ANALISIS DEL SECTOR

Transcripción

1 Introducción Por medio del presente documento la Unidad Nacional de Protección pretende llevar a cabo un análisis de la situación económica del país, analizando variables que pudiesen afectar los procesos de contratación que la entidad pretende llevar a cabo. De esta manera se hace un recorrido por las variables más representativas de la macroeconómica colombiana para poder adentrarse en el sector del bien o servicio que la entidad requiere contratar. Así las cosas la entidad requiere celebrar un contrato de fiducia pública con una persona jurídica, constituida legalmente como sociedad fiduciaria, consorcio o unión temporal de sociedades fiduciarias, que se encargue de la administración, manejo, inversión, destinación y pagos de los recursos financieros de carácter público, destinados al Programa de Protección de la Unidad Nacional de Protección (en adelante UNP) para el otorgamiento de apoyos de transporte, peajes, reubicación y aquellos gastos relacionados con el fortalecimiento institucional de la UNP requeridos para su óptimo funcionamiento y toda la reprogramación de estos conceptos cuando haya lugar. 1. Análisis del Sector A continuación se dará descripción de la situación macroeconómica del país desde un punto de vista general y luego se procederá a realizar análisis del sector de establecimientos financieros, seguros, actividades inmobiliarias y servicios a las empresas Uno de los factores más relevantes al momento de evaluar el entorno macroeconómico de la región latinoamericana, es la caída vertiginosa en los precios de los hidrocarburos en general, toda vez que este sector es uno de los pilares por excelencia de la economía regional. Esta situación ha desencadenado varios factores que dan origen a la desaceleración económica ya que la inversión extranjera para este sector ha decaído notoriamente, en donde los grandes inversionistas extranjeros han retirado su capital argumentando falta de rentabilidad y sobre costos en la operación. Por otra parte, la devaluación del peso frente al precio del dólar se ha enmarcado bajo la tendencia dela disminución en los precios de las materias primas como se puede evidenciar en las monedas de la región, por otro lado la desconfianza a tomar riesgos por parte de los inversionistas internacionales ha venido tomando fuerza en los diferentes mercados entre ellos el mercado colombiano, afectando directamente el ingreso de nuevas divisas y por ende repercutiendo directamente en el valor de la moneda referencia, el dólar aumentando su valor significativamente de un año a otro. Página 1 de 28

2 En cuanto a la balanza comercial del país, para lo corrido del 2015 hasta el mes de agosto, se ha evidenciado un déficit comercial a favor de los grandes aliados económicos de Colombia como lo son Estados Unidos y China Ha generado una disminución en las exportaciones ya que el mercado colombiano ha ido perdido sus atractivos comerciales para la inversión extranjera por cuenta de que su fuerte es la exportación de productos básicos sin transformación. El mercado Latinoamericano presenta síntomas de mejora, puesto que se cree que la crisis económica en Estados Unidos y Europa ha tocado fondo; por otro lado el aumento en las tasas de interés en Estados Unidos puede llegar a afectar de manera sustancial las economías de países emergentes. Colombia sigue presentando síntomas positivos lo cual le otorga un buen lugar en la región siendo superado solo por Brasil y Chile, economías mejor posicionadas en el mercado. PROYECCIONES PIB LATINOAMERICA Argentin a Bolivia Brasil Chile Colombi a Ecuador Paragua y Perú Uruguay Venezue la PROYECCION 0 5-0,9 3 3,6 3,5 4,2 4,2 3-3,5 Fuente: CEPAL, Elaborado: UNP La inversión extranjera ya no ve al país con los mismos atractivos que al año inmediatamente anterior. Así mismo, como la gráfica lo muestra, el PIB en Colombia según la CEPAL, se pronostica un crecimiento porcentual del 3,6 anual para el 2015, en donde la desaceleración económica gradual ha obstaculizado un mayor crecimiento económico. En términos de crecimiento económico la economía colombiana ha resistido las bajas en los mercados latinoamericanos y europeos. El Banco de la República por medio de su política monetaria ha permitido que los efectos de la devaluación del peso y la caída en los ingresos de la Página 2 de 28

3 nación provenientes de los hidrocarburos presenten efectos menores a los esperados en los últimos meses, balanceando la migración de los recursos extranjeros con un aumento de 50 pb en la tasa de interés de intervención, situándola en 5,25%. Fuente: DANE Para la economía Colombiana, el descenso de inversión extranjera ha desembocado en una disminución notoria de la industria petrolera y sus derivados, afectando directamente los ingresos brutos de la nación. A simple vista se puede observar que la tendencia ha estado en un intermitente aumento y disminución año a año entre los periodos que muestra la gráfica, no obstante analizando los terceros trimestres de cada uno de los años, se evidencia un claro decrecimiento desde el año 2013 al 2015, argumentado en la caída vertiginosa de los precios del petróleo y la devaluación del peso frente al dólar. Página 3 de 28

4 7,0 6,0 5,0 4,0 3,0 2,0 1,0 PIB ANUAL 0, PIB ANUAL 6,6 4,0 4,9 4,6 3,6 Fuente: DANE, Elaborado: UNP (2015 Proyección CEPAL) De esta manera la proyección que se da en el grafico anterior para Colombia, el comportamiento del PIB para ha decrecido en los últimos 5 años teniendo en cuenta la proyección de la CEPAL para el año 2015 plantea un crecimiento económico del 3.6% en relación al año pasado. PIB % 4.2% 3.4% 2.8% 3.0% I 2014-II 2014-III 2014-IV 2015-I 2015-II PIB Fuente: DANE Tomado Boletín de indicadores económicos BANREP; Elaborado: UNP Página 4 de 28

5 Una de las principales ramas que ha impulsado el crecimiento económico en el país, para el segundo trimestre del 2015 ha sido el sector de la construcción civil, en donde el crecimiento ha sido del 8.4% para este trimestre en comparación al mismo periodo de tiempo del Por otro lado las políticas de ahorro fiscal en cuanto al gasto público han permitido que el país pueda ser más eficiente en el manejo de sus recursos. No obstante el crecimiento de la economía está directamente relacionado con sus socios comerciales, es decir países como Venezuela, Ecuador, Estados Unidos, México, China entre otros también han sido afectados por los bajos precios en los hidrocarburos y por consiguiente, al igual que Colombia han reducido su expansión en para el año Sin embargo Colombia muestra cifras positivas en relación a la región en donde el impacto del precio del petróleo ha tenido mayores consecuencias. Fuente: Revista Dinero Analizando la región, Colombia es el único país que para el primer trimestre del 2015 logra tener cifras positivas según Bloomberg y el Banco de la Republica, sin embargo la desaceleración económica ha impactado a todas las de Latinoamérica, en donde Brasil quien venía presentando solidez industrial y políticas económicas solidas en años anteriores, ha presentado la mayor caída en PIB de la región ya que sus ingresos están directamente entrelazados a la exploración y exportación de hidrocarburos además de los capitales extranjeros que pretendían impulsar esta industria. Frente a los resultados, el ministro de Hacienda y Crédito Público, Mauricio Cárdenas Santamaría, comentó que el desempeño de la economía en el tercer trimestre fue sobresaliente pese a la desaceleración mundial, a la caída en los precios de las materias primas y al lento desempeño de Latinoamérica. El crecimiento de 3,2 por ciento nos permite ser la economía con mayor crecimiento dentro de las seis más grandes de la región en lo corrido de Tomado de: el día Página 5 de 28

6 La caída en los precios del petróleo y su afectación en los ingresos de la nación, ha permitido que sectores de la economía tengan una actividad financiera mucho más relevante. Sectores como la hotelería, los restaurantes los bares han aumentado su flujo de capital y por ende sus ingresos a causa del alto precio del dólar, en donde algunos analistas son positivos y pronostican que estos subsectores económicos jalonaran la economía de tal manera que el impacto del precio del barril de petróleo sea más bajo de lo presupuestado. Este comportamiento del PIB en Colombia ha repercutido en las cifras del desempleo para el presente año, de tal forma que el impacto sufrido en el empleo gracias a la caída del precio del barril de petróleo no sea hecho notorio en el mediano plazo ya que diferentes sectores se han fortalecido con el elevado precio del dólar frente al peso y un claro ejemplo esto es el sector hotelero, en donde el aumento en el volumen de turistas y el gasto que generan en la industria debido al mayor poder adquisitivo, permiten expansión y empleabilidad. En cuento al desempleo, Colombia presenta cada vez mejores cifras. No solamente el gobierno se ha empeñado en conservar la tasa en un digito si no a su vez esforzarse por que los empresarios y la industria en general cada vez más contraten de manera formal y directa su personal colaborador para de esta manera poder mejorar la calidad de vida de la población. La cifra de desempleo que el DANE establece para el tercer trimestre del 2015 fue del 8.7% del total nacional, representado 23 millones de personas ocupadas. Página 6 de 28

7 Por otro lado la empleabilidad también se ha visto afectada por la desaceleración económica y la migración de capital que los inversionistas de hidrocarburos han dejado de hacer en el país. Sin embargo la ocupación ha migrado ocupando y fortaleciendo otros sub sectores de la economía, para de esta forma compensar los altos incides de desempleo fruto del precio del dólar y el precio internacional del petróleo. En el anterior cuadro, se evidencia la caída vertiginosa en la variación porcentual en la rama de actividad de explotación de minas y canteras siendo la rama de actividad que presenta un rendimiento negativo para el periodo, por otro lado las ramas de construcción y comercio, reparación, restaurantes y hoteles enseñaron un crecimiento de 4.6% para cada una, es decir estas ramas jalonaron la economía haciendo frente al descenso en los precios del petróleo y de la exploración minera en general.por otro lado el sector de la construcción ha presentado desaceleración importante en lo corrido del 2015, sin embargo continúa siendo uno de los grandes motores de la economía impulsada por las obras públicas y civiles que el gobierno ha impulsado como por ejemplo la adjudicación de las vías 4G. Un sector que se ha destacado por su crecimiento, es el de agricultura en donde se comienzan a percibir los resultados de las políticas gubernamentales adoptadas para el crecimiento del sector; Página 7 de 28

8 por otro lado el sector de los establecimientos financieros también han aportado en mayor medida al impulso de la economía En el tercer trimestre de 2015 respecto al mismo periodo de 2014, el Producto Interno Bruto creció 3,2%, explicado principalmente por el comportamiento de las siguientes ramas de actividad: comercio, reparación, restaurantes y hoteles; agricultura, ganadería, caza, silvicultura y pesca y establecimientos financieros, actividades inmobiliarias y servicios a las empresas. Por su parte, la actividad que registro el único decrecimiento fue explotación de minas y canteras. Respecto al trimestre inmediatamente anterior, el mayor incremento se presentó en la actividad suministro de electricidad, gas y agua. Por su parte, la actividad que registró la mayor caída fue explotación de minas y canteras. Durante lo corrido del año 2015 (enero septiembre) el PIB creció 3,0% respecto al mismo periodo de 2014, explicado principalmente por las ramas de comercio, reparación, restaurantes y hoteles; construcción y establecimientos financieros, seguros, actividades inmobiliarias y servicios a las empresas. La única actividad que no presentó variación fue industrias manufactureras. 2 Otro de los indicadores macro de la economía colombiana y que es pertinente analizar es la inflación ya que permite comprender el comportamiento de los precios de los productos que son tenidos en cuenta dentro de la canasta básica familiar y por ende como es el comportamiento del poder adquisitivo de la moneda con el paso del tiempo. Así las cosas se puede decir que el índice de precios al consumidor en Colombia se ha elevado de manera sustancial ya que los fenómenos climáticos han tenido un impacto negativo en los precios de los alimentos aumentándolos considerablemente respecto al mismo mes del año anterior. ÍNDICE DE PRECIOS AL CONSUMIDOR 2 Tomado de: Boletín técnico; Cuentas Trimestrales Colombia; Producto Interno Bruto (PIB). Tercer Trimestre de 2015 Página 8 de 28

9 Fuente: DANE La inflación en el país ha estado enmarcada por los cambios climáticos, por lo tanto el aumento en los precios con o sin alimentos de la canasta básica familiar. Este aumento se ha generado por la baja en la producción en el sector de minas y energía además de la especulación en los precios de los alimentos generada por la llegada del Fenómeno del Niño ; por otro lado la comparación del mismo semestre de los últimos 5 años arroja que se espera un aumento de los precios en los productos ya que la escasez de agua dificulta la producción de cultivos y energía por lo cual el mercado tiende al aumento en los precios. En cuanto al mes de Noviembre, la inflación se ubicó por encima de lo esperado con un incremento de 0.60 con respecto al mes inmediatamente anterior, por otro lado el acumulado corrido de este año está ubicado en 2,94 resultando en un incremento sustancial si se compara con el mismo periodo corrido del año anterior en donde la inflación llego a 1.86%; lo anterior implica que la meta propuesta por el Banco de la Republica va a ser cumplida a final de año, ubicando la inflación dentro del margen del 2 al 4 por ciento. La inflación para el año 2015 (enero 2015 noviembre 2015) ha tenido el punto más bajo el cual se estableció en el mes de enero en done el año comenzó con 3.82%, después de esto ha mostrado alzas significativas al correr de los meses llegando a su punto más alto el mes de noviembre con 6.39%, significando un aumento de las de 2.5% en lo corrido del año COMPORTAMIENTO IPC AÑO CORRIDO ,39 5,89 5,35 4,56 4,36 4,64 4,41 4,42 3,82 4,46 4, INFLACION Límite superior rango meta Meta de inflación Límite inferior rango meta 1 0 Página 9 de 28

10 Fuente: DANE, Elaborado: UNP Por otro lado también es preciso recalcar que durante el primer semestre del 2015 la inflación ha tendido al incremento soportándose en el alza en los precios de los regulados y los alimentos, por tal motivo las proyecciones con que se espera cerrar el 2015 son de incrementos sustanciales respecto al año anterior. De esta manera este índice se ubica muy por encima de la meta establecida de por el Banco de la Republica situada en 3%, adicionalmente se espera que los precios de los productos se mantengan para el resto del año situando las proyecciones frente al 2016 en iguales condiciones económicas. A nivel general la economía colombiana ha enfrentado las bajas económicas con respecto a la región, sin embargo se espera que la contracción repercuta en el crecimiento para el siguiente año, es por esto que el Banco de la Republica ha comenzado a implementar algunas políticas para contraer el gasto y ajustar el presupuesto a los nuevos retos de la economía regional y mundial, así como de sus grandes socios comerciales como lo son Estados Unidos, China, Brasil, Ecuador, Venezuela y México. Sin lugar a duda la apuesta del gobierno por la mejorar infraestructura del país ha generado confianza en varios sectores económicos del país y se espera que estas inversiones sopesen la tormenta económica por la que pasa el mundo a raíz de la caída de los precios del petróleo, adicional a esto la puesta en marcha de la Refinería en Cartagena Reficar crea grandes expectativas sobre el impacto que esta pueda generar en la región junto con su operatividad y los ingresos que pueda generar. En resumen la economía colombiana ha expuesto un comportamiento de contracción en los indicadores más representativos de la producción económica y el consumo. La economía Colombiana se encuentra bien ubicada comparada con las demás economías de su entorno, soportando los chubascos económicos del mundo y la región, por un lado gracias a la estabilidad de políticas estatales que en conjunto hacen que el mercado Colombiano sea más estable y diverso que en otros países; por otro lado las debilidades en la economía colombiana contrastan con la estabilidad de estos indicadores, factores tales como el retraso en infraestructura pública, el aumento de la percepción de inseguridad en las ciudades capitales como Bogotá, Cali, Barranquilla hacen que los capitales inversionistas tengan algunas dudas a la hora de invertir, además de incurrir en sobre costos operacionales debido a la devaluación de la moneda local. Económicamente Colombia ha soportado los embates económicos de sus socios comerciales, que tienen mayor dependencia al precio del petróleo, sin embargo el país ha visto cómo sus ingresos se han reducidos notoriamente a causa de la misma situación, adicional a esta situación el precio del dólar ha causado que sectores importadores presenten recaídas importantes en sus ingresos. Económicamente el país ha tenido que diversificar su oferta frente al mundo con sectores como el agricultor y el hotelero, quienes junto con la construcción civil y de Página 10 de 28

11 infraestructura pública han sobrellevado las consecuencias de la tormenta económica internacional. Según proyecciones de los expertos económicos, la economía colombiana continuara con su reducción pudiendo llegar a niveles de 2% en el PIB para el Sin embargo se espera que la crisis mundial toque fondo este año y que el precio del barril del petróleo se estabilice proporcionando mayor confianza para inversionistas extranjeros. Análisis sectorial: Para este proceso es necesario, analizar los sectores: o Sector establecimientos financieros, seguros, actividades inmobiliarias y servicios a las empresas SECTOR ESTABLECIMIENTOS FINANCIEROS, SEGUROS, ACTIVIDADES INMOBILIARIAS Y SERVICIOS A LAS EMPRESAS El servicio de Fiducia, pertenece al sector Establecimiento Financieros, Seguros, Actividades Inmobiliarias y servicios a las empresas; específicamente al subsector Intermediación Financiera. El sector de Establecimiento Financieros, Seguros, Actividades Inmobiliarias y servicios a las empresas ha tenido un comportamiento al alza a través de los años. Página 11 de 28

12 Establecimientos financieros, seguros, actividades inmobiliarias y servicios a las empresas Establecimientos financieros, seguros, actividades inmobiliarias y servicios a las empresas 3 La participación de este sector sobre el cálculo del PIB, ha tenido un comportamiento variado con algunas alzas y bajas durante los últimos 15 años; aunque en el periodo comprendido entre el año 2011 y 2015 ha tenido un comportamiento positivo; paso de representar el 18.37% en el año 2011 al 18.85% y 19.25% en los años 2014 y respectivamente. 3 Solo se cuenta con los datos de III trimestres del año 2015; es decir que los valores de 2015 serán mayores que los aquí estipulados, en el momento que se reporte lo referente al IV trimestre 4 Valor que puede aumentar, teniendo en cuenta que aún no se cuenta con el reporte del IV trimestre del año Página 12 de 28

13 Porcentaje de Participación ANALISIS DEL SECTOR 21,00% 20,50% 20,00% 19,50% 19,00% 18,50% 18,00% 17,50% 17,00% PARTICIPACIÓN DEL SECTOR SOBRE EL PIB PARTICIPACIÓN DEL SECTOR SOBRE EL PIB Estos altibajos, se deben a que en el periodo comprendido entre los años 2000 y 2006, el sector de explotación de minas y canteras y el sector de la construcción tuvieron gran importancia en el cálculo del PIB; por el crecimiento presentado y en los últimos años han tenido mayor participación en el cálculo del PIB, sectores como: el sector de la construcción, y el sector de la actividad de servicios sociales, comunales y personales, ya que han estado al alza en los últimos años. Al desagregar el sector de Establecimiento Financieros, Seguros, Actividades Inmobiliarias y servicios a las empresas, encontramos que el mayor peso en este lo tienen las Actividades inmobiliarias y alquiler de viviendas y el menor peso lo tiene la intermediación financiera; esto según el DANE; manteniendo esta relación en los últimos 15 años. Página 13 de 28

14 SECTOR: Establecimientos financieros, seguros, actividades inmobiliarias y servicios a las empresas Intermediación financiera Actividades inmobiliarias y alquiler de vivienda Actividades empresariales y de alquiler (III TRIM) Página 14 de 28

15 Porcentaje de Participación Porcentaje de Participación ANALISIS DEL SECTOR PARTICIPACIONES DE LOS SUBSECTORES SOBRE EL PIB 12,0% 10,0% PARTICIPACIÓN DE LOS SUBSECTORES SOBRE EL SECTOR 60,0% 50,0% 8,0% 6,0% 4,0% 2,0% 0,0% 40,0% 30,0% 20,0% 10,0% 0,0% Intermediación financiera Actividades inmobiliarias y alquiler de vivienda Actividades empresariales y de alquiler Intermediación financiera Actividades inmobiliarias y alquiler de vivienda Actividades empresariales y de alquiler El subsector intermediación financiera es el subsector con menor participación dentro del sector y a su vez menor participación en el cálculo del PIB NACIONAL. El subsector intermediación financiera represento en el año 2014 el 4.9% del PIB NACIONAL y teniendo en cuenta la información de los primeros tres trimestres del año 2015; represento el 5.2% del PIB NACIONAL. 6,0% 5,0% 4,0% 3,0% 2,0% 1,0% 0,0% Participación del Subsector: Intermediación financiera, sobre el calculo del PIB Intermediación financiera Página 15 de 28

16 En 2013, Colombia ocupó el puesto 63 entre 148 países en el pilar de desarrollo del mercado financiero, y los empresarios identificaron el acceso a la financiación como el cuarto factor que más dificulta la implementación de iniciativas empresariales, después de la corrupción, la inadecuada infraestructura y la ineficiencia del Gobierno. Estos resultados ratifican la importancia que tiene el sector financiero para promover una mayor competitividad de la economía colombiana 5 A juicio del Consejo Privado de Competitividad (CPC), un sistema financiero que está alineado con una mayor competitividad del país debe tener tres características: primero debe ser sólido y estable. Segundo, debe fomentar el acceso y el uso adecuado de productos financieros con el fin de apalancar el crecimiento de la actividad empresarial. Tercero, los costos de los productos financieros deben responder a estructuras de costo y a regulaciones eficientes 6 Es por estas razones que en Colombia, el gobierno busca apoyar y desarrollar el sector financiero, a través de diferentes programas, como los ofrecidos por Bancoldex7; vale la pena resaltar que las principales comparaciones internacionales resaltan la solidez del sistema financiero como una fortaleza de Colombia 8 y de acuerdo al Índice de desarrollo financiero del WEF, Colombia ocupo el puesto 28 (entre 62 países) en el pilar de estabilidad financiera, debido principalmente al buen desempeño en indicadores de riesgo soberano y estabilidad cambiaria Especificaciones técnicas del objeto a contratar La Unidad Nacional de Protección, requiere adquirir el servicio de fiducia pública con una persona jurídica, constituida legalmente como sociedad fiduciaria, consorcio o unión temporal de sociedades fiduciarias, que se encargue de la administración, manejo, inversión, destinación y pagos de los recursos financieros de carácter público, destinados al Programa de Protección de la Unidad Nacional de Protección (en adelante UNP) para el otorgamiento de apoyos de transporte, peajes, reubicación y aquellos gastos relacionados con el fortalecimiento institucional de la UNP requeridos para su óptimo funcionamiento y toda la reprogramación de estos conceptos cuando haya lugar. Las especificaciones técnicas mínimas y excluyentes dentro de este proceso son las que se encuentran en el estudio previo, entre lo cual encontramos que: A. Los recursos deben ser manejados de la siguiente forma: 5 Informe Nacional de Competitividad Informe Nacional de Competitividad Bancoldex ha jugado un papel importante en el desarrollo de la industria de fondos de capital privado y de venture capital, a través del programa Bancoldex Capital. 8 Informe Nacional de Competitividad El Índice de Desarrollo Financiero mide y analiza los factores que inciden sobre el desarrollo financiero de diferentes países. Este Índice está incluido en el Reporte de Desarrollo Financiero que es publicado anualmente por el WEF desde Página 16 de 28

17 En cuentas bancarias corrientes o de ahorros. La entidad fiduciaria no podrá invertir los recursos dados en administración en cartera colectiva. La estructura de plazo para los pagos de Apoyos se establecerá de acuerdo con el flujo de caja de los compromisos que establezca la UNP, con cargo a los recursos entregados en administración, para establecer los requerimientos de liquidez a los cuales debe someterse la entidad administradora en la realización de los pagos. B. El Contratista debe presentar a la UNP dentro de los primeros diez (10) días calendario de cada mensualidad vencida, en medio magnético y documentos impresos por duplicado, un informe financiero en el cual se determine el estado de ejecución presupuestal y financiero del contrato que surja del respectivo proceso de selección C. El Proponente es libre para establecer el número de personas a utilizar para el desarrollo de las labores objeto del contrato que surja del proceso de contratación, de acuerdo con el enfoque de organización que le dé a los mismos. Sin embargo, para efectos de la propuesta y para el desarrollo del contrato de Fiducia, deberá contar con el personal y los requisitos mínimos detallados en el siguiente cuadro, sin perjuicio del personal adicional que ofrezca para el desarrollo del contrato a suscribir: PERSONAL Un (1) Coordinador General del Proyecto REQUISITOS MÍNIMOS (equipo básico) Profesional en economía, contaduría, administración de empresas o su homologación, con experiencia general de seis (6) años y específica de tres (3) en el manejo de administración de recursos. Un (1) Contador Público Un (1) Auxiliar Profesional o estudiante en economía, contaduría, ingeniería de sistemas o profesiones afines. Contador público con experiencia de 5 años en registros contables de encargos fiduciarios. Deberá tener experiencia mínima de un (1) año como auxiliar administrativo en administración de recursos financieros. D. En cumplimiento de sus obligaciones, la entidad administradora se compromete a prestar los siguientes servicios específicos: Recibir los recursos que se le entreguen y administrarlos e invertirlos con arreglo a lo dispuesto en el contrato a suscribir y destinarlos única y exclusivamente en cumplimiento del mismo y de acuerdo a las instrucciones de pagos que le indique el Mandante. Mantener los recursos transferidos y objeto del contrato en cuenta especial del proyecto, de manera que aseguren una liquidez suficiente y apropiada para atender los pagos de las obligaciones que surjan del desarrollo del contrato. Página 17 de 28

18 Recibir por parte de la UNP, la distribución de los recursos, en las líneas viabilizadas por dicha Unidad. Disponer de la capacidad operativa y técnica necesarias para la administración y ejecución del contrato que se pretende realizar, de acuerdo con las obligaciones pactadas. El contrato será desarrollado con los recursos humanos, técnicos y operativos señalados en este documento y los establecidos en la propuesta. Defender los recursos recibidos para su administración, en orden a asegurar su protección contra actos de terceros. En caso contrario, deberá responder ante la UNP por la restitución de los recursos que sean pagados o girados indebidamente como consecuencia de errores o incumplimiento en sus obligaciones. Efectuar los pagos solicitados por la UNP, con cargo a los recursos del fideicomiso y por los conceptos que se generen en desarrollo de las actividades propias del contrato, en la fecha en que lo solicite, en un plazo no superior a dos (2) días hábiles contados a partir del recibo del respectivo documento legal en el cual se registre la operación financiera a desarrollar. Liquidar los impuestos que correspondan a los pagos que se realicen a favor de los beneficiarios del programa de protección. La Administradora de Recursos será la responsable ante la Dirección de Impuestos y Aduanas Nacionales DIAN por estas retenciones. Exigir toda la documentación soporte para efectuar los pagos ordenados en el desarrollo del contrato de fiducia. Llevar con base en el Plan General de Contabilidad Pública una contabilidad en forma separada e independiente de la propia de los recursos que la UNP, le entregue en desarrollo del contrato y presentar informes periódicos a solicitud de la UNP. Llevar un sistema de manejo contable, donde quede discriminado por fuentes y componentes, en la cual se especifique el monto de los recursos recibidos, comprometidos, desembolsados, saldos por comprometer y saldos por desembolsar. De tal manera, que en cualquier momento el mandante y los organismos de control puedan verificar su ejecución, así mismo deberá mantener un registro específico y actualizado de los montos erogados, así como un estado de cuenta de los ingresos, egresos y saldos de los recursos que reciba para la realización del objeto del contrato a suscribir. Dicha información se mantendrá constantemente a disposición del mandante y demás entidades de vigilancia y control. Sin perjuicio de los principios de contabilidad, se deberá llevar un registro por centro de costos o por grupo de población beneficiada de los Programas de Protección de acuerdo con los lineamientos que para el efecto trace la UNP. Mantener la reserva profesional sobre la información que le sea suministrada o que conozca en virtud del contrato a suscribir. Asistir a las sesiones del Comité de Seguimiento previstos durante la ejecución del contrato. Tramitar ante la entidad bancaria en donde se vayan a manejar los recursos de la fiducia, la expedición de una clave para el funcionario encargado del control Página 18 de 28

19 financiero en la UNP, con el propósito de poder consultar los saldos y movimientos realizados en el día. Realizar conciliaciones mensuales con los encargados de la supervisión y control de los recursos en la UNP, con el propósito de efectuar cierres mensuales conciliados. Liquidar y consignar en la Dirección General del Tesoro dentro del mes siguiente a su generación, los rendimientos financieros que produzcan los recursos entregados, en los términos que establece el Decreto 111 de 1996 (Estatuto Orgánico del Presupuesto). Reintegrar a la Dirección General del Tesoro, a la terminación del contrato, los recursos no ejecutados ni comprometidos en desarrollo del mismo, de conformidad con las normas legales presupuestales Realizar de manera diligente todos los actos necesarios para la cumplida ejecución del objeto del contrato y responder hasta por la culpa leve en el desarrollo de su gestión, excepto caso fortuito fuerza mayor o por hechos de terceros. Permitir y facilitar la práctica de auditorías que en cualquier momento se soliciten por parte de la UNP o por cualquier entidad parte de los correspondientes organismos de control y vigilancia conforme a la Ley. Prestar el servicio de envió de mensaje de texto SMS a los diferente beneficiarios de pagos sea estos por ACH o Ventanilla realizados en el marco del contrato por concepto de Apoyos. Definir los delegados que hagan parte del Comité de Seguimiento del contrato que surja de este proceso de contratación. Contar por lo menos con una sede física administrativa en Bogotá D.C, la cual deberá contar para el desarrollo del contrato, con las siguientes herramientas físicas mínimas: teléfonos (1), fax (1), equipos de cómputo (2), papelería, correo institucional, suministros y en general deberá contar con el apoyo logístico suficiente para desarrollar el objeto del contrato. Poner a disposición una línea directa con la Fiduciaria, para la atención y comunicación de la UNP con la entidad administradora y contar con un sistema de información que permita la obtención de reportes ágiles que faciliten a la UNP, organismos de control y público en general toda clase de información. Contar con una póliza de garantía global bancaria por el equivalente a mínimo el cien por ciento (100%) del valor total de los recursos a administrar. Presentar todos los informes que le solicite la supervisión del contrato, en la forma y tiempos requeridos. Tramitar ante las entidades bancarias las consultas de por lo menos a diez (10) usuarios de los portales para funcionarios que sean autorizados por la UNP. Al finalizar la ejecución del contrato, adelantar el empalme con el proponente que resulte adjudicado, según requerimiento de la UNP. Las demás que deba cumplir de conformidad con las disposiciones legales vigentes y las que se deriven de la naturaleza del contrato a suscribir y que garanticen su cabal cumplimiento. Página 19 de 28

20 E. Y debe tener en cuenta que: No hay transacciones por recaudos, únicamente son para pagos a terceros La Fiduciaria deberá realizar la revisión documental de los soportes de pago, con base en las normas legales vigentes en Colombia. Forma entrega de recursos: Mensualmente de acuerdo a programación PAC. Fuente de recursos: Desembolsos directos a través de la UNP. No. promedio de pagos mensuales a terceros como mínimo: Valor. Promedio mensual de pagos: $ M/L. como mínimo. Modalidad de pagos: Mayoritariamente transferencia electrónica (abonos en cuenta), ocasionalmente cheques (Cantidad Prevista Máxima de 20 cheques de Gerencia) y cobros por ventanilla. Ubicación geográfica de pagos: Todo el territorio nacional, principalmente ciudades capitales. Los pagos se harán a través de entidades bancarias autorizadas. Los gastos bancarios generados por las operaciones ESTARAN A CARGO DE LA FIDUCIARIA DENTRO DE LA COMISION. Los recursos son recursos públicos. Se debe generar relación diaria de pagos, informes semanales de los pagos realizados y presentar informes financieros mensuales los cuales se presentarán con la misma periodicidad en los comités de fiducia. No se realizarán pagos de Nómina. La fiduciaria deberá contar con un sistema de información que permita generar por parte del Fideicomitente los reportes de las operaciones realizadas. 3. Estudio de proveedores. Para la contratación de los elementos requeridos, la UNP invitó a seis (6) empresas comercializadoras del objeto a contratar para que presentaran cotizaciones y de esta forma evaluar los precios del mercado; de las cuales recibió un total de tres (3) cotizaciones con lo cual se elaboró un sondeo y se hizo una comparación de cotizaciones; todo con el único fin de conocer cómo se encontraban los precios del mercado y establecer los precios techo para la contratación. De este proceso se obtuvieron las siguientes cotizaciones y se establecieron los siguientes precios techo: Comisión mensual. En SMMLV Colpatria 300 Fiduoccidente 140,58 Davivienda 73 PRECIO TECHO 73 Página 20 de 28

21 El presupuesto para este proceso es de CUATROCIENTOS TREINTA Y DOS MILLONES SEISCIENTOS MIL PESOS M/CTE ($ COP), de acuerdo con los requerimientos de La UNP. 4. Variables Las variables o indicadores que se tendrán en cuenta para el proceso licitatorio de fiducia son: I. En el ámbito de Capacidad Financiera: Índice de Liquidez: o Determina la capacidad que tiene un proponente para cumplir con sus obligaciones de Corto Plazo Índice de Endeudamiento: o Determina el grado de endeudamiento en la estructura de financiación (pasivos y patrimonio) del proponente. Razón de Cobertura de Intereses: o Refleja la capacidad del proponente de cumplir con sus obligaciones financieras. o A mayor cobertura de intereses, menor es la probabilidad de que el proponente incumpla sus obligaciones financieras. II. En el ámbito de la Capacidad Organizacional: Rentabilidad sobre Patrimonio: o Determina la rentabilidad del patrimonio del proponente, es decir, la capacidad de generación de utilidad operacional por cada peso invertido del patrimonio. Rentabilidad sobre Activos o Determina la rentabilidad de los activos del proponente, es decir, la capacidad organizacional del proponente. Para establecer los criterios de Selección, la UNP realizó una serie de cálculos como el promedio, el mínimo y máximo entre los indicadores de las siguientes empresas: NIT FIDUCIARIA BANCOLOMBIA S A SOCIEDAD FIDUCIARIA QUE PODRA GIRAR BAJO LA SIGLA FIDUCIARIA BANCOLOMBIA FIDUCIARIA BOGOTA SA - FIDUBOGOTA SA Página 21 de 28

22 FIDUCIARIA CENTRAL S A FIDUCENTRAL S A FIDUCIARIA COLOMBIANA DE COMERCIO EXTERIOR SA - FIDUCOLDEX FIDUCIARIA COLPATRIA SA FIDUCIARIA COLSEGUROS SA FIDUCIARIA DAVIVIENDA SA FIDUCIARIA DE OCCIDENTE SA Llegando a la conclusión de que el proponente debe cumplir los porcentajes mínimos para todos y cada uno de los indicadores financieros que se establecen en el presente numeral. La Unidad Nacional de Protección (UNP) ha establecido estos mínimos de tal forma que resulten proporcionales al a objeto a realizar y a las características del contrato. Analizando el sector y los estados financieros por parte de las empresas que presentaron documentos, se escogieron los siguientes indicadores financieros e indicadores de orden organizacional según el decreto 1510 de INDICADORES Valor Solicitado Liquidez Endeudamiento Razón de Cobertura Intereses Rentabilidad Sobre Patrimonio Rentabilidad Sobre Activos Mayor o igual a Menor o Igual a Mayor o Igual Mayor o Igual a N/A 3 14% 12% 10% 5. Evaluación del Riesgo Se analiza el riesgo de acuerdo a los datos suministrados por las empresas comercializadoras y el entorno en el que se encuentran. Se busca medir los tipos de riesgos que se concluyen que el proceso puede afrontar, estos riesgos son OBLIGATORIOS DE ANALIZAR DE ACUERDO A LO DISPUESTO EN EL Artículo 4 de la Ley 1150, el artículo del Decreto 1082 de 2015, Página 22 de 28

23 el Manual para la identificación y cobertura del riesgo en los procesos de contratación y el documento CONPES 3714 de 2011 (Riesgos Económicos, Riesgos Sociales o Políticos, Riesgos Operacionales, Riesgos Financieros, Riesgos Regulatorios, Riesgos de la Naturaleza, Riesgos Ambientales y Riesgos Tecnológicos). Usando la metodología que Colombia Compra Eficiente presenta a las Entidades Estatales, la cual incluye la categoría, Impacto y Valoración del riesgo. De acuerdo a la documentación entregada por estas empresas, se analiza el entorno social, financiero y operacional del sector y de la empresa, así como, la situación política y ambiental que atraviesa el país que pueda influir de cierta manera la ejecución del contrato, esto con el fin de disminuir el riesgo en el que se pueda incurrir para la contratación de este tipo de elementos. No. Clase Fuente Etapa Tipo 1 Especifico Interno Ejecución Operacional I Descripci ón (Qué puede pasar y, si es posible, cómo puede pasar) Variación de las especific aciones técnicas del contrato; como por ejemplo la cantidad de movimie ntos financier os Consecu encia de la ocurren cia del evento Que el presupu esto no sea suficient e para llevar acabo lo solicitad o por la entidad Valoración del riesgo Categoría 4 Bajo A qui én se le asig na? Entidad Tratamientos /Controles a ser implementad os El Supervisor hará seguimiento de las operaciones que se realicen Impact o despu és del Tratam iento Bueno Afec ta la ejecu ción del contr ato? No Perso na respon sable por implem entar el tratami ento? Supervi sor del contrat o Monitoreo y revisión por parte de la UNP Cómo Reporte por parte del supervis or ante un aument o importa nte de movimie nto financier os Cuándo Cuando el presupue sto empiece a agotarse y se presente una variación importan te de movimie ntos Página 23 de 28

24 2 3 General Externo Ejecución Regulatorio General Externo Ejecución Naturaleza Creación de alguna normativ idad que afecte la ecuación económi ca del proceso Que se presente algún evento natural en la cual no haya ninguna intervenc ión humana Afectaci ón del equilibri o económ ico del proceso Que se dañen o present en alguna avería importa nte las instalaci ones del contrati sta o la entidad y por ende afecte la ejecució n del proceso. 2 Bajo 2 Bajo Entidad Contratista y Entidad El supervisor hará seguimiento al cambio y/o creación normativa que afecte el proceso El supervisor hará seguimiento después del suceso natural presentado Bueno Bueno No Si Supervi sor del contrat o para la realizac ión del seguimi ento normat ivo y/o regulat orio que este directa mente relacio nado con el proces o Supervi sor del contrat o para el seguimi ento del proces o durant e su ejecuci ón Reporte por parte del supervis or ante creación y/o modifica ciones normati vas y/o regulato rias Reporte por parte del supervis or si se present a un evento natural importa nte (Terrem oto, Inundaci ón, Vendava l, Desliza miento, etc.) Cuando se presente n cambios y/o creacion es normativ as y/o regulator ias que afecten el equilibri o económi co Cuando se presente un evento natural de gran magnitu d que afecte la ejecució n del proceso Página 24 de 28

25 4 Especifico Externo Ejecución Ambiental No ejecució n de las actividad es examina das en el PMA (Plan de Manejo Ambient al), debido de la existenci a de un plan de control final de los element os consumi bles. Present ación de contami nación por el mal manejo de residuos 3 Bajo Contratista y Entidad Establecer con la empresa adjudicada que actividades se implementar an de acuerdo al plan de manejo final de los elementos consumibles Bueno No Supervi sor del contrat o o quien este designe para la realizac ión de las prueba s y el seguimi ento al uso de los elemen tos Reclama ción por parte del supervis or si se present an fallas en las pruebas adelanta das o durante el uso del element o al contrati sta, para que proceda a cambiar el element o defectu oso. Cuando no se preste el servicio en debida forma o se supere el tiempo acordado de manera desprop orcional Para analizar con más detalle la evaluación y valoración del riesgo, remitirse a anexos. Página 25 de 28

26 - Evaluación y Valoración del Riesgo ANEXOS CALIFICACION CUALITATIVA CALIFICACION MONETARIA Categoría Valoración Obstruye la ejecución del contrato de manera intrascendente Los sobrecostos no representan más del 1% del valor del contrato IMPACTO Dificulta la ejecución del contrato de manera baja, aplicando medidas mínimas se pueden lograr el objeto contractual Los sobrecostos no representan más del 5% del valor del contrato Afecta la ejecución del contrato sin alterar el beneficio para las partes Genera un impacto sobre el valor del contrato entre el 5% y 15% Obstruye la ejecución del contrato sustancialmente pero aun así permite la consecución del objeto contractual Incrementa el valor del contrato entre el 15% y el 30% Perturba la ejecución del contrato de manera grave imposibilitando la consecución del objeto contractual Impacto sobre el valor del contrato en más de 30% Insignificante Menor Moderado Mayor Catastrófico Raro (Puede ocurrir excepcionalmente 1 Riesgo 3 - Riesgo 2 Improbable (Puede ocurrir ocasionalmente) Posible (Puede ocurrir en cualquier momento futuro) Probable (Probablemente va a ocurrir) Casi cierto (Ocurre en la mayoría de las circunstancias) 2 Riesgo 2 3 y 4 3 Riesgo Página 26 de 28

27 RIESGOS OPERACIONALES I CATEGORIA VALORACIÓN Raro (Puede ocurrir excepcionalmente VALORACION CATEGORIA VALORACION IMPACTO PROBABILIDAD PROBABILIDAD Improbable (Puede ocurrir ocasionalmente) Posible (Puede ocurrir en cualquier momento futuro) Probable (Probablemente va a ocurrir) Casi cierto (Ocurre en la mayoría de las circunstancias) CLASIFICACION RIESGO RIESGOS REGULATORIOS CATEGORIA VALORACIÓN VALORACION VALORACION CATEGORIA IMPACTO Raro (Puede ocurrir excepcionalmente Improbable (Puede ocurrir ocasionalmente) Posible (Puede ocurrir en cualquier momento futuro) Probable (Probablemente va a ocurrir) Casi cierto (Ocurre en la mayoría de las circunstancias) CLASIFICACION RIESGO BAJO BAJO RIESGOS NATURALEZA PROBABILIDAD CATEGORIA Raro (Puede ocurrir excepcionalmente Improbable (Puede ocurrir ocasionalmente) Posible (Puede ocurrir en cualquier momento futuro) Probable (Probablemente va a ocurrir) Casi cierto (Ocurre en la mayoría de las circunstancias) CLASIFICACION RIESGO VALORACIÓN VALORACION CATEGORIA VALORACION IMPACTO BAJO Página 27 de 28

28 PROBABILIDAD RIESGOS AMBIENTALES CATEGORIA Raro (Puede ocurrir excepcionalmente Improbable (Puede ocurrir ocasionalmente) Posible (Puede ocurrir en cualquier momento futuro) Probable (Probablemente va a ocurrir) Casi cierto (Ocurre en la mayoría de las circunstancias) CLASIFICACION RIESGO VALORACIÓN VALORACION CATEGORIA VALORACION IMPACTO INSIGNIFICANTE Análisis elaborado por: Original Firmado Yulieth Pauline Villamizar Quiroga Contratista Análisis Económicos - Grupo Contratos. Unidad Nacional de Protección. Página 28 de 28