Diciembre 2006 BOLETIN ESTADISTICO. Sociedades Financieras de Objeto Limitado

Transcripción

1 Diciembre 26 BOLETIN ESTADISTICO Sociedades Financieras de Objeto Limitado

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3 Junta de Gobierno Propietarios Suplentes Presidente Roberto del Cueto Legaspi Benjamín Vidargas Rojas Secretario Jorge Leonardo González García César Augusto Mondragón Santoyo Vocales Agustín Guillermo Carstens Carstens Alejandro Mariano Werner Wainfeld Luis Felipe Mancera de Arrigunaga Guillermo Zamarripa Escamilla Lorenza Martínez Trigueros Guillermo Ortiz Martínez Everardo Elizondo Almaguer (Pendiente designación de Vocal) Manuel Aguilera Verduzco Moisés J. Schwartz Rosenthal Pablo Santiago Escalante Tattersfield Patricio Bustamante Martínez María Eugenia Casar Pérez Gerardo Rodríguez Regordosa Genaro Alarcón Benito Rafael Gamboa González Miguel Messmacher Linartas José Gerardo Quijano León Francisco Joaquín Moreno y Gutiérrez Fernando Luis Corvera Caraza Manuel Agustín Calderón de las Heras Gabriel Ramírez Fernández Mauricio Basila Lago Miguel Ángel Garza Castañeda 3

4 Funcionarios Presidente Roberto del Cueto Legaspi Vicepresidentes Mauricio Basila Lago Patricio Bustamante Martínez Pablo Santiago Escalante Tattersfield José Ángel Escobar Arvizu Miguel Ángel Garza Castañeda Jorge Leonardo González García Juan Alfonso Orozco Waters Benjamín Vidargas Rojas Titular del Órgano Interno de Control en la CNBV Benigno Estrada Rodríguez Secretario de la Presidencia Viviana Garza Salazar Elaboración y Publicación: Supervisión en Jefe de Análisis tels y 22 Supervisión de Difusión tel Insurgentes Sur 1971, Torre Norte, piso 6, México, D. F. Distribución: Insurgentes Sur 1971, Torre Sur piso 9, México, D. F. tel ext y

5 Indice Indice... 5 Presentación... 7 Nota Técnica de Sociedades Financieras de Objeto Limitado... 9 Evolución de Sociedades Financieras de Objeto Limitado Estadísticas del Total de Sociedades Financieras de Objeto Limitado Participación en el Mercado Indicadores Financieros Cartera de Crédito Total de Sociedades Financieras de Objeto Limitado Estados Financieros de Sociedades Financieras de Objeto Limitado Total de las Sofoles Hipotecaria Su Casita GMAC Mexicana Ford Credit de México Hipotecaria Crédito y Casa Metrofinanciera... 4 GE Money Hipotecaria Nacional Patrimonio Dexia Crédito Local México GMAC Financiera ING Hipotecaria Crédito Familiar Servicios Financieros Navistar Hipotecaria Bajío BMW Financial Services de México GMAC Hipotecaria Hipotecaria México Financiera Independencia Hipotecaria Vértice Sociedad de Fomento a la Educación Superior Caterpillar Crédito Hipotecaria Casa Mexicana Cemex Capital Financiera Finsol 5

6 BPF Finance México Créditos Pronegocio Cetelem México FinTerra Corporación Hipotecaria Finpatria... 5 Finarmex CNH Servicios Comerciales Hipotecaria Independiente De Lage Landen Agricredit Sociedad Financiera AssociatesFomento Hipotecario Sociedad Agroindustrial Sofihaa Agrofinanciera del Noroeste Ficen Agropecuaria Financiera Fomento Hipotecario Ixe Sofol Corporativo Financiero Vimifos Agrofinanzas Monex Financiera HIR Pyme Financiera Mercurio Corporación Financiera de Occidente Financiera Educativa de México Financiera Tú Eliges Hipotecaria Associates Capital Plus Financiera Alcanza Fomento Local Tepeyac Unimex Financiera Sociedad Financiera Equipate... 6 Circulares y otras disposiciones recientes

7 Presentación L a Comisión Nacional Bancaria y de Valores emite el presente Boletín para cumplir con lo dispuesto por la fracción XXIII del Artículo 4o de la Ley de la Comisión Nacional Bancaria y de Valores. Mediante la difusión pública de la información financiera de las Sociedades Financieras de Objeto Limitado se persigue dar mayor transparencia a los mercados en que estas instituciones operan. La información contenida en este número se presenta bajo los Criterios Contables establecidos por la CNBV en la circular 1459 del 28 de enero de 2 y que entró en vigor a partir del 1o. de enero del mismo año. Como resultado del análisis de la información elaborada con base en los Criterios Contables de la Circular 1459 y con motivo de diversas innovaciones en materia contable tanto en el ámbito nacional como internacional, la CNBV actualizó dichos criterios mediante las circulares 1486 y Por otra parte, y considerando que para los usuarios es relevante conocer las modificaciones a la normatividad aplicable a estas entidades, se anexa una relación de las Circulares emitidas por la CNBV en los últimos años, para que aquellas que sean de su interés puedan adquirirlas en las oficinas de este Organismo o consultarlas a través de nuestra página de Internet. Finalmente, aclaramos que los datos consignados se han obtenido de los estados financieros que remiten a esta Comisión las Sociedades Financieras de Objeto Limitado. Su contenido, formulación y autenticidad son de la estricta responsabilidad de los funcionarios y administradores que los suscriben; sin embargo, dicha información está sujeta a nuestros procesos selectivos de revisión para determinar su razonabilidad y apego a los criterios de registro contable prescritos para tal efecto. 7

8 INFORMACIÓN ESTADÍSTICA Y FINANCIERA DE LAS SOCIEDADES FINANCIERAS DE OBJETO LIMITADO EN INTERNET Con objeto de ofrecer a los usuarios mayor facilidad para el acceso y análisis de la información estadística y financiera de las Sociedades Financieras de Objeto Limitado, el Boletín Estadístico de este sector, así como otros cuadros e indicadores están disponibles en Internet de manera gratuita bajo el siguiente esquema: Total.- Información de Penetración de Mercado, Indicadores Financieros, Cartera de Crédito, Estado de Contabilidad y Estado de Resultados, del Total del Sector, así como los Estados Financieros de todas las instituciones que lo componen, en el trimestre solicitado. Instituciones por periodo.- Información del Estado de Contabilidad y Estado de Resultados para cada una de las empresas a partir de marzo de 21 hasta el periodo más reciente. Periodo por institución.- Información del Estado de Contabilidad y Estado de Resultados, para todas las instituciones del sector en el periodo solicitado. El Boletín Estadístico de las Sociedades Financieras de Objeto Limitado a través de Internet, se puede consultar en formato PDF (a partir de diciembre de 22), el cual permite obtener una impresión idéntica a la versión que tiene en sus manos. 8

9 NOTA TECNICA DE ANTECEDENTE MARCO JURÍD MARCO NORM ASOCIACIÓN ANTECEDENTE MARCO JURÍD MARCO NORM ASOCIACIÓN Sociedades Financieras de Objeto Limitado Diciembre 26

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11 Nota Técnica ANTECEDENTES El origen de las Sociedades Financieras de Objeto Limitado (Sofoles) en México fue un requisito para la entrada en vigor del Tratado de Libre Comercio con América del Norte, circunstancia que requería que el país contara con figuras de intermediación financiera especializada, similares a las establecidas en los otros países miembros del tratado. El esquema financiero utilizado por las Sofoles se ilustra claramente por su nombre en el idioma inglés: Non-Bank Banks. Es decir, si bien son entidades con una intensa operación en el lado activo del balance, su operación crediticia es especializada y sus fuentes de fondeo están circunscritas. Desde su origen en 1993, la actividad crediticia de las Sofoles en México ha destacado por su acelerado crecimiento, con tasas por arriba del desempeño de la economía, aún ante las recesiones económicas, hasta representar actualmente un sector financiero con importante penetración en el mercado. El principal factor que explica el desarrollo de estas entidades financieras es su especialización, la cual les permite conocer a fondo un determinado nicho de mercado. En este sentido, las Sofoles se clasifican en virtud de su mercado objetivo: hipotecario, automotriz, empresarial, consumo, agroindustrial y proyectos públicos. MARCO JURÍDICO Y NORMATIVO 1 Las Sofoles nacieron al amparo de las Reglas Generales a que deberán sujetarse las Sociedades a las que se refiere la fracción IV del Art. 13 de la Ley de Instituciones de Crédito, publicadas en el Diario Oficial de la Federación (DOF) el 14 de junio de 1993, las cuales contienen el fundamento legal, objeto social, así como los requisitos para su establecimiento y funcionamiento. En el marco del proceso de modernización y mejora de la regulación aplicable a las Sofoles, se adicionó y reformó el artículo 13 de la Ley de Instituciones de Crédito mediante el Decreto publicado en el DOF el 3 de noviembre de 25. Esto en relación a los emisores de instrumentos inscritos en el Registro Nacional de Valores. También, las Reglas Generales se modificaron y ampliaron mediante la Resolución publicada en el DOF el 19 de diciembre de 25. Destacan los nuevos criterios para determinar el capital mínimo, la autorización de nuevos tipos de operaciones y el detalle de disposiciones aplicables a las Sofoles pertenecientes a un grupo financiero con una institución de banca múltiple o que tengan vínculos patrimoniales con un banco. El 18 de julio de 26 se publicó en el DOF el Decreto por el que se reforman las leyes financieras para permitir la realización habitual y profesional de operaciones de crédito, 1 Para mayores detalles sobre la legislación de las Sociedades Financieras de Objeto Limitado y otros temas relacionados, se puede consultar la página de Internet de la Comisión Nacional Bancaria y de Valores en 11

12 arrendamiento financiero y factoraje financiero mediante la figura de Sociedad Financiera de Objeto Múltiple ( Sofom ). Con el fin de prevenir, detectar y reportar los actos, omisiones u operaciones que pudieran favorecer la comisión del delito previsto en el artículo 139 del Código Penal Federal, el 28 de noviembre de 26 se publicaron en el DOF las Disposiciones de carácter general a que se refiere el artículo 115 de la Ley de instituciones de Crédito. Marco Normativo Primario En virtud de lo anterior, la legislación aplicable a las Sofoles es como sigue: Ley de Instituciones de Crédito, Fracción IV del Artículo 13 Reglas Generales a las que deberán sujetarse las Sociedades a que se refiere la fracción IV del artículo 13 de la Ley de Instituciones de Crédito, publicadas en el Diario Oficial de la Federación el 19 de diciembre de 25 Las disposiciones que en su momento dicten la Secretaría de Hacienda y Crédito Público, el Banco de México y la Comisión Nacional Bancaria y de Valores Marco Normativo Complementario Ley de Instituciones de Crédito Ley del Mercado de Valores, en cuanto a la colocación de valores ante el gran público inversionista Ley para Regular las Agrupaciones Financieras, en relación a las Sofoles integrantes de Grupos Financieros También, dado que las Sofoles se constituyen como Sociedades Anónimas, estas son reguladas por: La Ley General de Sociedades Mercantiles El Código de Comercio Los Códigos Civil y de Procedimientos Civiles 12

13 ASOCIACIÓN MEXICANA DE SOCIEDADES FINANCIERAS DE OBJETO LIMITADO La Asociación Mexicana de Entidades Financieras Especializadas (AMFE), antes Asociación Mexicana de Sociedades Financieras de Objeto Limitado, se constituyó a principios de 1994 con el objeto de agrupar y representar a las Sofoles autorizadas por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público. Esta organización cuenta actualmente con 52 intermediarios asociados, y promueve su interrelación, emite y supervisa normas de autorregulación y actúa como mediadora ante conflictos entre los mismos. 13

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15 EVOLUCION DE LAS Sociedades Financieras de Objeto Limitado Diciembre 26

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17 Evolución de las Sociedades Financieras de Objeto Limitado 1 Diciembre 26 EVENTOS DURANTE EL TERCER TRIMESTRE DEL 26 En el cuarto trimestre de 26 (4T6) cinco Sociedades Financieras de Objeto Limitado (Sofoles) se transformaron en Sociedades Financieras de Objeto Múltiple (Sofomes), dos entidades se fusionaron y se autorizó la operación de una nueva empresa, con lo cual el sector se integró por 56 Sofoles al cierre del año Durante el 4T6 se reportó una inflación de 1.55%, con lo que la tasa acumulada en 26 fue de 4.5%, cifra mayor que la observada en el año anterior, que fue de 3.33% El Banco de México mantuvo sin cambio el corto monetario durante el 4T6, permaneciendo en 79 millones de pesos (mdp) desde el 23 de marzo de 25. Asimismo, ante la evolución positiva de la inflación en los primeros meses del año, a partir de mayo se dio una pausa en el relajamiento de las condiciones monetarias, lo cual propició estabilidad en las tasas de interés a lo largo del año En el 4T6 las tasas de interés de referencia para los mercados se mantuvieron estables; la de fondeo bancario cerró el año en 7.2%, la TIIE 28 días en 7.37% y la de Cetes 28 días en 7.2% El tipo de cambio spot se ubicó en 1.89 pesos por dólar el 29 de diciembre, lo que significa una apreciación nominal del peso mexicano de 1.67% durante el 4T6, pero una depreciación de 1.71% en relación con el cierre de diciembre de 25 CARACTERÍSTICAS DEL SECTOR En el 4T6 cinco Sofoles se convirtieron en Sofomes: Crédito Inmobiliario, Fincasa Hipotecaria, Corporación Financiera de América del Norte, Crédito Ideal y NR Finance México ; también se efectuó la fusión de Operaciones Hipotecarias de México a Hipotecaria Bajío, y la Secretaría de Hacienda y Crédito Público autorizó la operación de Sociedad Financiera Agropecuaria para atender el ramo agroindustrial. De esta manera, al cierre de diciembre de 26 el sector de Sofoles se constituyó por 56 entidades autorizadas, de las cuales un número importante se localizan en los ramos hipotecario (17) y empresarial (16). 1 Las cifras se presentan en millones de pesos corrientes (mdp), salvo que se indique algo distinto. Las tasas de crecimiento y las gráficas son en términos reales en pesos de diciembre de

18 Sofoles autorizadas para operar Diciembre de 26 Sofoles % Hipotecario Automotriz Empresarial Consumo Agroindustrial Proyectos Públicos Total Las Sofoles dedicadas a los ramos hipotecario y automotriz son las de mayor peso en cuanto a la posesión de los activos del sector, tal que en diciembre de 26 la participación de estas empresas fue del 55.71% y 27.52%, respectivamente. Activo por Ramo Atendido Diciembre de 26 Hipotecario 55.71% Automotriz 27.52% Agroindustrial.92% Consumo 4.5% Empresarial 8.2% Proyectos públicos 3.33% Con otro criterio de clasificación, 4 entidades son nacionales, de las cuales tres Sofoles pertenecen a grupos financieros con el.48% de los activos del sector y 37 entidades son independientes con una participación del 48.9%; mientras que dieciséis empresas son filiales de entidades financieras del exterior y registraron el 51.43% de los activos. 18

19 Activo por Subsector Filiales Agrupadas 8.1% Diciembre de 26 Filiales No Agrupadas 43.33% Nacionales No Agrupadas 48.9% Nacionales Agrupadas.48% ACTIVO 2 El Activo total de las Sofoles ascendió a 28,715 mdp en diciembre de 26, cifra que representa una disminución trimestral de 3.71% y de 4.97% en comparación con diciembre de 25; esto es debido principalmente a la reducción en el número de empresas del sector. Los activos de las entidades hipotecarias y de las automotrices registraron decrementos anuales de 7.85% y 16.96% respectivamente, mientras que el resto de los subsectores mostraron aumentos en este rubro: financiamiento a empresas de 11.34%, consumo de 21.23%, agroindustrial de 9.33% y la empresa de proyectos públicos en más de catorce veces su saldo. Activo por Nicho de Mercado 225, 2, 175, 15, 125, 1, 75, 5, 25, Millones de pesos de diciembre de 26 Agroindustrial Proyectos Públicos Consumo Empresarial Automotrices Hipotecarias Dic 4 Mar 5 Jun 5 Sep 5 Dic 5 Mar 6 Jun 6 Sep 6 Dic 6 2 El conjunto de entidades consideradas para este reporte fue de 55, de las 56 autorizadas para operar en diciembre 26, ya que al momento de elaborar este Boletín Estadístico no se dispuso de la información financiera de Sociedad Financiera Agropecuaria, que es nueva Sofol del ramo agroindustrial. 19

20 CARTERA DE CRÉDITO El saldo de la Cartera total de las Sofoles fue de 186,618 mdp en diciembre de 26, con un decremento de 1.29% en términos reales respecto al monto registrado en septiembre anterior y también menor en 7.32% en relación con diciembre de 25. Por el destino de los recursos, los créditos a la vivienda representaron el 41.59% de la Cartera total, seguidos de los créditos al comercio con el 37.2% y al consumo con el 17.67%; sólo el 3.72% correspondió a créditos a entidades gubernamentales. La Cartera de crédito vigente ascendió a 181,83 mdp, la cual indica una disminución anual de 7.22%, derivada principalmente de la reducción de los créditos al consumo y a la vivienda en 29.44% y 11.64% respectivamente, ya que los préstamos comerciales aumentaron 4.79% y a entidades gubernamentales en más de ocho veces su saldo. Esta cartera se concentró en las Sofoles hipotecarias y en las del ramo automotriz con el 53.26% y 29.33%, respectivamente; con menores porcentajes se ubicaron las empresas de financiamiento empresarial con el 8.27%, al consumo con el 4.45% y el resto de las entidades con el 4.69%. En diciembre de 26 la Cartera vencida del sector fue de 5,536 mdp, la cual reportó una caída de 15.48% en relación con el saldo de septiembre pasado y de 1.38% con respecto a diciembre de 25. El decremento anual fue producto de la disminución en la cartera morosa de las Sofoles de financiamiento automotriz e hipotecarias en 57.76% y 4.95%, respectivamente; por el contrario, la cartera vencida aumentó en las Sofoles de financiamiento al consumo (15.89%), a empresas (15.31%) y a agroindustrias (47.19%). La mayor proporción de la Cartera vencida se encuentra en las Sofoles hipotecarias (79.%), seguidas de las empresas de financiamiento al consumo (7.7%), automotrices (7.22%), a empresas (5.28%) y a agroindustrias (.8%). Cartera de Crédito 21, Millones de pesos de diciembre de 26 5,5 18, 5, 15, 4,5 12, 4, 9, 3,5 6, 3, 3, 2,5 Dic 4 Mar 5 Jun 5 Sep 5 Dic 5 Mar 6 Jun 6 Sep 6 Dic 6 2, Cartera Vigente Cartera Vencida Estimaciones preventivas (der.) 2

21 Debido a una importante disminución de la Cartera vencida en relación con la reducción observada en la Cartera total, se registró un decremento del Índice de morosidad (IMOR 3 ) de las Sofoles, al pasar de 3.7% en diciembre 25 a 2.97% en diciembre 26. La disminución del IMOR se presentó en las entidades de financiamiento automotriz (.75 pp) y al consumo (.39 pp). En contraste, las Sofoles de financiamiento a agroindustrias, a la vivienda y a empresas registraron incrementos en este índice de 1.8 pp,.38 pp y.8 pp, respectivamente. De esta manera los índices de las Sofoles al cierre de 26 por ramo atendido fueron los siguientes: consumo de 5.3%, hipotecarias de 4.34%, agroindustrial de 2.73%, empresas de 1.91% y automotrices de.75%; la entidad de financiamiento de proyectos públicos aún no registra Cartera vencida. Las Estimaciones preventivas para riesgos de crédito del sector disminuyeron 22.45% durante 26, al registrar un saldo de 4,45 mdp al cierre de diciembre. Esto fue producto de los decrementos anuales registrados en las estimaciones de las Sofoles automotrices en 554 mdp e hipotecarias en 535 mdp. En contraste, las entidades de financiamiento al consumo, a empresas y a agroindustrias registraron un aumento de las estimaciones de 82 mdp, 24 mdp y 16 mdp, respectivamente. La mayor reducción de las Estimaciones preventivas para riesgos de crédito, en comparación con el decremento de la cartera vencida, se reflejó en una disminución del Índice de cobertura de cartera vencida (ICOR 4 ) del sector, al pasar de 84.45% en diciembre de 25 a 73.7% en diciembre de 26. Indicadores de Calidad de la Cartera de Crédito 3.5 Porcentajes Dic 4 Mar 5 Jun 5 Sep 5 Dic 5 Mar 6 Jun 6 Sep 6 Dic 6 4 IMOR (izq) ICOR (der) 3 Índice de Morosidad = Cartera Vencida / Cartera Total. 4 Índice de Cobertura = Estimaciones preventivas para riesgo crediticio / Cartera Vencida. 21

22 Cartera de Crédito Diciembre de 26 Millones Estructura Variación Anual Variación Trimestral de pesos % Real % Real % Cartera de Crédito Total 186, (7.32) (1.29) Cartera de Crédito Vigente 181, (7.22) (.78) Créditos al comercio 67, Créditos al consumo 32, (29.44) (25.2) Créditos a la vivienda 74, (11.64).4 Créditos a entidades gubernamentales 6, Intereses cobrados por adelantado (9.9) (.1) (27.83) Cartera de Crédito Vencida 5, (1.38) (15.48) Cartera vencida al comercio 1, (4.34) Créditos vencidos al consumo (38.7) (45.32) Créditos vencidos a la vivienda 3, (9.78) (11.16) Estimaciones Preventivas para Riesgo de Crédito 4, (22.45) (22.13) IMOR 2.97% ICOR 73.7% PASIVO El Pasivo total de las Sofoles fue de 18,134 mdp en diciembre de 26, saldo que representa un decremento de 6.35% en relación con el mismo mes del año anterior. En dicho saldo, las entidades que atienden el ramo hipotecario participaron con el 58.1%, seguidas de las que apoyan al ramo automotriz con el 26.7%; con menor contribución se encuentran las Sofoles que atienden al sector empresarial con 8.12%, la empresa de proyectos públicos con 3.83%, de bienes de consumo con 3.6%, mientras que las entidades de financiamiento agroindustrial absorbieron el.82% restante. Los Préstamos bancarios y de otros organismos (Fondos de fomento, Banca múltiple, Banca de desarrollo y otros organismos) representaron el 71.57% del Pasivo total, seguidos de los Pasivos bursátiles y de otros pasivos con 21.98% y 6.45%, respectivamente. En 26 los Pasivos bursátiles aumentaron ligeramente su participación, ya que en diciembre de 25 fue de 19.36%. 22

23 Pasivo Préstamos de banca de desarrollo 12.27% Préstamos de banca múltiple 25.22% Financiamientos de fondos de fomento 19.8% Diciembre de 26 Pasivos bursátiles 21.98% Financiamientos de otros organismos */ 15.1% Otros pasivos 6.45% */ Instituciones de Seguros, Financieras del Exterior, Otros Organismos y Operaciones de bursatilización de Financiamiento Captación La Captación total de recursos de las Sofoles se compone de los Préstamos bancarios y de otros organismos y de Pasivos bursátiles, y su saldo disminuyó durante 26 en 6.83%, al registrar 168,521 mdp al cierre de diciembre. El fondeo mediante Préstamos bancarios y de otros organismos se redujo en 1.23% en 26, registrando un saldo de 128,926 mdp en diciembre. Al respecto, las principales fuentes de recursos fueron la Banca múltiple y los Fondos de fomento, al representar el 35.23% y el 26.66% de dicho saldo, respectivamente. Cabe destacar el importante incremento anual de 3.6 veces en saldo de la captación mediante la Banca de desarrollo, con lo que este concepto representó el 17.15% del total de Préstamos bancarios y de otros organismos. Las entidades hipotecarias absorbieron el 6.39% de los Préstamos bancarios y de otros organismos, seguidas de aquellas dedicadas al ramo automotriz con el 23.1%, y en menor magnitud las de financiamiento empresarial con 6.21% y al sector público con 5.35%. Por su parte, el saldo de los Pasivos bursátiles fue de 39,596 mdp en diciembre de 26, con un aumento en el año de 6.31% (3,8 mdp). En dicho saldo, las entidades hipotecarias participaron con el 5.37%, las del ramo automotriz con el 35.6% y las que financian a empresas con el 14.57% restante. Cabe señalar que en 26 las Sofoles de financiamiento de bienes de consumo liquidaron el saldo de sus Pasivos bursátiles. 23

24 Captación Millones de pesos de diciembre de 26 15, 125, 1, 75, 5, 25, Dic 4 Mar 5 Jun 5 Sep 5 Dic 5 Mar 6 Jun 6 Sep 6 Dic 6 Préstamos bancarios y de otros organismos Pasivos bursátiles Captación Diciembre de 26 Millones Estructura Variación Anual Variación Trimestral de Pesos % Real % Real % Préstamos Bancarios y de otros Organismos 128, (1.23).34 Instituciones de Banca Múltiple 45, (6.62) 2.97 Instituciones de Banca de Desarrollo 22, (4.88) Fondos de Fomento 34, (49.48) (9.95) Instituciones de Seguros (6.5) (2.1) Instituciones Financieras del Exterior 11, Otros Organismos 14, (5.45) 4.49 Operaciones de Bursatilización de Financiamiento Pasivos Bursátiles 39, (17.57) Hipotecarias 19, (5.5) Automotrices 13, (17.96) (35.78) Empresariales 5, Consumo.. (1.) - 24

25 RESULTADOS 5 El Margen financiero del sector de Sofoles del 4T6 fue de 2,917 mdp, cifra menor en 11.22% que la obtenida en el 3T6, debido principalmente a un resultado por posición monetaria negativo de 441 mdp, y aún cuando los gastos por intereses disminuyeron en mayor proporción (7.66%) con respecto al decremento de los ingresos por intereses (6.92%). De esta manera el Margen financiero acumulado en 26 alcanzó los 13,9 mdp, cifra que indica una disminución de 9.83% en relación con el Margen financiero obtenido en 25. Por su parte, los Gastos de administración y promoción del 4T6 fueron de 2,456 mdp, y registraron un aumento de 239 mdp (9.8%) en relación con el trimestre anterior. Por subsectores los incrementos fueron las siguientes: hipotecario 255 mdp (26.59%), consumo 91 mdp (9.86%), empresas 49 mdp (24.9%), agroindustrias 4 mdp (11.46%) y proyectos públicos 3 mdp (99.71%). Las Sofoles de financiamiento automotriz presentaron una reducción trimestral en estos gastos de 165 mdp (54.29%). Con lo anterior, los Gastos de Administración y promoción en 26 fueron de 8,986 mdp, es decir, 3.43% menores que los de 25. Dado el aumento trimestral de estos gastos, y ante una disminución registrada por los activos promedio, el Índice de eficiencia operativa 6 del sector se deterioró, al pasar de 4.14% en el 3T6 a 4.65% en el 4T6. Sin embargo este indicador resulta favorable en comparación con el 5.7% del 4T5. Gastos de Administración y Eficiencia Operativa 2,8 6 Flujo trimestral, Mdp de dic. 6 2,4 2, 1,6 1, % 4T4 1T5 2T5 3T5 4T5 1T6 2T6 3T6 4T6 Gastos de administración (izq.) Eficiencia operativa (der.) 5 Las cifras que se presentan en resultados se refieren a los flujos trimestrales. 6 Eficiencia operativa = Gastos de administración / Activo total. 25

26 En el 4T6 el sector generó una utilidad de 745 mdp, menor en 45.52% respecto a la obtenida en el 4T5 y también menor en 37.46% en comparación con la reportada en el trimestre anterior. Este último decremento se debió principalmente al aumento de los Gastos de administración y promoción antes mencionado, y a los ajustes observados en los conceptos de Otros productos y Otros gastos. De esta manera el resultado acumulado en 26 ascendió a 4,72 mdp, lo que implica una cantidad inferior en 7.36% al resultado obtenido en 25. Debido al mayor decremento de la utilidad en el 4T6 en comparación con la disminución del promedio de los activos, la rentabilidad de los activos (ROA 7 ) del periodo fue de 1.41%, porcentaje menor en.78 pp al indicador del trimestre anterior y en 1.8 pp en comparación con el del 4T5. También, el Margen de interés neto (MIN 8 ) de las Sofoles disminuyó, al pasar de 6.64% en el 3T6 a 6.4% en el 4T6. Indicadores de Rentabilidad 3. Porcentajes T4 1T5 2T5 3T5 4T5 1T6 2T6 3T6 4T6 5.5 ROA (izq.) MIN (der.) 7 Rentabilidad de los activos = Utilidad neta / Activo total. 8 Margen de interés neto = Margen financiero / (Cartera vigente + Inversiones en valores). 26

27 Estado de Resultados Diciembre de 26 Acumulado Variación Variación Sep 6 mdp Anual 1T6 mdp Trimestral Real % Real % Ingresos por intereses 28,642.8 (13.2) 6,533.8 (6.92) Gastos por intereses 14,565.8 (17.98) 3,175.9 (7.66) Resultado por posición monetaria (987.) 5.52 (441.2) Margen financiero 13,9. (9.83) 2,916.7 (11.22) Estimación preventiva para riesgos crediticios 1,485.9 (31.21) (22.) (14.8) Margen financiero ajustado por riesgos crediticios 11,64.1 (6.1) 2, Comisiones y tarifas cobradas 3,655.2 (19.1) (41.8) Comisiones y tarifas pagadas (3.37) 39.6 (86.16) Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación 14,377.7 (7.87) 3, Gastos de administración 8,986. (3.43) 2, Resultado de la operación 5,391.7 (14.41) 1,56.2 (15.39) Otros productos 2, (32.1) (14.31) Otros gastos (112.3) (139.41) Resultado antes de ISR y PTU 6,753.1 (9.97) 1,136.4 (33.43) ISR y PTU causados 1,842.8 (22.9) ISR y PTU diferidos (41.22) Resultado antes de particip. en el result de subs. 4,671.1 (7.62) 73.9 (37.94) Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado neto 4,719.8 (7.36) (37.46) CAPITALIZACIÓN Durante 26, el Capital contable de las Sofoles registró un aumento de 4.72%, alcanzando un saldo de 28,581 mdp en diciembre de 26; esto fue producto de un aumento del capital ganado en 1.19%, ya que el capital contribuido disminuyó en 2.72% por una baja en el capital social. Por su monto, destacan los incrementos del capital de las Sofoles automotrices en 1,229 mdp y de financiamiento al consumo en 869 mdp, seguidas de las hipotecarias en 482 mdp, agroindustriales en 192 mdp y de proyectos públicos en 17 mdp. Las Sofoles que otorgan créditos a las pequeñas empresas registraron una disminución del Capital contable de 439 mdp (2.42%). El coeficiente Capital contable / (Cartera de crédito + Inversiones en valores) del sector registró un aumento de 1.45 pp durante 26, al registrar un nivel de 14.52% en diciembre. En este mes, las entidades que financian bienes de consumo presentaron el mayor coeficiente (43.79%), seguidas de las Sofoles de financiamiento agroindustrial (24.19%), automotrices (19.35%), financiamiento a las empresas (12.97%) y las hipotecarias (1.69%); por el contrario, la empresa que financia proyectos públicos registró el menor coeficiente de capital, de.73%. 27

28 Capital Contable 3, 15 Millones de pesos de dic. 6 25, 2, 15, 1, % 5, 8 7 Dic 4 Mar 5 Jun 5 Sep 5 Dic 5 Mar 6 Jun 6 Sep 6 Dic 6 6 Capital Contable (izq.) Capital / (Cartera + Valores) (der.) 28

29 ESTADISTICAS DEL TOTAL DE Sociedades Financieras de Objeto Limitado Diciembre 26

30

31 Participación en el Mercado Diciembre 26 (Miles de pesos y porcentajes) Activo Cartera Total Pasivo Préstamos Bancarios y Utilidad Neta de Otros Organismos Acumulada Monto % Monto % Monto % Monto % Monto % Total de las Sofoles 28,734, ,638, ,134, ,925, ,719, Hipotecaria Su Casita 31,53, ,91, ,132, ,213, , GMAC Mexicana 26,957, ,982, ,312, ,341, , Ford Credit de México 26,96, ,194, ,546, ,388, , Hipotecaria Crédito y Casa 18,96, ,225, ,512, ,895, , Metrofinanciera 15,525, ,468, ,533, ,482, , GE Money (General Hipotecaria) 12,195, ,958, ,496, ,466, (145,658) (3.9) Hipotecaria Nacional 1,323, ,487, ,18, ,423, ,34, Patrimonio 9,141, ,226, ,289, ,45, , Dexia Crédito Local México 6,958, ,942, ,97, ,91, , GMAC Financiera 6,62, ,968, ,363, ,449, , ING Hipotecaria 6,464, ,337, ,849, ,32, , Crédito Familiar 4,785, ,543, ,244, ,89, , Servicios Financieros Navistar 4,63, ,612, ,543, ,64, , Hipotecaria Bajío 3,194, ,971, ,641, ,59, , BMW Financial Services de México 2,576, ,46, ,269, ,146, , GMAC Hipotecaria 2,53, ,356, ,452, , , Hipotecaria México 2,319, ,151, ,123, ,35, (3,226) (.64) Financiera Independencia 2,316, ,156, ,369, ,33, , Hipotecaria Vértice 1,69, ,624, ,59, ,365, , Sociedad de Fomento a la Educación Superior 1,581, ,222, ,393, ,253, ,88.6 Caterpillar Crédito 1,452, ,74,1.91 1,243, ,215, , Hipotecaria Casa Mexicana 1,271, ,112,36.6 1,92, , , Cemex Capital 1,246, ,28, , , , Financiera Finsol 92, , , , , BPF Finance México (1) 816, , , ,31.5 6,78.13 Créditos Pronegocio 653, , , , , Cetelem México 534, , , , (67,385) (1.43) FinTerra 518, , , , ,63.2 Corporación Hipotecaria 331, , , , , Finpatria 321, , , , ,49.21 Finarmex 31, , , ,42.21 (4,978) (.11) CNH Servicios Comerciales 37, , , ,6.18 8, Hipotecaria Independiente 299, , , , ,454.7 De Lage Landen Agricredit 285, , , , , Sociedad Financiera Associates 274, , , , , Sociedad Agroindustrial Sofihaa 251, , , , (2,582) (.5) Agrofinanciera del Noroeste 227, , , , ,992.4 Ficen 215, , , , Agropecuaria Financiera 21, , , , (3,514) (.7) Fomento Hipotecario 198, , ,9.8 11, Ixe Sofol 189, , , , (6,151) (.13) Corporativo Financiero Vimifos 18, , , ,852.5 (9,565) (.2) Agrofinanzas 177, , , , ,16.5 Monex Financiera 16, , , , ,63.8 HIR Pyme 153, , , ,558.9 (2,887) (.6) Financiera Mercurio 119, , , ,93.6 (1,922) (.4) Corporación Financiera de Occidente 112,95.5 5, , ,444.5 (3,122) (.7) Financiera Educativa de México 83, , , ,538.4 (8,762) (.19) Financiera Tú Eliges 77, , , ,32.3 (1,294) (.22) Hipotecaria Associates 65, Capital Plus 48, ,39.2 1,52.. (1,522) (.3) Financiera Alcanza 47, , ,321.. (7,11) (.15) Fomento Local Tepeyac 42,63.2 1, (6,469) (.14) Unimex Financiera 41, , , Sociedad Financiera Equipate 33, ,762. 2,779.. (16,586) (.35) (1) Inicia operaciones. Nota: Para la confirmación de los diferentes cuadros que se presentán es este Boletín, se considera información enviada por las instituciones hasta el 11 de abril de

32 Indicadores Financieros Diciembre 26 (Porcentajes) Indice Cobertura de de Cartera Eficiencia Morosidad (1) Vencida (2) ROA (3) ROE (4) MIN (5) Operativa (6) Total de las Sofoles Hipotecaria Su Casita GMAC Mexicana Ford Credit de México (1.9) (5.4) Hipotecaria Crédito y Casa Metrofinanciera GE Money (1.59) (25.55) Hipotecaria Nacional Patrimonio Dexia Crédito Local México GMAC Financiera ING Hipotecaria Crédito Familiar Servicios Financieros Navistar Hipotecaria Bajío BMW Financial Services de México GMAC Hipotecaria Hipotecaria México (1.54) (18.29) Financiera Independencia Hipotecaria Vértice Sociedad de Fomento a la Educación Superior (.4) (.29) Caterpillar Crédito Hipotecaria Casa Mexicana Cemex Capital Financiera Finsol BPF Finance México (7) Créditos Pronegocio Cetelem México (23.64) (251.49) FinTerra Corporación Hipotecaria (.35) (2.17) Finpatria.. (.74) (3.82) Finarmex (3.47) (26.86) CNH Servicios Comerciales Hipotecaria Independiente De Lage Landen Agricredit Sociedad Financiera Associates Sociedad Agroindustrial Sofihaa.. (2.19) (12.65) Agrofinanciera del Noroeste Ficen (.57) (2.13) Agropecuaria Financiera Fomento Hipotecario.. (.39) (1.52) Ixe Sofol Corporativo Financiero Vimifos.. (13.7) (18.52) (1.74) 12.2 Agrofinanzas Monex Financiera HIR Pyme (1.58) (5.56) Financiera Mercurio.. (2.9) (5.47) Corporación Financiera de Occidente Financiera Educativa de México.. (1.78) (3.45) Financiera Tú Eliges (19.96) (44.55) (.18) Hipotecaria Associates.. (1.28) (1.29) (.5) 2.2 Capital Plus (8.22) (8.6) Financiera Alcanza (18.34) (21.4) Fomento Local Tepeyac.. (7.29) (7.36) Unimex Financiera (3.17) (3.25) Sociedad Financiera Equipate (8.4) (86.64) (1) Cartera vencida / Cartera de crédito total. (2) Estimaciones preventivas para riesgos crediticios / Cartera vencida. (3) Utilidad neta del tirimestre anualizada / Activo total promedio (4) Utilidad neta anualizada / Capital contable promedio (5) Margen financiero ajustado por riesgos crediticios del trimestre anualizado / Activos productivos promedio (6) Gastos de administracion del trimestre anualizados / Activo total promedio (7) Inicia operaciones 32

33 Cartera de Crédito Diciembre 26 (Monto en miles de pesos) Cartera Toral Cartera Vigente Cartera Vencida Número Número Número Monto de créditos Monto de créditos Monto de créditos Total de las Sofoles 186,638,262 2,325,11 181,12,661 2,228,311 5,535,61 96,79 Hipotecaria Su Casita 26,91,272 88,497 25,922,871 85, ,42 2,565 GMAC Mexicana 24,982, ,418 24,75,73 278, ,587 6,223 Ford Credit de México 25,194, ,622 25,53, , , Hipotecaria Crédito y Casa 17,225,583 63,13 16,383,83 6, ,78 2,237 Metrofinanciera 11,468,164 17,41 11,96,9 16, , GE Money 11,958,8 24,794 11,651,395 23,596 36,612 1,198 Hipotecaria Nacional 7,487,8 16,258 7,455,54 16,58 32,26 2 Patrimonio 8,226,888 23,535 7,74,56 22,55 486, Dexia Crédito Local México 6,942, ,942,811 8 GMAC Financiera 5,968,567 1,271 5,926,69 1,257 41, ING Hipotecaria 6,337,72 14,97 6,136,534 13,592 21, Crédito Familiar 4,543, ,136 4,439, ,751 13,823 15,385 Servicios Financieros Navistar 3,612,39 n. d. 3,573,685 n. d. 38,624 n. d. Hipotecaria Bajío 2,971,37 5,816 2,84,427 5,531 13, BMW Financial Services de México 2,46,47 6,42 2,44,79 6,338 19, GMAC Hipotecaria 2,356, ,356,399 3 Hipotecaria México 2,151,513 3,376 1,175,13 2, , Financiera Independencia 2,156,527 54,832 1,967, , ,561 41,637 Hipotecaria Vértice 1,624,39 1,276 1,622,53 1,27 2,336 6 Sociedad de Fomento a la Educación Superior1,222,633 n. d. 1,123,599 n. d. 99,34 n. d. Caterpillar Crédito 1,74, ,621, ,221 4 Hipotecaria Casa Mexicana 1,112,36 1,512 1,85,752 1,44 26, Cemex Capital 1,28,791 2,292 1,169,621 2,213 39,17 79 Financiera Finsol 734,48 21,63 719, ,167 15,137 1,896 BPF Finance México (1) 681,225 n. d. 68,263 n. d. 963 n. d. Créditos Pronegocio 611,39 75,17 553,78 68,624 57,61 6,546 Cetelem México 445,218 88, ,68 85,936 15,538 2,429 FinTerra 414,19 12,35 389,784 12,317 24, Corporación Hipotecaria 271, ,5 97 1,696 1 Finpatria 27, , Finarmex 276, , , CNH Servicios Comerciales 263,289 1, ,788 1,28 4,52 26 Hipotecaria Independiente 276, , ,569 3 De Lage Landen Agricredit 265,144 2,51 261,773 2,21 3,371 3 Sociedad Financiera Associates 168, , , Sociedad Agroindustrial Sofihaa 23,816 13,146 23,816 13,146 Agrofinanciera del Noroeste 29,934 2,976 29,934 2,976 Ficen 185, , ,363 7 Agropecuaria Financiera 162, , ,749 3 Fomento Hipotecario 183, , Ixe Sofol 185,723 1,87 179,53 1,749 6,22 58 Coporativo Financiero Vimifos 148, , Agrofinanzas 16, , Monex Financiera 15,352 n. d. 147,947 n. d. 2,45 n. d. HIR Pyme 141, , ,353 3 Financiera Mercurio 18, ,48 82 Corporación Financiera de Occidente 5, , Financiera Educativa de México 31, , Financiera Tú Eliges 64, , Hipotecaria Associates Capital Plus 34,39 6,76 23,532 4,72 1,858 1,356 Financiera Alcanza 28,928 7,966 22,566 6,34 6,363 1,662 Fomento Local Tepeyac 1, , Unimex Financiera 38,974 n. d. 37,888 n. d. 1,86 n. d. Sociedad Financiera Equipate 7,762 1,2 6, , n.d. No disponible. (1) Inicia operaciones 33

34 Total de las Sociedades financieras de objeto limitado (Miles de pesos) Estado de Contabilidad IV - 25 I - 26 II - 26 III - 26 IV - 26 Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 211,2,858 21,299, ,775,39 213,453,74 28,714,731 4,175,561 3,492,597 4,19,537 4,342,386 3,15,731 7,241,244 12,78,395 9,888,16 15,37,28 1,231,929 2,919,487 3,776,225 3,356,97 6,281,513 5,61, ,2 933,619 1,28,46 1,247,523 1,382, , , ,31 148,4 46,421 3,32,213 7,771,853 5,91,42 7,629,772 3,327,31 58,282 47,25 187,547,511 18,217,49 184,695,42 179,719, ,82,88 62,79,21 56,962,55 59,14,1 59,721,618 67,687,572 44,87,542 43,847,989 41,4,489 42,515,56 32,37,145 8,554,125 77,9,654 79,426,721 72,67,81 74,92,27 839,862 1,515,777 4,774,163 4,821,29 6,942,811 13,218 9,878 9,98 8,47 9,927 5,935,911 6,146,616 6,356,956 6,449,24 5,535,61 1,238,61 1,412,447 1,482,584 1,446,654 1,45,258 95, ,567 1,4,283 1,13, ,687 3,747,138 3,848,62 3,87,89 3,899,197 3,517,656 (4,994,785) (5,129,925) (5,188,52) (5,115,17) (4,44,84) 5,752,287 6,882,48 6,728,359 6,956,985 7,372,792 1,225,87 1,422,49 1,427,818 1,421,25 1,524, ,52 812, ,14 772,246 98, , ,418 2,369,324 32,137 36,847 1,497,143 1,728,199 1,751,434 1,41, ,182 1,577,743 1,667,198 1,854,681 1,837,444 1,695,81 184,775,8 182,232, ,478, ,822,672 18,134,185 35,79,989 36,796,213 39,861,811 47,35,87 39,595, ,25, ,961, ,327, ,529,31 128,925,527 () 32,711 8,765,283 8,76,786 7,686,635 7,338,878 8,728,193 1,171,895 1,181,85 1,137,26 42,381 24,845 21,379 25,781 46,421 2,15,581 2,373,217 2,49,367 2,441,324 1,668,156 26,245,85 28,66,131 28,296,595 28,63,42 28,58,546 11,118,673 11,623,344 12,726,912 12,18,23 11,255,171 1,855,341 11,356,7 11,81,797 11,174,367 1,395,88 263, , , , ,363 15,127,177 16,442,787 15,569,682 16,612,378 17,325, ,396 1,44,465 1,117,66 1,141,216 1,12,233 9,697,16 14,44,965 11,998,877 11,885,718 11,849,356 41,282 45,745 99,12 28,51 46,485 (44,75) (441,863) (44,74) (412,118) (38,911) (5,756) (5,784) (5,751) (5,577) (5,916) (3) (23,74) 4,911,988 1,395,258 2,81,221 3,974,639 4,719,831 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 3,726,27 3,74,257 3,572,534 5,55,866 4,372,21 6,93,497 6,95, ,35 3,751,647 4,19,447 34

35 Total de las Sociedades financieras de objeto limitado (Miles de pesos) Estado de Resultados IV - 25 I - 26 II - 26 III - 26 IV - 26 Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 31,641,47 8,255,748 15,196,126 22,18,951 28,642,767 27,16,79 6,894,191 12,473,779 18,4,955 23,145,15 146,63 (4,416) 3,324 63,54 11,89 416,32 133,365 32, ,15 485, ,574 43,813 79,41 95, ,1 2,831, ,325 1,563,869 2,191, 2,76,65 187,44 49, ,92 182, , ,612 36,85 63,237 1,137,277 1,753,4 17,62,49 4,266,489 8,3,54 11,389,99 14,565,798 3,412, ,458 1,372,718 2,5,723 3,16,335 12,713,173 3,136,288 6,2,693 8,388,311 1,185, ,642 39,987 5,896 83,35 98, ,877 32, , ,57 1,265,94 (636,89) (29,797) (254,968) (545,798) (986,987) 13,941,748 3,698,462 6,938,13 1,173,244 13,89,982 2,93,598 47,56 977,698 1,57,832 1,485,852 11,848,15 3,228,46 5,96,45 8,665,412 11,64,131 4,347,22 962,237 2,21,14 3,43,441 3,655,186 1,22,36 278, , , , ,472 2,972 14,974,937 3,912,56 7,418,831 1,865,338 14,377,651 8,94,993 2,341,3 4,312,531 6,529,834 8,985,957 6,33,944 1,57,755 3,16,3 4,335,54 5,391,694 1,72, ,148 1,47,196 2,139,749 2,17, , , , , ,288 7,223,9 1,918,217 3,935,55 5,616,666 6,753,68 2,31,98 72,82 1,48,745 1,621,469 1,842,758 (46,572) 184, ,533 (55,27) (239,213) 4,875,42 1,382,276 2,78,293 3,94,17 4,671,98 36,569 12,982 2,928 34,469 48,734 4,911,988 1,395,258 2,81,221 3,974,639 4,719,831 35

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37 ESTADOS FINANCIEROS DE Sociedades Financieras de Objeto Limitado Diciembre 26

38 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad Total de las Hipotecaria GMAC Ford Credit Hipotecaria Sofoles Su Casita Mexicana de México Crédito y Casa Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones 28,714,731 31,483,434 26,957,126 26,96,751 18,96,568 3,15, ,658 56,68 1,177, ,869 1,231,929 2,17, , ,882 5,61, ,14 15,9 1,382, ,16 46,421 81,429 3,327,31 964, , ,791 47,25 17,87 181,82,88 25,93,18 24,75,73 25,53,123 16,383,83 67,687,572 3,93,46 13,495,289 12,415,796 2,366,434 32,37,145 11,255,441 12,637,327 74,92,27 21,982,538 14,17,369 6,942,811 9,927 9,927 5,535,61 987,42 231, ,45 841,78 1,45, ,321 58,822 55, , , ,765 86,22 3,517,656 79,8 513,415 (4,44,84) (594,626) (528,31) (642,488) (23,97) 7,372,792 1,721,458 1,189,94 1,81, ,59 1,524, ,574 6, ,262 98,839 24,748 12,88 52,165 36, , ,182 28, ,928 72,682 48,42 1,695,81 146,77 374, ,163 18,134,185 29,132,759 22,312,125 21,546,525 17,512,463 39,595,971 7,41,78 4,469,25 9,415,32 2,1, 128,925,527 2,213,959 16,341,215 1,388,674 14,895,753 32,711 2,547 8,728,193 1,515,175 39,896 1,43, ,71 1,137,26 46,421 1,668,156 1,11, ,282 28,58,546 2,35,675 4,645,1 5,36,227 1,394,15 11,255,171 1,975,955 73, , ,426 1,395,88 1,975,955 73, , , ,363 Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 17,325, ,719 4,571,819 4,879,19 836,68 1,12,233 81,51 24,967 1,238 55,757 11,849,356 3,76,122 4,99, ,157 46,485 (38,911) (2,172) (3,842) (123,151) (59,951) (5,916) (5,95) (23,74) (21,483) 4,719, , ,572 82,384 13,668 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 4,372,21 4,19,447 1,187,951 38

39 Diciembre 26 Estado de Resultados Total de las Hipotecaria GMAC Ford Credit Hipotecaria Sofoles Su Casita Mexicana de México Crédito y Casa Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 28,642,767 4,254,292 3,36,623 3,29,11 1,968,984 23,145,15 2,55,791 3,244,199 2,859,346 1,757,732 11,89 (11,116) 485,157 15, ,726 8,2 145,1 6, ,495 2,76,65 531, , ,816 73, ,62 1,753,4 1,75,947 (4,34) 33,68 14,565,798 2,951,838 1,537,721 1,694,469 1,527,95 3,16, , ,146 1,1, ,543 1,185,425 1,826,158 1,77, ,182 1,399, 98,134 34,465 23,674 1,265,94 752,43 4,359 (13,679) 15,47 (986,987) (44,52) (142,761) (256,691) (18,26) 13,89,982 1,257,933 1,68,141 1,77,95 422,828 1,485, , , ,86 42,166 11,64,131 1,13,441 1,422,56 912,864 38,662 3,655, , ,277 43, , , , ,918 27,75 31,563 2,972 14,377,651 1,451,827 1,573, ,276 1,23,651 8,985, , ,646 5,46 743,883 5,391, ,646 1,12, ,87 279,768 2,17,662 15,4 19,16 959,244 76, ,288 43,34 15, ,895 6,753,68 498,742 1,24,751 1,387, ,497 1,842, ,26 254, ,711 65,232 (239,213) (61,36) (15,648) (127,19) (15,597) 4,671,98 318, ,572 82,384 13,668 48,734 16,689 4,719, , ,572 82,384 13,668 39

40 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad GE Money Hipotecaria Dexia Crédito Metrofinanciera Nacional Patrimonio Local México Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones 15,525,781 12,195,265 1,323,567 9,141,39 6,958,368 92,622 18, ,484 31, ,311, ,31 76,439 11,35 2,961, , , ,76 11,35 349,237 6,564 52,79 76,924 11,96,9 11,651,395 7,455,54 7,74,56 6,942,811 6,451,875 2,74,612 1,319,594 4,644,216 11,651,395 4,75,442 6,42,462 6,942, ,74 36,612 32,26 486, ,177 5, , ,896 36,612 26, ,144 (22,972) (18,35) (69,497) (295,445) (149) 531,319 19,463 1,136, , ,634 52,81 37,56 68,85 116,19 16, ,858 12,59 1,286 12,119 2,991 3, ,941 17,655 13, ,912 29,424 25,29 33,846 2,424 14,533,152 11,496,375 7,18,23 8,289,272 6,97,263 6,688,616 4,48 1,1,716 5,482,927 11,466,132 5,423,364 7,45,47 6,91,66 1,224,42 3,242 1,65,73 242,86 5,657 1,137,26 39,17 992, ,891 3,215, ,118 51,16 67,9 1,87,61 62,887 12,739 49,53 67,9 1,47,985 62,887 12,739 49,53 39,625 Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 384,729 (388,719) 2,612, ,379 1,576 19,718 12, ,631 71,74 154,379 (235,661) 1,266,49 497,24 (3,958) ,52 (6,24) (19,743) (36,542) (28,13) (64) 216,41 (145,658) 1,34, ,947 5,598 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 21,91 4

41 Diciembre 26 Estado de Resultados GE Money Hipotecaria Dexia Crédito Metrofinanciera Nacional Patrimonio Local México Ingresos por intereses 1,4,886 1,12,957 2,9,986 1,39, ,659 Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 1,128,633 1,5,156 1,11, ,78 269,215 31,669 5, ,172 14,368 2,533 17,661 1, ,92 931, , ,78 23, ,137 94, ,55 592, , , ,332 43, ,716 94, , ,64 247,693 2,814 (22,972) (25,55) (152,143) (27,676) 399,778 82,929 1,274, ,231 24,966 2,371 23,426 (439,222) 153, ,47 59,53 1,713,56 265,429 24, ,468 17, ,768 9, ,732 3,25 32,615 2, (48) 64, ,3 2,66, ,593 24,82 458, , ,57 164,798 15, ,197 (224,443) 1,315,25 188,795 9,468 78,975 52,722 28,713 67, ,662 1, ,366 2,334 1,824 25,51 (173,559) 1,276, ,846 7,966 96,921 (123) 235,11 63,22 1,239 62,821 21,261 (6,921) (1,25) 216,41 (152,175) 1,34,522 19,824 5,522 6,517 (3) 2, ,41 (145,658) 1,34, ,947 5,598 41

42 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad GMAC ING Hipotecaria Crédito Servicios Hipotecaria Financieros Financiera Familiar Navistar Bajío Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones 6,62,72 6,464,957 4,785,33 4,63,477 3,194, ,42 37,2 155,157 18,46 55, ,35 8,5 214, ,76 1,915 8,5 218,76 365,39 23,19 184,99 33,39 191,278 5,926,69 6,136,534 4,439,943 3,573,685 2,84,427 5,481,898 1,162,45 3,573,685 4,439, ,711 4,974,129 2,84,427 41,958 21,185 13,823 38,624 13,88 38,624 13,823 41,958 21,185 13,88 (49,77) (13,445) (192,954) (87,56) (87,386) 13,788 18, ,671 77,674 21,963 42,98 5,37 15,14 6,161 6,937 6, ,458 2,47 44, ,18 3,378 24,638 41,24 3,461 58,584 55,312 5,867 6,363,755 5,849,948 2,244,71 3,543,314 2,641,527 4,763,563 52,819 1,4,5 1,449,675 5,32,811 2,89,31 2,64,11 2,59,538 96,595 44, ,4 442,615 5,989 4,518 13,44 32, , ,9 2,541,259 52, ,68 56,291 22, ,14 111, ,115 56,291 22, ,14 111,484 32,11 34,5 Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 2, ,77 2,318,155 48, ,565 5,589 32, ,259 37,469 6,96 87, ,762 1,695,182 34,722 79,63 3, (37,158) (13,498) 93 (2,221) 76,69 153, ,433 29,585 58,866 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 1,843,313 42

43 Diciembre 26 Estado de Resultados GMAC ING Hipotecaria Crédito Servicios Hipotecaria Bajío Comercial Financieros Financiera América Familiar Navistar (Vanguardia) Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 789,99 739,25 3,126, , , , ,86 2,756,449 42, ,788 3,614 2,229 42,127 6,947 1,329 3, ,816 69,62 368,151 13,989 57,22 1,872 12,98 4,63 3,311 (229) 191, ,66 481,82 157,91 447, ,597 33,81 43, , , ,91 257, ,628 1,969 2,789 19,5 (8,947) (2,877) (9,133) (34,38) (14,663) 286, ,66 2,878,35 159, ,531 49,738 42,11 461,42 52,266 36,87 237, ,55 2,416,94 16,851 16,724 99, ,661 9,296 37,68 12, ,88 227, ,769 2,43,98 16, , ,839 93,592 1,852,377 17,31 78,546 91,23 164, ,531 (1,157) 81,3 3,734 21,642 15,856 65,577 6, ,551 14, ,74 185,74 654,836 49,63 86, ,879 13,956 35,284 38,372 (17,41) 41,474 (75,743) 15,239 1,873 76,69 153, ,137 29,585 58,866 23,296 76,69 153, ,433 29,585 58,866 43

44 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad BMW Financial Services de México GMAC Hipotecaria Financiera Hipotecaria Hipotecaria México Independencia Vértice Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 2,576,449 2,53,421 2,319,916 2,316,137 1,69,725 36, ,76 17,718 28,127 79,437 6,451 16,451 6,451 73,974 5,463 16,451 2,44,79 2,356,399 1,175,13 1,967,966 1,622,53 1,248,71 2,356,399 1,15,548 1,192,9 1,967,966 1,175,13 471,55 19, , ,561 2,336 19, , ,383 2,336 (84,38) (13,275) (38,563) (188,729) (9,266) 98,642 85,789 46,545 7,276 33,647 1,184 51,13 5,151 18,183 5,189 8,85 82,553 1,935 2,153 13,768 11,186 4,36 31,676 16,41 5,293 6,154 2,76 2,269,6 2,452,149 2,123,321 1,369,319 1,59,845 1,933,959 75, 2,146, ,27 2,35,595 1,33,354 1,365,24 73,496 55,26 87,726 35,27 69,641 5,11 49,67 14,847 3,938 37,443 78, , ,818 18, ,335 56,99 36, ,49 121,712 79,718 56,99 36, , , , , ,18 22,174 (19,93) 218,328 59,168 3,865 2,416 5,285 56,618 1, ,152 (68,664) (186,551) 25,92 (5,59) (16,325) 26,196 5,114 (3,226) 348,261 31,774 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 1,85,851 44

45 Diciembre 26 Estado de Resultados BMW Financial Services de México GMAC Hipotecaria Financiera Hipotecaria Hipotecaria México Independencia Vértice Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 268, , ,499 1,418, ,944 26,747 27, ,211 1,366,628 17,833 47, ,27 9,264 2, , ,862 1,96 44,96 5,26 6, , , ,6 133,86 118,291 97,9 3,4 7,912 2, ,257 79, ,66 125,948 14,72 4,748 5,162 6,283 (1,334) (3,62) (3,271) (24,661) (4,77) 125,35 77,812 73,169 1,26,273 99,883 31,383 2,256 18,9 27,313 8,961 93,651 75,556 54,269 1,52,96 9,922 25,853 47,41 388,823 24,967 25, ,251 2,453 17,552 94,248 74,858 92,428 1,439,33 98,337 7,698 71,945 11, ,8 55,217 23,55 2,914 (8,819) 491,322 43,12 13,775 1,288 6,172 33,363 2,525 1, ,559 26,618 1,488 36,132 4,15 (3,26) 498,67 44,157 14, ,368 15,856 4,84 1,452 (5,439) 3,473 26,196 5,114 (3,26) 348,261 31,774 (2) 26,196 5,114 (3,226) 348,261 31,774 45

46 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad Sociedad de Fomento a la Educación Superior Caterpillar Hipotecaria Cemex Financiera Crédito Casa Mexicana Capital Finsol Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 1,581,374 1,452,462 1,271,359 1,246,887 92,68 5, ,147 1,796 19,118 34,849 2,311 14,146 3, 119,384 14, ,384 2,311 34,849 3, 3,163 1,123,599 1,621,79 1,85,752 1,169, ,271 1,123,599 1,621,79 641,233 1,169, , ,519 99,34 82,221 26,284 39,17 15,137 99,34 82,221 39,17 15,137 26,284 (1,996) (275,724) (22,22) (8,421) (2,592) 19, ,744 2,684 18,28 18,84 3,681 6,667 2,833 8, ,855 2, ,146 2, ,133 9,282 9,43 1,393,185 1,243,271 1,92, , ,762 2,678 1,253,896 1,215,476 82, , ,72 3, ,289 22,89 88,72 3,822 41,879 4,94 1, ,189 29, , , ,36 232, , ,98 349,697 65, , , ,95 349,697 65,375 3,2 (44,39) (145,385) 52,86 71,722 65,931 15,77 1,594 2, (44,255) (23,69) 23,726 46,49 4,278 (3,16) (655) 2,88 7,147 26,767 22,791 62,11 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 356,979 2,682,93 46

47 Diciembre 26 Estado de Resultados Sociedad de Fomento a la Educación Superior Caterpillar Hipotecaria Cemex Financiera Crédito Casa Mexicana Capital Finsol Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 95, , ,558 14, ,536 27,53 128, ,86 139, ,688 6,966 1,59 4, , ,614 21,833 16,71 51,698 39, , ,44 76,789 69,25 34,466 2,546 23,135 59,721 72,5 69,25 34,466 1,743 56,63 37,683 4,457 (7,16) (8,73) (16,44) (3,535) 21,196 83,639 67,697 55,98 327, ,5 2,794 2,557 2,983 83,639 65,197 52,34 36,979 42, ,6 1, , ,38 82,633 96,469 52, ,376 13,974 14,358 69,29 19,21 28,686 6,46 68,275 27,26 33,67 88,691 6,827 3,276 19, ,579 1,178 1, ,55 7,147 46,935 32,55 9, ,468 9,759 28,3 2,299 2,88 7,147 26,767 22,791 62,11 2,88 7,147 26,767 22,791 62,11 47

48 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad BPF Finance Créditos Cetelem Corporación México (1) Pronegocio México FinTerra Hipotecaria Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones 816, , , ,18 331,83 34,648 1,4 69,599 6,27 51,747 45,814 78, , ,593 68, ,78 429,68 389,784 27,5 516, ,78 389, ,3 163, ,68 24, ,61 15,538 24,235 1, ,61 24,235 15,538 1,696 (1,12) (17,59) (35,761) (5,333) (4,134) 42,67 7,836 19,931 1,174 2,429 4,64 45,122 24,323 2,594 1,826 2,841 4,944 5,99 4,332 1,46 5, ,283 16,71 6,89 671, , , , , ,31 528, , ,628 25,487 21,478 47,187 72,225 21,95 28,223 8, ,712 77,783 48,4 53,385 52, ,494 75, ,534 65,73 45, ,494 75, ,534 65,73 45,659 Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto (4,781) 2,37 (14,53) (12,319) 6,929 (1,859) (19,322) (73,145) (13,382) (1,492) 6,78 21,692 (67,385) 1,63 7,878 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 115,385 15,368 (1) Inicia operaciones 48

49 Diciembre 26 Estado de Resultados BPF Finance Créditos Cetelem Corporación México Pronegocio México FinTerra Hipotecaria Ingresos por intereses 49, ,428 6,626 53,856 39,646 Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 49,83 188,734 59,686 5,646 29, , , , ,151 8, ,218 55,25 12,662 26,173 2,887 26,218 36,338 12,644 26,173 16,882 18,912 3, (5,64) (2,376) (2,211) (1,798) (1,844) 18, ,82 45,753 25,884 16,915 1,12 13,398 32,7 3,435 2,58 17,39 148,44 13,745 22,449 14,336 19, ,537 6,24 22, ,234 5,663 2,954 36, ,45 25,283 27,374 3,827 34, ,49 18,311 27,98 17,799 2,269 32,355 (83,29) (66) 13,28 4,564 1,923 14,19 2,267 1,396 2,167 1, ,833 32,11 (69,913) 1,265 14,36 1,353 8,939 6, (1,48) 2,529 (22) 6,78 21,692 (67,385) 1,63 7,878 6,78 21,692 (67,385) 1,63 7,878 49

50 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad CNH Servicios Hipotecaria Finpatria Finarmex Comerciales Independiente De Lage Landen Agricred Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 321,76 31,316 37, , ,359 2,1 23,857 44,284 3,822 15,533 37, ,4 37,81 3, ,266 26,86 258, , , ,925 26,86 258, , ,773 53,341 14,856 15,795 4,52 7,569 3,371 15,795 4,52 7,569 3,371 (4,252) (7,592) (6,88) (1,326) (2,236) 6,687 5, , ,662 12, ,267 1, ,127 3,176 6,953 5, ,557 1,5 1, , , , , , , , ,42 226,6 211,847 25,177 48,581 1,45 7,734 5,615 17, ,324 9,25 54,338 4,824 64,335 82,37 53,68 45,964 61,253 52,959 78,26 62,65 45,964 61,253 52,959 78,26 62,65 8,375 (2,429) 11,375 4,164 (9,42) (2,125) (15,731) 2, (14,937) 28 2, (3,366) 1,49 (4,978) 8,759 3,454 5,415 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 55,21 1,73 5

51 Diciembre 26 Estado de Resultados CNH Servicios Hipotecaria Finpatria Finarmex Comerciales Independiente De Lage Landen Agricred Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 3,842 53,662 25,514 47,844 44,849 19,573 43,68 16,453 37,165 33,142 1, , , ,928 8,43 4,715 9,575 2, ,7 12,79 24,26 8,819 24,85 2,366 1,49 21,543 8,819 24,85 13,472 2,328 2, ,894 (1,2) (2,441) (3,234) (2,721) 18,133 28,382 14,253 19,761 21,762 3,924 6,22 6,218 1, ,29 22,163 8,35 18,46 2,947 44, ,45 2,288 14, ,857 1, ,832 22,162 24,223 19,14 2,787 27,92 29,7 15,561 13,764 21,265 15,913 (6,845) 8,662 5,34 (478) 1,471 3,624 1, ,922 1,949 3,234 6, ,435 (6,455) 12,383 5,35 6,386 4, ,216 2, (935) 1,58 4, ,49 (4,978) 8,759 3,454 5,415 1,49 (4,978) 8,759 3,454 5,415 51

52 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad Sociedad Financiera Associates Sociedad Agroindustrial Sofihaa Agrofinanciera Agropecuaria de Noroeste Ficen Financiera Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 274,59 251, , ,245 21,626 2,615 2, ,83 12,376 12,37 4,14 14, ,749 12,37 4,14 14, ,881 2, ,188 23,816 29, ,68 158, ,188 23,816 29, ,68 158,513 2,725 1,363 3,749 2,725 1,363 3,749 (18,368) (87) (1,595) (681) (2,66) , , , , ,352 1,255 9,4 2,171 11,21 1,273 7,47 1,552 17,99 21, ,47 16,85 162, ,2 29, ,62 154, ,478 14,847 1,67 1,427 6,252 7, ,15 4,551 39,838 54,44 39, ,384 48,387 44,33 57,856 47, ,384 48,387 44,33 57,856 47,996 (84,234) (7,836) (4,195) (3,416) (8,761) 8,241 3,79 (119,342) (5,254) (6,187) (6,442) (5,248) 589 (1,159) 26,867 (2,582) 1, (3,514) Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 268,439 52

53 Diciembre 26 Estado de Resultados Sociedad Financiera Associates Sociedad Agroindustrial Sofihaa Agrofinanciera Agropecuaria de Noroeste Ficen Financiera Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 43,47 19,61 2,91 3,263 12,85 29,266 18,433 18,95 25,285 1,59 6,21 1,131 3, ,232 1, , ,189 2, , ,972 6,731 6,894 14,215 4,169 18,972 6,697 6,68 13,75 4, (3,59) (1,626) (1,324) (1,28) (87) 2,485 11,245 12,692 14,769 8, ,225 (1,132) 2,576 2,485 1,467 11,466 15,91 6,18 3,848 4, , ,4 1,426 14,73 15,91 9,689 16,53 13,789 1,86 15,44 12,869 3,897 (3,363) 3, (3,18) 25, ,964 1,19 2, ,99 1,58 27,3 (2,981) 3, (3,67) 477 (163) 399 (731) (24) ,867 (2,582) 1, (3,514) 26,867 (2,582) 1, (3,514) 53

54 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad Fomento Corporativo Monex Financiero Hipotecario Ixe Sofol Vimifos Agrofinanzas Financiera Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones 198, ,61 18, ,716 16,169 2, ,475 1,368 3,83 8, , , ,791 8, , ,53 148, , ,947 44, , , , , ,119 6, , ,45 6,22 (8,59) (1,442) (479) (3,534) 2, , , , , , ,9 155,969 67, ,48 119,515 11, ,925 62, , ,743 35,787 9, ,267 7, ,953 52,748 33, ,25 61,237 4,654 94,493 39,643 12,5 62,42 49,722 94,493 39,643 12,5 62,42 49,716 6 Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto (41,745) (6,2) (6,8) (1,165) (9,68) 18 (42,377) 131 (923) (3,326) (12,671) 3, (6,151) (9,565) 2,16 3,63 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 39, ,428 54

55 Diciembre 26 Estado de Resultados Fomento Corporativo Monex Financiero Hipotecario Ixe Sofol Vimifos Agrofinanzas Financiera Ingresos por intereses 26,829 18,456 9,563 12,384 11,649 Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 23,597 18,172 5,341 1,543 11, , ,86 2, , ,268 6,762 3,493 3,337 4,656 4,656 13,268 6, ,337 2,525 (2,19) (1,158) (3,431) (1,831) 11,543 1,536 2,638 9,47 5,163 1,744 1, ,985 11,543 (27) 1,171 8,568 2,178 2,377 1,427 19, , ,215 (1,829) 2,269 8,568 21,65 1,72 5,78 1,542 7,934 19, (7,536) (8,274) 634 1, , ,534 1, , (6,7) (9,565) 2,16 2, (143) 2, (6,151) (9,565) 2,16 3, (6,151) (9,565) 2,16 3,63 55

56 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad Financiera Corporación Financiera Financiera Financiera de Educativa de Hir Pyme Mercurio Occidente México Tú Eliges Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto 153, , ,95 83,812 77, , ,993 1,92 5,32 41,359 49,37 2, 1,92 2,637 1,87 49,37 2,683 39,489 2, 139,28 18,48 5,777 31,479 64,6 139,28 18,48 5,777 31,479 5,728 58,332 2, , (1,987) (53) (365) (157) (1,18) , , ,31 5, , ,4 3,151 2, , ,561 79,415 71,387 54,591 49, ,558 78,93 7,444 51,538 42, ,53 7, ,21 39,822 41,518 29,221 27,974 52,391 47,45 53,112 47,33 38,885 52,391 47,45 53,112 47,33 38,885 (11,191) (7,628) (11,594) (18,19) (1,911) (8,34) (5,683) (1,217) (9,347) (625) 1,682 (23) (58) (2,887) (1,922) (3,122) (8,762) (1,294) Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 97,112 56

57 Diciembre 26 Estado de Resultados Financiera Corporación Financiera Financiera Financiera de Educativa de Hir Pyme Mercurio Occidente México Tú Eliges Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 15,1 13,392 7,826 5,75 4,225 13,727 1,743 4,99 1,186 3, , , ,28 1, ,379 6,575 4,383 3,175 3, ,413 4,383 1,884 3, ,291 (1,418) (1,338) (1,41) (1,258) 7,17 7,671 3,61 1,815 2,22 1, ,138 5,569 7,618 3,421 1, , ,549 7,459 4, ,86 9,423 9,486 9,9 14,36 (4,31) (1,965) (4,999) (8,98) (13,967) 1, ,362 5, ,215 1,58 (2,887) (1,922) (4,78) (8,762) (1,294) 1,6 (2,887) (1,922) (3,179) (8,762) (1,294) 58 (2,887) (1,922) (3,122) (8,762) (1,294) 57

58 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad Hipotecaria Capital Financiera Fomento Local Unimex Associates Plus Alcanza Tepeyac Financiera Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones 65,317 48,137 47,337 42,63 41, ,377 1, ,749 1,728 1,614 28, ,749 1,614 28,82 1, ,532 22,566 1,237 37,888 1,237 23,532 22,566 37,888 1,858 6,363 1,86 1,858 6,363 1,86 (3,24) (2,172) (51) (26) 537 3,326 5, ,495 7, ,339 2, ,6 3, ,52 7, , ,52 7, ,395 65,197 47,85 4,16 41,728 4,24 74,9 53,65 63,98 48,689 39,951 74,9 53,65 63,98 48,689 39,951 Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto (9,73) (6,52) (23,964) (6,961) ,86 (4,994) (16,954) (492) 27 (11,864) (5) 393 (1,522) (7,11) (6,469) 46 Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 58

59 Diciembre 26 Estado de Resultados Hipotecaria Capital Financiera Fomento Local Unimex Associates Plus Alcanza Tepeyac Financiera Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 4,723 17,715 26,37 2,34 6,466 16,56 22, , , ,86 3, (2,654) (1,89) (1,2) (1,569) 2,69 17,715 24,948 1,339 4,897 3,251 1, ,69 14,464 23,867 1,288 4,69 5, ,69 19,234 23,761 1,366 4,66 1,664 19,71 3,817 1,72 4, (467) (7,56) (9,336) , (1,522) (6,843) (9,336) (12) 2, (1,522) (7,11) (6,469) (1,522) (7,11) (6,469) 46 59

60 Estados Financieros (Miles de pesos) Estado de Contabilidad Sociedad Financiera Equipate Activo Pasivo Disponibilidades Inversiones en valores Títulos para negociar Títulos disponibles para la venta Títulos conservados a vencimiento Títulos recibidos en reporto Operaciones derivadas (saldo deudor) Cartera de crédito vigente Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos a entidades gubernamentales (-) Intereses de cartera de crédito vigente cobrados por anticipado Cartera de crédito vencida Créditos comerciales Créditos al consumo Créditos a la vivienda Créditos vencidos a entidades gubernamentales Otros adeudos vencidos Estimaciones preventivas para riesgos crediticios Otras cuentas por cobrar (neto) Bienes adjudicados Inmuebles, mobiliario y equipo (neto) Inversiones permanentes en acciones Impuestos diferidos (neto) Otros activos, cargos diferidos e intangibles Pasivos bursátiles Préstamos bancarios y de otros organismos Operaciones derivadas (saldo deudor) Otras cuentas por pagar Obligaciones subordinadas en circulación Impuestos diferidos (neto) Créditos diferidos Capital Contable Capital Contribuido Capital social Primas en venta de acciones 33, ,818 17,818 6,615 6,615 1,146 1,146 (1,146) 4,42 3, ,779 2,779 3,593 52,23 52,23 Capital Ganado Reservas de capital Resultado de ejercicios anteriores Resultado por valuación de títulos disponibles para la venta Exceso (insuficiencia) en la actualización del capital contable Resultado por tenencia de activos no monetarios Ajustes por obligaciones laborales al retiro Resultado neto (21,61) (5,24) (16,586) Cuentas de Orden Apertura de créditos irrevocables Otras obligaciones contingentes 6

61 Diciembre 26 Estado de Resultados Sociedad Financiera Equipate Ingresos por intereses Intereses por cartera de crédito vigente Intereses por cartera de crédito vencida Intereses y rendimientos a favor de inversiones en valores Intereses de disponibilidades Comisiones a favor por operaciones de crédito Premios Utilidad por valorizaciones provenientes de ingresos que forman parte del margen financiero Gastos por intereses Intereses a cargo por pasivos bursátiles Intereses a cargo por préstamos bancarios y de otros organismos Comisiones a cargo por operaciones que representan ajuste al rendimiento Intereses por obligaciones subordinadas Pérdida por valorización de gastos o egresos que forman parte del margen financiero Resultado por posición monetaria neto (margen financiero) Margen financiero Estimación preventiva para riesgos crediticios Margen financiero ajustado por riesgos crediticios Comisiones y tarifas cobradas Comisiones y tarifas pagadas Resultado por intermediación Ingresos (egresos) totales de la operación Gastos de administración Resultado de la operación Otros productos Otros gastos Resultado antes de ISR y PTU I. S. R. y P. T. U. causados I. S. R. y P. T. U. diferidos Resultado antes de participación en subsidiarias y asociadas Participación en el resultado de subsidiarias y asociadas Resultado Neto 2,231 1, ,34 1,146 1,888 1, ,15 23,12 (19,997) 3,412 (16,586) (16,586) (16,586) 61

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63 CIRCULARES Y OTRAS DISPOSICIONES RECIENTES Sociedades Financieras de Objeto Limitado Diciembre 26