IV Convención de Financiamiento Especializado en México Ing. Luis Antonio Ascencio Almada Coordinador General PRONAFIM 1
Nuestro objetivo: transformar a México en una economía más dinámica y competitiva, al tiempo que generara los empleos que necesitamos los mexicanos. Transformar a México en un país justo y próspero. En esta Administración, la Secretaría de Economía dirigió sus esfuerzos a la creación de más y mejores empleos, más y mejores empresas y más y mejores emprendedores a través de 6 ejes estratégicos: 1.Promover la competencia económica; 2.Acelerar la reforma regulatoria; 3.Robustecer el mercado interno; 4.Impulsar y promover la innovación para elevar la productividad; 5.Fortalecer la defensa del consumidor; y 6.Consolidar a México como potencia exportadora y destino de inversión. 2
A través de estas estrategias durante los 6 años de esta administración se ha avanzado en áreas de gran relevancia para la economía nacional, particularmente en materia de Impulso al mercado interno, apoyo a MIPYMES y a la economía social, que representan más del 90% de las unidades económicas del país; 7 de cada 10 empleos y aportan casi el 40% del PIB, pero no solo por eso, No sólo porque estamos convencidos del papel estratégico que tienen las micro, pequeñas y medianas, sino porque estamos conscientes de que estas empresas representan el trabajo, el esfuerzo y el patrimonio de muchas familias mexicanas. A través del Sistema Nacional de Garantías propiciamos una derrama crediticia superior a los 360 mil millones de pesos a favor de más de 410 mil PYMES. Esto significa 7.5 veces más crédito y 2.6 veces más empresas beneficiadas que en la administración anterior. 3
Fondo PyME Apoyo Integral al Fomento Empresarial Objetivo: Promover la creación, desarrollo y consolidación de las micro, pequeñas y medianas empresas (MIPyMEs) Estrategia 1 Estrategia 2 Favorecer el aumento de la productividad de las MiPyMEs e incrementar el desarrollo de productos acordes a sus necesidades Consolidar los esquemas de apoyo a las MiPyMEs en una sola instancia que coordine los programas de apoyo integral a estas empresas.
Sistema de Fomento Empresarial México Emprende México Emprende opera a través de 3 grandes palancas Financiamiento Instrumento FONDO PYME Fideicomiso México Emprende Desarrollo Empresarial Instrumento Centros México Emprende Infraestructura industrial, comercial y tecnológica Instrumentos Programa Zonas Marginadas Prologyca Fondo PyME
Evolución de los programas de acceso al Financiamiento Masividad Alta Potenciación Diversidad de IF s Barreras de Acceso Garantías Sectoriales Nuevos Emprendedores Compras de Gobierno Crédito PyME Mercado de deuda para empresas Capital Clubes de Inversionistas Micro empresas Equipamiento Dirigido a Sectores no Atendidos Baja Potenciación Recursos Limitados Proyectos Estratégicos Proyectos Productivos Financiamiento Directo Emergentes Hasta 150 mil Bonos de chatarrización Subsidio Empresas Afectadas por Desastres Naturales (Hasta 25 mil)
Garantías Financiamiento a MIPYMES Crédito acorde a cada segmento Fideicomiso México Emprende FOCIR / FINAFIM Compras de Gobierno Proveedores de Tractoras Créditos mayores con la banca Proyectos Estratégicos Esquemas Masivos Financiamiento a sectores estratégicos MI Tortilla FIDE Programa de REPECOS Equipamiento con IFE s Proyectos Productivos Financiamiento a MI s Microempresas con Entidades de Fomento Fondeo Crédito con la Banca Comercial Programas Emergentes Desarrollo de IFE s
Operación del Sistema Nacional de Garantías México Emprende Definir políticas públicas de fomento Instrumentan las acciones de financiamiento BANCA DE DESARROLLO Comité Técnico Presidido por el Secretario de Economía 1. Define la Política Publica en materia de financiamiento a PyMES y Emprendedores 2. Asigna recursos etiquetados a detonar el crédito en sectores prioritarios que tienen poca o nula atención. 3. Autoriza los productos de crédito y determina las condiciones: montos, plazos, tasas de interés, etc. 4. Da seguimiento al desempeño e impacto de los programas 1. Administra y opera los recursos en el ámbito de su competencia 2. Firma con los intermediarios financieros esquemas de participación en el riesgo 3. Realiza el pago de las garantías de los créditos que se quebrantan y supervisa el proceso de recuperación con los intermediarios 4. Informa al Fideicomiso México Emprende el avance en los programas
Fondos de Garantía, Esquema Operativo Fideicomiso México Emprende Aporta recursos Establece sectores de atención Da seguimiento a los impactos Realiza evaluación de los programas $ Administra recursos Instrumenta esquemas Diseña mecanismos Gestiona productos con la banca Bancos IFE s Otorgan crédito: Multiplican los recursos federales Empresas y Emprendedores
Esquemas de Garantía Existentes Primeras Pérdidas Garantía Pari Pasu SUBASTA CONTRAGARANTÍA SISTEMA NACIONAL DE GARANTÍAS MÉXICO EMPRENDE 95.0% Riesgo IF ó 50% Riesgo IF 50% Cobertura de la Banca de Desarrollo 5% 5% ADICIONALMENTE: SE CUENTA CON ESQUEMA DE GARANTÍA PARA FONDEAR A IFE s BANCA DE DESARROLLO IFE S MIPYMES GARANTIA LINEA DE FONDEO CRÉDITO
Programa de Garantías México Emprende a través de Intermediarios Financieros Especializados (IFE s) En el periodo 2009 2012, el Fideicomiso México Emprende ha destinado 676 millones de pesos para la instrumentación de programas de garantía con Intermediarios Financieros Especializados, generando una derrama de crédito cercana a los 10 mil millones de pesos: Proyecto / Operador Recursos Asignados Meta Derrama (MDP) Observado Derrama (MDP) Avance % Subastas / Nafin 296.0 4,056.5 6,509.10 160.5% Lineas de Fondeo A IFNB/ Nafin 30.0 240.0 201.50 84.0% PyMES Rurales / Financiera Rural 250.0 3,000.0 2,668.00 88.9% PyMES Mineras / Fifomi 100.0 1,000.0 257.70 25.8% Total 676.0 8,296.5 9,636.3 116.1%
Programa de fortalecimiento de IFE s OBJETIVO: Que las Micro, Pequeñas y Medianas Empresas tengan acceso a productos y servicios de financiamiento adecuados a sus características y requerimientos, a través de canales especializados. ESTRATEGIA: Fortalecer a los Intermediarios Financieros Especializados a través de su profesionalización y desarrollo en sistemas y capital humano, a través de esquemas de capacitación y fortalecimiento, con el propósito de asistirles en la formación de mejores carteras de servicio para las MIPYMES y emprendedores, ofreciendo a éstos acceso a más y mejores opciones de financiamiento, a través de más y mejores intermediarios. CAPACITACIÓN EQUIPAMIENTO IFNBS MEJORES OPCIONES DE FINANCIAMIENTO MIPYMES
Características de los apoyos: Equipamiento Sistemas especializados y equipo de cómputo relacionado Capacitación y consultoría Desarrollo de productos Adopción de mejores prácticas Planes estratégicos Programas especializados Servicios especializados Calificación Bursatilización Implementación de nuevos servicios (fiduciarios, seguros) Características Apoyos para la constitución y fortalecimiento de intermediarios financieros especializados (equipamiento, consultoría y servicios especializados): Hasta 50% del valor del proyecto Hasta 1 MDP Apoyos para la capacitación de los directivos de intermediarios financieros especializados. Hasta 50% del costo de la capacitación Hasta 12 mil pesos por directivo capacitado
Requisitos generales para el otorgamiento de los apoyos: Requisitos y restricciones Organismos Intermedios Asociaciones de intermediarios (no bancarios) Instituciones que promuevan el desarrollo de intermediarios financieros no bancarios Instituciones de banca de desarrollo, Financiera Rural o fideicomisos públicos de fomento federales Intermediarios Financieros Figuras financieras reconocidas: Uniones de Crédito, SOFOLES, SOFOMES, Entidades de Fomento Estatales, Arrendadoras, Empresas de Factoraje, Entidades de Ahorro y Crédito Popular, que otorguen crédito a MIPYMES. Exclusivamente financiamiento empresarial. Quedan excluidas las organizaciones de la sociedad civil, las sociedades mercantiles no financieras y los IFNBS orientados al crédito al consumo o crédito a la vivienda. Tipo de proyectos El proyecto debe contemplar a grupos de intermediarios financieros, no solicitudes individuales, excepto si el Intermediario está acreditado por la DGPE para operar algún programa de acceso al financiamiento. Impactos en el acceso a fondeo que se traduzca en incremento del crédito a MIPYMES y Emprendedores
Programa Nacional de Innovación
Programa Nacional de Innovación: Pilares y Premisas El Programa Nacional de Innovación tiene como objetivo establecer políticas públicas a corto, mediano y largo plazo que permitan promover y fortalecer la innovación en los procesos productivos y de servicios para incrementar la competitividad de la economía nacional. Premisas Pilares Prioridad Nacional Mercado Nacional e Internacional Focalización de esfuerzos en áreas de mayor impacto Marco Regulatorio e Institucional Generación de conocimiento estratégico Mecanismos de coordinación entre agentes Mecanismos de rendición de cuentas Capital Humano Finaciamiento a la innovación Fortalecimiento de la innovación empresarial
Financiamiento a la Innovación México se encuentra muy rezagado en materia de capital privado. En términos absolutos, México es el segundo lugar de América Latina en relación a la inversión en capital privado. Sin embargo, en términos relativos al PIB, México es uno de los últimos lugares: la inversión en capital privado del país equivale a sólo.06% de su PIB. Por lo anterior, la Secretaría de Economía trabaja desde 2010, en conjunto con NAFIN, en el desarrollo e implementación de una estrategia para el fortalecimiento del mercado de capital emprendedor y capital semilla de innovación y crecimiento. 0.25% Montos invertidos en capital privado en América Latina como proporción del PIB 0.20% 0.15% 0.10% 0.05% 0.00% Argentina México Otros Colombia Perú Chile Brazil Fuente: elaboración SE con base en datos de LAVCA y CEPAL
Financiamiento a la Innovación El gobierno mexicano busca asegurar la disponibilidad de fuentes de financiamiento de proyectos innovadores en sus direfentes etapas. Oferta Pública Capital Privado Capital de Riesgo Subsidios Gobierno Capital Semilla Programa de Capital Semilla Fondo de Fondos de Capital Emrprendedor t Fase I&D Startup Fase inical Crecimiento Consalidación Tiempo de operación (-1.5 a 0 años) (0 1.5 años) (1.5 3 años) (3 5 años) Más de 5 años Capital requerido (Pesos) $50M - $1.5MM Subsidios $1.5MM - $5MM Capital semilla $5MM - $50MM Capital emprendedor $50MM - $200MM Cap. de expansión $200MM - $500MM Cap. consolidación
Financiamiento a la Innovación Fondo de Fondos México I (Capital Privado) Fondo de Fondos Mexico II (Capital Privado) Mexico Ventures I Programa de Capital Semilla Periodo de Inversión 2007 2011 2012-2016 2011 2013 2012 2014 Aportación total del Gobierno (MDD) Aportación total de NAFIN (MDD) Aportación total de SE (MDD) 250 700 (CKD 500) 80 22 175 100 40 7 N/A N/A 30 15 Maxima inversión por Fondo (MDD) 30 (Hasta 35% del capital total) 30 (Hasta 35% del capital total) 10 (Hasta 35% del capital total) 4 (Hasta 35% del capital total) Número de Fondos 22 De 20 a 56 De 8 a 12 De 5 a 14 Número de empresas a invertir en total 132 130 a 270 64 a 120 De 60 a 180
Financiamiento a la Innovación En 2011 se lanzó Mexico Ventures I, el primer Fondo de Fondos de Capital Emprendedor, con el objetivo de incrementar la disponibilidad de financiamiento privado para proyectos innovadores con alto potencial de éxito, al tiempo que: Se incrementa la oferta de administradores profesionales de fondos de capital emprendedor; Se desarrolla un ecosistema eficiente para la industria de capital emprendedor; Se atrae inversión extranjera directa hacia empresas mexicanas Durante 2011 y 2012, Mexico Ventures I invertirá más de 850 mdp en fondos de capital emprendedor. Se espera que estos fondos a su vez inviertan alrededor de 6,500 mdp en empresas mexicanas innovadoras.
Financiamiento a la Innovación: Fondo de Co-Inversión de Capital Semilla En julio de 2012, SE y NAFIN lanzaron el Fondo de Co-Inversión de Capital Semilla, orientado a: Invertir en fondos privados de capital existentes y otras instituciones con el objeto de: Fomentar la generación de fondos especializados en el mercado de capital semilla. Incrementar la disponibilidad de capital semilla a emprendedores innovadores mexicanos. Contribuir a la generación de un ecosistema de empresas innovadoras mexicanas.
Financiamiento a la Innovación: Fondo de Co-Inversión de Capital Semilla Vehículos de Inversión : fondos, aceleradoras, clubes de inversionistas, OT s y otros Tamaño del Fondo Co inversión en inversiones directas sindicadas* 17.6 Millones de Dólares 4.4 Millones de Dólares Número de inversiones Monto de inversión 5 a 14 Vehículos de inversión, cada inversión no excederá el 50 % del total de sus compromisos. Hasta 1,481, Miles de Dólares** (musd) por vehículo hasta que su contribución represente el 50% del capital comprometido. 60 180 empresas, emprendedores y/o proyectos Desde 7,4 (musd) hasta máximo 370 (musd) promedio por empresa o proyecto. Los Inversionistas privados tendrán que aportar, como mínimo, el 50% de cada inversión. Sectores Sectores estratégicos de acuerdo al estudio de BCG. Sectores estratégicos de acuerdo al estudio de BCG. Perfil de los vehículos y/o empresas, emprendedores y proyectos Vehículos con tesis de inversión en capital semilla. Capacidad para identificar proyectos en etapas tempranas. Sano historial personal y profesional. Experiencia en seguimiento y mentoría en etapas de inicio. Pipeline de proyectos. *Inversiones directas sindicadas: Empresas, emprendedores y proyectos ** Tipo de cambio calculado a 13.5 pesos por dólar Empresas de menos de un 1 año de operación o comercialización del producto. Que no hayan alcanzado el punto de equilibro. Emprendedores con propuestas de negocio innovadoras.
Primeros resultados Elemento 2006 2012 Número de fondos de capital privado Número de fondos de capital emprendedor 19 942 MDD 2 Fondos 45 8,000 MDD Más de 10 fondos mexicanos Número de fondos de capital semilla 0 % de participación del PIB.04% 381 MDD 4 fondos mexicanos en gestación.06% 1 693 MDD Nota 1: Cifras 2011 Fuentes: México Emprende, SE Información Fondo Emprendedores NAFINSA / AT Kearney
PRONAFIM El Programa Nacional de Financiamiento al Microempresario (PRONAFIM) es un programa del Gobierno Federal perteneciente a la Secretaría de Economía, cuyo objetivo es fomentar la microempresa y el autoempleo, para que la población que vive en las regiones o municipios que presentan situación de marginación social pueda mejorar sus condiciones de vida, mediante la operación de pequeños proyectos productivos y de negocios, creando oportunidades de empleo y generación de ingresos. 24
PRONAFIM Este Programa está conformado por dos Fideicomisos: FINAFIM FOMMUR Fideicomiso del Programa Nacional de Financiamiento al Microempresario, especializado en microfinanzas urbanas y rurales para la población de bajos ingresos, que no cuenta con acceso al financiamiento de la banca tradicional. Fondo de Financiamiento a Mujeres Rurales, especializado en microfinanzas para mujeres rurales de bajos ingresos, sin acceso al financiamiento de la banca tradicional. Ambos desarrollan una serie de estrategias para mejorar los ingresos de las familias, así como sus capacidades emprendedoras. 25
El PRONAFIN cuenta con diferentes productos para las Instituciones de Microfinanzas y la Población Objetivo Productos del PRONAFIM Financieros No Financieros Financiamiento Ahorro Capacitación y Fortalecimiento Institucional a IMF Capacitación a PO Incubadoras de microempresas Comercialización Instituciones de Microfinanzas Población Objetivo 26
PRONAFIM De 2007 a 2012, el Programa ha beneficiado a 3 millones 185 mil personas, 86% más que el sexenio anterior. 800,000 700,000 600,000 Número de Personas Beneficiadas por Año FINAFIM-FOMMUR 623,281 633,853 697,734 500,000 400,000 344,361 454,389 446,366 367,035 465,725 397,651 300,000 200,000 160,524 221,794 100,000 86,852 0 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012* * Cifras al 31 de agosto de 2012 Personas 27
PRONAFIM Asimismo, en ese mismo periodo ha otorgado 3 millones 986 mil microcréditos, lo que representa un incremento del 65% entre los dos últimos sexenios. 900,000 800,000 Número de Microcréditos Otorgados por Año FINAFIM-FOMMUR 810,316 794,586 840,518 700,000 600,000 664,026 606,934 615,610 500,000 488,145 489,023 435,932 400,000 329,133 300,000 200,000 100,000 119,647 203,223 0 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012* * Cifras al 31 de agosto de 2012 Créditos 28
PRONAFIM En la presente administración, el Programa otorgó a las IMF recursos financieros por un total de 6 mil 139 millones de pesos, lo que representa un 119% más que el sexenio anterior. Monto Otorgado a IMF s FINAFIM-FOMMUR (Millones de pesos) 1,400.0 1,200.0 1,000.0 962.2 1,155.7 1,077.3 1,247.6 1,030.6 800.0 600.0 627.0 691.3 705.4 665.5 400.0 200.0 148.1 239.3 386.9 0.0 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012* * Cifras al 31 de agosto de 2012 Monto 29
Requisitos para la Acreditación a PRONAFIM Ser personas morales o fideicomisos legalmente constituidos en México, exceptuando las Asociaciones Civiles y las Instituciones de Asistencia Privada. Tener al menos un año de operación y de experiencia en el otorgamiento de microcréditos. Contar con un buen sistema de control interno. Contar con software especializado para el control adecuado de la cartera y un sistema contable que permita la clara clasificación de la cartera. Tener contratado el servicio de consulta y reporte del historial crediticio. Capitalización superior al 20% a la fecha de la solicitud, dicho índice no deberá disminuir durante el periodo de operación. Cartera vencida no mayor del 7% y creación de reservas correspondientes. (Hasta 10 % en SCAP). Al menos $1,000,000.00 (un millón de pesos) de capital fijo sin derecho a retiro. 30
Para mayor información comunicarse al 01 800 083 26 66 www.economia.gob.mx www.pronafim.gob.mx www.fondopyme.gob.mx