Situation de la Lechería a Nivel Mundial Comité Nacional Sistema Producto Bovino Leche México, Agosto 11, 2015 1
U.S.Dairy Export Council Organización Independiente Fundado en 1995 por los Ganaderos Lecheros de Estados Unidos. 116 U.S. miembros Productores de Leche, Procesadores, Comercializadores, etc. Miembros Aliados y Organizaciones Privadas Oficinas Generales en Arlington, VA 2
Red Internacional de Oficinas de USDEC 3
Principales Países Productores de Leche y Lácteos en 2014 Unión Europea USA India China Rusia Brasil Nueva Zelanda Mexico Argentina Ucrania Australia Canadá Japón 21.5 11.4 11.2 11.2 9.5 8.7 7.3 42 31.6 29.7 58 93 Billones de Litros 159 OCDE 2014 7
Mercado Internacional de la Leche & Lácteos Principales factores detrás de la situación actual Un asunto de oferta y demanda 5
Factores Determinantes en el Comercio Mundial Primer Semestre 2013: Top 5 exportadores están 3% abajo en producción de leche (aprox. 2 millones de TM menos de producto disponible). EU -2%, NZ -26%, AU -8%, ARG -5%, USA + 1% Top Importadores: China: +18% Rusia: +21% SE Asia: + 1% México / Argelia: Mismo nivel Japón / Corea: +9 / +27% respectivamente. 6
Situación Actual Comercio de Lácteos Aug 2015 El mercado mundial de precios ha estado en caída por al menos un año y medio. Precios internacionales consolidados están en el nivel mas bajo en 6 años. LDP Nivel mas bajo en 13 años / LEP Nivel mas bajo en 12 años, y precios de WPC s mas bajos en 6 años. Precios de Leche en Polvo están 70% abajo en comparación a Febrero de 2014. Queso y Mantequilla están por abajo en 45% 7
Precios Mundiales en Nivel mas Bajo en 6 Años 2013-15 PRICE TREND (Monthly Average) - SMP, WMP, CHEESE, BUTTER, WHEY* ($/MT) * Mid-point of range. Milk powder, cheese and butterfat are Oceania; whey is Western Europe. Source: USDEC, USDA s Dairy Market News 8
Situación Actual Comercio de Lácteos Aug 2015 Producción de Leche de los 5 principales exportadores a nivel mundial Europa, Estados Unidos, Nueva Zelanda, Australia y Argentina (Representan el 80% del comercio mundial). En 2014, Europa y Nueva Zelanda + 5% vs 2013 Producción del top 5 consolidada +3.7% (2014) Durante el primer trimestre de 2015 no hubo crecimiento, pero para el segundo periodo la producción consolidada reporto +2% 9
Producción Record en 2014 Includes EU-28, U.S., New Zealand, Australia and Argentina. Source: USDEC, USDA, EuroStat, DCANZ, DairyAustralia, Argentina Ministry of Agriculture 10
Situación Actual Comercio de Lácteos Aug 2015 El efecto e importancia de la demanda en China, impacto a nivel mundial (Economía en desaceleración) China es el mayor demandante de lácteos, se sobreinventario a finales de 2013 y principios de 2014 (estimado de 62% mas de lo que necesitaba). En Otoño de 2014 redujo importaciones, de Sept 14 a Jun 15 redujo compras en 37%, equivalente a 457 mil TM mensuales. Lo anterior equivale a que los top 5 exportadores incrementaran su producción de leche en 1.9% Importaciones de LEP -61%, LDP -35%. Además la producción de leche en China creció 4% 11
El Mercado Chino; Sobre-Inventariado Imports include WMP, SMP, infant formula, cheese, butterfat, whey, lactose and fluid milk. Source: GTIS, USDEC 12
Situación Actual Comercio de Lácteos Aug 2015 El efecto e impacto a nivel mundial del Embargo de Rusia por la situación en Ucrania-Crimea. Inicio en Agosto de 2014, y recién extendido un año hasta Junio 2016 (EU, Estados Unidos, Canadá, Australia y Noruega. Históricamente Rusia importa de Europa un promedio de 22,000 TM de quesos y 2,500 TM de mantequilla / grasa butírica mensuales. La UE destina a Rusia poco mas del equivalente al 2% de su producción de leche (equivalente). UE cambio en parte producción de quesos a LDP, además de ofertar quesos a regiones en donde normalmente no tenia una presencia relevante. 13
Embargo Ruso Provoco que EU Retomara Presencia en Otros Mercados Source: GTIS, USDEC 14
Situación Actual Comercio de Lácteos Aug 2015 Otros mercados han incrementado demanda de lácteos, pero no es suficiente para regresar a un balance del mercado mundial. Países y regiones que han sido de una manera relegados por la alta demanda en China han tenido durante este tiempo acceso a mejores condiciones de precio, pero también existe riesgo de sobre-inventarios de compra. En resumen, los tres factores (China, Rusia y un aumento en la producción mundial de leche) han sido causantes del nivel mas bajo de precios internacionales y crecimiento de inventarios). 15
Otras regiones, compras a la alza Source: GTIS, USDEC. Japan and Thailand are through June. Mexico is through May. Indonesia, Malaysia, Egypt and Philippines are through April. 16
Situación Actual Comercio de Lácteos Aug 2015 La plataforma de ventas de Nueva Zelanda GDT ha reflejado en sus operaciones la caída de precios a nivel mundial. En Aug 04, el precio promedio cayo 9% vs las dos semanas anteriores, y bajo 46% desde Mayo 2014. Actualmente se encuentra en su nivel histórico mas bajo desde que inicio operaciones en 2008. Los precios a futuro en Nueva Zelanda están reportando un breve incremento, que tienen como base la LEP de $1,460 a $1,770 a finales de este 2015. 17
GDT ha Caído por 10 Sesiones Consecutivas Source: USDEC, Global Dairy Trade 18
Situación Actual Comercio de Lácteos Aug 2015 Por su parte Estados Unidos ha visto caer sus exportaciones en 2015 vs 2014 como resultado de la situación internacional. En primer semestre de 2015, las exportaciones cayeron en 11% en volumen y 27% en valor vs 2014. LDP -4%; Quesos -12%; Grasa butírica -75%; LEP -30% WPC s -8%; MPC s -46% y leche fluida -1%. Primer semestre exportaciones como porcentaje de su producción fue 14.5% vs 16.4% en mismo periodo 2014. En contraste EU y Nueva Zelanda han incrementado su participación en México, Japón, Corea del Sur, el Medio Oriente y Norte de África. 19
Exportaciones de U.S.A a la Baja en 2015 Source: USDEC, USDA 20
Perspectivas del Mercado a Corto & Mediano Plazo Producción de leche seguirá creciendo y no se contraerá lo suficientemente rápido para re-balancear el Mercado / Menores márgenes de ganancia normalmente llevan a un decline de producción. China regresara a niveles de compra de 2012 / Un año mas de embargo Ruso USDEC estima que la situación se mantendrá similar por lo menos 6-9 meses. Precios bajos podrían estimular mayor consumo, pero no hay certeza a nivel global. 21
Precios Pagados al Productor en U.S.A Leche Clase I $17.66 cwt ($0.38 dlls / litro) *(35%) Leche Clase II $14.70 cwt ($0.32 dlls / litro) *(11%) Leche Clase III $16.33 cwt ($0.36 dlls / litro) *(45%) Leche Clase IV $13.15 cwt (0.28 dlls / litro) *(9%) Precios del Mercado Queso Cheddar $3.78 Kg (Bloque) Mantequilla $4.38 Kg LDP $1.52 kg * % de la produccion FMMO Precios al cierre Agosto 07, 2015 22
Precios Mercado EU / Nueva Zelanda EU Queso: $3,395 TM LDP: $1,895 TM Mantequilla / AMF: $3,240 Nueva Zelanda Queso: $2,665 TM LDP: $1,365 TM / LEP: $1,470 TM Mantequilla / AMF: $2,292 TM 23
Asuntos Generales a Comentar al CNSPBL TPP Ronda Ministerial en Hawaii, sin acuerdo final en leche y lácteos. Indicadores Geográficos (Posición de la UE) Invitación a unirse a los esfuerzos del www.commonfoodnames.com Potencial TLC entre la UE y Estados Unidos. COOL OMC Resolución. Leche cruda de Estados Unidos, Acceso al mercado Mexicano bajo los términos del TLCAN. Solicitud de resolución y atención pronta. (Abril 2012 a la fecha). 24
Gracias por su atención! Rodrigo A. Fernandez U.S. Dairy Export Council - Mexico rafernandez@usdecmexico.com