1 Ecosistema de inversión 2 Instrumentos de inversión Participantes Estructura del proceso de inversión Acciones y bonos Fondos Mutuos, ETFs Derivados conceptos: forwards, futuros, swaps y opciones 3 Planes de inversión Pasos de la inversión Inversión durante el ciclo de vida Inversión en diferentes ambientes económicos Caso 1 4 Liquidez Necesidad Características Instrumentos de inversión a corto plazo 5 Introducción a los mercados y transacciones Mercado local Mercado internacional Tipos de mercados de valores Sistemas de negociación Condiciones generales Trabajo Parcial 6 Información para inversiones Política de Inversiones Inversiones en línea Tipos y fuentes de información Índices de mercado Sistemas informáticos Caso 2 7 Introducción a las Transacciones de valores Toma de decisiones Papel de los brokers y dealers Tipos básicos de órdenes 8 Introducción a las Transacciones de valores Costos de transacción Protección a los inversionistas Regulación del mercado Caso 3
1 Rendimiento 2 Riesgo 3 Rendimiento y Riesgo 4 Rendimiento y riesgo Definición e importancia del rendimiento Nivel de rendimiento Tasa interna de rendimiento Cálculo de tasas de crecimiento anual simple y compuesta Definición e importancia del riesgo Nivel de riesgo Causas de riesgo La desviación estándar y la varianza Medidas de evaluación del Rendimiento y Riesgo Sharpe Ratio Coeficiente de Variación La correlación Pasos del proceso de decisión: Combinación de rendimiento y riesgo Diversificación del riesgo Caso 1 Caso 2 5 Valor del dinero en el tiempo Rendimiento básico para ahorradores Tasa de Interés Simple Tasa de Interés Compuesta Conversión de tasas de interés diaria, mensual, anual. Trabajo Parcial 6 Valor del dinero en el tiempo Valor futuro y valor presente Liquidez Horizonte de inversión Expectativas del entorno económico y su análisis 7 Conceptos modernos de Cartera Principios de planificación de cartera Diversificación internacional Ventajas de los Fondos Mutuos y ETFs 8 Conceptos modernos de Cartera Modelo de evaluación de activos de capital Introducción a la Gestión de carteras tradicional y moderna Caso 3
1 Introducción a la Renta variable 2 Introducción a la Renta Variable 3 Renta Variable Definición Atractivo de la renta variable Tipos de acciones Ventajas y desventajas de su propiedad Los dividendos Compra y venta de acciones Valores Mecanismos de transacción Introducción a las Estrategias de inversión: Value / Growth / Blend Herramientas de valorización Características de las acciones locales e internacionales. Concepto: Private Equity, ETFs y negociación en bolsa. Caso 1 4 Tipos de análisis para la valorización de Renta Variable conceptual: Análisis entorno económico Análisis de expectativas Análisis de la industria Análisis fundamental Análisis técnico Caso 2 5 Valorización de Renta Variable Introducción a los tipos de valorización: Descuento de flujos de caja Valor patrimonial Valorización relativa Opciones reales Trabajo Parcial 6 Valorización de Renta Variable Fuentes de información Modelo de valorización por dividendos / por semejantes. 7 Análisis técnico, eficiencia del mercado Principios del análisis de mercado Introducción al uso del Análisis técnico Ventajas y desventajas del Análisis técnico Caso 3 8 Finanzas del comportamiento Tipos de eficiencia de mercados Introducción a las Finanzas del comportamiento Comportamiento de los inversionistas
1 Introducción a la Renta Fija Definición y Características Atractivo de la Renta Fija Tipos de bonos: Soberanos y Corporativos Ventajas y desventajas de su propiedad Los cupones 2 Introducción a la Renta Fija Mecanismos de transacción Operaciones en el Mercado de Dinero Conceptos de Instrumentos de Corto Plazo y Largo Plazo Intereses y principal de bonos / Vencimiento Caso 1 3 Instrumentos de Renta Fija Papeles Comerciales Bonos Corporativos Bonos Soberanos Bonos de Infraestructura Conceptos Provisiones especiales: Fondos de amortización Callable, Putable, Bullet Plain-Vanilla Deuda garantizada o sin garantía Deuda Senior o Junior Calificaciones Caso 2 4 Bonos 5 Introducción a la Valuación de bonos Principios de valorización de bonos Interés, Principal, Rendimiento Tipos y Características Tasas de interés de mercado Estructura temporal de las tasas de interés Curvas de rendimiento Caso 3 6 Introducción a la Valuación de bonos Modelo básico de valuación de bonos Composición anual y semestral Rendimiento corriente Trabajo Parcial 7 Valuación de bonos Rendimiento al vencimiento / Rendimiento al rescate Riesgos de inversión 8 Valuación de bonos Medición de la duración Uso de medidas de duración de bonos Estrategias pasivas / Bonos Internacionales Caso 4
1 Carteras de Inversión 2 Carteras de Inversión 3 Fondos Mutuos 4 Fondos de inversión Definición y Características Perspectiva general de las carteras de inversión Tipos de carteras de inversión: Fondos Mutuos Fondos de Inversión Fondos cotizados en bolsa Fondos de Fondos El Prospecto y la Política de Inversiones Tipos de estrategias: Mixtos / Internacionales / Estilos Específicos Características de la Inversión en fondos abiertos Tipos de fondos mutuos Usos de fondos mutuos Medición del desempeño Características de la Inversión en fondos cerrados Tipos de fondos de inversión Usos de fondos de inversión Proceso de selección Caso 1 Caso 2 5 Administración de cartera Objetivos del inversionista Introducción a la Teoría del Portafolio Diversificación de la cartera Trabajo Parcial 6 Administración de cartera Rebalanceo Concepto Uso de Derivados para coberturas 7 Administración de cartera Asignación Estratégica de Activos Asignación Táctica de Activos Metas de inversión 8 Administración de cartera Índices de desempeño de inversión Comparación del desempeño Proceso de Desinversión Caso 3