S.A. Estados Financieros al 30 de junio de 2015 CONTENIDO Estado de Situación Financiera Estados de Resultado Estado de Resultados Integrales Estado de flujos de efectivos Estado de Cambios en el Patrimonio Nota a los Estados Financieros MM$: Millones de pesos chilenos
S.A. Estados de Situación Financiera al 30 de junio de 2015 y 31 de diciembre de 2014 30-06-2015 31-12-2014 ACTIVOS MM$ MM$ Efectivo y depósitos en bancos 5.762 8.407 Operaciones con liquidación en curso 253 486 Instrumentos para negociación - - Contrato de retrocompra y préstamos de valores - - Contratos de derivados financieros 1 - Adeudado por bancos 6.220 3.032 Créditos y cuentas por cobrar a clientes 50.277 63.845 Instrumentos de inversión disponibles para la venta - - Instrumentos de inversión hasta el vencimiento - - Inversiones en sociedades - - Intangibles - - Activo fijo 553 562 Impuestos corrientes 89 162 Impuestos diferidos 1.284 1.249 Otros activos 40 1.968 TOTAL ACTIVOS 64.479 79.711
S.A. Estados de Situación Financiera al 30 de junio de 2015 y 31 de diciembre de 2014 30-06-2015 31-12-2014 PASIVOS MM$ MM$ Depósitos y otras obligaciones a la vista 4.225 6.447 Operaciones con liquidación en curso - 42 Contrato de retrocompra y préstamos de valores - - Depósitos y otras captaciones a plazo 24.437 40.926 Contratos de derivados financieros 298 500 Obligaciones con bancos 12.136 7.308 Instrumentos de deuda emitidos - - Otras obligaciones financieras - 917 Impuestos corrientes - 10 Impuestos diferidos - - Provisiones 141 175 Otros pasivos 119 110 TOTAL PASIVOS 41.356 56.435 PATRIMONIO Capital 8.789 8.789 Reservas 2.970 2.970 Utilidades retenidas: Utilidades retenidas de ejercicios anteriores 11.516 12.761 Utilidad (pérdida) del ejercicio (152) (1.244) Menos: Provisión para dividendos mínimos - - TOTAL PATRIMONIO 23.123 23.276 TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO 64.479 79.711
S.A. Estados de Resultados Por el ejercicio comprendido entre el 1 de enero y el 30 de junio de 2015 y 2014 30-06-2015 30-06-2014 MM$ MM$ Ingresos por intereses y reajustes 1.594 1.079 Gastos por intereses y reajustes (366) (429) Ingreso neto por intereses y reajustes 1.228 650 Ingresos por comisiones 192 104 Gastos por comisiones (5) (6) Ingreso neto por comisiones 187 98 Utilidad (pérdida) neta de operaciones financieras (597) (641) Utilidad (pérdida)de cambio neta 1.007 1.290 Otros ingresos operacionales 47 4 Total ingresos operacionales 1.872 1.401 Provisiones por riesgo de crédito (879) (1.234) INGRESO OPERACIONAL NETO 993 167 Remuneraciones y gastos del personal (451) (479) Gastos de administración (664) (438) Depreciaciones y amortizaciones (65) (15) Otros gastos operacionales - (29) TOTAL GASTOS OPERACIONALES (1.180) (961) RESULTADO OPERACIONAL ANTES DE IMPUESTOS (187) (794) Impuesto a la renta 35 250 UTILIDAD ( PERDIDA) DEL EJERCICIO (152) (544) Juan Inda González Gerente de Operaciones y Adm. Ronaldo Simon Ferreira Gerente General
Estados de Resultados Integrales Por los ejercicios terminados al 30 de junio de 2015 y 2014 30-06-2015 30-06-2014 MM$ MM$ Ingresos y gastos reconocidos en el patrimonio - - Utilidad (pérdida) del ejercicio (152) (544) Utilidad (pérdida) integral del ejercicio (152) (544)
Estados de Flujo de Efectivo por los ejercicios terminados al 30 de junio de 2015 y 2014 30-06-2015 30-06-2014 MM$ MM$ Flujos procedentes de las actividades de operación: Utilidad ( pérdida ) del ejercicio (152) (544) Ajustes por: Depreciación y amortización 65 15 Provisión por riesgos de créditos (879) (1.234) Utilidad (pérdida) neta no realizada en instrumento derivado (597) (641) Ingreso neto por intereses y reajustes 1.228 (650) Gasto por impuesto sobre la renta (35) (250) Cambio en activos: Disminución (aumento) adeudado por bancos (3.235) 19.378 Disminución (aumento) créditos y cuentas por pagar 12.439 253 Disminución (aumento) impuestos corrientes 73 1 Disminución (aumento) otros activos 2.322 (25) Cambio en pasivos: Aumento (disminución) depósitos y otras obligaciones a la vista (2.222) (3.218) Aumento (disminución) depósitos y otras captaciones a plazo (16.489) (9.633) Aumento (disminución) provisiones - 816 Aumento (disminución) otros pasivos (54) (1.699) Intereses cobrados 452 456 Intereses pagados 366 (429) Impuestos pagados - - Flujo neto utilizado en actividades operacionales (6.718) 2.596 Flujos de actividades de inversión: Adiciones en activo fijo (71) (523) Venta inversión en sociedades - - Flujo neto generado por actividades de inversión (71) (523) Flujos de actividades de financiamiento Variación neta de obligaciones con bancos e instituciones financieras 3.911 (749) Flujo neto utilizado en actividades de financiamiento 3.911 (749) Flujo neto de efectivo (2.878) 1.324 Balance inicial efectivo y equivalente de efectivo 8.893 6.895 Balance final efectivo y equivalente de efectivo 6.015 8.219
Estados de Cambios en el Patrimonio Por los ejercicios terminados al 30 de junio de 2015 y 2014 2015 Capital Utilidades Resultado Provisión dividendos pagado Reservas Retenidas ejercicio mínimos Total MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ Saldo al 31 de diciembre 2014 8.789 2.970 12.760 (1.244) - 23.275 Distribución de resultado - - (1.244) 1.244 - - Absorción de los dividendos mínimos Subtotal 8.789 2.970 11.516 - - 23.275 Utilidad (pérdida) del período - - - (152) - (152) Reversión dividendos mínimos - - - - - - Saldo al 30 de junio 2015 8.789 2.970 11.516 (152) - 23.123 2014 Capital Utilidades Resultado pagado Reservas Retenidas ejercicio MM$ MM$ MM$ MM$ Provisión dividendos mínimos Total Saldos al 31 de diciembre de 2013 8.789 2.970 11.921 35 (11) 23.704 Distribución de resultado Absorción de los dividendos mínimos - - - - 35 (11) (35) - - 11 - - SubTotal 8.789 2.970 11.945 - - 23.704 Utilidad (pérdida) del período - - - (544) - (544) Reversión dividendos mínimos - - 816 - - 816 Saldo al 30 de junio de 2014 8.789 2.970 12.761 (544) - 23.876
Nota 1 Principales Criterios Contables (a) Antecedentes del Banco Banco do Brasil S.A. (el Banco ) es una sucursal de banco extranjero, siendo su matriz el Banco do Brasil (Brasil). El Banco se dedica a diversas actividades del giro bancario, las cuales están establecidas en la Ley General de Bancos. El Banco obtuvo la autorización de operar en Chile mediante resolución de fecha 12 de agosto de 1963, de la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras, iniciando sus actividades comerciales el día 20 de agosto de 1963. El domicilio local del Banco está ubicado en Apoquindo 3001 Las Condes, Santiago. (b) Bases de Preparación De acuerdo a lo establecido en el Compendio de Normas Contables ( el Compendio) impartido por la Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras (la Superintendencia), los bancos deben utilizar los criterios contables dispuestos por la superintendencia y en todo aquello que no sea tratado por ella si no se contrapone con sus instrucciones, deben ceñirse a los criterios contables de general aceptación, que corresponden a las normas técnicas emitidas por el Colegio de Contadores de Chile A.G., coincidentes con los estándares internacionales de contabilidad e información financiera acordados por el International Accounting Standards Board (IASB). Las notas a los estados financieros contienen información adicional a la presentada en los estados de situación financiera, de resultados integrales, de cambios en el patrimonio y de flujo de efectivo. En ellas se suministran descripciones narrativas o desagregación de tales estados en forma clara, relevante, fiable y comparable. Nota 2 Cambio en los Criterios Contables Los estados financieros intermedios han sido preparados siguiendo las mismas políticas y criterios contables utilizados en los Estados Financieros de diciembre 2014.
Nota 3 Hechos Relevantes Al 30 de junio de 2015 y 2014, no se han registrado hechos relevantes que hayan tenido o puedan tener una influencia o efecto significativo en el desarrollo de las operaciones del Banco o en los estados financieros. Nota 4 Segmentos de Negocios La información por segmento se presenta respecto a los segmentos de negocios y la distribución de las actividades comerciales del Banco, conforme a los lineamientos de la administración. El formato principal de los segmentos del negocio se basa en la estructura de administración y medición aplicada por el Banco. La utilidad por cada segmento se utiliza para medir gestión y la administración opina que esta información es la más relevante para medir la operación de cada segmento. El criterio del Banco considera dos segmentaciones: Comercio Exterior: Agrupa a los productos asociados al comercio exterior, los que representan el mayor porcentaje de participación en la estructura de negocios del Banco. Otros: Agrupa a los otros productos no asociados al comercio exterior, que representan participaciones menos significativas en la estructura de negocios del Banco.
Segmento de negocios, continuación a. Información de segmento de negocio: Al 30 de junio 2015 Resultados Comercio exterior Otros Total MM$ MM$ MM$ Ingresos por intereses y reajustes 520 1.074 1.594 Gastos por intereses y reajustes (155) (211) (366) Ingreso neto por intereses y reajustes 365 863 1.228 Ingresos por comisiones 98 94 192 Gastos por comisiones (3) (2) (5) Ingreso neto por comisiones 95 92 187 Utilidad neta de operaciones financieras (304) (293) (597) Utilidad (pérdida) de cambio neta 514 493 1.007 Otros ingresos operacionales 24 23 47 Total ingresos operacionales 694 1.178 1.872 Provisiones por riesgo de crédito (448) (431) (879) Ingreso operacional neto 246 747 993 Remuneraciones y gastos del personal (230) (221) (451) Gastos de administración (339) (325) (664) Depreciaciones y amortizaciones (33) (32) (65) Otros gastos operacionales - - - Total gastos operacionales (602) (578) (1.180) Resultado operacional antes de impuestos a la renta (356) 169 (187) Impuesto a la renta 18 17 35 Utilidad (pérdida) del ejercicio (338) 186 (152)
Nota 4 Segmentos de Negocios, Continuación Al 30 de junio 2014 Resultados Comercio exterior Otros Total MM$ MM$ MM$ Ingresos por intereses y reajustes 600 479 1.079 Gastos por intereses y reajustes (279) (150) (429) Ingreso neto por intereses y reajustes 321 329 650 Ingresos por comisiones 73 31 104 Gastos por comisiones (4) (2) (6) Ingreso neto por comisiones 69 29 98 Utilidad neta de operaciones financieras (449) (192) (641) Utilidad (pérdida) de cambio neta 903 387 1.290 Otros ingresos operacionales 3-4 Total ingresos operacionales 847 554 1.401 Provisiones por riesgo de crédito (864) (370) (1.234) Ingreso operacional neto (17) 184 167 Remuneraciones y gastos del personal (335) (144) (479) Gastos de administración (307) (131) (438) Depreciaciones y amortizaciones (11) (5) (15) Otros gastos operacionales (20) (9) (29) Total gastos operacionales (673) (288) (961) Resultado operacional antes de impuestos a la renta (690) (104) (794) Impuesto a la renta 175 75 250 Utilidad (pérdida) del ejercicio (515) (29) (544)
Nota 4 Segmentos de Negocios, Continuación b. Información sobre productos y servicios al 30 de junio de 2015 y 31 de diciembre 2014. 2015 2014 Comercio Exterior Otros Total Comercio Exterior Otros Total MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ MM$ Activo del segmento Adeudado por Bancos 2.120 4.100 6.220 3.032-3.032 Créditos y cuentas por cobrar a clientes 26.585 23.692 50.277 42.054 21.791 63.845 Otros activos 4.071 3.911 7.982 8.599 4.235 12.834 Total activos del segmento 32.776 31.703 64.479 53.685 26.026 79.711 ==== ==== ===== ===== ==== ===== Pasivo del segmento Depósitos y otras captaciones a plazo 20.230 8.432 28.662 35.318 12.055 47.373 Obligaciones con bancos - 12.136 12.136 917 7.308 8.225 Otros pasivos 285 273 558 561 276 837 Total pasivos del segmento 20.515 20.841 41.356 36.796 19.639 56.435 == ==== ==== === ==== ===== Los criterios de contabilización de las transacciones entre los segmentos son iguales a la contabilización, definida en el manual de políticas contables del Banco. c. Otra información de segmentos Al 30 de junio de 2015 Comercio Exterior Otros Total MM$ MM$ MM$ Propiedades y equipos 617 247 864 Depreciación (231) (79) (310) Amortización de otros intangibles Total 386 168 554 Al 31 de diciembre de 2014 Comercio Exterior Otros Total MM$ MM$ MM$ Propiedades y equipos 580 221 801 Depreciación (193) (46) (239) Amortización de otros intangibles Total 387 175 562
Información sobre áreas geográficas Conforme a la Política de Crédito del Banco, la entidad privilegia la realización de negocios relacionados con el comercio bilateral entre Chile y Brasil Información sobre clientes principales El Banco no recibe ingresos de clientes individuales que superen el 10% del total de sus ingresos. Nota 5 Efectivo y Efectivo Equivalente 30-06-2015 31-12-2014 Efectivo y depósitos en bancos MM$ MM$ Efectivo 270 256 Depósitos en el Banco Central de Chile 1.633 6.566 Depósitos bancos nacionales 94 69 Depósitos en el exterior 3.765 1.516 Subtotal efectivo y depósitos en bancos 5.762 8.407 Operaciones con liquidación en curso netas 253 486 Total efectivo y efectivo equivalente 6.015 8.893 El nivel de los fondos en efectivo y en el Banco Central de Chile responde a regulaciones sobre encaje que el Banco debe mantener como promedio en períodos mensuales y a inversión de disponibilidades. Nota 6 Patrimonio El banco en Chile por ser una Agencia de Banco extranjero, su capital está conformado en un 100% por aportes de la Matriz, por lo que no está sujeto a pago de dividendos. El resultado del ejercicio terminado en diciembre 2014 quedó formando parte de las utilidades retenidas.
Nota 7 Operaciones con Partes Relacionadas Durante el año terminado al 30 de junio de 2015 y 31 de diciembre de 2014, el banco mantiene operaciones con su Casa Matriz Banco do Brasil como lo indica el siguiente detalle: a) Créditos con partes relacionadas A continuación se muestran los créditos y cuentas por cobrar, correspondientes a entidades relacionadas: Sociedades de Inversión 30-06-2015 31-12-2014 MM$ MM$ Créditos y cuentas por cobrar: Colocaciones comerciales - 862 Colocaciones brutas - 862 Provisión sobre colocaciones - (1) Colocaciones netas - 861 Créditos contingentes: Cartas de Crédito - - Provisiones sobre créditos contingentes - - Colocaciones contingentes netas - - b) Otros activos y pasivos con partes relacionadas 30-06-2015 31-12-2014 MM$ MM$ ACTIVOS Depósitos en cuentas corrientes 1.535 829
PASIVOS Depósitos y otras captaciones a plazo 20.230 35.318 Otras obligaciones - - c) Resultados de operaciones con partes relacionadas Al 30 de junio de 2015 Tipo de ingreso o gasto reconocido Ingresos Gastos MM$ MM$ Ingresos y gastos por intereses y reajustes 2 155 Ingresos por venta de cartera 6 - Totales 8 155 Al 30 de junio de 2014 Tipo de ingreso o gasto reconocido Ingresos Gastos MM$ MM$ Ingresos y gastos por intereses y reajustes 9 189 Ingresos por venta de cartera 32 - Totales 41 189 d) Contratos con partes relacionadas Banco do Brasil mantiene un contrato de servicios de procesamiento de datos con Casa Matriz. e) Pagos al Directorio y personal clave de la Gerencia Las remuneraciones recibidas por el personal clave de la dirección corresponden a las siguientes categorías: 30-06-2015 30-06-2014 MM$ MM$ Gerentes 126 122
f) Conformación del personal clave Al 30 de junio de 2015, la conformación del personal clave del Banco se encuentra conformada de la siguiente forma. Cargo N de ejecutivos Gerentes 2 Nota 8 Hechos Posteriores A juicio de la Administración, entre el 30 de junio de 2015 y la fecha de emisión de estos estados financieros, no han ocurrido hechos posteriores que los puedan afectar en forma significativa. Nota 9 Declaración Los presentes notas explicativas de estos estados financieros intermedios han sido preparadas de acuerdo a lo establecido en la norma internacional de contabilidad NIC N 34, revelando solo aquellas que tienen una importancia relativa.