Este sistema proporciona la posibilidad de pasar de un presupuesto estático a

Transcripción

1 Capítulo II Costos fijos absorbentes Sistema de costeo ABC Este sistema proporciona la posibilidad de pasar de un presupuesto estático a uno dinámico. La mayoría de los sistemas alternativos no ofrecen la estructura adecuada para captar la información relevante del costo de calidad (Control Estadístico de Procesos, re trabajo, desmotivación, retrasos).el ABC permite obtener información estratégica adicional a través del rastreo de productos. Con el ABC se ponen de manifiesto los efectos de las fallas de calidad permitiendo a la empresa enfocar la reducción de estos costos ocultos. El ABC permite mejorar la percepción en la causa de los costos. Ventajas del ABC Una de las ventajas más importantes derivadas de un sistema de gestión por actividades es que no afecta directamente la estructura organizativa de tipo funcional ya que el ABC gestiona las actividades y éstas se ordenan horizontalmente a través de la organización. Es precisamente ésta la ventaja de que los cambios en la organización no quedan reflejados en el sistema. Ayuda a entender el comportamiento de los costos de la organización y por otra parte es una herramienta de gestión que permite hacer 19

2 proyecciones de tipo financiero ya que simplemente debe informar del incremento o disminución en los niveles de actividad. La perspectiva del ABC nos proporciona información sobre las causas que generan la actividad y el análisis de cómo se realizan las tareas. Un conocimiento exacto del origen del costo nos permite atacarlo desde sus raíces. Nos permite tener una visión real (de forma horizontal) de lo que sucede en la empresa. Sin una visión horizontal (sin conocer la participación de otros departamentos en el proceso que se ejecuta) perdemos realmente la visión de la necesidad de nuestro trabajo para el cliente al que debemos justificar el precio que facturamos. Este nuevo sistema de gestión nos permitirá conocer medidas de tipo no financiero muy útiles para la toma de decisiones. Una vez implementado este sistema el ABC nos proporcionará una cantidad de información que reducirá los costos de estudios especiales que algunos departamentos hacen soportar o complementar al sistema de costos tradicional. Así pues el efecto es doble, por una parte incrementa el nivel de información y por otra parte reduce los costos del propio departamento de costos Lo difícil de un sistema es que sea sencillo y transparente y el ABC lo es porque se basa en hechos reales y es totalmente subjetivo de tal manera que no puede ser manipulado de ninguna manera dado que está basado en las actividades. 20

3 Desventajas del ABC Hay una aceptación clara por parte de todos los expertos de que el ABC consume una parte importante de recursos en las fases de diseño e implementación. Otro de los aspectos a tener en cuenta que pueden hacer dificultosa la implantación del ABC es la determinación del perímetro de actuación y nivel de detalle en la definición de la actividad. Un tercer aspecto es que si se nos puede hacer dificultosa la definición de las actividades, en dónde realmente vamos a tener un mayor número de problemas es en la definición de los "inductores" o factores que desencadenan la actividad. Para determinar los inductores deberemos utilizar el método de causa - efecto con el objeto de analizar las causas inmediatas hasta obtener la verdadera causa que desencadenan el cúmulo de actividades. Por último es cierto que cualquier cambio en un sistema siempre va acompañado en las primeras fases de un proceso de adaptación y para evitar que el nuevo sistema implantado se haga complejo en el uso y no suponga un proceso traumático, se debe educar a los usuarios que mantienen la información y a las personas que usan la misma para la toma de decisiones. 21

4 Absorción costos fijos El método de costeo por absorción incluye los costos de los elementos (materiales, mano de obra y costos indirectos) incorporados a los productos, tanto sean fijos o variables. Es decir, los artículos absorben los costos de los mismos, independientemente de su comportamiento con relación al volumen de actividad. Margen de contribución Primero breves definiciones se observan las siguientes preguntas Qué significa el margen bruto? El margen bruto: Es la diferencia entre los ingresos y el coste de ventas. Qué significa margen de contribución? Margen de contribución: Es la diferencia entre el margen bruto y los gastos comerciales. A continuación donde hace mención las ventas, costo de venta y gastos comerciales. Ventas: Ventas de productos y/o servicios que se corresponden con la actividad principal. Costo de ventas: Compras de mercancías destinadas a su posterior venta, así como los trabajos realizados por terceros que forman parte del proceso productivo. Gastos comerciales: Son los gastos relacionados con la comercialización del producto o servicio: comisiones, sueldos de los vendedores, etc. Como puedes observar, el margen de contribución, es un indicador que no se puede calcular sin tener el margen bruto (es dependiente), por lo tanto, no existe gran diferencia entre utilizar cualquiera de los dos indicadores. 22

5 Sin embargo, podrías observar el comportamiento de los costos de ventas en relación a los gastos comerciales, para saber cómo se comportan tus costos (creciente o decreciente), además puedes observar tus ingresos como porcentaje de tus costos para analizar criterios de rentabilidad y solvencia. Apalancamiento operativo El apalancamiento operativo es la sustitución de costos variables por costos fijos que trae como consecuencia que a mayores niveles de producción, menor el costo por unidad El impacto que tienen los costos fijos sobre la estructura general de costos de una compañía. Por ejemplo: al invertir la empresa en activos fijos se generará una carga fija por concepto de depreciación. Generalmente estas inversiones se hacen con el fin de actualizar la tecnología de la empresa y, como consecuencia de estas inversiones, algunos costos variables, como por ejemplo la mano de obra directa, sufren una disminución en la estructura de costos de la empresa. Es la medida directa numérica del apalancamiento operativo de la empresa. Puede obtenerse mediante la siguiente operación: GAO= Cambio porcentual en UAII Cambio porcentual en ventas 23

6 El apalancamiento operativo surge cuando el cambio porcentual en las UAII, que resulta de un cambio porcentual en las ventas es mayor que el cambio porcentual de estas. Esto significa que, en tanto el GAO sea mayor que uno, hay apalancamiento operativo. CASO 1 CASO 2-50% 50% Ventas (unidades) ingresos por ventas menos: costos variable de operación menos: costos fijos de operación utilidades antes de intereses e impuestos(uaii) % 100% CASO 1 100% = 2 CASO 2-100% = 2 50% -50% Como el cociente que resulta es mayor que 1, existe apalancamiento operativo. Para un nivel de ventas base determinado, cuanto más alto sea al valor resultante de aplicar esta ecuación tanto mayor será el grado de apalancamiento operativo. 24

7 GAO al nivel base de ventas x= x(p-v) x(p-v)f Sustituyendo x= 1000 P= 10 V= 5 F= 2500 GAO A 1000 UNIDADES= 1000 X (10-5) = 5000 = X (10-5) Apalancamiento financiero Es el efecto que introduce el endeudamiento sobre la rentabilidad de los capitales propios. La variación resulta más que proporcional que la que se produce en la rentabilidad de las inversiones. La condición necesaria para que se produzca el apalancamiento amplificador es que la rentabilidad de las inversiones sea mayor que el tipo de interés de las deudas. El apalancamiento financiero es cuando la empresa recurre a deuda preferentemente que a capital común de accionistas para financiar su empresa. Contrario a lo que algunos creen el financiamiento proveniente de accionistas es más caro en el largo plazo que el proveniente de deuda a largo plazo, esto debido a que las expectativas de rendimientos o dividendos de los accionistas por poner en juego su dinero o en riesgo es mayor que el que pone dinero en préstamo o 25

8 deuda, ya que un accionista es el ultimo que cobra si de cobrar se trata, por lo que este capital es de riesgo, con esto no quiero decir que el que preste dinero no tenga riesgo, pero en términos generales menor al de un accionista, por lo tanto financiarse a largo plazo con deuda es más barato que financiarse con capital común de accionistas, por otro lado del interés que paga la empresa al Acreedor (quien otorgo el préstamo) deduce una parte de impuestos, lo que se traduce que el fisco (Gobierno) pague parte del interés. El grado de apalancamiento financiero es la medida numérica del apalancamiento financiero de la empresa. Puede calcularse de modo similar al empleado para medir el grado de apalancamiento operativo. GAF= cambio de porcentual en UPA cambio de porcentual en UAII Hay apalancamiento financiero siempre que el cambio porcentual en las UPA, resultante de un cambio porcentual determinado en las UAII, sea mayor que el cambio porcentual en estas. Esto significa que cuando el GAF es mayor que 1, existe apalancamiento financiero. 26

9 caso 2 caso 1-40% 40% UAII menos: interes (I) utilidades antes de impuestos (UAI) menos: impuestos (y) (t=.40) utilidades despues de impuestos (UDI) menos: dividendos de accionistas preferentes utilidades disponible para accionistas comunes utilidad por accion 0 = = =4.8 (UPA) CASO 1 CASO 2 100% = % = % -40% En ambos casos el cociente es mayor que 1, por lo que hay apalancamiento financiero. Cuanto más alto sea este valor, tanto más grande es el apalancamiento financiero. Una formula más directa para el cálculo del grado de apalancamiento financiero a un nivel base de UAII es la ecuación siguiente: 27

10 GAF a un nivel base de UAII = UAII UAII-I-(PD x 1/(1-T) sustituyendo: UAII = I= 2000m (2400x 1) = = 2.5 PD= tasa fiscal= (t=.40) 28