LEY DE SERVICIOS FINANCIEROS

Transcripción

1 LEY DE SERVICIOS FINANCIEROS Septiembre 2013

2 LEGISLACIÓN VIGENTE ALCANCE LSF ROL ESTADO Y AUTORIDADES REGULACIÓN TASAS Y CARTERA ESTRUCTURA DEL SISTEMA NIVELES DE SOLVENCIA PROCESO DE SALIDA OTROS COMPONENTES CONTENIDO

3 LEGISLACIÓN VIGENTE

4 PILARES DE LA REGULACIÓN INTERNACIONAL Regulación y supervisión Requerimientos de capital Examen del supervisor Disciplina del mercado

5 ESTRUCTURA DE LA LEY DE BANCOS Y ENTIDADES FINANCIERAS Barreras de entrada Constitución Capital (PILAR 1) Administración Funcionamiento Operaciones Limitaciones Control e inspección (PILAR 2) Mecanismos de salida Regularización Solución Liquidación

6 ESTRUCTURA DE LA RECOPILACIÓN DE NORMAS PARA BANCOS Y ENTIDADES FINANCIERAS (LBEF, REGLAMENTACIÓN PRINCIPAL) Barreras de entrada Funcionamiento Mecanismos de salida Reglamento Accionistas Reglamento Suficiencia patrimonial y ponderación Reglamento subordinados Cartera de créditos Liquidez Inversiones Tasas de interés Encaje Legal Posición cambiaria Transparencia de la información (PILAR 3) Reglamento Regularización

7 ALGUNAS CARACTERISTICAS LEY DE BANCOS Y ENTIDADES FINANCIERAS Ventajas Desventajas Basada en Basilea Perfil altamente prudente Fomenta la Competitividad Independencia regulador Procesos ordenados de salida EF Priorizaron sectores urbanos EF priorizaron sectores terciarios (tb por la demanda) No recoge avances Basilea EF de desarrollo o sin lucro no encajan

8 ALCANCE PROYECTO LEY DE SERVICIOS FINANCIEROS

9 ALCANCE DE LA NUEVA LEY LSF Bancos EFV, CAC, IFD SS Complementarios SAFI AB, ST Valores Generales Personas Pensiones Gestora Pública Propia Ley Intermediación Seguros BCB ASFI APS

10 PIRAMIDE NORMATIVA La nueva CPE fomenta el desarrollo de la micro, pequeña y mediana empresa, del sector productivo. Mantiene la independencia del regulador. Impulsa mayor participación del Estado en la intermediación. Amplia el concepto de ahorro. La nueva ley orienta la canalización de recursos a sectores micro, pyme y mediana empresa del sector productivo. Mantiene razonablemente la independencia del regulador. La nueva ley de servicios financieros incrementa el papel del Estado en la intermediación de manera directa con participación de bancos públicos y a través de la regulación. La nueva Ley de Servicios Financieros incorpora al ámbito de regulación a otras entidades que de alguna forma canalizan el ahorro. Desde la nueva CPE, la reglamentación viene cambiando en la misma línea.

11 ORIENTACION DE LA NORMATIVA RECIENTE Directrices de la normativa reciente Desincentivo al capital secundario y determinación de colchones cíclicos. Acuerdos para limitar tasas y fortalecer capital Incentivo al crédito micro, pyme Incentivo a la canalización al sector productivo Inclusión de nuevas entidades a la regulación

12 DE LA LBEF A LA LSF CPE y Políticas Públicas LBEF Avances Basilea Elementos de la LBEF LSF Reglamentación reciente

13 ROL DEL ESTADO Y AUTORIDADES

14 ESTADO RECTOR DEL SISTEMA FINANCIERO Crecimiento de la economía Fomento al ahorro y su canalización hacia la inversión productiva Promover la inclusión financiera Preservar la estabilidad del sistema financiero.

15 CONSEJO DE ESTABILIDAD FINANCIERA ESTADO Brazo técnico y consultivo del Estado CONSEJO DE ESTABILIDAD FINANCIERA MEFP MPD BCB ASFI APS

16 CONSEJO DE ESTABILIDAD FINANCIERA Definir, proponer y ejecutar políticas financieras destinadas a orientar y promover el funcionamiento del sistema financiero. Fungir como órgano de consulta del Órgano Ejecutivo en materia de estabilidad financiera. Emitir recomendaciones sobre regulación macro prudencial. Proponer a las Autoridades de Supervisión y al BCB, normas y medidas para el desarrollo e integración del sistema financiero.

17 ATRIBUCIONES DIRECTAS POR DECRETO SUPREMO Medidas preventivas de carácter temporal que se estime necesarias sobre las entidades financieras Incrementar el nivel de CAP y Capital mínimo Definir niveles máximos y mínimos de tasas Definir asignaciones de colocación mínima sectorial

18 OBJETIVOS DE LA REGULACIÓN Y SUPERVISIÓN Proteger los ahorros fortaleciendo la confianza del público. Controlar el financiamiento destinado a vivienda Promover una mayor transparencia de información Promover el acceso universal a los ss financieros. Proteger al consumidor financiero Asegurar la atención de calidad. Asegurar medios transaccionales financieros eficientes. Controlar el cumplimiento de las políticas y metas de financiamiento establecidas por el Estado. Preservar la estabilidad, solvencia y eficiencia del sistema financiero.

19 PAPEL DEL REGULADOR Y SUPERVISOR CONTROL TASAS Y ASIGNACIONES DE CARTERA DETERMINAR CRITERIOS RM Y RO DEFINIR TECHOS COMISIONES Nuevas funciones ASFI MANTIENE RAZONABLEMENTE SU INDEPENDENCIA OPERAR CENTRALES DE INFORMACION COTROLARSUS PENDER OPERACIONES CONTROLAR ESTRUCTURA SF

20 REGULACION DE TASAS Y ASIGNACIONES DE CARTERA

21 TECHOS DE TASAS MARGEN COBERTURA RIESGOS COSTO FONDEO COSTO ADMINISTRATIVO TASA DE INTERES ACTIVA (PRECIO)

22 PRESIONES EN LOS MÁRGENES Margen Financiero Presión en tasas Margen Operativo Presión en IVME, Aportes Sociales, FPA, Otros gastos administrativos. Margen Neto Impuestos a la utilidad

23 ASIGNACIONES DE CARTERA MÍNIMOS ENTIDADES ENTIDAD ESPECIALIZADA VIVIENDA SOCIAL SECTOR PRODUCTIVO

24 RIESGO DE CONTRACCION CREDITICIA ASIGNACIONES DE CARTERA PRIMARIO 5% (5$) SECUNDARIO 45% (45$) PRIMARIO 5% (3,5$) SECUNDARIO 60% (42$) TERCIARIO 50% (50$) TERCIARIO 35% (24,5$)

25 ASIGNACIONES DE CARTERA Metas al sector productivo La regulación ha incentivado la colocación de créditos al sector productivo con varios cambios normativos. Menor Encaje legal atado al crecimiento de cartera. Crédito productivo Ponderación de activos Mayores limites de concentración Menores Previsiones

26 ESTRUCTURA DEL SISTEMA

27 NUEVO MAPA DE ENTIDADES Entidades Financieras del Estado 1. Banco de Desarrollo Productivo S.A.M. 2. Banco Público 3. Entidad Financiera Pública de Desarrollo Nuevo mapa de entidades: Entidades de Intermediación privadas. 1. Banco de Desarrollo Privado 2. Banco Múltiple 3. Banco PYME 4. Cooperativa de Ahorro y Crédito 5. Entidad Financiera de Vivienda 6. Institución Financiera de Desarrollo 7. Entidad Financiera Comunal Empresas de Servicios Financieros Complementarios. 1. Empresas de Arrendamiento Financiero; 2. Empresas de Factoraje; 3. Almacenes generales de depósito; 4. Cámaras de compensación y liquidación; 5. Burós de información; 6. Empresas transportadoras de material monetario y valores; 7. Empresas administradoras de tarjetas electrónicas; 8. Casas de cambio; 9. Empresas de servicios de pago móvil;

28 BANCA DE DESARROLLO Otorgar financiamiento y realizar operaciones financieras con instituciones o sujetos elegibles. Desarrollar programas de capacitación, asesoría y asistencia técnica y tecnológica para sector productivo. Financiar proyectos de inversión. Constituir, administrar y/o participar en estructuras financieras. Constituir mecanismos de seguros, garantía, aval y aseguramiento de pagos. Canalizar innovaciones productivas. Invertir en el capital de empresas de servicios financieros.

29 TRANSFORMACIONES Y CARACTERISTICAS TIPO ENTIDAD TRANSFORMACIÓN LIMITACIÓN FFP CAC QUE NO CAPTA IFD QUE NO CAPTA IFD EFC EFV BANCO PYME BANCO PYME O BANCO MÚLTIPLE CAC QUE CAPTA IFD QUE CAPTA BANCO PYME NO BANCO PYME O BANCO MÚLTIPLE MÁXIMO 25% EN CRÉDITOS QUE NO SEAN VIVIENDA MÁXIMO 30% EN GRANDES EMPRESAS

30 NIVELES MÍNIMOS DE CAPITAL Banco Público y BDP Entidad Pública de Desarrollo Banco de Desarrollo Privado Banco Múltiple Banco Pyme Entidad Financiera Vivienda IFD Entidad Financiera Comunal CAC Abierta* CAC Cerrada* 30MM UFV (8,1 MM $us) 18MM UFV (4,8 MM $us) 30MM UFV (8,1 MM $us) 30MM UFV (8,1 MM $us) 18MM UFV (4,8 MM $us) 2MM UFV (0,5 MM $us) 1,5MM UFV (0,4 MM $us) 0,5MM UFV (0,1 MM $us) 0,6MM UFV (0,2 MM $us) 0,3MM UFV (0,1 MM $us)

31 EFV: CAMBIOS DE CAPITAL Y DE GOBERNABILIDAD ASAMBLEA SOCIOS (máx 0,2% por socio en CC) Posesión Directorio Comité electoral reglamentado por ASFI Renovación parcial mitad Directorio 1 año Renovación parcial mitad Directorio 2 años

32 IFD: CAMBIOS DE CAPITAL CAPITAL FUNDACIONAL Donaciones Derecho a 1 voto para todo y derecho proporcional para utilidades (no distribución) CAPITAL ORDINARIO Aportes Derecho a voto para utilidades, fusiones, estatutos, liquidación, y otros. Máx 95% del CF

33 EFC: NUEVO TIPO ENTIDAD CAPITAL COMUNAL Donaciones CAPITAL ORDINARIO Aportes Derecho a voto para utilidades. Máx 95% del CF

34 SERVICIOS COMPLEMENTARIOS Arrendamiento financiero. Operaciones de cambio de moneda. Servicios de pago móvil. Factoraje. Administración de tarjetas electrónicas. Giros y remesas. Servicios de depósitos en almacenes generales de depósito. Actividades de transporte de material monetario y valores. Administración de cámaras de compensación y liquidación. Administración de burós de información.

35 NIVELES DE SOLVENCIA

36 BASIEA III NIVELES DE SOLVENCIA

37 NIVELES DE SOLVENCIA BASIEA III

38 MODIFICACIONES REGULATORIAS AL CAPITAL Acuerdos de capitalización de la banca con el Gobierno Ponderación de activos Endurecimiento de la normativa de capital secundario Requerimiento de previsiones cíclicas.

39 NIVELES DE SOLVENCIA COLCHON CICLICO: 0-2% COLCHON CONSERVACION: 0-2% TIER 2: 3% CAP: 10% TIER 1: 7%

40 NIVELES DE SOLVENCIA Capital Mínimo Exposición al riesgo > = Coef.de Capital Mímimo Exposición al Riesgo Crediticio + Exposición al Riesgo de Mercado + Exposición al Riesgo Operativo Método estándar Método estándar Método estándar Métodos internos Métodos internos Métodos internos

41 NIVELES DE SOLVENCIA Capital Mínimo o Regulatorio R. Crédito + R.Mercado+R.Operativo >= 10% 0% 10% 20% 50% 75% 100% Incluye ponderación en función a calificaciones otorgadas por empresas calificadoras y otros mecanismos

42 PONDERACIÓN ACTIVOS Y CONTINGENTES NIVELES DE SOLVENCIA 0% 10% 20% 50% 75% 100% EFECTIVO, DEPOSITOS BCB, CREDITOS OTORGADOS O GARANTIZADOS BCB O TGN, CREDITOS PAISES ALTA CALIFICACIÓN, CREDITOS AUTOLIQUIDABLES ARRENDAMIENTO BIENES INMUEBLES CREDITOS OTORGADOS O GARANTIZADOS ENTIDADES CON ALTA CALIFICACIÓN, CREDITOS GARANTIZADOS POR FONDOS DE GARANTIA, ARRENDAMIENTO DE BIENES MUEBLES. CREDITOS HIPOTECARIOS DE VIVIENDA, MICROCREDITOS DE VIVIENDA,. CREDITOS A PYME CON ALTA CALIFICACIÓN, MICROCREDITOS CON ALTA CALIFICACIÓN. CREDITOS CON ALTA CALIFICACIÓN, CREDITOS A PYME CON ALTA CALIFICACIÓN, MICROCREDITOS CON ALTA CALIFICACIÓN. TODO LO DEMÁS

43 PROCESO DE SALIDA

44 MECANISMOS SALIDA

45 OTROS COMPONENTES DEL PROYECTO

46 FINANCIAMIENTO AL SECTOR PRODUCTIVO Servicios financieros Financiamiento productivo y/o rural Servicios No Financieros

47 PROHIBICIÓN DE MONOPOLIOS Y OLIGOPOLIOS Participación patrimonial Fusiones y/o absorciones Prácticas comerciales

48 INFORMACIÓN SOCIAL Apoyo a las prioridades productivas Plan estratégico alineado Financiamiento nuevos emprendimientos Balance Social Financiamien to productivo a sectores priorizados. Destinar un % de Utilidades a cumplimiento social Servicios financieros en zonas geográficas de menor densidad poblacional. Servicios a la población de menores ingresos.

49 GRUPO FINANCIERO Supervisado por ASFI CONTROL DIRECTO ENTIDAD INTERMEDIACIÓN ENTIDAD VALORES SOCIEDAD CONTROLADORA ENTIDAD SEGUROS CONTROL INDIRECTO ENTIDAD PENSIONES ENTIDAD SS COMPLEMENTARIOS CAP consolidado Límites crediticios consolidados Gestión de riesgos de conglomerado

50 CENTRALES DE INFORMACIÓN RIESGO CREDITICIO RIESGO OPERATIVO RECLAMOS SECTORIAL