Mayo Sistema Financiero Panameño

Transcripción

1 Mayo-2017 Sistema Financiero Panameño

2 CONTEXTO MACROECONÓMICO: Desde el año 2012, el crecimiento interanual de la liquidez monetaria ha estado en constante desaceleración, pero manteniéndose en terreno positivo, cerrando en 5,25% en mayo de El aumento en la liquidez estimula el crecimiento de la banca en términos nominales y una inflación menor a este crecimiento nominal, (0,8% interanual al cierre de mayo 2017) 1 genera también un aumento en términos reales. El sistema bancario ha mantenido unos niveles de liquidez adecuados, pero estos se están viendo afectados por el aumento de las tasas de interés internacionales. Crecimiento de la Liquidez M2 12,68% 10,52% 10,19% 5,96% 5,02% 5,25% Consejo Monetario Centroamericano-Cálculos Propios. De igual manera el crecimiento de la economía ha sido constante y a pesar de sufrir una ligera disminución en 2014 con respecto a años anteriores, no se ha estancado, cerrando en 6,61% en el año 2014, 6,46% en 2015 y 5,49% en 2016, es decir, el crecimiento económico de Panamá se ha desacelerado un poco, pero sigue siendo uno de los más altos en Latinoamérica. Debido al fortalecimiento del marco regulatorio que se ha realizado, la agencia Standard and Poor s Global Ratings (S&P) mejoró a estable la perspectiva de riesgo de la industria bancaria en Panamá y destacó su solidez. Según la calificadora, las perspectivas de sólido crecimiento de la economía panameña han incidido positivamente en el sistema bancario, así como en sus resultados operativos. Esta opinión, se apoya en la introducción de normas sobre adecuación de capital de Basilea III, de liquidez y normas para la prevención de blanqueo de capitales. 1 Contraloría General de la República

3 INDICADORES DEL SISTEMA BANCARIO: Liquidez: Al finalizar el mes de mayo de 2017, las disponibilidades de la banca se ubicaron en $ millones, disminuyendo en $ millones (-11,39%) desde el cierre de mayo de 2016 y $ millones (-14,73%) si se compara con el cierre de diciembre de Por su parte, las captaciones cerraron el mes de mayo de 2017 en $ millones, lo que representa una disminución de $ 218 millones (-0,30%) si se compara con el cierre de mayo de 2016 y de $ millones (-2,04%) en comparación a diciembre de El mayor crecimiento de las disponibilidades -en términos relativos- con respecto a las captaciones, ha generado que éstas pasaran de ser el 22,44% de las captaciones en mayo de 2016 a ser el 19,94% en mayo de El sistema bancario presenta un nivel adecuado de liquidez. Disponibilidades/Captaciones: 19,94% 22,91% 22,44% Morosidad: La cartera de créditos bruta se ubicó en $ millones en mayo de 2017, lo que representa un crecimiento de $ millones (2,36%) comparado con mayo 2016, mientras que si se compara con diciembre de 2016, hubo una disminución de $ 611 millones (-0,94%). Por su parte, la cartera de créditos vencidos se ubicó en $ millones, incrementándose en $ 399 millones (53,70%) con respecto al cierre de mayo de 2016 y $ 465 millones (68,76%) con respecto a diciembre de Esto, llevó a que la morosidad pasara de 1,18% en mayo de 2016 a 1,77% en mayo de Morosos/Sistema Bancario: 1,77% 1,26% 1,18%

4 En el siguiente gráfico se puede observar la evolución de la Morosidad del Sistema Bancario Panameño: 2,00% Morosidad Mayo 1,80% 1,77% 1,60% 1,40% 1,20% 1,00% 0,90% 1,18% 0,80% 0,60% 0,80% 0,40% 0,20% 0,00% Intermediación Crediticia: Mientras que la cartera de créditos del sistema bancario se ubicó en $ millones al cierre de mayo de 2017, las captaciones se ubicaron en $ millones, por lo que el índice de intermediación crediticia cerró en 89,18%, lo que representa un aumento de 2,32% si se compara con el cierre de mayo de 2016 y uno de 0,99% si lo comparamos con diciembre de Captaciones: Cartera de Créditos: Cart. Créd./Captaciones: 89,18% 88,19% 86,86%

5 En el siguiente gráfico se puede observar la evolución de la Intermediación Crediticia del Sistema Bancario Panameño: Intermediación Crediticia 100,00% 97,76% 95,00% 95,83% 90,00% 85,00% 85,05% 84,24% 86,86% 88,19% 89,18% Mayo Diciembre 80,00% 75,00% Intermediación Financiera: El índice de intermediación financiera refleja un aumento para el mes de mayo del año 2017, pasando de 108,67% en mayo de 2016 y 109,44% en diciembre de 2016 a 110,53% en mayo de Este índice supera el 100% porque la banca panameña recibe recursos a través de obligaciones, que representan alrededor del 18% de su pasivo. Captaciones: Cartera de Créditos: Inv. En Títulos Valores: Créd + Inv. Tít./Captaciones: 112,66% 110,35% 110,16%

6 En el siguiente gráfico se puede observar la evolución de la Intermediación Financiera del Sistema Bancario Panameño: Intermediación Financiera 125,00% 120,00% 115,00% 110,00% 105,00% 116,68% 106,77% 120,23% 105,86% 110,35% 110,16% 112,66% Mayo Diciembre 100,00% 95,00% Eficiencia: El indicador de resultado neto/ingresos financieros, que mide la eficiencia de la banca para generar utilidades se ubicó en mayo de 2017 en 35,51%, lo que representa un aumento de 5,58% con respecto a mayo de 2016 y 19,70% con respecto a diciembre de Resultado Neto: Ingresos Financieros: Ratio: 35,51% 15,81% 29,93%

7 En el siguiente gráfico se puede observar la evolución de la eficiencia del Sistema Bancario Panameño: Eficiencia 40,00% 35,00% 30,00% 25,00% 36,00% 33,91% 29,93% 35,51% 20,00% 15,00% 10,00% 5,00% 0,00%

8 Principales Cuentas del Balance de Publicación: Captaciones: Tal como se indicó anteriormente, las captaciones del sistema bancario cerraron mayo de 2017 en $ millones, disminuyendo en $ 218 millones (-0,30%) con respecto al cierre de mayo de 2016 y una disminución de $ millones (-2,04%) con respecto a diciembre de Por su parte, la emisión de otras obligaciones fue de $ ,67 millones, recordando que éstos sirven para el otorgamiento de créditos y la realización de las demás operaciones activas de la banca. En el siguiente gráfico se observa el crecimiento de las Captaciones del Sistema Bancario: Captaciones Interanuales

9 Cartera de Créditos: Por su parte, la cartera de créditos se ubicó en $ millones al cierre de mayo de 2017, aumentando en $ millones (+2,36%) en comparación a mayo de 2016 y una disminución de $ 611 millones (-0,94%) con respecto al cierre de diciembre de En el siguiente gráfico se puede observar la evolución de los Créditos otorgados por el Sistema Bancario Panameño: Cartera de Créditos

10 Principales Cuentas del Estado de Resultados: Margen Financiero Bruto: Los ingresos financieros, en mayo del año 2017, cerraron en $ 377 millones, aumentando en $ 25 millones (7.22%) en comparación al mismo mes del año anterior. Por su parte, los gastos financieros tuvieron un incremento de $ 20 millones (12,18%) desde el cierre de mayo de 2016, cerrando el mes de mayo de 2017 en $ 180 millones. Esto llevó a que el margen financiero bruto pasara de $ 192 millones en mayo de 2016 a $ 198 millones en mayo de Ingresos Financieros: Gastos Financieros: M.F.B: % M.F.B. / Ingresos F.: 52,34% 52,96% 54.45% Margen Operativo Bruto: El margen de intermediación financiera, al cierre del mes de mayo del año 2017 fue de $ 355 millones, aumentando en $ 24 millones (7,35%) con respecto al mismo mes del año anterior. Por su parte, los gastos de transformación se ubicaron en $ 191 millones al cierre de mayo de 2017, aumentando en $ 4 millones (1,97%) si se compara con el mes de mayo de Estos resultados llevaron a que el margen operativo bruto se ubicara en $ 164 millones al cierre de mayo de 2017, lo que se traduce en un crecimiento interanual de $ 21 millones (16.81%). Margen de Int. Fin.: Gastos de Trans.: M.O.B: % M.O.B. / Ingresos F.: 43.50% 41,64% 40,78% % Gastos de Trans. / Margen de Int. Fin.: 53.79% 56,50% 56.63%

11 Resultado Neto: El resultado neto del sistema bancario para el mes de mayo de 2017 fue de $ 134 millones, lo que representa un aumento de $ 29 millones (27.20%) con respecto al mismo mes del año anterior. En el siguiente gráfico se puede observar el crecimiento del Resultado Neto del Sistema Bancario Panameño: 160 Resultado Neto