Presentación. de Resultados 1T2016

Transcripción

1 Presentación de Resultados 1T2016

2 NOTA IMPORTANTE Esta presentación contiene ciertas declaraciones e información a futuro y relacionada a GRUPO ARGOS y sus subsidiarias que se basan en el conocimiento de hechos presentes, expectativas y proyecciones, circunstancias y suposiciones de eventos futuros. Muchos factores podrían causar que los resultados futuros, desempeño o logros de GRUPO ARGOS y sus subsidiarias sean diferentes a los expresados o asumidos. Si alguna situación imprevista ocurre, o las premisas o estimaciones demuestran ser incorrectas, los resultados a futuro pueden variar significativamente de los aquí mencionados. Las declaraciones a futuro se hacen a esta fecha y GRUPO ARGOS y sus subsidiarias no pretende ni asume obligación alguna de actualizar estas declaraciones a futuro como resultado de nueva información, eventos futuros o cualquier otro.

3 Hechos Relevantes 1T2016 Relevos en la dirección de Grupo Argos y sus filiales Grupo Argos recibe nuevamente la distinción Silver Class en sostenibilidad Crecimiento de volúmenes de cemento 6% y concreto 10% para el 1T Normalización de operaciones en Zona Franca Celsia Adquisición de una mayor participación en ADN y BTA Expansión del negocio inmobiliario a Panamá 3

4 Resultados Consolidados 1T Var.(%) Ingresos Costos y Gastos Ut. Operacional EBITDA Margen EBITDA (%) 23,7 25,4 COP$ miles de millones 4

5 Resultados Consolidados Ingresos EBITDA Margen EBITDA (%) COP$ miles de millones COP$ miles de millones % %

6 Resultados Consolidados - Ingresos Ingresos marzo 2015 Cemento Energía Carbón Inmobiliario Concesiones Corporativos Portafolio Ingresos marzo

7 Resultados Consolidados EBITDA EBITDA marzo 2015 Cemento Energía Carbón Inmobiliario Concesiones Corporativos Portafolio EBITDA marzo

8 Grupo Argos Aporte por negocio (3) (4) Eliminaciones Consolidado Ingresos por actividades ordinarias (1) Utilidad bruta (1) Margen bruto 22,8% 16,7% 92,9% 42,2% 100,0% 40,2% 61,5% 27,2% Utilidad por actividades de operación (1) Margen operativo 9,6% 9,0% 25,7% 27,6% 87,4% -6,9% 46,6% 14,9% EBITDA (1) Margen EBITDA 19,2% 17,9% 25,8% 41,0% 91,1% 5,0% 52,2% 23,7% Participación controladora (2) Margen 2,3% -2,2% 11,3% 12,6% 74,9% -18,3% 22,9% 2,8% 8 (1) Eliminación MPP de la Holding, ingresos intercompañías, exclusión de Compas (2) Eliminación MPP de la Holding, ingresos intercompañías, exclusión de Compas, minoristas de Celsia, minoristas de CemArgos, recuperación participación en EPSA, otros minoristas (3) Incluye el MPP generado en el consolidado y excluye el negocio inmobiliario (4) A marzo de 2015 no se consolidaba ODINSA

9 Grupo Argos Aporte por negocio Ingresos EBITDA 53% Cemento 32% Energía 6% Concesiones 1% Puertos 1% Inmobiliario 7% Holding 39% Cemento 22% Energía 12% Concesiones 1% Puertos 1% Inmobiliario 24% Holding 9

10 Balance general consolidado mar Marzo 2016 COP$ billones Activo 41,6 19,2 22,3 Activos Patrimonio Pasivo 25% Inversiones Permanentes 46% PP&E 15% Otros LP 14% Corto Plazo Activos Pasivo & Patrimonio Diciembre 2015 COP$ billones Pasivo 16% Oblig. Fras CP 22% Otros CP 41,8 Activos 18,9 22,9 Pasivo & Patrimonio Activos Patrimonio Pasivo 23% Bonos y papeles comerciales 26% Oblig. Fras LP 13% Otros LP 10

11 Negocio de Cemento

12 Hechos relevantes Acuerdo con la Alcaldía de Bogotá para utilizar llantas usadas como combustible en la planta de Rioclaro Llantas usadas, Planta Argos Rioclaro Claro 12

13 Hechos relevantes Argos es reconocida como una de las empresas más innovadoras del país Centro Argos para la Innovación, Medellín Exitosa emisión de bonos locales por 400 mil millones de pesos 13

14 Volúmenes Ene Mar. Cemento Ventas Cemento % Colombia % Caribe y CA - 17% + 14% + 47% + 6% 27% USA - Sureste 2015 Colombia Caribe y CA USA - Sureste 2016 Concreto Ventas Concreto % - 9% + 19% + 17% + 11% 29% Colombia 4% Caribe y CA 38% USA - Sureste 29% USA - Surcentro Colombia Caribe y CA USA - Sureste USA - Surcentro 2016

15 Resultados Financieros Ingresos EBITDA Margen EBITDA (%) COP$ miles de millones COP$ miles de millones % % , ,

16 Negocio de Energía

17 Hechos relevantes accionistas, que representan un 78% de las acciones en circulación, aceptaron el pago de dividendo en acciones Asamblea de Accionistas Celsia, Medellín 17

18 Hechos relevantes Las operaciones en Centroamérica, y los negocios de generación hídrica y distribución, presentaron resultados positivos Subestación Prado, Tolima 18

19 Volúmenes Energía Gx y Dx, Ene - Mar. Energía generada en GWh % +14% -43% -5% +2% 2015 Celsia Zona Franca Celsia EPSA Centroamérica 2016 Ventas de energía al usuario final en GWh Generación por tecnología % Hidroeléctrica EPSA % 70% Térmica 4% Eólica 19

20 Resultados Financieros Ingresos EBITDA Margen EBITDA (%) COP$ miles de millones COP$ miles de millones % % , , * La diferencia entre las cifras EBITDA presentadas en la diapositiva 9 y 22 corresponden a distintos tratamientos contables del impuesto al patrimonio y los dividendos

21 Negocio de Concesiones

22 Hechos relevantes Odinsa anunció la adquisición de un porcentaje adicional en las concesiones Autopista del Nordeste y Boulevard Turístico del Atlántico Autopista del Nordeste, República Dominicana. 22

23 Cifras Operacionales Tráfico promedio Diario (Concesiones Viales) % - 15% - 4% + 8% + 18% + 10% + 4% 1T2015 Autopistas del Café Malla Vial del Meta / Llanos Santa Marta Paraguachón Hatovial Auitopistas del Nordeste (R.D.) Bulevar Turistico del Atl. (R.D.) 1T2016 Tráfico Aeropuertos ingresos % Colombia % Internacional + 9% - 6% + 6% Opain (Bogotá) Quiport (Quito) 2016

24 Resultados Financieros Ingresos EBITDA Margen EBITDA (%) COP$ miles de millones COP$ miles de millones % % * La diferencia entre las cifras EBITDA presentadas en la diapositiva 9 y 26 corresponden a distintos tratamientos contable

25 Negocio Inmobiliario Desarrollo urbanístico, Barranquilla

26 Hechos relevantes Adquisición de una participación del 40% en el proyecto Dream Plaza en Panamá Proyecto Dream Plaza, Panamá 26

27 Cifras Operacionales Porcentaje de participación en Pactia GLA m 2 41% Comercio 39,8% 60,2% 1T2016 2T2016 3T2016 4T2016 Este porcentaje llegará a un 50%-50% una vez se finalicen los aportes de recursos por parte de Grupo Argos. Conconcreto Grupo Argos Ingreso neto operativo** 41% Industria 10% Oficinas 4% Autoalmacenamiento 3% Hoteles* Comercio 20,789 industria 5,130 Oficinas 2,921 Autoalmacenamiento 901 Hoteles 785 Total 30, * 697 habitaciones en operación, no ajustadas a participación **En millones de pesos

28 Hechos relevantes Escrituración de dos lotes en Barranquilla con un área total de mts2 Desarrollo urbanístico, Barranquilla 28

29 Resultados Financieros Ingresos EBITDA Margen EBITDA (%) COP$ miles de millones COP$ miles de millones % Composición ingresos: Urbanismo 84% 29 Pactia 16%

30 Negocios de Puertos

31 Hechos relevantes Incremento en los volúmenes de carbón en la terminal de Barranquilla gracias a la entrada de nuevos clientes Terminal Compas, Barranquilla 31

32 Hechos relevantes Crecimiento del 88% en la carga de líquidos, explicado por la operación de Zona Franca Celsia con Diesel Terminal de líquidos Compas, Barranquilla 32

33 Miles Cifras Operacionales # Contenedores Movilizados # Contenedores Imp y Exp Ton granel y carga ceneral % -16% +6% # Motonoves movilizadas Cartagena Buenaventura Barranquilla Tolú 2016

34 Resultados Financieros Ingresos EBITDA Margen EBITDA (%) COP$ miles de millones COP$ miles de millones % +6%

35 Perfil de la deuda COP 1,55 Billones (USD 513 millones)* Deuda/EBITDA ,3X Crédito LP Bono Ordinario Costo de la deuda individual (%) 10,5% 35 10,0% 9,5% 9,0% 10,07% 9,58% 9,43% Enero Febrero Marzo * Cifras en miles de millones de pesos. FX 3,022 COP/USD

36 Portafolio de inversiones Marzo 2015 Marzo % Cemento 35% Cemento 12% Energía 9% Energía COP$ 17,8 Billones 17% Inmobiliario 2% Carbón 28% Servicios Financieros COP$ 21,4 Billones 18% Inmobiliario 2% Carbón 26% Servicios Financieros 6% Alimentos 5% Alimentos 1% Puertos 5% Concesiones 36 *El valor de cada inversión está calculado con base en el precio de bolsa a marzo 31 de 2015 y 2016 respectivamente para las empresas que cotizan en bolsa y en los términos generales de la escisión para los otros activos. Para 2016, concesiones corresponde a la suma de la participación en Odinsa y la participación en Compas; inmobiliario corresponde a la suma del banco de tierras y Pactia.

37 Gracias