Instituto del Fondo Nacional de la Vivienda para los Trabajadores

Transcripción

1 Tel.(5255) Tel.(5255) Fax.(5255) Instituto del Fondo Nacional de la Vivienda para los Trabajadores Resultados 3T05 Noviembre 2005

2 Resultados Sobresalientes Ingresos totales en efectivo por 62,148 millones de pesos (mp) en primeros nueve meses de 2005, 12.9% más que en mismo periodo del año anterior. Margen financiero de 13,017 mp a septiembre de 2005, 15.4% mayor al de septiembre de Gasto generales de 2,846 mp al tercer trimestre de 2005, 3.3% menor al presupuestado. Reducción del índice de morosidad de la cartera de 10.22% en septiembre de 2004 a 8.60% en septiembre de Creación de reservas por 10,593 mp en primeros nueve meses de 2005, lo que permitió ubicar el índice de cobertura de cartera vencida en 122.0% a septiembre de Razón de patrimonio / activos totales de 9.1% a septiembre de T05 Noviembre,

3 Eventos Relevantes Se realiza la cuarta subasta pública de CEDEVIS por 1,057 millones de pesos El pasado día 7 de octubre, se llevó a cabo la cuarta emisión de Certificados de Vivienda (CEDEVIS 05-2U) por millones de UDIS, monto equivalente a 1,057 millones de pesos. Esta transacción recibió las calificaciones MxAAA y Aaa,mx por parte de las agencias internacionales Standard & Poor s y Fitch Ratings, respectivamente Se inaugura Centro de Servicio (CESI) en Tepic El Gobernador de Nayarit, Antonio Echevarría Domínguez, y el Director General de, Víctor Manuel Borrás Setién, inauguraron las nuevas oficinas del Instituto en Tepic el día 2 de agosto. Este centro de servicio permitirá brindar una mejor atención a los derechohabientes, acreditados y patrones. Su puesta en marcha forma parte de una estrategia de modernización emprendida por el y que se ha traducido en la apertura de más de 50 Centros de Servicio a nivel nacional. asesorará al Instituto de la Vivienda Urbana y Rural de Nicaragua para la creación de un fondo de financiamiento para trabajadores. El acuerdo suscrito por el Director general del, Víctor Manuel Borrás Setién y el presidente ejecutivo del Instituto de la Vivienda Urbana y Rural de Nicaragua (INVUR), Eduardo Vigil Egner, establece que brindará asesoría sobre la creación y funcionamiento del Fondo Nacional de la Vivienda en México, así como en materia de otorgamiento de crédito, recuperación de cartera y fiscalización. Se suscribe convenio con IUSACELL para promover los servicios de telefonía en conjuntos habitacionales., desarrolladores y constructores, suscribieron un convenio de colaboración con Iusacell para promover en los conjuntos habitacionales el servicio de telefonía celular fija, permitiendo a los trabajadores estar comunicados desde el momento en que reciben su vivienda Firman convenio - CFE para electrificación de Vivienda Económica. La Comisión Federal de Electricidad (CFE) apoyará la edificación de vivienda al alcance de los derechohabientes de de menores ingresos, facilitando el proceso para el suministro de energía en los desarrollos habitacionales. Conjuntamente con los desarrolladores y constructores de vivienda, promoverá la instalación de redes subterráneas, lo que permitirá brindar a los usuarios un servicio de excelencia y dotará a los conjuntos habitacionales de un mejor entorno urbano. 3T05 Noviembre,

4 Discusión de Resultados Financieros Flujo de Efectivo Ene - Sep Var Ppto. ' Ppto. '05 Existencia Inicial Ingresos 62,148 55,060 63, % -1.5% Aportaciones 27,250 25,344 26, % 1.4% Recuperaciones de Créditos 32,046 27,592 32, % -1.9% Otros ingresos 2,852 2,124 3, % -19.1% Egresos 52,627 50,826 57, % -7.8% Programa Crediticio 46,342 43,423 48, % -4.8% Entrega de depósitos 1,987 3,346 3, % -42.1% Gastos generales y otras erogaciones 4,298 4,057 5, % -14.2% Existencia Final 9,770 4,428 6,080 Cifras en millones de pesos corrientes. Ingresos Los ingresos de los primeros nueve meses de 2005 se ubicaron en 62,148 mp, lo que representa un incremento interanual de 12.9%. La evolución favorable respecto al mismo periodo del año anterior se debe, principalmente, al aumento en los ingresos provenientes de recuperaciones de créditos, que al cierre de septiembre de 2005 ascendieron a 32,046 mp, 16.1% superiores a los obtenidos en Este crecimiento permitió a los ingresos por recuperaciones de créditos continúen avanzando, al representar el 51.6% del total de los ingresos a septiembre de 2005, lo que los consolida como la principal fuente de ingresos del Instituto. Millones de pesos 65,000 60,000 55,000 50,000 45,000 40,000 35,000 30,000 25,000 20,000 15,000 10,000 5,000 0 $55, % $62, % 3.9% 50.1% 51.6% 46.0% 43.8% Sep-04 Sep-05 Aportaciones Recuperaciones Otros 3T05 Noviembre,

5 Egresos Instituto del Fondo para la Vivienda de los Trabajadores Los egresos al mes de septiembre de 2005 ascendieron a 52,627 mp, 3.5% mayores a los registrados en el mismo periodo del año anterior. Estado de Resultados Ene - Sep Var Margen financiero 13,017 11, % Estimación prev. para riesgos crediticios -10,593-9, % Ingresos no financieros 1,290 1, % Gastos Generales -2,846-2, % Resultado de la operación 868 1, % Otros productos (gastos) neto % Remanente del ejercicio 360 1, % Cifras en millones de pesos de septiembre de Remanente del ejercicio Al cierre de septiembre de 2005, el remanente del ejercicio fue de 360 mp. Este resultado se explica, principalmente, por la continuación de la estrategia conservadora de creación de reservas para cubrir los riesgos potenciales de cartera, en línea con el objetivo institucional de fortalecerse financieramente. Los principales factores que explican el desempeño financiero del Instituto de los primeros nueve meses de 2005 son: Margen financiero El margen financiero en los primeros nueve meses de 2005 fue de 13,017 mp, lo que representa un aumento interanual de 15.4%. El aumento es atribuible, en parte, a un mayor volumen del activo productivo, aunado a un menor nivel de inflación observado al tercer trimestre de 2005, respecto al mismo periodo del año anterior, que insidió en una disminución de 604 mp del gasto por resultado por posición monetaria y de rendimiento nominal de la Subcuenta de Vivienda. El margen, como porcentaje del activo productivo promedio, fue de 4.5%, un incremento de 32 puntos base (pb) comparado con el mismo periodo del año anterior. El margen financiero antes del resultado por posición monetaria, como porcentaje del activo productivo promedio al mes de septiembre de 2005, fue de 4.7%. 3T05 Noviembre,

6 Cifras en millones de pesos de septiembre de Instituto del Fondo para la Vivienda de los Trabajadores Ene - Sep Var Ingresos por intereses 30,469 28, % Gastos por intereses -16,893-15, % Margen financiero antes de repomo 13,576 12, % Resultado por posicion monetaria neto (Repomo) , % Margen financiero 13,017 11, % Activo productivo promedio 382, , % Margen financiero antes repomo / Activo productivo promedio 4.7% 4.6% 1.8% Margen financiero / Activo productivo promedio 4.5% 4.2% 7.7% El ingreso por intereses muestra una evolución favorable respecto a 2004, al aumentar el 8.4% ó 2,369 mp, como resultado básicamente del incremento en el activo productivo. El gasto por intereses al tercer trimestre de 2005 mostró un incremento interanual de 7.9%. Esta variación se explica principalmente, por un mayor saldo promedio de la Subcuenta de Vivienda, así como, por el incremento en su rendimiento real de 3.5%, 50 puntos base mayor al otorgado en 2004, siendo este efecto compensado por la menor inflación registrada en el periodo actual, respecto al mismo periodo del año anterior. El aumento en el rendimiento está sujeto al desempeño financiero del Instituto y a la aprobación del H. Consejo de Administración. Gastos Generales Al mes de septiembre de 2005, este rubro se ubicó en 2,846 mp. El gasto gestionable fue de 2,640 mp, 3.1% menor al presupuestado, debido principalmente, a los esfuerzos institucionales de contención del gasto. Ene - Sep Var Gastos de personal 1,503 1, % Gastos de operación (inc. programas) 1,137 1, % Gasto gestionable 2,640 2, % Rentas, depreciación y amort % Gastos Generales 2,846 2, % Cifras en millones de pesos de septiembre de T05 Noviembre,

7 Balance General Septiembre Var Disponibilidades e Inversiones en valores 9,770 4, % Cartera vigente 379, , % Cartera vencida 43,337 48, % Cartera total 422, , % Estimación preventiva riesgos crediticios -52,877-67, % Cartera neta 369, , % Otros activos 6,018 4, % Activo Total 385, , % Fondo de ahorro 10,748 11, % Sistema de ahorro para el retiro 324, , % Otros pasivos y cuentas por pagar 15,580 15, % Pasivo Total 350, , % Patrimonio Total 35,167 36, % Total Pasivo más Patrimonio 385, , % Cifras en millones de pesos de septiembre de Cartera total La cartera de crédito total mostró un incremento de 10,388 mp, equivalente a 2.5%, de septiembre de 2004 a septiembre de La cartera vigente registró un aumento interanual de 4.2%, siendo el otorgamiento de créditos el principal motor de este crecimiento; en el último año, se han formalizado 235,536 1 hipotecas. Por otra parte, la cartera vencida disminuyó de septiembre de 2004 a septiembre de 2005 en 10.0%; esto último, como resultado de las diversas estrategias de reducción de cartera vencida. Adicionalmente a los esfuerzos de reducción de cartera vencida, se realizó la segregación de cartera con baja probabilidad de cobro por un monto de 23,394 mp, encontrándose los créditos reservados al 100%. El índice de morosidad (en numero de créditos) continuó evolucionando favorablemente, al disminuir 162 pb respecto al tercer trimestre de 2004, ubicándose así en 8.60% en septiembre de No incluye 12,152 créditos de Apoyo Infonavit otorgados en este periodo. 3T05 Noviembre,

8 Estimación preventiva para riesgos crediticios Al mes de septiembre de 2005, el nivel de provisiones se ubicó en 52,877 mp, durante los primeros nueve meses de 2005, se crearon reservas por un monto de 10,593 mp, un aumento de 17.4%, respecto al mismo periodo del año anterior. Con esto, el índice de cobertura (estimación preventiva para riesgos crediticios / cartera vencida) fue de 122.0% a septiembre de Ene - Sep Var Saldo al inicio $68,671 $61, % (+) Cargo a resultados 10,593 9, % (-) Aplicaciones -1, % (-) Reclasificaciones -24, n.a. (-) Efecto monetario (actualización) -1,065-2, % Saldo al final $52,877 $67, % Cifras en millones de pesos de septiembre de El requerimiento de reservas preventivas para cubrir los riesgos de cartera al cierre de septiembre de 2005 asciende a 39,638 mp. De este monto: 27,136 mp corresponden a riesgo de crédito y 12,502 mp a riesgo de extensión. Adicionalmente, a efecto de cubrir riesgos potenciales de la cartera de créditos, se han constituido reservas adicionales por 13,239 mp. 60,000 50,000 $13,239 40,000 Millones de pesos 30,000 $12,502 $52,877 20,000 10,000 $27,136 0 R. Crédito R. Extensión Adicionales Reservas Sep-05 3T05 Noviembre,

9 Sistema de Ahorro para el Retiro Este rubro mostró un incremento de 11.7% con respecto al año anterior, es decir, 33,855 mp, principalmente explicado por las aportaciones de los patrones y el rendimiento otorgado a la Subcuenta de Vivienda, como se muestra a continuación: Saldo Sep '04 $290,372 (+) Aportaciones 32,930 (+) Intereses pagados (cantidad basica y de ajuste) 24,316 (-) Entregas por créditos -11,087 (-) Retiros -2,309 (-) Efecto monetario (actualización) -9,995 Saldo Sep '05 $324,227 Cifras en millones de pesos de septiembre de Patrimonio Al cierre del mes de septiembre de 2005, el Patrimonio del Instituto fue de 35,167 mp. La razón de patrimonio / activos totales, se ubicó en 9.1%. Crédito Al cierre del mes de septiembre de 2005, el beneficio a 247 mil, 688 derechohabientes, lo que significó una derrama económica superior a los 41 mil millones de pesos. Adicionalmente, se asignaron recursos para 29 mil 641 créditos más, con lo que el Instituto presento un avance del 74% respecto a la meta anual de 375 mil créditos. Con lo anterior, desde el 1 de diciembre de 2000 y hasta el 30 de septiembre de 2005, el Instituto ha otorgado un millón 596 mil 480 créditos, lo que ha contribuido al crecimiento económico y a la generación de empleos en el país. Durante los primeros nueve meses de 2005 y mediante el Programa de Vivienda Económica, 75 mil 463 trabajadores adquirieron una vivienda con valor de hasta 117 veces salario mínimo equivalente a 166 mil 548 pesos, mientras que 8 mil 787 créditos más se encontraban en proceso de firma de escritura pública. Por lo que se refiere al Programa de Crédito Tradicional Bajo Ingreso, cuya finalidad es beneficiar a trabajadores con ingresos inferiores a 3.9 veces salarios mínimos con posibilidad de adquirir una vivienda con valor de más de 117 veces salario mínimo, al 30 de septiembre de 2005, se vieron beneficiados 59 mil 861 trabajadores, mientras que 6 mil 518 más se encontraban en proceso de la firma de su escritura. 3T05 Noviembre,

10 En línea con la estregia de impulsar la participación de la instituciones financieras en el otorgamiento de crédito a trabajadores de mayores ingresos relativos, durante los primeros nueve meses de 2005 se beneficiaron 34 mil 141 derechohabientes, de los cuales 12 mil 152 a través del Programa Apoyo Infonavit y 21 mil 989 a través del Programa de Cofinanciamiento. Cabe señalar que al igual que en los otros programas, 6 mil 005 derechohabientes de Cofinanciamiento y 414 del Programa Apoyo se encontraban en proceso de firma de escritura. 3T05 Noviembre,

11 INSTITUTO DEL FONDO NACIONAL DE LA VIVIENDA PARA LOS TRABAJADORES Barranca del Muerto 280 Col. Guadalupe Inn C.P I. ESTADO DE CONTABILIDAD COMPARATIVO A SEPTIEMBRE DE 2005 Y SEPTIEMBRE DE 2004 Expresados en Moneda de Poder Adquisitivo del 30 de Septiembre de 2005 ( Cifras en Miles de Pesos ) A C T I V O Sep-05 Sep-04 P A S I V O Sep-05 Sep-04 Disponibilidades 110, ,250 Devolución de Aportaciones a Corto Plazo 3,506,285 3,588,013 Inversiones en Valores 9,659,488 4,465,701 Cuentas por Pagar 3,300,434 2,827,830 Cartera de Crédito Vigente Acreedores diversos 436, ,948 Créditos a Desarrolladores de Conjuntos Habitacionales Créditos Hipotecarios 371,664, ,446,984 Otras cuentas por pagar 1,666,005 3,341,778 Cartera en Prorroga 7,809,118 10,826, Convenios y aportaciones por recibir 4,113,029 3,279,707 Total Cartera de Crédito Vigente 379,473, ,273,553 Provisiones para obligaciones diversas 2,114,989 1,532,892 Total Cartera de Crédito Vencida Neta 43,337,411 48,149,726 Aportaciones de los trabajadores Total Cartera de Crédito 422,811, ,423,279 Fondo de Ahorro 7,813,815 8,307,851 Devolución Adicional Fondo de Ahorro 2,560,399 2,662,467 Estimación preventiva para riesgos crediticios -52,876,979-67,806,760 Sistema de Ahorro para el Retiro 321,095, ,123, Cartera de Créditos Neta 369,934, ,616,518 Total Aportaciones de los trabajadores 331,469, ,093,460 Créditos Diferidos 3,949,018 4,220,024 Cuentas Fiscales por Cobrar 2,635,882 1,712,344 TOTAL PASIVO 350,555, ,364,652 Reserva territorial - Neto 134, ,798 Patrimonio contribuido y ganado 34,806,798 34,806,798 Inmuebles, Mobiliario y Equipo - Neto 487, ,428 Remanente del ejercicio 360,319 1,470,845 Bienes adjudicados o recibidos en dación -Neto 372,351 14,825 Otros Activos - Neto 1,741,544 1,477,796 TOTAL PATRIMONIO 35,167,117 36,277,644 TOTAL ACTIVO 385,722, ,642,296 TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 385,722, ,642,296 CUENTAS DE ORDEN Sep-05 Sep-04 Créditos comprometidos 5,985,417 3,858,693 Intereses cartera vencida (suspendidos) 1,591,974 4,138,109 JOSE VICENTE VARGAS COSÍO Intereses créditos segregados (suspendidos) 3,378,085 0 Contador General Cartera de créditos "CEDEVIS" 3,686, ,700 Reservas de cartera pendientes de constituir 29,207,143 36,059,447 3T05 Noviembre,

12 INSTITUTO DEL FONDO NACIONAL DE LA VIVIENDA PARA LOS TRABAJADORES Barranca del Muerto 280 Col. Guadalupe Inn C.P II.- ESTADO DE RESULTADOS COMPARATIVO A SEPTIEMBRE DE 2005 Y SEPTIEMBRE DE Expresados en Moneda de Poder Adquisitivo del 30 de Septiembre de 2005 ( Cifras en Miles de Pesos ) HASTA EL MES DE CONCEPTO Sep-05 Sep-04 Ingresos por Intereses e Indexacion 30,469,211 28,100,182 Gastos por Intereses -16,893,006-15,658, Margen Financiero Antes de Repomo 13,576,205 12,441,789 Resultado por Posicion Monetaria Neto (Margen Financiero) -559,086-1,162, Margen Financiero 13,017,119 11,279,180 Estimacion Preventiva para Riesgos Crediticios -10,593,075-9,022, Margen Financiero Ajustado por Riesgos Crediticios 2,424,044 2,256,816 Ingresos No-Financieros Neto 1,289,816 1,809, Ingresos (Egresos) Totales de la Operación 3,713,860 4,065,936 Gastos Generales -2,672,682-2,672,085 Depreciaciones y Amortizaciones -173, , Resultado de la Operación 867,773 1,209,691 Otros Productos 1,246,243 1,080,926 Otros Gastos -1,753, , Resultado por Operaciones Continuas 360,319 1,470,845 Operaciones Discontinuas, Partidas Extraordinarias y cambios en Politicas Contables 0 0 REMANENTE DEL EJERCICIO 360,319 1,470,845 3T05 Noviembre,