Finanzas para mercadotecnia Sesión 6: Análisis e interpretación financiera
Contextualización Los análisis financieros son un ejercicio que se debe realizar constantemente, esto ayuda a comprender la situación económica de una empresa y a tener presentes varios elementos de importancia, como pago de impuestos, pagos de luz, pagos de agua o cualquier otro, estos pueden variar dependiendo de la empresa de que se trate y la capacidad tecnológica y de producción de la misma.
Introducción Parte importante de la interpretación financiera es el conocimiento sobre lo que se tiene y lo que hace falta, es decir, los bienes inmuebles con que se cuentan, la liquidez de los elementos que se manejan, la rentabilidad que se está teniendo en un periodo determinado, el conocimiento sobre las entradas y salidas de dinero, etc. Si un análisis de estado financiero no está bien hecho se pueden omitir varios elementos monetarios importantes, es decir, si se desea hacer una inversión de una cantidad fija y no se realiza un análisis adecuado, puede que esta inversión no esté completa y requiera del apoyo de un préstamo o más dinero de los socios para completar la idea que se tiene.
Análisis e interpretación financiera Qué es el análisis financiero? Es un proceso por medio del cual se aplican diversos métodos a los estados financieros y a la información que los complementa dentro de una medición de resultados. Estos resultados son obtenidos por la administración y tienen una base apropiada que emite una opinión correcta sobre las condiciones financieras de una determinada empresa.
Análisis e interpretación financiera El análisis e interpretación financiera se realiza con la finalidad de conseguir varios elementos informativos sobre los estados actuales de una empresa o el rubro dentro de ésta, se arrojan varios indicadores y herramientas que permitan realizar un seguimiento permanente en la toma de decisiones sobre situaciones como: Supervivencia. Evitar riesgos de pérdida o solvencia. Competir eficientemente. Maximizar la participación dentro del mercado. Minimizar los costos. Maximizar las utilidades. Agregar valor a la empresa. Mantener un crecimiento uniforme en utilidades. Maximizar el valor unitario de las acciones.
Métodos de análisis vertical Qué es un método de análisis vertical? Es la forma en que se puede analizar determinada información dentro de una empresa, consta en la determinación de participación de cada una de las cuentas del estado financiero: Visión panorámica de la estructura del estado financiero, la cual puede ser compuesta por la situación del sector económico en que se desenvuelve. Muestra la relevancia de cuentas o grupos de cuentas dentro del estado. Controla la estructura, considera actividades económicas de la misma dinámica para las empresas. Evalúa cambios estructurales significativos o cambios por las decisiones gubernamentales. Evalúa las decisiones gerenciales. Permiten el planteamiento de nuevas políticas de racionalización de costo. Permiten la selección de una estructura óptima para una mejor rentabilidad.
Método de reducción a porcentajes integrales Este método también puede ser conocido como procedimiento de porcientos integrales, éste consta de lograr la separación del contenido de los estados financieros de una misma fecha o correspondiente a un periodo determinado. Dentro de la clasificación de este procediendo se pueden establecer varios nombres al mismo, tales como: Procedimiento de porcientos financieros. Procedimiento de porcientos comunes. Procedimiento de reducción a porcientos.
Método de reducción a porcentajes integrales En dónde puede ser aplicado? Éste puede ser aplicado a estados financieros estáticos, dinámicos, básico o secundarios, así como a un balance general, el cual determine pérdidas o ganancias dentro de los costos de venta, etc. La forma en que se obtienen los resultados son los siguientes; Porciento integral= Cifra parcial Cifra base Con este tipo de procedimientos se puede obtener información como: El lugar del que proviene el dinero de la empresa. Como se encuentra distribuido el dinero en la empresa. Como se integran los costos y los gastos. Los rubros del estado de resultados.
Análisis e interpretación financiera Los análisis financieros claramente requieren de una interpretación que sea coherente con la situación que se vive dentro de un establecimiento, expresando las ideas principales que se tienen que explicar por la información arrojada y la necesidad de procesarla, las principales cuestiones financieras por las que se realizan los análisis son: Liquidez. Endeudamiento. Rentabilidad. Cobertura.
Métodos de análisis vertical El método de análisis vertical tiene como principal objetivo determinar qué tanto representa cada cuenta del activo dentro del total del mismo. Para realizar la operación se requiere de una división de la cuenta que se quiere determinar por el total del activo y se multiplica por 100. Si el resultado arroja 200 y se dispone sólo de 20, se tiene que (20/200)*100=10%, lo que indica disponibilidad de 10% del total de los activos.
Método de razones financieras simples Las razones financieras simples cumplen con una relación de magnitud existente entre dos cifras que se comparan entre sí. Una razón financiera sirve para determinar la capacidad que tiene una empresa, ésta puede definirse como su liquidez, estabilidad y rentabilidad con el objetivo de ser competitiva y poder compararse con algunas empresas más de su ramo. El cálculo de las razones financieras es muy importante, ya que con éste se crea un conocimiento real de la empresa en cuanto a la medida de la interdependencia que existe entre las diferentes partidas del balance general, la clasificación de las razones financieras es la siguiente: Liquidez. Endeudamiento. Eficiencia y operación. Rentabilidad.
Método de razones financieras simples Cómo funciona este procedimiento? Este procedimiento funciona a través de las razones simples que pueden ser analizadas de los estados financieros e indican: Puntos débiles de la empresa. Probables anomalías. Se utiliza como base para formular un juicio.
Conclusión Las finanzas constan de varios elementos importantes, los cuales determinan funciones dentro y fuera de un entorno empresarial. Es necesario tratar de analizar todos los elementos que encontremos relacionados a las finanzas y la mercadotecnia, ya que día a día éstas pueden cambiar ya sea en las nociones de los conceptos o la forma en que se aplican las fórmulas matemáticas con que se procede a la obtención de resultados. Para poder comprender los temas y los procedimientos de finanzas se requiere de un análisis profundo en varios de los aspectos que rodean el ambiente de los negocios, no debemos dar por hecho que un trabajo puede hacerse bien por la simple razón de saber una definición o contar con un diccionario, la práctica es necesaria.
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