Paquete Económico 2015 CEFP / 014 / 2014

Transcripción

1 Paquete Económico 2015 CEFP / 014 / 2014

2 Contenido I. Criterios Generales de Política Económica 2015 II. Iniciativa de Ley de Ingresos de la Federación 2015 III. Proyecto de Presupuesto de Egresos de la Federación para el Ejercicio Fiscal

3 I. Criterios Generales de Política Económica

4 El crecimiento mundial aún se encuentra en un periodo de ajuste. Las perspectivas de crecimiento para 2014 y 2015 han sido revisadas a la baja, en particular para las economías emergentes. País 2013 Proyección en abril de Diferencia Proyección en julio de 2014 con la proyección de abril de 2014 Proyección en abril de Diferencia Proyección en julio de 2014 con la proyección de abril de 2014 Producto Mundial Economías Avanzadas Estados Unidos Zona Euro Japón Economías emergentes y en desarrollo Brasil Rusia India China Sudáfrica Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del Fondo Monetario Internacional. 3

5 La economía mexicana se aceleró en la primera mitad de El Producto Interno Bruto (PIB) aumentó 1.72% en el primer semestre de 2014 (1.12% en igual periodo un año atrás). Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del INEGI (con cifras preliminares a partir del segundo trimestre de 2014; año base 2008=100). 4

6 El desempeño económico de México está asociado a factores externos e internos. 1. Dinamismo de la demanda externa (exportaciones). 2. Comienza a recuperarse la demanda interna. La economía estadounidense y su sector industrial han venido fortaleciéndose. 5

7 La actividad productiva de México está avanzando. La actividad industrial se encuentra en un proceso de recuperación. El desempeño positivo de las manufacturas, está asociado al fortalecimiento de la producción fabril estadounidense. 4.0 Actividad Industrial por Sector, Enero - Junio (variación % real anual) Ene- jun 2013 Ene-jun 2014 Actividad industrial Total Minería Energía eléctrica, agua y gas Construcción Manufacturas Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del INEGI. 6

8 Se observa una recuperación en el mercado laboral. Empleo Formal en proceso de expansión. Se observa una reducción en la informalidad. 800 Variación Anual de Trabajadores Asegurados al IMSS, /julio (miles de cotizantes) Población en Informalidad Laboral, 2005/I trimestre- 2014/II trimestre (millones de trabajadores) Informalidad Laboral Permanentes Eventuales Urbanos ene.-10 feb.-10 mar.-10 abr.-10 may.-10 jun.-10 jul.-10 ago.-10 sep.-10 oct.-10 nov.-10 dic.-10 ene.-11 feb.-11 mar.-11 abr.-11 may.-11 jun.-11 jul.-11 ago.-11 sep.-11 oct.-11 nov.-11 dic.-11 ene.-12 feb.-12 mar.-12 abr.-12 may.-12 jun.-12 jul.-12 ago.-12 sep.-12 oct.-12 nov.-12 dic.-12 ene.-13 feb.-13 mar.-13 abr.-13 may.-13 jun.-13 jul.-13 ago.-13 sep.-13 oct.-13 nov.-13 dic.-13 ene.-14 feb.-14 mar.-14 abr.-14 may.-14 jun.-14 jul Tasa de Informalidad Laboral (porcentaje de la población ocupada) I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II III IV I II Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del IMSS. Fuente: Elaborado por el CEFP con datos del INEGI (ENOE). La tasa de informalidad laboral sigue una tendencia a la baja desde el tercer trimestre de 2012, registrando un mínimo histórico en el segundo trimestre de

9 En línea con la reducción en la informalidad, se ha incrementado la cobertura en Seguridad Social. Al primer semestre de 2014, el porcentaje de personas ocupadas con acceso a instituciones de salud, es el mayor registrado en los últimos tres años. Porcentaje de personas ocupadas con acceso a Instituciones de Salud: 37.04% junio 2014 (35.15% junio 2012). Se espera que la cobertura continúe incrementándose. 8

10 La economía, el crédito y las condiciones financieras. El crédito del sector como proporción del PIB representó el 21.9% al segundo trimestre de Entre enero y agosto de 2014, las condiciones financieras se relajaron: Banxico bajó su tasa de interés de referencia a 3.0% (3.5% previamente). Evolución del la Tasa de Interés Promedio Nominal de Cetes a 28 Días, (porcentajes promedio) Observada Estimada I 2010-II 2010-III 2010-IV 2011-I 2011-II 2011-III 2011-IV 2012-I 2012-II 2012-III 2012-IV Fuente: Elaborado por el CEFP con información del Banco de México I 2013-II 2013-III 2013-IV 2014/ene. 2014/feb. 2014/mar I 2014/abr. 2014/may. 2014/jun II 2014/jul. 2014/ago. CGPE-15 9

11 Tipo de cambio y mercado del petróleo. En el segundo trimestre el tipo de cambio promedio fue de pesos por dólar (13.10 pesos por dólar en CGPE-2015). En las cotizaciones del crudo han influido factores especulativos, geopolíticos y de mercado Evolución del Tipo de Cambio Promedio Nominal FIX 1, (pesos por dólar promedio mensual) Observado Estimado I 2010-II 2010-III 2010-IV 2011-I II 2011-III 2011-IV 2012-I 2012-II 2012-III 2012-IV 1/ Tipo de cambio (FIX), es determinado por el Banco de México con base en el promedio de la cotizaciones del mercado de cambios; además, es utilizado para solventar obligaciones denominadas en moneda extranjera liquidables en la República Méxicana. Fuente: Elaborado por el CEFP con información del Banco de México y SHCP I 2013-II 2013-III 2013-IV 2014/ene. 2014/feb. 2014/mar I 2014/abr. 2014/may. 2014/jun II 2014/jul. 2014/ago. CGPE-2015 Al 31 de agosto el precio promedio de la mezcla mexicana de exportación fue de dólares por barril (85 dpb, LIF 2014). 10

12 Expectativa de Crecimiento Económico Fuentes del Crecimiento Para 2015, la SHCP estima que el valor real del PIB de México registrará un crecimiento anual de 3.7%, estimación en línea con las proyecciones del Banco de México. Concepto Oferta PIB Importaciones Demanda Consumo Formación de capital Exportaciones / No incluye variación en existencias. e/ Cifras estimadas. Fuente: Elaborado por el CEFP con datos de la SHCP. Oferta y demanda agregadas, e Variación % real anual Contribución al crecimiento (puntos porcentuales)

13 Marco Macroeconómico del Paquete Económico 2015 Indicador CGPE Producto Interno Bruto Crecimiento % real Nominal (miles de millones de pesos) 17, ,317.6 Deflactor del PIB (variación anual, %) Inflación (%) Dic. / dic Tipo de cambio nominal (pesos por dólar) Promedio Tasa de interés (CETES 28 días, %) Nominal fin de periodo Nominal promedio Real acumulada Cuenta Corriente Millones de dólares -24,805-27,660 % del PIB Variables de apoyo: Balance fiscal (% del PIB) Balance tradicional Balance tradicional con inversión PIB de los Estados Unidos Crecimiento % real Producción Industrial de los Estados Unidos Crecimiento % real Inflación de los Estados Unidos (%) Promedio Tasa de interés internacional Libor 3 meses (promedio) Petróleo (canasta mexicana) Precio promedio (dólares / barril) Plataforma de exportación promedio (mbd) 1,115 1,090 Plataforma de producción crudo (mbd) 2,350 2,400 Gas natural Precio promedio (dólares/mmbtu) Fuente: Elaborado por el CEFP con datos de la SHCP. Marco Macroeconómico, e 1/ Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP), Criterios Generales de Política Económica para la Iniciativa de Ley de Ingresos y el Proyecto de Presupuesto de Egresos de la Federación correspondientes al Ejercicio Fiscal 2015 (CGPE-2015). e/ Estimado. 12

14 II. Iniciativa de Ley de Ingresos de la Federación

15 Estructura de la LIF 2014 y la ILIF 2015 Capítulo LIF 2014 Capítulo ILIF 2015 I Art. 1-6 Ingresos y Endeudamiento I Art. 1-7 Ingresos y Endeudamiento II Art. 7 III Art IV Art Obligaciones de PEMEX Facultades administrativas y estímulos fiscales Información, la Transparencia y la Evaluación de la Eficiencia Recaudatoria, la Fiscalización y el Endeudamiento II Art III Art Facultades administrativas y estímulos fiscales Información, la Transparencia y la Evaluación de la Eficiencia Recaudatoria, la Fiscalización y el Endeudamiento Transitorios Transitorios 14

16 Nueva Estructura de los Ingresos Públicos 2015 A. Ingresos del Gobierno Federal I. Impuestos - Impuesto sobre la renta (ISR) (ISR de hidrocarburos) - Impuesto al valor agregado (IVA) - Impuesto especial sobre producción y servicios (IEPS) - Impuesto sobre automóviles nuevos - Impuestos al comercio exterior - Impuesto por la actividad de exploración y Exploración de hidrocarburos (IEEH) Ingresos de la Federación B. Ingresos de organismos y empresas C. Ingresos Derivados de Financiamientos II. Contribuciones de mejoras III. Derechos (Derechos sobre hidrocarburos) IV. Productos V. Aprovechamientos VI. Transferencias Ordinarias del FOMPED I. Ingresos de organismos y empresas descentralizadas IMSS ISSSTE II. Ingresos de operación de empresas productivas del estado: Petróleos Mexicanos Comisión Federal de Electricidad Endeudamiento neto del Gobierno Federal 15

17 Ingresos Presupuestarios _/ No tributarios no petroleros, % Total Presupuestarios 4,003.6 Org. y empresas, % Petroleros 1, % FOMPED, 749.5, 62% Pemex, 438.3, 37% ISR hidrocarburos, 11.0, 1% Tributarios no petroleros, 1, % IVA, 703.8, 36% ISR, 1,039.3, 53% IEPS, 156.7, 8% ISAN, 6.6, 0% Importaciones 27.9, 2% Accesorios, 22.7, 1% IEEH, 2.2, 0% 1_/ En miles de millones de pesos 16

18 Mayores ingresos entre la ILIF 2015 LIF Mil mdp de ingresos presupuestarios adicionales entre la ILIF 2015 y la LIF Mil mdp Otros, 37.6 IEPS, ISR, IVA, 94.5 Petroleros Tributarios No tributrios Org. y empresas FOMPED En miles de millones de pesos corrientes 17

19 III. Proyecto de Presupuesto de Egresos de la Federación para el Ejercicio Fiscal

20 PPEF Participación del Gasto Público en el PIB, 2012 (porcentaje) 50 porcentaje Para México, el dato corresponde a la estimación de cierre de 2014 Fuente: Elaborado por el CEFP con base en datos del Banco Mundial y SHCP. 19

21 PPEF 2015 El PPEF 2015 asciende a 4 billones miles de millones de pesos (mmp), lo que equivale al 25.5% del PIB estimado para Usos Producto Interno Bruto 18,317.6 mmp Gasto Neto Total 25.5% Gasto Neto Total 4,676.2 mmp = (8.7%) 31.1 mmp (0.7%) 20

22 PPEF 2015 Proyecto de Presupuesto del Gobierno Federal 2014 (miles de millones de pesos) Gobierno Federal 2,071.9 Poderes y Entes Autónomos Ramos Administrativos 1,177.7 Ramos Generales 1,232.5 (-) Subsidios, transferencias

23 PPEF 2015 Ramos Administrativos (Miles de millones de pesos) Total=1,177.7 mmp

24 PPEF 2015 Ramos Autónomos (Miles de millones de pesos) Total=105.5 mmp

25 PPEF 2015 (Miles de millones de pesos) Empresas Productivas del Estado Total= Entidades de Control Directo Total= PEMEX CFE IMSS ISSSTE 24

26 Incremento del PPEF 2015 vs PEF 2014 Gasto Programable y Gasto No Programable En comparación con el PEF 2014, los recursos previstos en el PPEF 2015 son superiores en 1.2% a tasa real (209.0 mmp). Estos recursos se destinarían al Gasto Programable con mmp y al No Programable 69.3 mmp. PPEF 2015 vs PEF 2014 (Miles de millones de pesos) 4, , mmp Var. real 1.2% Gasto No Programable 69.3 mmp (33.1%) Gasto Programable mmp (66.9%) PEF 2014 PPEF

27 Gasto Programable en Clasificación Económica: PPEF 2015 vs PEF 2014 El incremento en el gasto programable (139.7mmp), se generó por el aumento del gasto corriente por mmp, compensado parcialmente por la disminución en el gasto de inversión por 6.0 mmp. Gasto Programable: PPEF 2015 vs PEF 2014 (Miles de millones de Pesos) Variación del Gasto Corriente y del Gasto de Inversión, por componentes, PPEF 2015 vs PEF 2014 (Miles de millones de pesos) 3, , mmp Gasto Corriente Servicios Personales 51.5 Pensiones 28.3 Aportaciones Federales 42.1 Otros Corrientes Gasto de Inversión PEF 2014 PPEF Otros de Inversión Inversión física

28 Gasto Programable en Clasificación Económica: PPEF 2015 vs PEF 2014 El gasto corriente aumentaría 2.0% real. A su interior: Las aportaciones federales se expandirían en 6.9%, servicios personales en 2.0%, en tanto que otros de corrientes decrecería 1.0%. El Gasto de Inversión disminuiría 4.0% real, en donde la inversión física caería 5.0% y otros de inversión aumentaría 30.9%. Variación del Gasto Corriente y del Gasto de Inversión, por componentes, PPEF 2015 vs PEF 2014 (Variación real, porcentajes) Otros Corrientes Gasto de Inversión Inversión Física Gasto Corriente Servicios Personales Pensiones Aportaciones Federales -1.0 Otros de Inversión

29 PPEF 2015 vs PEF Variaciones absolutas de los Poderes y Entes Autónomos (Miles de millones de pesos) 5.4 Total=

30 PPEF 2015 vs PEF 2014 Variaciones reales relativas de los Poderes y Entes Autónomos (Porcentaje) Total=

31 PPEF 2015 vs PEF 2014 Variaciones absolutas por Ramo Administrativo (Miles de millones de pesos) Total=

32 PPEF 2015 vs PEF 2014 Variaciones reales relativas por Ramo Administrativo (Porcentaje) 17.3 Total=

33 Instituto Nacional Electoral, PPEF 2015 vs PEF 2009 En el PPEF 2015 se propone para el INE un presupuesto que asciende a 18 mil mdp, lo que equivale a un incremento real de 23.1% con respecto a Infraestructura Inmobiliaria mdp (378.3%) 18, ,000 16,000 12,000 8,000 12, ,391.7 mdp Var. Real 23.1% Prerrogativas a Partidos Políticos 1,624.9 mdp (15.9%) Elecciones y otros proyectos 1,837.0 (34.3% real) Presupuesto Base 2,332.2 mdp (14.6% real) 4,000 0 PEF 2009 PPEF 2015 Reforma electoral Credencialización en el extranjero Regulación de proyectos Fuente: Elaborado por el CEFP, con base en el Anteproyecto de Presupuesto 2015 y Presupuesto Modificado 2009, Consejo General del INE. 32

34 Ramo 11 Educación Pública : mayores recursos en el PPEF 2015 El monto propuesto para el Ramo 11 Educación en el PPEF 2015 asciende a 305 mil mdp, superior en 13 mil mdp, a la cantidad aprobada para Este aumento neto es resultado de incrementos específicos a 32 Programas Presupuestarios, por una suma de 20 mil mdp, y disminuciones a otros 23, por 7 mil mdp (Millones de pesos corrientes) 305,741.6 (1.1 % real) 292,548.8 = A 2015 P A Aprobado; P Proyecto 33

35 Ramo 11 Educación: PP con mayores variaciones en el PPEF 2015 Del total de incrementos propuestos para el Ramo 11, seis programas concentran 75.2% de ellos, con 15 mil mdp de aumentos; sobresale el caso de Subsidios Federales para organismos descentralizados estatales. Otros seis concentran 86.2% de las disminuciones (-6 mil 550 mdp). Resalta el Programa de Cultura en las Entidades Federativas, que no aparece en el PPEF 2015, en 2014 tiene aprobados un mil mdp Subsidios para organismos estatales Investigación científica Impulso al desarrollo de la cultura Programa de Escuelas de Tiempo Completo Programa Nacional de Becas Programa de la Reforma Educativa -1, , (Millones de pesos corrientes) Deporte 1, , , , ,008.5 Fortalecimiento educación temprana y desarrollo infantil Apoyos a centros y organizaciones de educación Proyectos de infraestructura social del sector educativo Prestación de servicios de educación superior y posgrado Programas de Cultura en las Entidades Federativas 5,

36 Ramo 20 SEDESOL: PPEF 2015 vs PEF 2014 El PPEF 2015 propone una asignación de 117 mil mdp, superior al aprobado en 2014 en 5 mil mdp (1.8% real). A su interior, Otros Subsidios de Corrientes sería rubro de mayor incremento. SEDESOL: PPEF 2015 vs PEF 2014 (Millones de pesos) SEDESOL: Incremento real del Gasto Corriente y de Inversión PPEF 2015 vs PEF 2014 (Porcentaje y millones de pesos) 145.3% 11.2% 9.4% 4.8% mmp mdp mdp 5,051.6 mdp Otros de Servicios Gasto de Subsidios Corriente Personales Operación 35

37 Ramo 20 SEDESOL: PPEF 2015 vs PEF 2014 Los mayores incrementos para el Ramo se destinan principalmente al programa de Comedores Comunitarios. Programas de SEDESOL con las mayores Variaciones PPEF 2015 vs. PEF 2015 (Variación real (%) y Millones de pesos) 90.0% 3,055.5 mdp 42.9% mdp 19.5% 16.8% 12.1% Comedores Comunitarios Actividades de Evaluación y Monitoreo de Programas 1,535.7 mdp 77.7 mdp Actividades de Apoyo Administrativo Desarrollo Integral de las personas con Discapacidad 95.1 mdp Actividades de Apoyo a la Función Pública y Buen Gobierno 36

38 Ramo 18 Energía PPEF 2015 vs PEF 2014 En el PPEF 2015 se propone para el Ramo 18, una asignación de 3 mil 837 millones de pesos (mdp), monto superior al aprobado en el PEF 2014 en mdp, que representa un incremento de 12.6% a tasa real. Ramo 18 Energía" PPEF 2015 vs PEF 2014 (Millones de pesos) Distribución de los Recursos Adicionales por Función y Unidad Responsable (U.R.) (Millones de pesos) 4,500 3,750 3, , (var. real 12.6%) Gobierno, ,000 2,250 1, PEF 2014 PPEF2015 Desarrollo Económico, Dir. Gral. de Prog. y Pto CNH CRE Sbsría de Hidrocarburos Oficialía Mayor Sbsría de Electricidad Otras U.R Fondo para la Transición Energética

39 Ramo 08 "Agricultura, Ganadería, Desarrollo Rural, Pesca y Alimentación", SAGARPA, PPEF 2015 En el PPEF 2015 se propone para SAGARPA, una asignación de 87 mil 762 mdp, monto superior en 4 mil mdp al presupuesto aprobado en el PEF 2014, lo que en términos reales significaría un incremento de 2.4%. SAGARPA PEF 2014 VS. PPEF 2015 (Millones de pesos) 2.4% 82, , ,861.6 mdp Dicho incremento se explica, básicamente, por los mayores recursos asignados a los programas sujetos a reglas de operación, modalidad que vería incrementados sus recursos en 4 mil mdp, en la cual destacan tres programas: Programa de Apoyo para la Productividad de la Mujer Emprendedora y Fondo para el Apoyo a Proyectos Productivos en Núcleos Agrarios (FAPPA) que en 2014 se ubicaron en SEDATU. Programa de Fomento a la Agricultura, cuya propuesta de gasto supera en mdp su presupuesto de PEF 2014 PPEF

40 Ramo 09 Comunicaciones y Transportes, SCT, PPEF 2015 Para la SCT, en el PPEF 2015, se propone un gasto de 120 mil mdp, monto inferior en términos reales en 1.7% al aprobado en el PEF 2014, 118 mil mdp. No obstante, en 2015 se prevén importantes incrementos en la inversión para infraestructura ferroviaria y aeroportuaria. SCT PEF 2014 VS. PPEF 215 (Millones de pesos) 120, ,832.4 PEF 2014 PPEF 2015 RAMO 09 "Comunicaciones y Transportes", Clasificación Funcional PEF 2014 vs. PPEF 2015 (Millones de pesos y porcentajes) Función/ Subfunción PEF PPEF VARIACIONES Nominal Real % 09 Comunicaciones y Transportes 118, , , Coodinación de la Política de Gobierno Función Transporte 107, , , Transporte por Carretera 68, , , Transporte por Agua y Puertos 3, , Transporte por Ferrocarril 21, , , Transporte Aéreo 3, , , Otros Relacionados con Transporte 10, , , Comunicaciones 10, , , Ciencia, Tecnología e Innovación Fuente: Secretaría de Hacienda y Crédito Público, Proyecto de Presupuesto de Egresos de la Federación 2015, México A pesar del menor gasto propuesto para el Ramo, destacan las mayores asignaciones previstas en las subfunciones de transporte por ferrocarril y aéreo, 24.3% y 291.1%, en el mismo orden, lo cual obedece a las previsiones presupuestarias para la construcción del tren rápido México-Querétaro, ampliación de la línea A del Metro y a la construcción de la primera etapa del Nuevo Aeropuerto de la Ciudad de México, entre otros proyectos de infraestructura. 39

41 Ramo 21 Secretaría de Turismo PPEF 2015 vs PEF 2014 Para el PPEF 2015, la Secretaría de Turismo propone recursos por 7 mil millones de pesos (mdp), monto superior al aprobado en el ejercicio fiscal 2014 en un mil mdp, que en términos reales, representa un incremento de 17.3%. Ramo 21 Turismo" PPEF 2015 vs PEF 2014 (Millones de pesos) Distribución de los Recursos Adicionales por Programa Presupuestario (Millones de pesos) 6, , ,291.7 (var. real 17.3%) Otros Programas, (13.7%) Pueblos Mágicos y Destinos Prioritarios, (38.7%) Promoción de México como Destino Turístico, (47.6%) PEF 2014 PPEF 2015 Fuente: Elaborado por el CEFP con base en datos de la SHCP. 40

42 Ramo 15 Desarrollo Agrario Territorial y Urbano PPEF2015 vs PEF 2014 Se propone para el Ramo 15 Desarrollo Agrario, Territorial y Urbano una asignación presupuestal de 21 mil mdp, lo que significaría una reducción de 20.6% (4,764.6) 30,000 25,000 26, , ,764.6 mmp Trasferencia de los programas Apoyo para la Productividad de la Mujer Emprendedora (1,180.6 mdp) y Fondo para el Apoyo a Proyectos Productivos en Núcleos Agrarios (723.8 mdp) a SAGARPA. 20,000 15,000 10,000 5,000 El Programa de Esquema de Financiamiento y Subsidio Federal para Vivienda observaría una reducción en su presupuesto de 30.1% en términos reales (3 mil mdp). 0 PEF 2014 PPEF

43 Gasto Federalizado: PPEF 2015 El Gasto Federalizado que se propone en el PPEF 2015 asciende a 1 billón mil millones de pesos, lo que representa 32.6% del Gasto Neto Total. De dicho monto, mmp (42%) se ejercería a través del Ramo 33 Aportaciones Federales y mmp (40%) mediante el Ramo 28 Participaciones Federales. Gasto Federalizado y su composición (Miles de millones de pesos) Gasto Neto Total (4,676.2) Gasto Federalizado 1,526.1 (32.6%) Ramo 28 Participaciones Federales (40%) Ramo 33 Aportaciones Federales (42%) Convenios de Descentralización y Reasignación (11%) Protección Social en Salud 77.8 (5%) Ramo 23 Provisiones Salariales y Económicas 38.7 (2%) Fuente: Elaborado por el CEFP con datos de la SHCP. 42

44 Gasto Federalizado: PEF 2014 vs PPEF 2015 El Gasto Federalizado que se estima en el PPEF 2015 sería superior al aprobado en el PEF 2014 en 59.3 mmp, lo que representa un crecimiento en términos reales de 0.6%. Gasto Federalizado: PPEF 2015 vs PEF 2014 (Miles de millones de pesos) 1, mmp 0.6% real 1,466.9 PEF PPEF PPEF

45 PEMEX: PPEF 2015 vs PEF 2014 En el PPEF 2015 se propone para PEMEX una asignación de 540 mil mdp, superior a lo aprobado en 2014 en 18 mil mdp (0.2% real). El mayor incremento se destinaría principalmente a exploraciones para descubrir nuevos yacimientos (11.2% real) y a pensiones y jubilaciones (9.5% real). 560, , , , , ,676.2 Gasto Programable Millones de pesos PEF 2014 PPEF , ,903.8 Var. real 0.2% Variaciones por Actividad Institucional Millones de pesos Exploraciones Pensiones y Jubilaciones Entorno Ecológico Producción Gestión Corporativa Comercialización Servicios de Telecomunicaciones Función Pública y Buen Gobierno -1, , , , ,823.2 Personal Activo y Jubilado Saludable Distribución 5, , ,

46 CFE: PPEF 2015 vs. PEF 2014 En el PPEF 2015, se propone para la CFE una asignación presupuestal de 314 mil mdp, monto superior en 8 mil mdp a lo de 2014, sin embargo en términos reales se observa un decremento del 0.6%. La variación se explican principalmente por los menores recursos asignados a la operación y mantenimiento de las centrales generadoras de energía. Comisión Federal de Electricidad, Gasto Programable PPEF 2015 vs. PEF 2014 (Millones de pesos) Clasificación económica Comisión Federal de Electricidad Variaciones Absolutas PPEF 2015 v. PEF 2014 (Millones de pesos) 8,390.7 mdp. Variación Absoluta 8, , ,456.5 Ampliaciones en 18 programas presupuestarios 27, ,837.2 Reducciones en 9 programas presupuestarios PEF 214 PPEF , , , , , ,000.0 Principales Programas con mayores incrementos: Pago de pensiones y jubilaciones en CFE, 5 mil mdp; Operación y mantenimiento de los procesos de distribución y de comercialización de energía eléctrica, 4 mil mdp; y Mantenimiento de Infraestructura, 3 mil mdp Principales Programas con mayores decrementos: Operación y mantenimiento de las centrales generadoras de energía eléctrica, -11 mil mdp; Provisiones para el Programa de Plantas Hidroeléctricas, -2 mil mdp; y Planeación y dirección de los procesos productivos, -2 mil 58.8 mdp. 45

47 IMSS: PPEF 2015 vs. PEF 2014 Tres programas de los 18 que administra el IMSS, concentran los recursos adicionales previstos en el PPEF Destaca el de Régimen de Pensiones y Jubilaciones IMSS, que por sí solo concentra 38.9% de dichos recursos. Gasto Programable miles de millones de pesos Programas presupuestario miles de millones de pesos mmp (0.9% real) PEF 2014 PPEF Atención Curativa Eficiente Régimen de Pensiones y Jubilaciones IMSS Actividades de Apoyo Administrativo Otros Programas 46

48 ISSSTE: PPEF 2015 vs. PEF 2014 En el PPEF 2015, se propone para el ISSSTE una asignación presupuestal de mmp, superior en 3.3 mmp (-1.7% real) a lo aprobado en De los 44 programas que administra dicho instituto, el de Gastos de Administración se incrementaría en 1,902.3 mmp (16.6% real). Gasto Programable Miles de millones de pesos Programas presupuestarios miles de millones de pesos y porcentaje real Suministro de Claves de Medicamentos (-1.7% real) 3, % % % 1, % % 4, % Pensiones y Jubilaciones Gastos Administrativos por Operación de Fondos y Seguros Gastos de Administración Hospitalización Especializada PEF 2014 PPEF % % Hospitalización General Consulta Externa Especializada Otros 36 Programas 47

49 Programa Especial Concurrente para el Desarrollo Rural Sustentable, PEC, PPEF 2015 En el PPEF 2015 se propone para el PEC, una asignación de 332 mil mdp, monto inferior en 5.1%, en términos reales, al presupuesto aprobado en el PEF 2014, lo cual obedece en gran parte a que aún no se prevén recursos para Caminos Rurales, los cuales se agregan en el proceso de aprobación del PEF, a propuesta del Poder Legislativo. PEC, comparativo 2014 vs. 2015, por Vertiente (Millones de pesos) Vertiente Variación Real % PEC Total 338, , Financiera 3, , Competitividad 61, , Medio Ambiente 14, , Educativa 35, , Laboral 1, , Social 92, , Infraestructura 70, , Salud 47, , Agraria 1, , Administrativa 10, , Fuente: Secretaría de Hacienda y Crédito Público, Decreto de Presupuesto de Egresos de la Federación 2014 y Proyecto de Presupuesto de Egresos de la Federación

50 La política de deuda para 2015 contempla financiar las necesidades de gasto, principalmente, con endeudamiento interno. Para 2015, el Gobierno Federal solicitó un endeudamiento interno por 595 mil millones de pesos y uno externo neto por 6 mil millones de dólares. Se estima que al cierre de 2015, la deuda neta del Gobierno Federal represente 31.8% del PIB (26.2% de la parte interna y 5.6% de la externa). 49

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