Corporación Andina de Fomento (CAF) Estados Financieros Por los años terminados el 31 de diciembre de 2010 y 2009
CORPORACIÓN ANDINA DE FOMENTO (CAF) Balances Generales al 31 de diciembre de 2010 y 2009 (Expresados en miles de dólares estadounidenses) ACTIVO NOTAS 2010 2009 Efectivo en caja y bancos 119.834 29.906 Depósitos en bancos 2 1.403.443 1.237.863 Valores negociables: Comercializables 3 y 18 2.456.745 2.214.254 Otras inversiones 2 146.852 203.361 Cartera de créditos (US$ 67.678 y US$ 61.458 a valor razonable al 31 de diciembre de 2010 y 2009) 4 y 18 13.783.043 11.686.689 Menos comisiones por préstamos, neto de costos de originación 70.129 56.125 Menos previsión para posibles pérdidas 4 141.364 143.911 Cartera de créditos, neta 13.571.550 11.486.653 Inversiones de capital 5 94.721 85.482 Intereses y comisiones por cobrar 159.559 135.705 Instrumentos derivados 17 y 18 524.989 436.745 Propiedades y equipos, neto 6 29.901 28.074 Otros activos 7 39.281 29.026 PASIVO Y PATRIMONIO Total activos 18.546.875 15.887.069 PASIVO Depósitos recibidos 8 2.739.497 2.650.706 Papeles comerciales 9 1.524.285 1.265.417 Bonos (US$ 7.089.124 y US$ 5.588.862 a valor razonable al 31 de diciembre de 2010 y 2009) 10 y 18 7.212.812 5.699.219 Préstamos y otras obligaciones (US$ 347.310 y US$ 137.555 11 y 18 998.089 788.467 a valor razonable al 31 de diciembre de 2010 y 2009) Intereses por pagar 120.001 98.093 Instrumentos derivados 17 y 18 132.887 45.136 Gastos acumulados por pagar y otros pasivos 12 66.117 53.227 Total pasivo 12.793.688 10.600.265 PATRIMONIO 14 Capital suscrito y pagado (capital autorizado US$10.000 millones) 2.813.940 2.485.645 Superávit de capital 616.171 539.222 Reservas patrimoniales 2.156.937 2.027.228 Utilidades retenidas 166.139 234.709 Total patrimonio 5.753.187 5.286.804 Total pasivo y patrimonio 18.546.875 15.887.069 Ver notas a los estados financieros 6
CORPORACIÓN ANDINA DE FOMENTO (CAF) Estados de Ganancias y Pérdidas Por los años terminados el 31 de diciembre de 2010 y 2009 (Expresados en miles de dólares estadounidenses) NOTAS 2010 2009 Ingresos por intereses Préstamos 1(f) 320.068 398.737 Inversiones y depósitos en bancos 1(e) y 3 33.965 67.318 Comisiones sobre préstamos 1(f) 31.522 17.798 Total ingresos por intereses 385.555 483.853 Gastos por intereses Depósitos recibidos 9.255 14.413 Papeles comerciales 9.771 7.187 Avances y préstamos a corto plazo - 1.011 Bonos 136.651 139.614 Préstamos y otras obligaciones 10.057 16.094 Comisiones 7.481 10.406 Total gastos por intereses 173.215 188.725 Ingresos por intereses, neto 212.340 295.128 Crédito a previsión para posibles pérdidas de cartera de créditos 4 (2.990) (1.656) Ingresos por intereses, neto después de crédito a previsión para posibles pérdidas de cartera de créditos 215.330 296.784 Ingresos no financieros Otras comisiones 3.798 3.319 Dividendos y participaciones patrimoniales 3.301 9.596 Otros ingresos 801 1.082 Total ingresos no financieros 7.900 13.997 Gastos no financieros Gastos administrativos 69.735 62.562 Otros gastos 1.069 147 Total gastos no financieros 70.804 62.709 Resultado neto antes de cambios no realizados en el valor razonable relacionado con los instrumentos financieros 152.426 248.072 Cambios no realizados en el valor razonable relacionado con los instrumentos financieros 13.713 (13.363) Utilidad neta 166.139 234.709 Ver notas a los estados financieros 7
CORPORACIÓN ANDINA DE FOMENTO (CAF) Estados de Patrimonio Por los años terminados el 31 de diciembre de 2010 y 2009 (Expresados en miles de dólares estadounidenses) Reserva Capital Artículo N 42 Total suscrito Superávit del Convenio reservas Utilidades Total NOTAS y pagado de capital General Constitutivo patrimoniales retenidas patrimonio Saldos al 31 de diciembre de 2008 2.176.430 280.255 1.458.180 327.574 1.785.754 311.474 4.553.913 Aumento de capital 14 209.135 359.047 - - - - 568.182 Dividendos en acciones 14 100.080 (100.080) - - - - - Utilidad neta 14 - - - - - 234.709 234.709 Apartado para la reserva general 14 - - 210.335-210.335 (210.335) - Apartado para la reserva Artículo N 42 del Convenio Constitutivo 14 - - - 31.139 31.139 (31.139) - Distribución a los fondos de los accion 15 - - - - - (70.000) (70.000) Saldos al 31 de diciembre de 2009 2.485.645 539.222 1.668.515 358.713 2.027.228 234.709 5.286.804 Aumento de capital 14 150.835 254.409 - - - - 405.244 Dividendos en acciones 14 177.460 (177.460) - - - - - Utilidad neta 14 - - - - - 166.139 166.139 Apartado para la reserva general 14 - - 106.238-106.238 (106.238) - Apartado para la reserva Artículo N 42 del Convenio Constitutivo 14 - - - 23.471 23.471 (23.471) - Distribución a los fondos de los accion 15 - - - - - (105.000) (105.000) Saldos al 31 de diciembre de 2010 2.813.940 616.171 1.774.753 382.184 2.156.937 166.139 5.753.187 Ver notas a los estados financieros 8
CORPORACIÓN ANDINA DE FOMENTO (CAF) Estados de Flujos del Efectivo Por los años terminados el 31 de diciembre de 2010 y 2009 (Expresados en miles de dólares estadounidenses) NOTAS 2010 2009 Flujo de efectivo por actividades operativas Utilidad neta 166.139 234.709 Ajustes para conciliar la utilidad neta con el efectivo neto usado en actividades operativas- Pérdida no realizada en valores negociables 3 4.209 2.924 Amortización de comisiones por préstamos, neto de costos de originación (11.943) (8.148) Crédito a previsión para posibles pérdidas de cartera de créditos 4 (2.990) (1.656) Participaciones patrimoniales (678) (9.129) Amortización de cargos diferidos 2.297 1.864 Depreciación de propiedades y equipos 6 2.224 1.659 Previsión para indemnizaciones laborales 7.812 7.162 Fondo de previsión para el personal 1.334 1.366 Cambios no realizados en el valor razonable relacionado con instrumentos financieros (13.713) 13.363 Cambios netos en activos y pasivos operativos- Pagos o anticipos de indemnizaciones laborales (3.973) (5.352) Anticipos o pagos sobre el fondo de previsión para el personal (31) (717) Valores negociables comercializables, neto 3 (246.700) (518.558) Intereses y comisiones por cobrar (23.854) 59.532 Otros activos (12.552) 1.667 Intereses por pagar 21.908 (39.911) Gastos acumulados por pagar y otros pasivos 7.748 (3.929) Total ajustes y cambios netos en activos y pasivos operativos (268.902) (497.863) Efectivo neto usado en actividades operativas (102.763) (263.154) Flujo de efectivo por actividades de inversión Adquisiciones de otras inversiones 2 (273.927) (903.182) Vencimientos de otras inversiones 2 330.436 856.201 Desembolsos de cartera de créditos y cobros de capital, neto 4 (2.070.844) (1.480.678) Inversiones patrimoniales 5 (8.561) (1.287) Adquisiciones de propiedades y equipos 6 (4.051) (5.684) Efectivo neto usado en actividades de inversión (2.026.947) (1.534.630) Van, (2.129.710) (1.797.784) Ver notas a los estados financieros 9
CORPORACIÓN ANDINA DE FOMENTO (CAF) Estados de Flujos del Efectivo Por los años terminados el 31 de diciembre de 2010 y 2009 (Expresados en miles de dólares estadounidenses) NOTAS 2010 2009 Vienen, (2.129.710) (1.797.784) Flujo de efectivo por actividades de financiamiento Aumento neto en depósitos recibidos 88.791 (122.413) Aumento neto en papeles comerciales 258.868 607.023 Producto de avances y préstamos a corto plazo - 91.295 Repago de avances y préstamos a corto plazo - (240.168) Emisiones de bonos 10 1.986.056 1.256.876 Repago de bonos 10 (448.608) (618.567) Contratación de préstamos y otras obligaciones 11 337.008 254.637 Repago de préstamos y otras obligaciones 11 (137.141) (147.748) Distribución a los fondos de los accionistas 15 (105.000) (70.000) Emisión de acciones 14 405.244 568.182 Efectivo neto provisto por actividades de financiamiento 2.385.218 1.579.117 Aumento (disminución) neto en efectivo y equivalentes de efectivo 255.508 (218.667) Efectivo y equivalentes de efectivo al comienzo del año 1.267.769 1.486.436 Efectivo y equivalentes de efectivo al final del año 1.523.277 1.267.769 Representado por Efectivo en caja y bancos 119.834 29.906 Depósitos en bancos 1.403.443 1.237.863 1.523.277 1.267.769 Revelación suplementaria Intereses pagados durante el año 143.237 216.958 Actividades financieras que no generaron movimientos de efectivo Cambio en instrumentos derivados activos 88.244 (239.441) Cambio en instrumentos derivados pasivos 87.751 (13.886) Ver notas a los estados financieros 10