolio de valores de la Universidad de Antioquia, por el Comisionista de Bolsa Suramericana de Valores S.A. Suvalor hoy Valores Bancolombia S.A., son las más adecuadas, de conformidad con lo estipulado en el contrato 046-2005 (Títulos comprados con calificación mínima de AA,
siendo un riesgo conservador, según Estándar And Poors, agencia calificadora de riesgos) y un VAR del 7%, o sea la perdida máxima que puede tener el portafolio de títulos valores. RESUMEN SEMESTRAL CONTRATO 046-2005- 01/07/2005 A 31/12/2005 1 de julio de 2005 Valor portafolio Inicial 50.231.573.095 37.820.515.552 22 de julio de 2005 Aportes 0 4.566.900.000 26 de julio de 2005 Aportes 0 550.000.000 22 de diciembre de 2005 Retiros -3.000.000.000-3.000.000.000 28 de diciembre de 2005 Retiros -1.325.710-1.325.710 31 de diciembre de 2005 Rendimientos 1.430.035.689 8.724.193.232 DICIEMBRE 31 DE 2005 Valor portafolio final 48.660.283.074 48.660.283.074 Nota: La rentabilidad a 31 de diciembre de 2005 fue de un 33.66% efectivo Anual. RESUMEN SEMESTRAL CONTRATO 046-2005- 01/01/2006 A 31/12/2006 1 de enero de 2006 Valor portafolio Inicial 48.660.283.074 48.660.283.074 28 de diciembre de 2006 Aportes 882.157.450 882.157.450 1 de noviembre de 2006 Retiros -5.000.000.000-5.000.000.000 29 de diciembre de 2006 Retiro -3.153.440-3.153.440 31 de diciembre de 2006 Rendimientos 4.240.108.769 4.240.108.769 DICIEMBRE 31 DE 2006 Valor portafolio final 48.779.395.853 48.779.395.853 Nota: La rentabilidad a 31 de diciembre de 2006 fue del 18.84% efectivo anual (ver extracto). El contrato 046 de 2005, tuvo cinco (5) prorrogas que se llevaron a cabo hasta el 31 de octubre de 2007, no obstante el tres (3) de agosto de 2007, a través de la Resolución No. 24616, el Consejo Superior de la universidad de Antioquia ordena nuevamente la apertura del proceso conducente a la contratación de la administración integral del portafolio de valores de la Universidad de Antioquia. Presentándose los Comisionistas de Bolsa: Interbolsa S.A. Comisionista de Bolsa Asesores en Valores S.A. Comisionista de Bolsa Profesionales de Bolsa S.A. Comisionista de Bolsa Valores Bancolombia S.A. Comisionista de bolsa Una vez calificada la parte técnica y económica del proceso licitatorio, el Comisionista de Bolsa Valores Bancolombia S.A., fue la entidad a quien se le adjudicó el contrato para la administración del portafolio de terceros (APT), mediante la Resolución No 25248 del 23 de noviembre de 2007, legalizando el contrato 114-2007 entre las partes por un valor de $330.000.000, con una duración de dos (2) años, iniciándose el 1 de diciembre de 2007,
terminando el 30 de noviembre de 2009, contrato que fue prorrogado por dos años más, debido a que existía disponibilidad presupuestal para continuar con este, prorroga recomendada por la junta Asesora en Contratos de la Universidad de Antioquia al rector, a través del acta 542. Junta celebrada el 25 de agosto de 2009. RESUMEN SEMESTRAL CONTRATO 046-2005- 01/01/2007 A 30/11/2007 1 de enero de 2007 Valor portafolio Inicial 48.723.596.994 48.723.596.994 Aportes 0 0 Retiro 0 0 30 de noviembre de 2007 Rendimientos 871.240.383 3.007.959.889 NOVIEMBRE 30 DE 2007 Valor portafolio final 51.698.502.216 51.698.502.216 NOTA: El contrato 046-2005, finalizo el 30 de noviembre de 2007, generando una rentabilidad noviembre 30 de 2007, fue del 15.48%, efectivo anual. RESUMEN MENSUAL CONTRATO 114-2007- 01/12/2007 A 31/12/2007 1 de diciembre de 2007 Valor portafolio Inicial 51.706.999.339 51.706.999.339 3 de diciembre de 2007 Aportes 15.000.000.000 15.000.000.000 4 de diciembre de 2007 Aportes 59.884.641 59.884.641 20 de diciembre de 2007 Aportes 4.652 4.652 31 de diciembre de 2007 Retiro -11.330.084-11.330.084 31 de diciembre de 2006 Rendimientos -610.553.769-610.553.769 DICIEMBRE 31 DE 2007 Valor portafolio final 66.145.004.779 66.145.004.779 NOTA: El contrato 114-2007 inicio el 1 de diciembre de 2007, obteniendo una rentabilidad negativa a diciembre 31 de 2007 del -10.73% efectivo anual. RESUMEN ANUAL CONTRATO 114-2007- 01/01/2008 A 31/12/2008 1 de enero de 2008 Valor portafolio 66.145.004.779 51.706.999.339 Inicial 1 de abril de 2008 Aportes 129.931.965 15.189.821.258 20 de noviembre de 2008 Aportes 10.000.000.000 10.000.000.000 31 de diciembre de 2008 aportes 900.000.000 900.000.000 23 de junio de 2008 Retiro -4.000.000.000-4.000.000.000 26 de junio de 2008 Retiro -15.000.000.000-15.011.330.084 18 de septiembre de 2008 Retiro -6.000.000.000-6.000.000.000 10 de octubre de 2008 Retiro -2.000.000.000-2.000.000.000 31 de octubre de 2008 Retiro -1.700.000.000-1.700.000.000 6 de noviembre de 2008 Retiro -7.000.000.000-7.000.000.000 31 de diciembre de 2008 Retiro -21.125.201-21.125.201 31 de diciembre de 2008 Rendimientos -39.938.022 2.616.820.638 DICIEMBRE 31 DE 2008 Valor portafolio final 44.681.185.950 44.681.185.950
NOTA: La rentabilidad a diciembre 31 de 2008, fue del 4.33% efectivo anual (ver extracto) RESUMEN ANUAL CONTRATO 1147-2007- 01/07/2009 A 31/12/2009 1 de enero de 2009 Valor portafolio 44.681.185.950 44.681.185.950 Inicial 2 de enero de 2009 Aportes 5.000.000.000 5.000.000.000 19 de febrero de 2009 Aporte 800.000.000 800.000.000 26 de mayo de 2009 Aporte 35.516.148 35.516.148 30 de diciembre de 2009 Aporte 18.000.000.000 18.000.000.000 5 de octubre de 2009 Retiro -10.000.000.000-10.000.000.000 18 de diciembre de3 2009 Retiro -2.500.000.000-2.500.000.000 21 de diciembre de 2009 Retiro -7.500.000.000-7.500.000.000 31 de diciembre de 2009 Rendimientos 4.464.197.160 7.464.197.160 DICIEMBRE 31 DE 2009 Valor portafolio final 55.980.899.258 55.980.899.258 NOTA: La rentabilidad a diciembre 31 de 2009, fue del 9.36% efectivo anual. RESUMEN SEMESTRAL CONTRATO 114-2007 - 01/01/2010 A 31/12/2010 1 de enero de 2010 Valor portafolio 55.980.899.258 55.980.899.258 Inicial Aportes 0 0 31 de diciembre de 2010 Retiro -143.141-143.141 31 de diciembre de 2010 Rendimientos 4.373.703.994 4.373.703.994 DICIEMBRE 31 DE 2008 Valor portafolio final 60.354.460.111 60.354.460.111 NOTA: La rentabilidad a diciembre 31 de 2010, fue del 7.81% efectivo anual. RESUMEN RENTABILIDADES, FLUJOS Y RENDIMIENTOS CONTRATO 114-2007 Fecha Inicial 01-12-2007 Fecha Corte 01-12-2010 Rentabilidad Efectiva Anual 8.67% Valor portafolio Inicial $51.706.999.339 Aportes 60.004.134.718 Retiros -65.811.395.738 Rendimientos 14.454.721.792 Valor Patrimonial a 31/12/2010 60.354.460.111
Los dos contratos celebrados el Comisionista de Bolsa Suvalor S.A hoy valores Bancolombia S.A., se les ha realizado la interventoría del caso, haciéndole seguimiento mensual a través de informes a las diferentes cláusulas determinadas en los contratos 046-2005 y 114-2007, hoy vigente hasta el 30 de noviembre de 2011, donde se ha dado estricto cumplimiento a lo pactado en los contratos y a las normas legales, interventoría a cargo del doctor Diego Alonso Ramírez Gómez, Profesional grado 6 de la vicerrectoría Administrativa. Por todo lo anterior se tiene la información en mi oficina bloque 22 of. 224, que soporta el proceso de contratación para la Administración del portafolio de la Universidad de Antioquia, por parte de un comisionista de bolsa como es: 1. Actas de la Junta Asesora en contratos de la Universidad de Antioquia, donde se recomienda al Rector convocar a las Compañías Comisionistas de Bolsa a presentar una propuesta para la Administración del Porfolio de Terceros (APT). 2. Resoluciones Rectorales No. 20813 del 11 de mayo de 2005 y la No 25248 del 23 de noviembre de3 2007. 3. Contratos 046-2005 y 114-2007 4. Actas y Resoluciones Rectorales para la realizar prorroga a los contratos 046-2005 y 114-2007 5. Actas de inicio de los contratos 6. Acta de liquidación contrato 046-2005 7. Proceso de licitación y adjudicación de los contratos 046-2005 y 114-2007 Atentamente. DIEGO ALONSO RAMÍREZ GÓMEZ Interventor contratos 046-2005 y 114-2007 Profesional G. 6 Vicerrectoría Administrativa C.C. Rubén Alberto Agudelo García Vicerrector Administrativo Dr. Diego Montejo Camelo
Asistente vicerrectoría Administrativa