CESP - COMPANHIA ENERGÉTICA DE SÃO PAULO CNPJ (CIF) N 60.933.603/0001-78 NIRE (Número de Registro de la Empresa) 35300011996 ASAMBLEA GENERAL ORDINARIA FECHA Y HORA: A los 25 (veinticinco) días del mes de abril de 2008, a las 11 horas. LOCAL: Sede social, situada en Avenida Nossa Senhora do Sabará, 5312, São Paulo, estado de São Paulo. CONVOCATORIA: Edicto de Convocatoria publicado los días 4, 8 y 9 de abril de 2008 en el periódico Diário Oficial do Estado; y 4, 7 y 8 de abril de 2008 en Gazeta Mercantil. PRESENTES: Accionistas que representan más de 2/3 (dos tercios) del capital social con derecho a voto, de acuerdo con las firmas que constan en el Libro de Registro de Asistencia de Accionistas y según los términos del párrafo 1 o del artículo 134 de la Ley nº 6.404/76; los señores Guilherme Augusto Cirne de Toledo, Presidente de la Empresa; Vicente Kazuhiro Okazaki, Director Financiero y de Relaciones con Inversores; Ivo Antonio Fuchs, Contador; y la presencia del representante del Consejo Fiscal, señor Geraldo José Sertório Collet Silva, y de la Señorita Carla Paniagua, de Deloitte Touche Tohmatsu Auditores Independentes. MESA: Presidente: Carlos Pedro Jens, Secretario: Paulo Enéas Pimentel Braga. ORDEN DEL DÍA: 1) Informe Anual de la Administración y Estados Financieros relativos al Ejercicio 2007 acompañados del Dictamen de los Auditores Independientes y del Consejo Fiscal. 2) No distribución de dividendos referentes al ejercicio 2007 a los accionistas en vista de la aplicación de todo el beneficio neto del ejercicio a la reducción del saldo de pérdidas acumuladas. 3) Aplicación de parte de las reservas de capital para absorber el saldo de pérdidas acumuladas. 4) Ratificación de la elección de miembros del Consejo de Administración, ocurrida ad referendum de la Asamblea General, de forma estatutaria. 5) Elección de los miembros del Consejo de Administración. 6) Elección de los miembros titulares y suplentes del Consejo Fiscal. OBSERVACIONES: 1) Los temas fueron debidamente apreciados por el Consejo de Defensa de los Capitales del Estado (CODEC) a través del Dictamen nº 057/2008 del 23/04/2008. 2) El acta fue labrada en la forma de sumario de acuerdo con las facultades estipuladas en el párrafo 1º del artículo 130 de la Ley nº 6.404/76. DELIBERACIONES: 1) Informe Anual de la Administración y Estados Financieros relativos al Ejercicio 2007, acompañados de los Dictámenes de los Auditores Independientes y del Consejo Fiscal: el Señor Presidente de Mesa sometió a consideración los temas del Orden del Día. Tomó la palabra el representante de la accionista Fazenda do Estado de São Paulo, el apoderado señor José Roberto de Moraes, y con base en el Dictamen de CODEC nº 057/2008, propuso la aprobación del ítem 1 considerando las manifestaciones favorables de los Consejos de Administración y Fiscal, así como del dictamen de Deloitte Touche Tohmatsu Auditores Independentes, que informó que los estados financieros reflejan adecuadamente en todos los aspectos relevantes la posición patrimonial y financiera de CESP al 31 de diciembre de 2007 y 2006. El Señor Presidente de Mesa sometió a votación la propuesta de Fazenda do Estado y fue aprobada por unanimidad con abstención de los accionistas Capital Guardian Emerging Markets Equity DC MA, Capital Guardian Emerging Markets Equity MASTER, Capital Guardian Emerging Markets
2 Restricted, Ishares MSCI Brazil (Free) Index Fund, Barclays Global Investors, N.A., Emerging Markets Sudan Free Equity Index Fund, Ishares MSCI Bric Index Fund, Emerging Markets Growth Fund Inc. y Capital Guardian Emerging Markets Equity Fund for Tax-Exempt Trusts, representados por la señorita Anali Penteado Buratin. 2) No distribución de dividendos referentes al ejercicio 2007 a los accionistas en vista de la aplicación de todo el beneficio neto del ejercicio a la reducción del saldo de pérdidas acumuladas: el Señor Presidente de Mesa sometió a consideración el ítem 2 del Orden del Día. El representante del accionista Fazenda do Estado de São Paulo, el apoderado señor José Roberto de Moraes, propuso aprobar la no distribución de dividendos referentes al ejercicio 2007 a los accionistas en vista de la aplicación de todo el beneficio neto del ejercicio a la reducción del saldo de pérdidas acumuladas. El Señor Presidente de Mesa sometió a votación la propuesta de Fazenda do Estado y fue aprobada por mayoría de votos con voto en contra de la accionista Maria Aparecida Pinto y abstención de los accionistas: Capital Guardian Emerging Markets Equity DC MA, Capital Guardian Emerging Markets Equity Master, Capital Guardian Emerging Markets Restricted, Emerging Markets Growth Fund Inc. y Capital Guardian Emerging Markets Equity Fund for Tax-Exempt Trusts, representados por la señorita Anali Penteado Buratin. 3) Utilización de parte de las reservas de capital para absorber el saldo de pérdidas acumuladas: el Señor Presidente de Mesa sometió a consideración el ítem 3 del Orden del Día. El representante del accionista Fazenda do Estado de São Paulo, el apoderado señor José Roberto de Moraes, propuso aprobar la utilización de parte de las reservas de capital por el valor de R$ 5.542.119.109,06 para absorber el saldo de pérdidas acumuladas, que deja la cuenta de reservas de capital con un saldo de R$ 4.349.619.153,56. El Señor Presidente de Mesa sometió a votación la propuesta de Fazenda do Estado y fue aprobada por mayoría de votos con voto en contra de la accionista Maria Aparecida Pinto y abstención de los accionistas: Capital Guardian Emerging Markets Equity DC MA, Capital Guardian Emerging Markets Equity Master, Capital Guardian Emerging Markets Restricted, Emerging Markets Growth Fund Inc. y Capital Guardian Emerging Markets Equity Fund for Tax-Exempt Trusts, representados por la señorita Anali Penteado Buratin. 4) Ratificación de la elección de miembros del Consejo de Administración, ocurrida ad referendum de la Asamblea General, de forma estatutaria: el Señor Presidente de Mesa sometió a consideración el ítem 4 del Orden del Día, el representante de la accionista Fazenda do Estado de São Paulo, el apoderado señor José Roberto de Moraes, propuso la ratificación de la ocupación de la vacante abierta en el Consejo de Administración, que fue ocupada por el señor Fernando de Lima Granato en los términos del Estatuto Social en vigor, contando con la autorización gubernamental competente y de conformidad con el Dictamen de CODEC nº 210/2007, y fue aprobada por unanimidad de votos, con abstención de los accionistas: Capital Guardian Emerging Markets Equity DC MA, Capital Guardian Emerging Markets Equity Master, Capital Guardian Emerging Markets Restricted, Emerging Markets Growth Fund Inc. y Capital Guardian Emerging Markets Equity Fund for Tax-Exempt Trusts, representados por la señorita Anali Penteado Buratin. 5) Elección de los miembros del Consejo de Administración: el Señor Presidente de Mesa sometió a consideración el ítem 5 del Orden del Día y pasó la palabra al apoderado señor José Roberto de Moraes, representante de la accionista Fazenda do Estado de São Paulo, que propuso la elección de los siguientes miembros para el Consejo de Administración y enfatizó que aunque puedan ser destituidos en cualquier momento, si ello no ocurre, los mandatos se
3 extenderán hasta 2010 (contados dos años a partir de la fecha de posesión del cargo): Presidenta: Dilma Seli Pena, brasileña, divorciada, geógrafa y administradora pública, RG (DNI) nº 216.219 DF, CPF/MF (CIF) nº 076.215.821-20, residente y domiciliada en Alameda Campinas, 720 ap. 12, São Paulo, estado de São Paulo; Vicepresidente: Aloysio Nunes Ferreira Filho, brasileño, casado, abogado, RG (DNI) nº 2.981.586 SSP/SP, CPF/MF (CIF) nº 013.293.358-64, residente y domiciliado en Rua Baronesa de Itu, 788 ap. 71, São Paulo, estado de São Paulo; Francisco Vidal Luna, brasileño, casado, bachiller y doctor en economía, RG nº 3.500.003, CPF/MF (CIF) nº 031.950.828-53, residente y domiciliado en Rua Sampaio Vidal, 440, São Paulo, estado de São Paulo; Mauro Ricardo Machado Costa, brasileño, casado, administrador de empresas, RG (DNI) nº 856.954, CPF/MF (CIF) nº 266.821.251-00, residente y domiciliado en Rua Bela Cintra, 521, ap. 1205, São Paulo, estado de São Paulo; Carlos Pedro Jens, brasileño, casado, ingeniero civil, RG (DNI) nº 2.701.036, CPF/MF (CIF) nº 003.300.198-72, residente y domiciliado en Rua Marcos Melega, 150, ap. G 3, São Paulo, estado de São Paulo; Nelson Vieira Barreira, brasileño, casado, ingeniero industrial, RG (DNI) nº 2.527.650, CPF/MF (CIF) nº 006.760.638-53, residente y domiciliado en Rua Itapirapuan, 50, São Paulo, estado de São Paulo; Fernando Carvalho Braga, brasileño, separado judicialmente, economista, RG (DNI) nº 4.911.744, CPF/MF (CIF) nº 538.987.458-72, residente y domiciliado en Rua Itapaiúna, 1800 ap. 201 São Paulo, estado de São Paulo; Andrea Sandro Calabi, brasileño, separado consensualmente, economista, RG (DNI) nº 2.763.894 SSP/SP, CPF/MF (CIF) nº 002.107.148-91, residente y domiciliado en Rua Tucumã, 217 ap. 241, São Paulo, estado de São Paulo; Gesner José de Oliveira Filho, brasileño, casado, economista, RG (DNI) nº 6.968.227, CPF/MF (CIF) nº 013.784.028-47, residente y domiciliado en Rua Tucumã, 621 ap. 61, São Paulo; Fernando de Lima Granato, brasileño, soltero, periodista, RG (DNI) nº 10.266.761 SSP/SP, CPF/MF (CIF) nº 090.154.538-45, residente y domiciliado en Rua Padre Eugênio Lopes, 177 ap. 72, São Paulo, estado de São Paulo; André Luis de Lacerda e Sousa, brasileño, periodista, RG (DNI) nº M 3.999.262, CPF/MF (CIF) nº 827.864.456-04, residente y domiciliado en Rua Caiowaá, 1060 ap. 35, São Paulo, estado de São Paulo; Marcos Antonio de Albuquerque, brasileño, administrador de empresas, RG (DNI) nº 5.490.920-X, CPF/MF (CIF) nº 404.160.628-49, residente y domiciliado en Rua Chiquinha Rodrigues, 241, São Paulo, estado de São Paulo, y, como representante de los empleados, Antonio Mardevânio Gonçalves da Rocha, brasileño, casado, administrador de empresas, RG (DNI) nº22.645.007-7, CPF (CIF) nº 067.401.938-51, residente y domiciliado en Rua Pelotas, 150, Ilha Solteira, estado de São Paulo. Mantienen su carácter de Consejeros Independientes en los términos del 4º del Artículo 14 del Estatuto Social de la Compañía, los señores Nelson Vieira Barreira y Carlos Pedro Jens. A continuación, de acuerdo al 4º, Inciso II, del Artículo 141 de la Ley 6.404/76, los accionistas portadores de acciones preferentes UNIBANCO União de Bancos Brasileiros S.A., ARX Gestão Internacional de Recursos Financeiros Ltda., Clube de Investimentos dos Empregados da Vale Investvale, BNY Mellon Serviços Financeiros Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários S.A., representados por la señorita Beatriz Oliveira Fortunato; JGP Hedge Fundo de Investimento Multimercado; Ventura Capital LLC; y Soloist Capital LLC, representado por el señor Alexandre Magalhães de Silveira propusieron al señor Alexandre Magalhães da Silveira, brasileño, separado consensualmente, ingeniero, RG (DNI) nº 560.799 SSP/PE, CPF/MF (CIF) nº 024.715.747-34, residente y domiciliado en Rua Rui Barbosa, 60/1801 Flamengo, Rio
4 de Janeiro, estado de Rio de Janeiro, para integrar el Consejo de Administración. El Presidente retomó la palabra y sometió a consideración de la Asamblea la propuesta del accionista Fazenda do Estado y de los accionistas UNIBANCO União de Bancos Brasileiros S.A., ARX Gestão Internacional de Recursos Financeiros Ltda., Clube de Investimentos dos Empregados da Vale Investvale, BNY Mellon Serviços Financeiros Distribuidora de Títulos e Valores Mobiliários S.A., representados pela señorita Beatriz Oliveira Fortunato; JGP Hedge Fundo de Investimento Multimercado; Ventura Capital LLC; y Soloist Capital LLC, representado por el señor Alexandre Magalhães da Silveira, que la aprobaron por mayoría con votos en contra de los accionistas: Capital Guardian Emerging Markets Equity DC MA, Capital Guardian Emerging Markets Equity Master, Capital Guardian Emerging Markets Restricted, Emerging Markets Growth Fund Inc. y Capital Guardian Emerging Markets Equity Fund for Tax-Exempt Trusts, representados por la señorita Anali Penteado Buratin con relación a la propuesta de Fazenda do Estado; y la abstención de la elección del señor Alexandre Magalhães da Silveira y la abstención del representante del accionista Santander, el señor Marcelo Janson Angelini. La investidura del cargo de Consejero de Administración también deberá cumplir con los requisitos, impedimentos y procedimientos previstos en la Ley de Sociedades Anónimas y demás disposiciones normativas, inclusive en lo que se refiere a la entrega de la declaración de bienes. Los Consejeros elegidos deberán ejercer sus funciones en los términos del Estatuto Social de la Compañía y sus remuneraciones se fijarán de acuerdo con las orientaciones de este Colegiado en los términos del Dictamen de CODEC nº 001/2007; su recepción quedará condicionada al cumplimiento de las condiciones previstas en el Dictamen de CODEC nº 116/2004. También podrán tener derecho al premio eventual, conforme lo dispuesto en el Dictamen de CODEC nº 150/2005. 6) Elección de miembros titulares y suplentes del Consejo Fiscal: El Presidente de mesa sometió a consideración el ítem 6 del Orden del Día. El representante del accionista Fazenda do Estado de São Paulo propuso como miembros titulares y sus respectivos suplentes a los señores José Rubens Gozzo Pereira y Carlos Eduardo Esposel; Pedro Pereira Benvenuto y Atilio Gerson Bertoldi; Geraldo José Sertório Collet Silva y Dirceu Rioji Yamazaki. El representante del accionista Santander, en ejercicio de las prerrogativas que le otorgan los artículos 161, párrafo 4 o y 240 de la Ley nº 6.404/76, en carácter de accionista minoritario y preferencial de la Compañía, propuso para miembros titulares a Amâncio Acursio Gouveia y Agnaldo Cesar Breves; y para miembros suplentes a Agostinho da Silva Mota y Anna Paula Dorce Armonia Borenstein. Después de puesta a votación, la Asamblea deliberó por mayoría de votos por su aprobación, con votos en contras de los accionistas Capital Guardian Emerging Markets Equity DC MA, Capital Guardian Emerging Markets Equity Master, Capital Guardian Emerging Markets Restricted, Emerging Markets Growth Fund Inc. y Capital Guardian Emerging Markets Equity Fund for Tax-Exempt Trusts, representados por la señorita Anali Penteado Buratin. En virtud de lo antedicho, el Consejo Fiscal quedó constituido por: Miembros titulares: José Rubens Gozzo Pereira, brasileño, casado, economista, RG (DNI) nº 4.610.935 SSP/SP, CPF/MF (CIF) nº 309.106.178-72, residente y domiciliado en Rua Professor Picarollo, 103 ap. 7, São Paulo, estado de São Paulo; Pedro Pereira Benvenuto, brasileño, casado, ingeniero electrónico, RG (DNI) nº 5.742.063-4 SSP/SP, CPF/MF (CIF) nº 807236088-49, residente y domiciliado en Rua Arthur de Azevedo, 166 ap. 131C, São Paulo, estado de São Paulo; Geraldo José Sertório Collet Silva, brasileño, viudo, bachiller en administración pública, RG (DNI) nº 4.573.137-8 SSP/SP, CPF/MF (CIF) nº 610.093.428-00, residente y domiciliado en Rua Bahia, 70, 6º andar, São Paulo,
5 estado de São Paulo; Amâncio Acursio Gouveia, brasileño, casado, contador, RG (DNI) nº 6.234.162-3/IFP, CPF (CIF) nº 735.075.127-34, residente y domiciliado en Rua Itapiuna, 1800 ap. 134, São Paulo, estado de São Paulo; Agnaldo Cesar Breves, brasileño, casado, ciencias contables, RG (DNI) nº 17.104.092-2, CPF/MF (CIF) nº 094.241.628-71, residente y domiciliado en Rua Marcelo Tupinambá, 50 casa 40 Jardim Paraventi, Guarulhos, estado de São Paulo; y Miembros suplentes: Carlos Eduardo Esposel, brasileño, divorciado, ingeniero mecánico, RG (DNI) nº 2.867.748 SSP/SP, CPF (CIF) nº 250.457.418-53, residente y domiciliado en Av. Nove de Julho, 5739/61 São Paulo, estado de São Paulo; Atilio Gerson Bertoldi, brasileño, casado, economista, RG (DNI) nº 3.102.088-4 SSP/SP, CPF (CIF) nº 030.880.228-49, residente y domiciliado en Alameda Rússia, 258 Barueri, estado de São Paulo; Dirceu Rioji Yamazaki, brasileño, divorciado, ingeniero mecánico, RG (DNI) nº 2.867.748 SSP/SP, CPF/MF (CIF) nº250.457.418-53, residente y domiciliado en Avenida 9 de Julho, 5.739, Ap. 61, São Paulo, estado de São Paulo; Agostinho da Silva Mota, portugués, casado, ciencias contables, RG (DNI) nº W-220.828-Y, CPF/MF (CIF) nº 811.036.388-15, residente y domiciliado en Rua Elpidio José de Oliveira, 86, Taboão da Serra, estado de São Paulo; y Anna Paula D. A. Borenstein, brasileña, casada, bachiller en derecho, administración de empresas y ciencias contables, RG (DNI) nº 17.907.735, CPF/MF (CIF) nº 148.895.798-09, residente y domiciliada en Rua Jesuíno Arruda, 755 ap. 11, São Paulo, estado de São Paulo. La investidura en el cargo de Consejero Fiscal también deberá cumplir con los requisitos, impedimentos y procedimientos previstos en la Ley de Sociedades Anónimas y demás disposiciones normativas, inclusive en lo que se refiere a la entrega de la declaración de bienes. Los Consejeros Fiscales elegidos ejercerán sus funciones hasta la próxima Asamblea General Ordinaria y, ante la imposibilidad de asistencia del miembro titular, deberá ser convocado su respectivo suplente para participar en las reuniones. Los miembros del Consejo Fiscal recibirán una remuneración mensual por el valor correspondiente al 20% (veinte por ciento) de la remuneración mensual de los directores de la compañía, valor cuya cobranza estará condicionada a la asistencia a por lo menos una reunión mensual, también podrán tener derecho a la extensión de la gratificación anual, pro-rata temporis, prevista en el artículo 4º de la Deliberación de CODEC nº 01/91, a los miembros de los Consejos de Administración y Fiscal. CIERRE Y FIRMA DE ACTA: Sin más asuntos que tratar, el Señor Presidente declara finalizados los trabajos de la Asamblea General Ordinaria y determinó que se labrase la presente acta que leída y encontrada de conformidad, sigue firmada por la mesa y los accionistas presentes que constituyen la mayoría necesaria para las deliberaciones tomadas. Carlos Pedro Jens, Presidente de Mesa; Paulo Enéas Pimentel Braga, Secretario; José Roberto de Moraes, por Fazenda do Estado de São Paulo; Marcelo Janson Angelini, por Santander; Luiz Antonio Porto, por Companhia do Metropolitano de São Paulo (METRÔ); Amadeu Luiz Palmieri, por el Departamento de Águas e Energia Elétrica (DAEE); Anali Penteado Buratin, por Citibank N.A. HSBC Corretora de Títulos e Valores Mobiliários S.A. e Itaubank DTVM S.A.; Alexandre Magalhães da Silveira, por Ventura Capital, LLC, Soloist Capital LLC y JGP Hedge Fundo de Investimento Multimercado; Beatriz Fortunato, por BNY Mellon ARX; Rodrigo Lourenço da Costa Maia, por Centrais Elétricas Brasileiras (ELETROBRÁS); Geraldo José Sertório Collet Silva, por el Consejo Fiscal; Marli Soares da Costa, por SABESP (Companhia de Saneamento Básico do Estado de São Paulo); Wilson Luiz Fascina, por DERSA (Desenvolvimento Rodoviário S.A.); Maria Aparecida Pinto, accionista.
6 São Paulo, 25 de abril de 2008 Carlos Pedro Jens Presidente de Mesa Paulo Enéas Pimentel Braga Secretario