FAC. DE INGENIERÍA Y NEGOCIOS, INGENIERÍA COMERCIAL PROGRAMA DE ASIGNATURA: INSTRUMENTOS DE INVERSIÓN - AEA394. 1. IDENTIFICACIÓN DE LA ASIGNATURA Sigla Nombre Créditos Totales (SCUDLA) 6 AEA394 Vigencia de la Asignatura Desde 201520 Última Actualización 26/02/2016 Método Educativo Régimen INSTRUMENTOS DE INVERSIÓN TRADICIONAL Diurno, Vespertino, Executive Requisito ( AEA504 )o ( AEA145 )o ( AEA104 ) Programa: INSTRUMENTOS DE INVERSIÓN AEA394 Versión: 201610 Distribución Semanal de Horas por Modalidad (M): Presenciales (P) y No Presenciales (NP) Cátedra Ayudantía Laboratorio Taller Trabajo Personal Práctica Total Horas M Horas M Horas M Horas M Horas M Horas M P NP Total 2 P 0 P 0 P 0 P 7 NP 0 P 2 7 9 2. DESCRIPCIÓN DE LA ASIGNATURA Esta asignatura tiene como meta formativa exponer a los estudiantes los métodos fundamentales para determinar el valor de un activo de renta fija y renta variable. El estudiante conocerá los principales conceptos y métodos cuantitativos y cualitativos respecto a las decisiones de inversión en activos que se transan en el mercado de capitales. Para esto, el estudiante deberá demostrar capacidad analítica y de uso de las metodologías básicas para la determinación del valor de variados instrumentos de inversión. Además, esta asignatura pretende potenciar y profundizar habilidades de los estudiantes para el desempeño laboral, tanto, en el uso adecuado de los conceptos, sus perspectivas analíticas dentro del mercado de capitales de Chile. La asignatura Instrumento de Inversión es de formación disciplinar, por tanto, requiere de conocimientos y habilidades que deben adquirirse en las materias de contabilidad básica, matemáticas básicas, matemáticas financieras, finanzas de corto plazo y evaluación de proyecto. En este sentido, dichos conocimientos permitirán al estudiante un aprendizaje significativo y profundo en su formación como persona y profesionalmente. La evaluación de la asignatura considera cuatro controles, dos cátedras y un examen final: donde los controles juegan un papel fundamental en la evaluación del aprendizaje conceptual y práctico de las diferentes controversias en torno a los instrumento de inversión de renta fija y renta variable; en cambio, las cátedras mediante preguntas de desarrollo, hace hincapié en la solución de casos prácticos; el examen final el cual mide la capacidad del estudiante para analizar y cuantificar el valor de los diferentes instrumentos de inversión. 3. RESULTADOS DE APRENDIZAJE (SABER, SABER HACER Y SABER SER) Al aprobar la asignatura el estudiante será capaz de: Analizar los diferentes tipos de inversiones, entendiendo tanto los riesgos como el retorno asociado. Utilizar modelos básicos de cálculo de inversiones de renta fija y variable. Describir la estructura de los mercados de capitales, señalando sus principales componentes. Aplicar modelos básicos para desarrollar una administración de portafolio. Aplicar en casos concretos los distintos tipos de instrumentos financieros. Aplicar en casos concretos los distintos tipos de análisis de cartera que existen en economía. Demostrar una actitud responsable hacia las exigencias propias de la asignatura. 4. APORTES AL PERFIL DE EGRESO La asignatura INSTRUMENTOS DE INVERSIÓN aporta al logro de los resultados de aprendizajes específicos de más de una carrera. Para revisar el aporte al aprendizaje específico se debe revisar la matriz de tributación detallada de cada carrera. Ver documento,aportes de la Asignatura al Perfil de Egreso de las carreras en las que se imparte, en apartado anexos del presente documento. 5. CONTENIDOS Y/O ACTIVIDADES 5.1 Contenido: Cátedra N Unidad Tema Introducción a los mercados de Capitales 1 Descripción del mercado de capitales. Mercado de capitales: estructura, agentes, activos tranzados y plazos. Administración de Portfolios Teoría del Riesgo. Administración de Carteras 2 Composición de Carteras. Página: 1 de 3 Análisis Sensibilizador. Modelo de Montecarlo. Beta (CAPM).
Instrumentos Financieros Tipos de Instrumentos y sus características. Teoría de Renta Fija y Renta Fija en Chile 3 Bonos Bonos Convertibles. Bonos Securitizados. Activos Derivados. Análisis de Cartera 4 Análisis Técnico. Análisis Técnico Bursátil. 5.3 Contenido: Ayudantía N Unidad Tema Análisis Fundamental. 1 Utilizar texto base de Principios de Finanzas Corporativas. Capítulo 1. 2 Utilizar texto base de Principios de Finanzas Corporativas. Capítulo 8 al 10. 3 6. ESTRATEGIAS METODOLÓGICAS Utilizar texto base de Principios de Finanzas Corporativas. Capítulo 21 hasta el 23. Los métodos de enseñanza utilizados en la asignatura son los siguientes: 1. Método tradicional: a través de este método, el docente informa a los estudiantes sobre diversos saberes (conceptuales, procedimentales y actitudinales) mediante clases expositivas y demostraciones, complementadas por libros de texto. 2. Método facilitador de la comprensión: a través de este método, el docente ayuda a los estudiantes a construir significado para comprender ideas y procesos claves; los guía en discusiones en torno a problemas complejos, textos, casos, proyectos o situaciones mediante el cuestionamiento, el establecimiento de pruebas y la reflexión sobre procesos. 3. Método de revisión del desempeño: a través de este método, el docente apoya la habilidad de los estudiantes para transferir sus aprendizajes con el objeto de lograr desempeñarse autónomamente y con la complejidad necesaria. El docente establece resultados de aprendizaje claros en torno al desempeño y supervisa, a través del modelamiento y la retroalimentación, el desarrollo de las habilidades en el contexto de oportunidades de aprendizaje para desempeñarse. En la práctica esto se traduce en: Clases de autoinstrucción: La clase está diseñada para que el alumno lea los apuntes de cada unidad correspondiente; lo complemente con la lectura de apuntes del alumno y bibliografía. 7. EVALUACIÓN 7.1. DESCRIPCIÓN DE LA ESTRATEGIA EVALUATIVA 7.2. PONDERACIONES Régimen EXECUTIVE 8 DIURNO Y VESPERTINO 24 8. RECURSOS DE APRENDIZAJE 8.1 BIBLIOGRAFÍA BÁSICA Ponderación Componente % Componente Subcomponente % Subcomponente CATEDRA 60 CATEDRA 1 50 CATEDRA 2 50 EXAMEN 40 EXAMEN 100 EJERCICIO 15 CATEDRA 50 EJERCICIO 1 25 EJERCICIO 2 25 EJERCICIO 3 25 EJERCICIO 4 25 CATEDRA 1 50 CATEDRA 2 50 EXAMEN 35 EXAMEN 100 Autor(es) Título Editorial ISBN Gitman, Lawrence J. Principios de administracion financiera Mexico : Pearson Educacion, 2012. 8.3 RECURSOS INFORMÁTICOS Descripción Link Validación. www.sii.cl www.bolsadesantiago.com www. df.cl www.estrategia.cl 08/01/2015 Página: 2 de 3
8.4 MATERIAL COMPLEMENTARIO 1. Documentos desarrollados por el docente. 9. PERFIL DOCENTE Formación Profesional Experiencia Profesional Títulos y Grados: Ingeniero Comercial, Contador Auditor o Ingeniero Civil Industrial. Es recomendable que tenga experiencia en áreas de inversión y financieras. Experiencia Docente A partir de 3 años de experiencia. Otros 10. ANEXOS El anexo se adjunta al final de este documento. Notas al Pie: Página: 3 de 3
APORTES AL PERFIL DE EGRESO Aportes de la asignatura AEA394 Instrumentos de Inversión al Perfil de Egreso de las carreras en las que se imparte. 1
APORTES AL PERFIL DE EGRESO A continuación se detallan los aportes de la asignatura AEA394 INTRUMENTOS DE INVERSIÓN al Perfil de Egreso de las Distintas carreras a las que tributa. Este documento se ha elaborado a partir de lo indicado en la Matriz de Tributación de cada una de las carreras. CARRERA INGENIERÍA COMERCIAL APORTE AL PERFIL DE EGRESO La asignatura INSTRUMENTOS DE INVERSIÓN aporta al logro de los siguientes resultados de aprendizaje: Diseñar y preparar estados, reportes e información sobre los resultados de la empresa, tanto a nivel gerencial como funcional, con énfasis en las áreas de finanzas y marketing, y analizando información del mercado. Identificar señales de distintos mercados caracterizando los distintos roles y agentes de cada uno de ellos y analizar posibles efectos amenazas y oportunidades para la organización para formular acciones Estratégicas. Utilizar herramientas cuantitativas para analizar, establecer relaciones de causalidad entre las variables y dar solución a problemas de mercado y de la organización. Diagnosticar, Diseñar y Estructurar una Planificación Estratégica del área de finanzas: incluyendo Finanzas de Pequeños Negocios, Finanzas Corporativas, Instrumentos de Inversión, Derivados Financieros y Financiamiento de Inversiones. INGENIERÍA DE EJECUCIÓN EN ADMINISTRACIÓN DE EMPRESAS La asignatura INSTRUMENTOS DE INVERSIÓN aporta al logro de los siguientes resultados de aprendizaje: Preparar estados, reportes e información sobre los resultados de la empresa, tanto a nivel gerencial como funcional, con énfasis en las áreas de finanzas y marketing, y analizando información del mercado. Utilizar herramientas cuantitativas para analizar, establecer relaciones de causalidad entre las variables y dar solución a problemas de mercado y de la organización. Profundizar en su área de especialidad conceptos y enfoques de forma de Diagnosticar, Diseñar y Estructurar una Planificación Estratégica del área de finanzas: incluyendo Finanzas de Pequeños Negocios, Finanzas Corporativas, Instrumentos de Inversión, Derivados Financieros y Financiamiento de Inversiones. Además, la Asignatura AEA394 INSTRUMENTOS DE INVERSIÓN contribuye al fortalecimiento del siguiente valor UDLA: Ética Profesional. 2