Saturado? La revista de la bolsa. Paso Cristo Redentor - Los libertadores. ProMendoza Barcelona 2006, la feria alimentaria.

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1 Paso Cristo Redentor - Los libertadores Saturado? ProMendoza Barcelona 2006, la feria alimentaria. Vienen compradores asiáticos. La revista de la bolsa Número Julio Bolsa de Comercio de Mendoza BOLSA DE

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3 Sumario 4 Está saturado el paso del Cristo Redentor? 6 Alternativas: Pehuenche y Paso Las Leñas 33 ProMendoza en la feria de Barcelona 2006 Economía: los temores de la inflación pág. 31 El asunto es la energía Cuando analizan la disponibilidad eléctrica para la expansión productiva del país, los técnicos insisten en que el principal cuello de botella hoy en día está en el sistema de transporte de la electricidad generada. Calculan que tenemos capacidad para transportar poco más de la mitad de la energía que producen las empresas generadoras. Además, también en electricidad la red está pensada radialmente: todas las grandes líneas de energía van hacia el Gran Buenos Aires y en el interior quedan las puntas. No hay suficientes anillos de autoprotección regional. Aquí, se ha vaticinado que en el sur y centro de Mendoza pueden registrarse tensiones que pongan al límite el sistema de transporte y transformación. Explican que el sistema eléctrico ingresó en zona de riesgo en materia de transporte y temen que no esté en condiciones de atender el aumento de la demanda por la reactivación industrial y las demandas del futuro verano. La ampliación requiere decisiones urgentes: aunque se iniciaran de inmediato la inversiones en líneas de conducción, nada cambiaría hasta 2 años, porque es el tiempo que demandarían las obras. En gas, el panorama es parecido. Todavía no se ha podido poner en marcha la ampliación del gasoducto Centro-Cuyo, que trae el gas desde Neuquén hacia Mendoza y San Juan. El sistema está al límite. El conducto no resiste mayor demanda regional. Sin embargo se evidencia un explosivo aumento de la demanda industrial (sobre todo las yeseras de San Juan y la industria del vidrio en Mendoza), del GNC (el doble en poco más de 4 años) y el residencial (unos clientes más por año, calculan). Las decisiones políticas y empresarias en la materia son urgentes y cruciales. Cualquier proyecto de inversión o pretensión de desarrollo económico tiene como condicionante la futura disponibilidad de energía. Informe Económico y bursátil pág. 7 Director responsable: Jorge Pérez Cuesta Director periodístico: Gabriel Bustos Herrera. Directorio de la Bolsa de Comercio de Mendoza Síndicos Titulares Gerente General: Juan Carlos Mari Carlos Alberto Schestakow Héctor Horacio Marchessi Agustín Orlando. Bolsa de Comercio de Mendoza Paseo Sarmiento y Avda. España.CP Mendoza PBX cinformaciones@bolsamza.com.ar Página Web: http// La revista de la bolsa Julio 2005 Propiedad intelectual nº Presidente: Vicepresidente 1º Vicepresidente 2º Secretario Prosecretario Tesorero Protesorero Vocales César Fracchia Eduardo López Ricardo Reina Jorge E. Pérez Cuesta Gustavo Rubén Vilches Miguel Ángel Labiano Luis Alberto Ábrego Roberto Ramón Gazali Rubén D. Cano Alberto Díaz Telli David Luis Crocco Alberto Eliserio Lasmartres Daniel Alfredo Reig Ricardo Stradella Colaboraron en esta edición: Gabriela Quinteros, Rodolfo Cavagnaro, Romina Pedrini, Claudia Zeballos, Carlos Palacio, Silvia Flores, Alba Ayala Fotos gentileza de diario Los Andes, Municipalidad de San Rafael y ProMendoza Diseño, fotocromía, preprensa digital, impresión y encuadernación: INCA Editorial, Coop. de Trab. Limitada. José Federico Moreno 2164/ 2188 M5500AXF Mendoza, Argentina - Tel/fax / incasterio@incaeditorial.com

4 P or ese embudo va y viene el 75% de la carga comercial entre Atlántico y Pacífico del sur sudamericano. Esta es una de las venas principales por donde fluyen casi millones de dólares entre la Argentina del Plata y el Chile de la Suiza Latinoamericana. Sin embargo, el bloqueo de este invierno en el paso del Cristo Redentor, fue noticia insólita en buena parte del mundo. Es que todavía anda por las mesas de noticias internacionales, la promesa de la América del Sur integrada en un bloque continental. Y entonces?, se habrán preguntado en el resto del mundo, al ver la caravana enterrada. Aquí mismo, en Mendoza, hace 15 días, Helio Jaguaribe sociólogo brasileño- había advertido, un mes antes: "Basta de retórica: seguimos siendo meros seguidores de las multinacionales o nos constituimos en un verdadero bloque continental de poder industrial y comercial". Mientras el temporal se ensañaba con el cruce, en Santiago se habían reunido en esos días, los protagonistas de una mesa clave: los del Grupo Técnico Mixto-Binacional, que coordina las acciones para agujerear la cordillera con pasos (7 definidos como prioritarios y PASO C RISTO R EDENTOR- LOS L IBERTADORES El gran «Por esa vía atestada, circula un promedio de casi camiones/día (hace 3 o 4 años eran 650), lo que equivale a decir que tiene jornadas de 1.400» em varios otros complementarios, pero que tienen otros tiempos) y sus respectivas redes de servicios. Dolían por esas horas las imágenes de la caravana enterrada: por esa vía compleja y atestada, circula un promedio de casi camiones/día (hace 3 o 4 años eran 650), lo que equivale a decir que tiene jornadas de 1.400, por lo menos. Nadie se anima a admitirlo, pero esta vía está ya cerca del colapso, aunque se le sume en breve el anhelado tren trasandino; aunque se le construyan todos los cobertizos pretendidos; aunque se agilicen los trámites burocráticos en la cúspide del paso. Las alternativas Sólo Argentina habrá invertido al concluir el año, alrededor de 100 millo- 4 La revista de la bolsa

5 budo nes de dólares en la cadena de pasos cordilleranos (los priorizados y sus complementarios) y sus rutas de vinculación. Acordaron agujerear la cordillera para descongestionar urgente el cuello de botella del Cristo, en donde reconcentra casi el 75% del cruce comercial terrestre de Brasil-Argentina-Chile. El apuro no es caprichoso: el intercambio comercial Argentina-Chile se multiplicó por 10 en una década y el comercio MERCOSUR-Chile explotó por 3 o 4 en los últimos años. Por eso, en las obras del paso de Jama (en Jujuy y hasta Antofagasta), Argentina ya puso 68 millones de dólares, con la pretensión de abrir desde el Atlántico una vía clara hacia el Pacífico por el Norte (y, como aquí, allá combinan ruta, ferrocarril y líneas de alta tensión para la conexión eléctrica). Y por eso, Chile acaba de definir como obra prioritaria de su Bicentenario, la culminación del paso Pehuenche, que une Talca con Malargüe (ahí, Argentina ha puesto alrededor de 5 millones de dólares, pero los chilenos llevan asignados 18 millones y prometen terminar e inaugurarlo en el 2008). Por eso, argentinos y chilenos han invertido más de 25 millones de dólares en desarrollar la alternativa de Pino Hachado en Neuquén (los chilenos invirtieron 20 millones de ese paquete). La lista del GTM en Santiago, mostraba obras (en ejecución y pendientes) en 14 pasos cordilleranos desde Jama en Jujuy hasta el Austral en Santa Cruz (que de paso es el segundo que más inversión recibió). No hay unos sí y otros no. Ni unos contra otros, como insinúan los militantes de varias otras alternativas. La mesa tiene acciones prioritarias sobre los pasoscorredores que descongestionarán rápido: Jama; Pehuenche; Pino Hachado. Ahí están trabajando fuerte: son las prioridades inmediatas. Además, con el apoyo de la CAF (la Corporación Andina de Fomento, el arma financiera de la Unión Sudamericana) trabajan e invierten con otros tiempos, claro- en Agua Negra (de San Juan al puerto de Coquimbo); en Sico de Salta; en el Cardenal Samoré de Neuquén, en el Austral de Santa Cruz a Punta Arenas e incluso en uno en Tierra del Fuego. En la mesa de Santiago, prometieron que a mediados del año que viene, habrán concluido las obras y buena parte de los servicios de 5 pasos: Jama, Cristo, Pino Hachado, Cardenal Samoré y el Austral de Río Gallegos. Los chilenos juran que en el 2008, habrán cortado la cinta del Pehuenche, de Talca a Malargüe. Por entonces, confían, ya circulará el tren trasandino. Por Gabriel Bustos Herrera La revista de la bolsa 5

6 LA OTRA ALTERNATIVA SUREÑA Las Leñas S in perjuicio del plan de inversiones en los pasos priorizados por ambos gobiernos entre ellos Cristo-Los Libertadores y Pehuenche- una comisión binacional analiza alternativas complementarias a los cruces actuales o los que ya están en construcción. Entre ellas está una de las propuestas más contundentes de los últimos años: el paso por la quebrada de Las Leñas y un túnel de baja altura (a unos metros), para unir el valle del río Atuel, al oeste de San Rafael, con el Cajón del Cortaderal, por el que corre el río Cachapoal, ya en tierra chilena y a unos 65 kilómetros de Rancagua. Esta increíble vía para unir a baja altura los dos flancos de la cordillera, desde el corredor centro-oeste hacia la VI Región, Rancagua y los puertos de San Antonio y Valparaíso, tiene particularidades que ya destacó el estudio de la consultora austríaca Geoconsult, contratada en 1998 para un primer estudio de factibilidad. A metros La futura traza no exige caminos de cornisa ni caracoles, porque con un túnel de aproximadamente 13 kilómetros, permitirá cruzar a metros de altura sobre el nivel del mar, minimizando los bloqueos por nevadas intensas o derrumbes, tan habituales en los pasos de mayor altura (caso Cristo Redentor a metros de altura o el mismo proyecto Agua Negra, en San Juan, que impli- el cruce más bajo No exige caminos de cornisa. Con un túnel de 13 kilómetros permitirá cruzar a metros de altura sobre el nivel del mar ca un cruce a más de metros de altura). La propuesta, sin embargo, tiene algunas complicaciones: sólo hay infraestructura de camino hasta El Sonseado (a 173 kilómetros al suroeste de San Rafael); exige la perforación de un túnel de 13 kilómetros (evaluado en 400 millones de u$s) la geografía que en el flanco argentino es suave y sin quebradas profundas- del lado chileno opone un encajonamiento bastante más pronunciado, junto al río Cachapoal. El paso Las Leñas, no es una ocurrencia reciente. En 1999, Ricardo Lagos y Fernando De la Rúa firmaron un acuerdo de priorización de esta obra, como complementaria del paso del Cristo Redentor-Los Libertadores, convencidos de las ventajas de la baja altura, el túnel relativamente corto (unos 13 kilómetros) y las excelentes condiciones geológicas que había determinado científicamente la consultora Geoconsult. 6 años perdidos Sin embargo, se perdieron ya 6 años y la alternativa de Las Leñas quedó estancada. El gobierno del propio Lagos la dejó para otro momento y priorizó invertir para terminar El Pehuenche (de hecho lo han incluido en el plan de Obras del Bicentenario). De este otro lado, la crisis congeló en la Argentina todos los entusiasmos oficiales y Las Leñas quedó para otros tiempos. En enero pasado, una expedición de 20 sanrafaelinos, apoyados por la Cámara de Comercio, la Universidad Tecnológica y Gendarmería Nacional, cruzó a pie por el Paso Las Leñas y se hermanó con sus pares chilenos de la comuna de Machalí, de la ciudad de Rancagua y de Carabineros, en el hito fronterizo (a metros de altura, sobre el cordón cuyas entrañas perforaría el túnel planteado en el proyecto). El gobernador Cobos había asistido a la partida del grupo y adhirió a la propuesta con entusiasmo. "Las crisis nos han hecho perder ya mucho tiempo. Confío en que ahora la comisión binacional recuperará Las Leñas y la pondrá en ejecución confió Carlos Abihaggle, embajador argentino en Chile. Por G. Bustos Herrera 6 La revista de la bolsa

7 MERCADO DE VALORES Mercado de Valores de Mendoza S.A. Resumen de lo operado entre el 1 de junio 2005 y el 30 de junio de 2005 Plaza Mendoza Contado Títulos Públicos 4,683, Títulos Privados 0.00 Total 4,683, Cauciones Títulos Públicos 0.00 Títulos Privados 0.00 Total 0.00 Obligaciones Negociables Títulos Privados 0.00 Opciones Primas Pagadas 0.00 Plaza Buenos Aires Contado Títulos Públicos 24,096, Títulos Privados 21,253, Total 45,350, Cauciones Títulos Públicos 70,627, Títulos Privados 65,141, Total 135,768, Obligaciones Negociables Títulos Privados 76, Opciones Títulos Privados 1,817, Total Mendoza 4,683, Pases 5,387, Total Buenos Aires 188,399, * Información suministrada por Mercado de Valores de Mendoza S.A. Total de operaciones 193,083, Evolución del volumen mensual operado por Agentes de Mendoza Mes Plaza Mza Plaza. Bs. As. TOTAL 06/04 519, ,203, ,722, /04 636, ,421, ,058, /04 286, ,087, ,374, /04 182, ,832, ,014, /04 243, ,011, ,254, /04 429, ,194, ,623, /04 381, ,591, ,973, /05 169, ,515, ,685, /05 303, ,004, ,308, /05 1,053, ,091, ,144, /05 1,758, ,579, ,338, /05 4,233, ,663, ,896, /05 4,683, ,399, ,083, TOTAL 14,879, ,161,598, ,395, * Información suministrada por Mercado de Valores de Mendoza S.A. 8 Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

8 MERCADO DE VALORES Bolsa de Comercio de Buenos Aires Evolución diaria de los índices Merval, Merval Arg., Burcap y General Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 9

9 MERCADO DE VALORES Dólar - Cotización del BCRA de referencia Boden al 14 de julio de 2005 Fuente: Bolsa de Comercio de Buenos Aires 10 Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

10 MERCADO DE VINOS Registro de operaciones Junio 2005 En el mes de junio del 2005 el Mercado de Vinos de la Bolsa de Comercio de Mendoza registró 1,128 operaciones de compraventa de vinos en el Mercado de Traslado por un total de 1,172,047 hectolitros. De este total corresponden: 63, hl. a varietales y 184, hl. a mostos. El promedio ponderado conjunto para operaciones financiadas fue de $67.77 por hl. Operaciones de Contado Precio Hl. TINTOS , CRIOLLOS , BLANCOS , PONDERADO CONJ , Precios Promedios Ponderados Junio En $ por hl. Cosecha 2005 y anteriores *Los Precios Promedios mensuales están sujetos a modificaciones por: rescisiones o reajustes Evolución del precio promedio ponderado del vino Operaciones Financiadas Precio Hl. TINTOS , CRIOLLOS , BLANCOS , PONDERADO CONJ , Despacho de vinos May Cos y anteriores MENDOZA Común y Varietales 634, Otros 24, Total 658, SAN JUAN Común y Varietales 164, Otros Total 164, Total 823, Fuente: INV. Form (Despachos a granel a plantas de fraccionamiento) y For. M.V.05 (Partes de fraccionamiento) cifras provisorias. Bolsa Bolsa de de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. y 11 11

11 MERCADO DE VINOS Precios promedios mensuales Vinos traslado - en $ por Hl. (* modificaciones por rescisiones o reajustes). CONTADO FINANCIADO Meses Tintos Criollos Blancos Pond. Conj. Tintos Criollos Blancos Pond. Conj. 2,004 Enero febrero marzo abril mayo junio julio agosto Setiembre octubre Noviembre Diciembre ,005 Enero 70, , ,58 Febrero , Marzo Abril Mayo Junio Compra - Venta (Mercado de traslado) en Hectolitros Año 2004 y 2005 Nuestra Institución determina precios promedios mensuales de vinos de mesa en el Mercado de Traslado en base a las operaciones que se presentan para su registro. Esta determinación de precios corresponde al «Mercado Histórico», es decir que entre la fecha de concertación y la fecha de registro, existe un lapso aproximado de 30 días. A los efectos estadísticos los vinos se clasifican en Tintos, Criollos y Blancos. 12 Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

12 MERCADO DE VINOS VARIETALES Y ESPECIALES Junio 2005 No se elabora ningun tipo de promedio por la disparidad en los precios. En este mercado se listan la totalidad de las operaciones que se presentaron para su registro. Operaciones de Contado Operaciones de Contado Dpto.Origen Variedad Cantidad (Hl) Precio Unico Cosecha LAS HERAS MALBEC GUAYMALLENCAB.SAUVIGNON GUAYMALLEN CHARDONAY GUAYMALLEN MALBEC AN/04 GUAYMALLEN SYRAH GUAYMALLEN TEMPRANILLA GUAYMALLENTORRONTES RIOJA GUAYMALLENTORRONTES RIOJA MAIPU CAB.SAUVIGNON /99 MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU MERLOT MAIPU MERLOT MAIPU CHENIN MAIPU CHARDONAY MAIPU CHARDONAY MAIPU CHARDONAY MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU SYRAH MAIPU SYRAH MAIPU SYRAH MAIPU BONARDA MAIPU TORRONTES RIOJA MAIPU TORRONTES RIOJA MAIPU VIOGNIER LUJAN CAB.SAUVIGNON LUJAN CAB.SAUVIGNON LUJAN CAB.SAUVIGNON LUJAN CAB.SAUVIGNON LUJAN MERLOT LUJAN MALBEC LUJAN MALBEC LUJAN MALBEC /00 Dpto.Origen Variedad Cantidad (Hl) Precio Unico Cosecha LUJAN MALBEC /99 LUJAN MALBEC LUJAN MALBEC LUJAN MALBEC LUJAN MALBEC LUJAN MALBEC AN/03 LUJAN TORRONTES RIOJA GODOY CRUZCAB.SAUVIGNON GODOY CRUZ MALBEC TUNUYAN MALBEC TUPUNGATO MALBEC TUPUNGATO MALBEC TUPUNGATOTORRONTES RIOJA SAN MARTINCAB.SAUVIGNON SAN MARTINCAB.SAUVIGNON SAN MARTINCAB.SAUVIGNON SAN MARTINCAB.SAUVIGNON SAN MARTIN MERLOT SAN MARTIN CHENIN SAN MARTIN CHARDONAY SAN MARTIN CHARDONAY SAN MARTIN MALBEC SAN MARTIN MALBEC SAN MARTIN MALBEC / SAN MARTIN SYRAH SAN MARTIN TEMPRANILLA SAN MARTIN BONARDA SAN MARTIN BONARDA JUNIN CAB.SAUVIGNON JUNIN CAB.SAUVIGNON JUNIN CHARDONAY JUNIN CHARDONAY JUNIN MALBEC JUNIN MALBEC JUNIN MALBEC JUNIN MALBEC JUNIN SYRAH JUNIN TEMPRANILLA JUNIN TORRONTES RIOJA RIVADAVIA CAB.SAUVIGNON RIVADAVIA MERLOT RIVADAVIA MERLOT RIVADAVIA MALBEC RIVADAVIA MALBEC RIVADAVIA MALBEC RIVADAVIA SYRAH RIVADAVIA SYRAH RIVADAVIA SYRAH AN/05 RIVADAVIA ENDULZ.BCO Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 13

13 MERCADO DE VINOS VARIETALES Y ESPECIALES Operaciones de Contado Dpto.Origen Variedad Cantidad (Hl) Precio Unico Cosecha RIVADAVIA ENDULZ.BCO RIVADAVIA ENDULZ.BCO RIVADAVIA ENDULZ.BCO RIVADAVIATORRONTES RIOJA RIVADAVIATORRONTES RIOJA SANTA ROSACAB.SAUVIGNON AN/03 SANTA ROSACAB.SAUVIGNON SANTA ROSACAB.SAUVIGNON AN/03 SANTA ROSACAB.SAUVIGNON SANTA ROSACAB.SAUVIGNON SANTA ROSACAB.SAUVIGNON SANTA ROSA CHARDONAY SANTA ROSA MALBEC SAN RAFAELCAB.SAUVIGNON SAN RAFAEL PINOT GRIS SAN RAFAEL PINOT GRIS SAN RAFAEL CHENIN SAN RAFAEL CHARDONAY SAN RAFAEL SYRAH SAN RAFAEL SYRAH SAN RAFAEL ENDULZ.BCO SAN RAFAEL P.GIMENEZ SAN RAFAEL TEMPRANILLA SAN RAFAEL BONARDA Operaciones Financiadas Dpto.Origen Variedad Cantidad (Hl) Precio Unico Cosecha MAIPU CAB.SAUVIGNON AN/03 MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU CAB.SAUVIGNON MAIPU MERLOT MAIPU CHARDONAY MAIPU CHARDONAY MAIPU SAUVIGNON MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU MALBEC MAIPU SYRAH LUJAN PINOT NOIR LUJAN CHENIN LUJAN CHARDONAY LUJAN MALBEC LUJAN MALBEC LUJAN MALBEC TUNUYAN CAB.SAUVIGNON TUNUYAN CAB.SAUVIGNON TUNUYAN MALBEC TUNUYAN MALBEC TUNUYAN MALBEC SAN CARLOS MALBEC SAN CARLOS MALBEC SAN MARTINCAB.SAUVIGNON SAN MARTINCAB.SAUVIGNON SAN MARTINCAB.SAUVIGNON SAN MARTINCAB.SAUVIGNON SAN MARTIN CHARDONAY SAN MARTIN MALBEC SAN MARTIN MALBEC SAN MARTIN MALBEC SAN RAFAELCAB.SAUVIGNON SAN RAFAEL MALBEC SAN RAFAEL BONARDA Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

14 MERCADO DE MOSTOS Junio 2005 La actividad en el Mercado de Mostos durante el mes de Junio del 2005 alcanzó un volumen de 184, hl. en 225 operaciones. Operaciones de Contado Operaciones Financiadas Operaciones Hectolitros Px.prom. $ por Hl. Mostos Operaciones Hectolitros Px.prom. $ por Hl. Sulfitado , Concentrado 40 5, Alcoholizado Sulfitado Concentrado Alcoholizado Los precios promedios mensuales están sujetos a modificaciones por rescisiones o reajustes Evolución precio promedio ponderado Mosto Concentrado Evolución precio promedio ponderado Mosto Sulfitado Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 15

15 16 Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza MERCADO DE UVAS Registro de operaciones Precios promedios de uvas ingresadas al 30 de junio correspondiente a la cosecha 2005 La muestra contiene un total 5,422 contratos de los que surgen 8,671 operaciones; con un total de 3,172, quintales, desagregados de la siguiente forma: Los precios promedios resultantes a nivel provincial son: Precios expresados en pesos por quintal puesto en bodega.

16 MERCADO DE UVAS Operaciones de Contado - Uvas Comunes Contratos ingresados al 30 de Junio de 2005 Departamento Origen TINTAS ROSADAS BLANCAS TOTAL Op Cant (QQ) Prom Op Cant (QQ) Prom Op Cant (QQ) Prom Op Cant (QQ) LAVALLE 2 2, , , , LAS HERAS , , , GUAYMALLEN , , MAIPU 5 7, , , , LUJAN , , TUNUYAN , , TUPUNGATO SAN CARLOS SAN MARTIN 21 5, , , , JUNIN 20 2, , , , RIVADAVIA 6 1, , , , SANTA ROSA , , , LA PAZ , , SAN RAFAEL , , GRAL ALVEAR , , TOTAL GRAL , , , , , , Operaciones Financiadas - Uvas Comunes Contratos ingresados al 30 de Junio de 2005 Departamento Origen TINTAS ROSADAS BLANCAS TOTAL Op Cant (QQ) Prom Op Cant (QQ) Prom Op Cant (QQ) Prom Op Cant (QQ) LAVALLE , , , LAS HERAS , , GUAYMALLEN , , MAIPU , , LUJAN , , GODOY CRUZ TUNUYAN TUPUNGATO , , SAN CARLOS SAN MARTIN , , , JUNIN , , , RIVADAVIA , , , SANTA ROSA LA PAZ SAN RAFAEL , , GRAL ALVEAR , , TOTAL GRAL , , , Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 17 Precios promedios Temporada 2005 al

17 MERCADO DE UVAS Uvas Comunes - Gráficos Precios Promedios 18 Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

18 MERCADO DE UVAS Uvas Especiales - Operaciones de Contado Precios promedios Temporada 2005 al Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 19

19 MERCADO DE UVAS Uvas Especiales - Operaciones Financiadas Precios promedios Temporada 2005 al Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

20 MERCADO DE UVAS Uvas Finas- Operaciones de Contado Precios promedios Temporada 2005 al Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 21

21 MERCADO DE UVAS Uvas Finas- Operaciones Financiadas Precios promedios Temporada 2005 al Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

22 MERCADO DE FRUTAS Y HORTALIZAS Registro de operaciones Junio 2005 Se registraron 1,095 operaciones por un total de 80,255, kg. Para Frutas 28,228, kg y para Hortalizas 52,027,128kg. A los fines estadísticos la recopilación tiene en cuenta las especies más importantes como así también los destinos de cada una de ellas. Las condiciones de pago responden a contado y financiado y así lo expresan los cuadros detallados. Frutas Precios promedios mensuales - Junio 2005 en $ por Kg. Operaciones de Contado Operaciones Financiadas Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 23

23 MERCADO DE FRUTAS Y HORTALIZAS Hortalizas Precios promedios mensuales - Junio 2005 en $ por Kg. Operaciones de Contado Operaciones Financiadas 24 Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

24 MERCADO DE FRUTAS Y HORTALIZAS Precios operados Ciruelas Fuentes:US Department of Agriculture - España Mercado Madrid Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Damascos Fuentes:US Department of Agriculture Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Duraznos Fuentes:España Mercado de Madrid Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Manzana Fuentes:US Department of Agriculture - España Mercado Madrid Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Membrillo Fuentes:España Mercado de Madrid Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 25

25 MERCADO DE FRUTAS Y HORTALIZAS Precios operados Peras Fuentes:US Department of Agriculture - España Mercado Madrid Ajos Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Fuentes:US Department of Agriculture - España Mercado Madrid Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Pimientos Fuente:España Mercado Madrid Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Tomates Fuente:España Mercado Madrid Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE Zanahoria Fuente:España Mercado Madrid Fuentes:Bolsa de Comercio de Mendoza -DEIE 26 Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

26 PUERTO SECO Importaciones y Tránsitos procedentes de Chile por destino En toneladas - Ingresadas en Puerto Seco - Junio 2005 Importaciones Mendoza Bs. As. Otros Int. Total Acumulado Procedentes de Chile - Por destino 10, , , ,356, Procedentes de otros países - Por destino , Total General 10, , , ,445, Exportaciones despachadas desde Puerto Seco En toneladas - Junio 2005 Despachadas a: Chile Brasil Uruguay Paraguay Bolivia Otros Total Acumulado Totales 23, , , , ,878, Tránsitos procedentes de Chile por destino No se registraron operaciones Estadistícas de Contenedores Junio 2005 Total Contenedores pies pies 115 Total Contenedores a piso pies 7 40 pies 6 Total libre s/ camion 389 Destino de los vehículos entrados a Puerto Seco Junio 2005 DESTINO CAMIONES Exportaciones 1,458 Mendoza 576 Buenos Aires 217 Catamarca 26 Chile 22 San Juan 7 San Luis 6 Cordoba 2 Tucuman 1 Entre Rios 1 TOTAL 2,316 Bolsa de Comercio de Mendoza Informe económico y bursátil. 27

27 INDICADORES ECONÓMICOS Indice de precios al consumidor Base 1999=100 - Capital Federal - Desestacionalizado en el Gran Mendoza Indices de Precios al Consumidor Variación % respecto a Junio 2004 Capital Federal Jun Mendoza May , Fuente: INDEC - Capital Federal Fuente: DEIE - Mendoza Datos Provisorios Indice de costo de la construcción Base 1993=100 - INDEC - Capital Federal Nivel General - Mendoza Base 1988=100 Indices de Costo de la Construcción Variación % respecto a Junio 2004 Capital Federal Jun Mendoza Feb , Fuente: INDEC - Capital Federal Fuente: DEIE - Mendoza Datos Provisorios Indices de Precios al por Mayor Variación % respecto a Junio 2004 (Base 1993=100) Indice de Precios Internos al por Mayor(IPIM) Jun Indice de Precios Internos Basicos al por Mayor(IPIB) Jun Indice de Precios Basicos del Productos (IPP) Jun Fuente: INDEC Datos Provisorios Indice de precios al por mayor 28 Informe económico y bursátil. Bolsa de Comercio de Mendoza

28 BAJA EN LA INVERSIÓN, DÓLAR SIN REPUNTE La inflación tan temida E l PBI creció a una tasa menor de la que venía haciéndolo en períodos anteriores. La actividad que mejor evolucionó fueron las exportaciones, mientras que la que más decreció fueron las inversiones. La formación de capitales se ha dado primordialmente por incorporación de capitales. El destino de los capitales ha sido mayoritariamente para ampliación y su origen provino en un 80% del Producto bruto interno extranjero. Según producción de bienes y servicios Las actividades que concentraron la mayor cantidad de capitales -10 fueron -15 las actividades -20 extracti- vas (petróleo y Sectores produc. de bienes Sectores produc. de servicios minería) un 35%; Infraestructura un 25%, producción primaria un 24% y actividad manufacturera un 15%. Variación anual ITR98 III TR 98 ITR99 III TR 99 ITR00 III TR 00 Producto bruto interno Variación año anterior ITR01 III TR 01 Inversión interna bruta fija ITR02 II TR 02 III TR 02 IV TR 02 ITR03 II TR 03 III TR 03 IV TR 03 ITR04 II TR 04 III TR 04 IV TR 04 ITR05 Construcción ITR02 Equipo durable producción III TR 02 Variación año anterior ITR III TR 03 0 ITR04 III TR 04 ITR05 Equipo durable producción ITR02 II TR 02 III TR 02 IV TR 02 ITR03 II TR 03 III TR 03 IV TR 03 ITR04 II TR 04 III TR 04 IV TR 04 ITR05 Nacional Importado Los países de origen de los capitales destinados a inversión han sido, España un 21%, Estados Unidos un 17% y Gran Bretaña un 11%, entre los principales. La merma en el nivel de evolución del PBI está ligada a la caída de la tasa de inversión a un nivel cercano al 14%. Pero en la descomposición cualitativa el problema es preocupante, si se considera que la mayor inversión es en construcción, que no tiene capacidad reproductiva. Las encuestas realizadas a los empresarios indican que no hay un clima propicio para las inversiones, y muchos lo atribuyen a las estrategias de popularidad del presidente Kirchner La falta de actualización de tarifas de servicios públicos contrajo la inversión, hay restricciones y no se pueden ampliar inversiones por falta de suministro de gas o de luz. Si Argentina quiere seguir creciendo a una tasa cercana al 5% anual necesita una tasa de inversión anual del 22%. Hoy estamos muy lejos y eso compromete el futuro crecimiento. El dólar no repunta El dólar mantiene una tónica de descenso en nuestro mercado aunque muy lenta gracias a las intervenciones del BCRA, que compró en los dos últimos meses más de millones de dólares, ayudado por el Tesoro. Las reservas del BCRA llegaron a millones de dólares. Se espera que a partir de julio decrezca la presión La revista de la bolsa 31

29 Exportaciones de Mendoza Millones de dólares de ingreso de divisas por exportaciones de granos. Pero estas siguen creciendo por las manufacturas industriales El gobierno no quiere que el dólar baje de 2,90 y emite pesos para comprar. También utiliza el superávit del tesoro para adquirir dólares. El miedo a una presión inflacionaria deriva más de aumentos de sueldos que puedan presionar en un mercado donde la oferta de bienes está restringida. Para que la economía sea más competitiva hacen falta más inversiones y menos impuestos. Esto permitiría crear más trabajo y mejorar salarios. Sigue el crecimiento del PBI Todos los indicadores se movieron en forma positiva en mayo, y los cálculos preliminares los ubican creciendo en junio. El segundo trimestre habría sido mejor que el primero. La actividad eco- Despachos de vino al consumo según color Miles de hectólitros Evolución nómica y la actividad industrial ya superaron la marca de 1998 y entran en fase de crecimiento genuino. El consumo de servicios públicos sigue creciendo, empujado por la telefonía celular. Las ventas de automotores y el consumo en shoppings y supermercados siguen en la senda creciente, al igual que la construcción. Los precios parecen contenidos en nivel de 0,6/0,7% mensual La confianza de los consumidores ha seguido decayendo Record de exportaciones Ene'02 Mar May Jul Sep Nov Ene'03 Mar May Jul Sep Nov Ene'04 Mar May Jul Set Nov Ene'05 Mar Las exportaciones marcaron un nuevo récord histórico al superar en mayo los millones de dólares, un 8% más que en el mismo mes del año anterior. Las importaciones también lograron un nuevo récord, al llegar a millones de dólares, un 38% más que en el mes de mayo de El saldo acumulado de la balanza a mayo es de millones de dólares, un 16% menor que el acumulado en el mismo período de El mayor crecimiento de las exportaciones se concentra en Manufacturas de Origen Industrial (MOI) y en productos primarios. Las importaciones han crecido empujadas por el ingreso de combustibles y bienes de capital (principalmente teléfonos celulares). La economía de Mendoza Los indicadores de consumo siguen mostrando crecimiento, tanto en las ventas en supermercados, como en el consumo de servicios. Mientras tanto, decrece la producción de petróleo y los recursos por regalías están estancados. Los despachos de vino al mercado interno retomaron una senda levemente alcista en mayo, mientras que los vinos exportados, hasta abril, muestran un crecimiento cercano al 20%. Las exportaciones totales de Mendoza en 2004 llegaron a 964 millones de dólares. Si bien crecieron poco, disminuyó la participación del sector petróleo y combustibles, lo que significa un avance de los demás. Las exportaciones de frutas siguen siendo las demoradas y su participación muy alejada del óptimo. Blanco Color 32 La revista de la bolsa

30 ProMendoza B arcelona 2006 La Feria Internacional Alimentaria Barcelona 2006, se realizará del 6 al 10 de marzo próximo y fue presentada formalmente en Pro Mendoza. En la edición anterior de Alimentaria Barcelona participaron más de expositores provenientes de 58 países quienes recibieron la visita de alrededor de 150 mil profesionales procedentes de 136 países. Es un encuentro de gestión para los empresarios y una excelente ocasión para generar oportunidades comerciales más que como una simple feria. Participan de esta feria productos congelados; aguas, bebidas refrescantes, mostos, vinos y espirituosos; conservas y semiconservas; productos cárnicos; aceites de oliva y aceites vegetales; frutas y hortalizas frescas y productos orgánicos. Paralelamente a la exposición, se realizarán el Foro internacional de la Alimentación y el Congreso Internacional de la Dieta Mediterránea así como también diversos proyectos de interés para el sector: Innoval, en el área de innovación y Proyecto América Latina entre otros importantes encuentros. Barcelona, más de expositores provenientes de 58 países S ummer Fancy Food Es la muestra de productos gourmet más importante de Estados Unidos. En la última edición cerca de compradores de delikatessen y alimentos especiales de 87 países visitaron la muestra en la que se exhibieron más de productos de empresas de todo el mundo. Los productos mendocinos que presentan mayores posibilidades en el mercado de EEUU son: miel, vinos finos y de mesa, productos orgánicos, frutas y vegetales desecados y frescos, aceitunas y aceite de oliva, mermeladas y jaleas, frutas en conserva, ajo fresco y en polvo y vinagres. R einas en las ferias Para continuar promocionando la provincia en los mercados internacionales e impulsar acciones que consoliden su reconocimiento en el exterior, directivos de Fundación ProMendoza y de la Subsecretaría de Turismo acordaron la presencia de las Reinas Nacionales de la Vendimia en las ferias internacionales en que participe la organización. Las soberanas vendimiales aportarán su belleza, simpatía, conocimientos y trabajo de promoción. Fundación ProMendoza ofreció a las soberanas una capacitación en temas referidos a comercio exterior, características de la oferta exportable local, productos y servicios con los que cuenta Mendoza para insertarse en los mercados internacionales. Participarán en las ferias Fancy Food, del 10 al 12 de julio en Nueva York y Vinitech, del 14 al 16 de junio en Santiago de Chile. La revista de la bolsa 33

31 F rutas frescas ProMendoza invitó a empresarios locales a participar de una serie de actividades para promocinar las frutas frescas de nuestra Provincia. Por una parte, del 12 al 14 de setiembre, se realizará en la ciudad holandesa de Rótterdam la feria bianual AGF Totaal que reúne al sector hortofrutícola mundial y ofrece una visión completa de este mercado. Se espera contar con más de 400 expositores y superar la presencia de visitantes provenientes de 62 países alcanzada en la edición anterior. D os Misiones ProMendoza invita a participar de dos misiones comerciales. La primera consiste en una misión exploratoria a los Emiratos Árabes, prevista del 6 al 10 de setiembre. Luego, tras la Feria AGF Totaal, se prevé una misión comercial a Rusia y Europa del Este entre el 15 y el 20 de setiembre. Para mayor información comunicarse con Facundo Quiroz frescos@promendoza.com teléfono Vienen importadores del Asia Pacífico Organizada por ProMendoza con el apoyo de Cancillería Argentina se realizará del 5 al 9 de setiembre, la I Ronda de Negocios con importadores de vinos de Asia-Pacífico. Participarán algo más de 20 importadores provenientes de China, Hong Kong Shanghai -, Malasia, Taiwán, Corea del Sur, Japón, Indonesia y Filipinas, interesados en contactar empresarios locales que aspiren a exportar sus productos a esa región. El 5 de septiembre se realizará un Seminario donde los importadores expondrán las principales características del mercado asiático. Las entrevistas se llevarán a cabo los días 6 y 7 de septiembre y los días 8 y 9 quedarán disponibles para visitas a bodegas. Las empresas interesadas en participar de esta ronda de negocios pueden inscribirse en el sitio Los 40 lugares disponibles se asignarán por estricto orden de inscripción y cancelación. Para mayor información contactarse con Nicolás Perinetti sectorvinos@promendoza.com teléfono V inos & Vinos Del 12 al 15 de octubre se desarrollará en el Palacio Cristal Malecón 2000 de Guayaquil, Ecuador, Feria Internacional de Vinos & Vinos Festival Gourmet Es una de las más importantes del sector vinos y gourmet. Participan de esta feria representantes de las principales bodegas y viñedos de ese país, supermercados, restaurantes, hoteles y público especializado. Una excelente oportunidad para el empresariado mendocino de generar encuentros comerciales con representantes de las ciudades más importantes de Ecuador: Quito y Guayaquil. En su sexta edición, esta feria, organizada por HJ Becdach Marketing Inc., apunta a impulsar el comercio en el sector bebidas y alimentos, mejorar el posicionamiento de este sector en el mercado ecuatoriano, identificar nuevos mercados y fomentar el consumo de vino en este país. Paralelamente, se llevarán a cabo el Festival Gourmet, una serie de seminarios de cata, color y aroma a cargo de enólogos y sommeliers expertos en el tema y cursos magistrales de cocina gourmet, junto a reconocidos chefs de Ecuador. Para mayor información sobre la feria comunicarse con Nicolás Perinetti sectorvinos@promendoza.com teléfono o consultar el sitio internet Por Lic. Gabriela Quinteros ProMendoza 34 La revista de la bolsa

32 La función de la bolsa Eurocentro Mendoza Tribunal de Arbitraje General Puerto Seco Mendoza Peatonal Sarmiento 165-3er. Piso PBX Fax eurocentro@bolsamza.com.ar Peatonal Sarmiento 199-3er. Piso PBX tribunalarbitraje@bolsamza.com.ar Independencia s/n - Godoy Cruz Teléfono: puertoseco@bolsamza.com.ar Mercado de Valores Centro de Informaciones ProMendoza Paseo Sarmiento 199 (5500) Mendoza. Tel/fax / gerencia@mervalmza.com.ar Edificio anexo Bolsa Paseo Sarmiento 212 2º piso Tel Int cinformaciones@bolsamza.com.ar Paseo Sarmiento 212 Tel Fax fundacion@promendoza.com Delegaciones Complejo Palmares Maipú San Rafael Plaza de Bancos - Local Nº 4Calle Panamericana 2560 Boulevard Palmares - Godoy Cruz Telefax: (0261) palmares@bolsamza.com.ar San Martín Maipú Telefax: maipu@bolsamza.com.ar Pellegrini 120 San Rafael Telefax: (02627) sanrafael@bolsamza.com.ar San Martín Guaymallén Gral. Alvear Centro C. Echesortu y Casas - Local 16/17. Albuera 45 Teléfono: / sanmartin@bolsamza.com.ar Bandera de los Andes San Jos[e Telefax: guaymallen@bolsamza.com.ar Av. Alvear Oeste 296. Gral Alvear Telefax: (02625) / galvear@bolsamza.com.ar Peatonal Sarmiento 165/199 PBX Mendoza - institucional@bolsamza.com.ar

33 Correo Argentino Suc. Mendoza FRANQUEO A PAGAR CTA. CTE. Nº C.U.I.T. Nº /4