FONDO DE INVERSION COLECTIVA CERRADO FACTORING

Transcripción

1 FONDO DE INVERSION COLECTIVA CERRADO FACTORING Fecha de Corte 9/30/2018 Composición del Portafolio por Tipo de Inversión Clase Participaciones en carteras colectivas abiertas sin pacto de permanencia, sin títulos y/o valores participativos Valor % Derechos Económicos % Derechos Económicos Sobre Facturas Desmaterializadas % Facturas % El Fondo de Inversión Colectiva Factoring tiene como objetivo proporcionar a los inversionistas un instrumento de inversión de corto plazo, de riesgo alto, con inversiones en derechos representativos de cartera y obligaciones dinerarias que estén o no inscritas en el Registro Nacional de Valores y Emisores. La Sociedad Administradora en su labor de administración del Fondo de Inversión Colectiva, buscará obtener rentabilidades superiores a las que se encuentran en instrumentos de Renta Fija tradicionales, asumiendo riesgos crediticios en promedio superiores a los riesgos que se toman a través de instrumentos tradicionales de renta fija. El FIC Factoring tendrá un riesgo alto a pesar de que la inversión se está realizando en un Fondo de Inversión Colectiva con una capacidad razonable de limitación al riesgo de perdidas. Existen elementos relacionados con el riesgo de crédito, tasa, operacional, liquidez y de contraparte, entre otros, que podrían afectar el desempeño de las inversiones. Con el objetivo de mantener informados a nuestros inversionistas el presente informe busca detallar toda la información disponible sobre las inversiones que posee el Fondo. Cuentas Bancarias % Participación por Sector Económico y Ubicación Geográfica Tipo Ubicación Valor Actividades de apoyo para la extracción de petróleo y de gas natural MEDELLIN % Actividades de programación y transmisión en el servicio de radiodifusión sonora BOGOTA % Actividades de seguridad privada BOGOTA % Comercio al por mayor de aparatos y equipo de uso doméstico % Comercio al por menor en establecimientos no especializados, con surtido compuesto principalmente por productos diferentes de alimentos (víveres en general), bebidas y tabaco ENVIGADO % Comercio de vehículos automotores nuevos BOGOTA % Construcción de otras obras de ingeniería civil BOGOTA % Elaboración de productos de molinería ITAGUI % Elaboración de productos de panadería % Extracción de petróleo crudo % Extracción de petróleo crudo BOGOTA % Fabricación de otros productos químicos n.c.p. MEDELLIN % Fabricación de productos farmacéuticos, sustancias químicas medicinales y productos botánicos de uso farmacéutico CALI % Fabricación de vehículos automotores y sus motores ENVIGADO % Generación de energía eléctrica CUCUTA % Generación de energía eléctrica MEDELLIN % Gestión de instalaciones deportivas % Otras actividades de telecomunicaciones % Otras actividades de telecomunicaciones BOGOTA % Recolección de desechos no peligrosos MEDELLIN % SIN ACTIVIDAD ECONOMICA, SOLO PARA PERSONAS NATURALES BOGOTA % SIN ACTIVIDAD ECONOMICA, SOLO PARA PERSONAS NATURALES FLORIDABLANCA %

2 SIN ACTIVIDAD ECONOMICA, SOLO PARA PERSONAS NATURALES MEDELLIN % SIN ACTIVIDAD ECONOMICA, SOLO PARA PERSONAS NATURALES YUMBO % Transmisión de energía eléctrica MEDELLIN % Informe por Tipo de Inversión Tipo Operaciones Monto A Sin Mora B Entre 1 y 5 días C Entre 6 y 20 días D Entre 21 y 60 días E Entre 61 y 90 Días F Más de 90 días Facturas 809 $21,199,602, % % % % % % Derechos Económicos Sobre Facturas Desmaterializada s Derechos Económicos 404 $7,610,526, % % % % % % 651 $7,107,786, % % % % % % Cheques 81 $190,569, % % % % % % Letras 3 $2,545, % % % % % % Pagarés al Descuento 153 $169,254, % % % % % %

3 Evolución de Prepagos y Moras Año Tipo Prepagos Moras Al Tiempo 2013 Cheques % % % 2013 Derechos Económicos % % % 2013 Derechos Económicos Con Rendimientos Variables % % % 2013 Facturas % % % 2013 Letras % % % 2013 Pagarés % % % 2013 Pagarés al Descuento % % % 2014 Cheques % % % 2014 Derechos Económicos % % % % % % 2014 Facturas % % % 2014 Pagarés % % % 2014 Pagarés al Descuento % % % 2015 Derechos Económicos % % % % % % 2015 Facturas % % % 2015 Pagarés % % % 2016 Derechos Económicos % % % % % % 2016 Facturas % % % 2016 Pagarés % % % 2017 Derechos Económicos % % % % % % 2017 Facturas % % % 2018 Derechos Económicos % % % % % % 2018 Facturas % % % Las obligaciones asumidas por Ultraserfinco S.A, del fondo de inversión colectiva Factoring relacionadas con la gestión del portafolio, son de medio y no de resultado. Los dineros entregados por los suscriptores al fondo de inversión colectiva no son un depósito, ni generan para la sociedad administradora las obligaciones propias de una institución de depósito y no están amparadas por el seguro de depósito del Fondo de Garantías de Instituciones Financieras FOGAFIN, ni por ninguno de dicha naturaleza. La inversión en el fondo de inversión colectiva está sujeta a los riesgos derivados de los activos que componen el portafolio del respectivo fondo de inversión colectiva.

4 FONDO DE INVERSION COLECTIVA CERRADO FACTORING Fecha de Corte 9/30/2018 Composición por Intermediario Intermediario Monto Participación Recurso FACTOR DINERO $18,818,446, % Con Recurso FACTOR DINERO $16,166,829, % Sin Recurso Participación por Custodio Custodio Tipo Participación ULTRASERFINCO - Sociedad Administradora del FIC Facturas % EMISOR Derechos Económicos % BRINSA S.A. FEDERAL S.A.S INMEL INGENIERIA S.A.S SEGURIDAD ONCOR LTDA SERINGEL S.A.S SOCIEDAD DE FABRICACION DE AUTOMOTORES S.A - SOFASA % % % % % %

5 Medidas para mitigar Riesgos de Crédito y Contraparte En la actualidad la cartera colectiva Factoring NO cuenta con garantías adicionales. Con el fin de mitigar el riesgo de crédito, la cartera Factoring de ULTRASERFINCO cuenta con un comité de crédito que cuenta con las siguientes funciones y responsabilidades Funciones y responsabilidades del comité de crédito a) Efectuar el análisis de los emisores, pagadores y de los elementos de los negocios propuestos. b) Emitir su concepto profesional sobre los cupos máximos o límites de inversión y su vigencia para los emisores o pagadores de los títulos valores, derechos económicos u otros activos negociados por los Fondos de Inversión Colectiva. c) Emitir su concepto profesional sobre los cupos que pierdan vigencia, y sugerir que los mismos sean incrementados o disminuidos de acuerdo con la situación financiera de la compañía. d) Emitir su concepto profesional sobre la necesidad o no de exigir garantías para el cumplimiento de operaciones o de obligaciones derivadas de los instrumentos adquiridos por el Fondo de Inversión Colectiva e) Hacer seguimiento a casos de cartera vencida que por su altura de mora, monto o alguna otra condición especial, el Administrador del Fondo de Inversión Colectiva y/o la Gerencia de Riesgos deban ponerlo a consideración del Comité de Crédito. f) Aprobar condiciones para negocios específicos que impliquen un mayor riesgo jurídico, contando siempre con el concepto del área jurídica. Las funciones que se radican en cabeza del Comité de Crédito no eximen de responsabilidad al Comité de Inversiones. Adicional a lo anterior ULTRASERFINCO cuenta con un modelo para el seguimiento periódico del riesgo de crédito el cual asigna una calificación numérica en un rango de cero a cien a cada una de las combinaciones entre emisor, pagador y contraparte de las diferentes inversiones en títulos de contenido crediticio no inscritos en el RNVE que se encuentran activas en los Fondos de Inversión Colectiva. La calificación de cada combinación está dada por el promedio ponderado de las subcalificaciones las partes involucradas (emisor, pagador y contraparte); los factores de ponderación de cada subcalificación son definidos para cada tipo de activo teniendo en cuenta las características específicas de cada estructura. Estas ponderaciones quedarán registradas en el acta del Comité de Crédito en el que se evalúen los resultados de la aplicación del modelo. Las obligaciones asumidas por Ultraserfinco S.A, del fondo de inversión colectiva Factoring relacionadas con la gestión del portafolio, son de medio y no de resultado. Los dineros entregados por los suscriptores al fondo de inversión colectiva no son un depósito, ni generan para la sociedad administradora las obligaciones propias de una institución de depósito y no están amparadas por el seguro de depósito del Fondo de Garantías de Instituciones Financieras FOGAFIN, ni por ninguno de dicha naturaleza. La inversión en el fondo de inversión colectiva está sujeta a los riesgos derivados de los activos que componen el portafolio del respectivo fondo de inversión colectiva.