Estados Financieros Bajo NCIF Septiembre 2017 Cifras no auditadas

Transcripción

1 Estados Financieros Bajo NCIF Septiembre 2017 Cifras no auditadas Estado de situación financiera Estado de resultados integrales Notas a los estados financieros Gráficas

2 Estado de situación financiera A 30 de septiembre (cifras expresadas en miles de pesos) ACTIVO DIFERENCIA EN $ % DE CAMBIO Activo no corriente Propiedad, planta y equipo 1 473,446, ,700,332 8,746, % Inversiones 2 11,952,308 9,482,243 2,470, % Deudores 3 381, ,267-50, % Intangible 4 7,879,139 5,223,668 2,655, % Propiedad de inversión 1,570,497 1,570, % Total activo no corriente 495,229, ,408,007 13,821, % Activo corriente Efectivo y equivalentes de efectivo 5 47,593,213 45,237,467 2,355, % Inversiones 2 44,318,918 28,924,630 15,394, % Deudores 3 22,062,938 16,567,500 5,495, % Inventarios 1,696,597 1,380, , % Gastos pagados por anticipado 6 1,088, , , % Total activo corriente 116,759,899 92,558,313 24,201, % TOTAL ACTIVO 611,989, ,966,320 38,023, % 712,967, ,978,125 Las notas de la 1 a la 20 que se acompañan hacen parte integral de los estados financieros. Juan Luis Mejía Arango Natalia Perez Restrepo Olga Liliana Cabrales Pinto Representante Legal Contadora Revisor Fiscal T.P T T.P T Designado por Deloitte & Touche Ltda. 2 de 20

3 Estado de situación financiera A 30 de septiembre (cifras expresadas en miles de pesos) ACTIVO NETO Superávit de capital 8,730,246 8,730, % Excedentes del ejercicio 17,150,568 25,278,636-8,128, % Excedentes acumulados 476,416, ,138,284 25,278, % Superávit por valorizaciones % Total activo neto 502,297, ,147,166 17,150, % PASIVO Pasivo no corriente Obligaciones financieras 7 12,436,239 12,436, % Otros pasivos 8 58,193,867 42,311,905 15,881, % Beneficios a empleados 9 6,194,315 5,465, , % Total pasivo no corriente 76,824,421 60,213,634 16,610, % Pasivo corriente Obligaciones financieras 7 978,254 1,370, , % Proveedores nacionales 4,228,032 5,614,712-1,386, % Cuentas por pagar 10 9,156,897 12,127,592-2,970, % Beneficios a empleados 9 452,545 5,075,854-4,623, % Diferidos 11 3,195,424 3,250,355-54, % Pasivos estimados 14,856,533 1,166,435 13,690, % Total pasivo corriente 32,867,685 28,605,520 4,262, % TOTAL PASIVO 109,692,106 88,819,154 20,872, % TOTAL PASIVO + ACTIVO NETO 611,989, ,966,320 38,023, % Las notas de la 1 a la 20 que se acompañan hacen parte integral de los estados financieros. Juan Luis Mejía Arango Natalia Perez Restrepo Olga Liliana Cabrales Pinto Representante Legal Contadora Revisor Fiscal T.P T T.P T Designado por Deloitte & Touche Ltda. 3 de 20

4 Estado de resultados integrales A 30 de septiembre (cifras expresadas en miles de pesos) DIFERENCIA EN $ % DE CAMBIO Ingresos actividades ordinarias Servicios de enseñanza ,831, ,187,679 17,643, % Otros servicios 13 32,502,530 34,606,927-2,104, % Total actividades ordinarias 209,333, ,794,606 15,539, % Costos Costos de docencia ,226,972 94,044,044 10,182, % Otros costos 15 40,280,720 39,444, , % Total costos 144,507, ,488,519 11,019, % Excedente bruto 64,825,950 60,306,087 4,519, % Otros ingresos 16 7,503,207 7,479,644 23, % Gastos de administración 17 56,153,146 46,731,071 9,422, % Otros gastos 18 2,432,128 2,374,898 57, % Excedentes de actividades ordinarias -51,082,067-41,626,325-9,455, % Ingresos financieros 19 5,762,438 6,942,422-1,179, % Costos financieros 20 2,355,753 2,859, , % Excedentes financieros 3,406,685 4,082, , % Excedente neto 17,150,568 22,762,257-5,611, % - - Juan Luis Mejía Arango Natalia Perez Restrepo Olga Liliana Cabrales Pinto Representante Legal Contadora Revisor Fiscal T.P T T.P T Designado por Deloitte & Touche Ltda. 4 de 20

5 Notas a los estados financieros A 30 de septiembre (cifras expresadas en miles de pesos) 1. PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO Terrenos 240,246, ,246, % Construcciones en curso 8,751,883 3,826,396 4,925, % Maquinaria y equipo en montaje 904, , , % Construcciones y edificaciones 174,243, ,042,773 6,200, % Maquinaria y equipo 31,405,241 30,343,834 1,061, % Equipo de oficina 11,169,555 10,686, , % Equipo de computación y comunicación 37,255,929 32,873,512 4,382, % Flota y equipo de transporte y fluvial 267, , % Equipo en tránsito 246,845 95, , % Subtotal 504,491, ,839,419 17,652, % Depreciación acumulada -31,045,057-22,139,087-8,905, % Total 473,446, ,700,332 8,746, % El movimiento del costo de propiedad, planta y equipo se detalla a continuación: Terreno Edificios Maquinaria y Equipo Equipos de Oficinas Equipos de Informatica Equipo de Transporte Construciones en curso Maquinaria y equipo en montaje Propiedad planta y equipo en transito ,246, ,989,640 28,116,144 7,472,257 25,721, ,932 23,288, , , ,835,654 Adiciones - 47,231,292 2,902,023 3,369,131 7,715,415-67,773, ,814 1,319, ,033,643 Anticipos - 232,972-39, ,352 Traslados ,236, ,841-1,618,221-22,785,346 Bajas -411, ,333-12, , ,341, ,246, ,042,773 30,343,834 10,686,499 32,873, ,932 3,826, ,485 95, ,839,420 Adiciones - 4,668,227 1,095, ,640 5,043,919 17,412,118 1,306,091 1,044,880 31,059,318 Anticipos - 1,532,109-9,382 1,541,491 Traslados - -12,486, , ,515-14,237,897 Bajas ,036-14, , , ,246, ,243,109 31,405,241 11,169,555 37,255, ,932 8,751, , , ,491,827 TOTAL El movimiento de la depreciación acumulada fue el siguiente: Maquinaria y Equipos de Equipos de Equipo de Edificios TOTAL Equipo Oficinas Informatica Transporte ,910,954-5,950,617-1,065,422-6,104, ,301-22,139,087 Bajas Depreciacion -3,980,191-2,032, ,165-2,327,966-40,237-8,905, ,891,145-7,983,027-1,590,587-8,432, ,538-31,045,056 Al cierre del período no se identificaron indicios de deterioro de la Propiedad, Planta y Equipo que hicieran necesario el reconocimiento de un deterioro sobre dichos activos. Las vidas útiles utilizadas para el cálculode la depreciación son: Vida útil en años Edificios 5-50 Maquinaria y Equipo Equipos de Oficinas Equipos de Informatica 10 Equipo de Transporte 5 5 de 20

6 2. INVERSIONES No Corrientes Costo Amortizado Acciones Promotora de Proyectos) % Valor Razonable APT - Acciones, Bonos, TES - Fundación 11,951,678 9,481,828 2,469, % Subtotal 11,952,308 9,482,243 2,470, % Corrientes Fondo Funcionamiento (Fondos de Inversión-C 32,557,122 22,580,226 9,976, % Fondo Estabilización (Cartera Colectivas-CDT- 11,611,181 5,186,207 6,424, % Otros Fondos (Carteras Colectivas - Fondos d 150,615 1,158,197-1,007, % Subtotal 44,318,918 28,924,630 15,394, % Total 56,271,226 38,406,873 17,864, % INVERSIONES RENTA FIJA TIPO DE TÍTULO EMISOR INTERMEDIARIO VALOR $ PERIODO (dias) TASA VENCIMIENTO FONDO FUNCIONAMIENTO CDT Davivienda Valores Bancolombia 5,115, % 03/01/2018 CDT Colpatria Valores Bancolombia 4,111, % 05/04/2018 CDT Sufinanciamiento Valores Bancolombia 5,198, % 16/04/2018 CDT Findeter Valores Bancolombia 2,429, % 18/04/2018 INVERSIONES NO CTES 16,854,678 Fondo de Inversión Itáu Fiduciaria 7,628,391 VISTA 5.66% Fondos de Inversión Valores Bancolombia 842,708 VISTA 5.09% Fondos de Inversión Corficolombiana 832 VISTA 5.05% Fondos de Inversión Fiduciaria BBVA 6,819,155 VISTA 5.69% Fondos de Inversión Davivienda Corredores 3,148,860 VISTA 5.73% CDT Occidente Valores Bancolombia 1,015, % 30/09/2017 CDT Corpbanca Valores Bancolombia 1,019, % 05/10/2017 CDT Corpbanca Valores Bancolombia 509, % 06/10/2017 CDT Popular Valores Bancolombia 1,014, % 16/10/2017 CDT Citibank Valores Bancolombia 3,033, % 23/10/2017 BONO Davivienda Valores Bancolombia 5,026, % 10/11/2017 BONO Occidente Valores Bancolombia 1,515, % 21/11/2017 CDT Bancolombia Valores Bancolombia 3,581, % 28/12/2017 INVERSIONES CORRIENTES 35,156,831 TOTAL FONDO FUNCIONAMIENTO FONDO DE ESTABILIZACIÓN 52,011,508 CDT Popular Valores Bancolombia 1,007, % 24/08/2018 CDT Popular Davivienda Corredores 510, % 01/10/2018 CDT Findeter Valores Bancolombia 2,555, % 18/10/2018 CDT Bogotá Davivienda Corredores 1,024, % 22/11/2018 CDT BBVA Davivienda Corredores 1,009, % 26/02/2019 BONO Bancolombia Davivienda Corredores 515, % 23/07/2019 BONO Bancoldex Davivienda Corredores 513, % 06/09/2019 BONO Sura Davivienda Corredores 836, % 22/06/2020 CDT Findeter Davivienda Corredores 1,061, % 11/08/2020 BONO Occidente Davivienda Corredores 2,068, % 21/05/2021 INVERSIONES NO CTES 11,102,824 INVERSIONES CORRIENTES TOTAL FONDO ESTABILIZACIÓN - 11,102,824 6 de 20

7 OTROS FONDOS CDT CAP Bogotá Davivienda Corredores 150, % 21/08/2018 INVERSIONES NO CTES 150,615 Fondos de Inversión BEC Davivienda Corredores 1,311,113 VISTA 5.73% Fondos de Inversión CAP Davivienda Corredores 3,000 VISTA 5.73% INVERSIONES CORRIENTES TOTAL OTROS FONDOS 1,314,113 1,464,728 FONDO FORTALECIMIENTO INSTITUCIONAL - APT Inversiones Instrumentos Financieros RF Liquidez APT INVERSIONES CORRIENTES APT TOTAL INVERSIONES CORRIENTES RENTA FIJA TOTAL INVERSIONES NO CORRIENTES RENTA FIJA TOTAL INVERSIONES RENTA FIJA 9,434, ,535 9,849,893 46,320,837 28,108,117 74,428,954 INVERSIONES RENTA VARIABLE FONDO FUNCIONAMIENTO ACCIONES NO TRANSAN EN BOLSA NÚMERO VALORACIÓN AL VALOR $ VALOR CONTABLE ACCIONES CIERRE CONTABLE PROMOTORA PROYECTOS 4, AD CAP COLOMBIA 195, , CUOTAS O PARTES DE INTERÉS SOCIAL NÚMERO VALOR VALOR VALOR $ ACCIONES LIBROS INTRÍNSECO COINOVAR DERECHOS EN CLUBES SOCIALES , TOTAL FONDO FUNCIONAMIENTO 630 FONDO ESTABILIZACIÓN ACCIONES EN BOLSA NÚMERO ACCIONES VALOR $ VALOR CONTABLE VALORACIÓN AL CIERRE CONTABLE BANCO DE BOGOTÁ 35 2,414 2,414 2,414 ETF COLCAP 6,055 90,825 90,825 90,825 CEMENTOS ARGOS PREF 16, , , ,632 BANCOLOMBIA PREFERENCIAL 1,380 46,616 46,616 46,616 GRUPO DE INVERSIONES SURAMERICANA PREF 4, , , ,869 TOTAL FONDO ESTABILIZACIÓN 508,356 FONDO FORTALECIMIENTO INSTITUCIONAL - APT ACCIONES EN BOLSA NÚMERO ACCIONES VALOR $ VALOR CONTABLE VALORACIÓN AL CIERRE CONTABLE FABRICATO 2,253,976 25,921 25,921 25,921 ACCIONES EN BOLSA 2,075,864 2,075,864 TOTAL FONDO FORTALECIMIENTO INSTITUCIONAL - APT 2,101,785 VALORACIÓN DE ACCIONES BOLSA AL 30/09/2017 TOTAL INVERSIONES RENTA VARIABLE 2,610,771 7 de 20

8 FONDO FORTALECIMIENTO INSTITUCIONAL APT TIPO DE TÍTULO EMISOR VPN FECHA VCTO. BONO SECTOR FINANCIERO-EMISION NACIONAL BANCO DAVIVIENDA S.A. 201, BONO SECTOR FINANCIERO-EMISION NACIONAL BANCO DE OCCIDENTE S.A. 480, BONO SECTOR FINANCIERO-EMISION NACIONAL BANCO DE OCCIDENTE S.A. 506, BONO SECTOR FINANCIERO-EMISION NACIONAL BANCO POPULAR S.A. 653, C.D.T. BANCO BBVA COLOMBIA S.A 520, C.D.T. BANCO BBVA COLOMBIA S.A 213, C.D.T. BANCO BBVA COLOMBIA S.A 536, C.D.T. BANCO COMERCIAL AV VILLAS S.A. 102, C.D.T. BANCO DAVIVIENDA S.A. 153, C.D.T. BANCO DAVIVIENDA S.A. 1,045, C.D.T. BANCO DAVIVIENDA S.A. 103, C.D.T. BANCO DAVIVIENDA S.A. 306, C.D.T. BANCO DE BOGOTA S.A. 507, C.D.T. BANCO DE BOGOTA S.A. 202, C.D.T. BANCO DE COMERCIO EXTERIOR DE COLOMBIA 505, C.D.T. BANCO DE OCCIDENTE S.A. 107, C.D.T. BANCO DE OCCIDENTE S.A. 323, C.D.T. BANCO DE OCCIDENTE S.A. 208, C.D.T. BANCOLOMBIA S.A. 504, C.D.T. BANCOLOMBIA S.A. 500, C.D.T. GMAC FINANCIERA DE COLOMBIA S.A. 104, C.D.T. GMAC FINANCIERA DE COLOMBIA S.A. 206, C.D.T. ITAU CORPBANCA COLOMBIA S.A. 207, C.D.T. ITAU CORPBANCA COLOMBIA S.A. 414, C.D.T. ITAU CORPBANCA COLOMBIA S.A. 208, C.D.T. LEASING CORFICOLOMBIANA S.A. COMPANIA DE 609, TOTAL RENTA FIJA 9,434,358 ACCIONES EN BOLSA ESPECIE VPN ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD ALMACENES EXITO S.A. EXITO 47, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD AVIANCA TACA HOLDING 108, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD BANCOLOMBIA S.A. 54, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD BANCOLOMBIA S.A. 118, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD CELSIA S.A. E.S.P 138, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD CORPORACION FINANCIERA COLOMBIANA S.A. 126, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD ECOPETROL S.A 190, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD EMPRESA DE ENERGIA DE BOGOTA S.A. E.S.P. 195, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD GRUPO ARGOS S.A. 121, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD GRUPO AVAL ACCIONES Y VALORES S.A. GRUPO 86, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD GRUPO DE INVERSIONES SURAMERICANA S.A. 367, ACCIONES DE ALTA BURSATILIDAD INTERCONEXION ELECTRICA S.A. E.S.P. ISA 109, ETF EN COLOMBIA EN COP FONDO BURSATIL ISHARES MSCI COLOMBIA RISK WEIGHTED 223, ETF EN COLOMBIA EN COP TOTAL RENTA VARIABLE FONDO BURSATIL ISHARES MSCI COLOMBIA RISK WEIGHTED 186, ,075,864 TOTAL RF Y RV LIQUIDEZ CUENTAS DE AHORRO (-) comisiones (+) Retefuente por reembolsar TOTAL NETO APT 11,510, ,535 12, ,914,539 8 de 20

9 3. DEUDORES No corrientes Trabajadores 159, ,306 16, % Deudas difícil cobro estudiantil 222, ,961-66, % Subtotal no corriente 381, ,267-50, % Corrientes Clientes Formación universitaria 10,853,322 1,322,671 9,530, % Formación avanzada 576, , , % Educación Continua 1,150, , , % Idiomas 1,757, ,475 1,505, % Servicios de asesorías y consultorías 6,172,280 11,433,592-5,261, % Servicios de laboratorio 80,510 52,501 28, % Otros clientes 1,353,958 2,239, , % Trabajadores 477, , , % Reclamaciones de seguros 7,613 7, % Otros deudores corto plazo 1,034,438 1,181, , % Otros ingresos por cobrar 161, ,091 40, % Provisión de cartera de corto plazo -1,561,967-1,577,094 15, % Subtotal corriente 22,062,938 16,567,500 5,495, % Total 22,444,166 16,998,767 5,445, % 4. INTANGIBLES Software Suite estudiantil 7,529,423 4,904,097 2,625, % Fundanet 349, ,570 30, % Total 7,879,139 5,223,667 2,655, % 5. EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO Caja 106,351 51,909 54, % Bancos 26,718,363 22,978,946 3,739, % Inversiones para funcionamiento 20,768,499 22,206,612-1,438, % Total 47,593,213 45,237,467 2,355, % Los Bancos y Corporaciones presentan los siguientes saldos: Bancolombia 2,437,778 2,449,664-11, % Corpbanca 489,359 1,132, , % Banco Bogotá 15,006 93,904-78, % Banco de Crédito 155, , % Banco de Occidente 27,296 58,660-31, % Davivienda 2,055,521 1,463, , % Banco Helm Bank 7,231,601 2,980,187 4,251, % Banco BBVA 11,252,112 13,093,522-1,841, % Las Villas 2,348,060 15,484 2,332, % Banco Corficolombiana 3,280 3, % Banco Santander 31,455 48,401-16, % Subtotal 26,046,870 21,338,993 4,707, % 9 de 20

10 Bancos y Corporaciones Restringidos Bancolombia 671,493 1,639, , % Subtotal 671,493 1,639, , % Total 26,718,363 22,978,946 3,739, % 6. GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO Seguros - 151, , % Otros 1,088, , , % Total 1,088, , , % 7. OBLIGACIONES FINANCIERAS No corrientes Bancos Banco BBVA 12,436,239 12,436, % Subtotal no corrientes 12,436,239 12,436, % Corrientes Bancos Banco Bogota 78,274 11,034 67, % Banco BBVA 425,026 1,350, , % Bancolombia 456,206 9, , % Banco Corpbanca 18,748-18, % Subtotal corriente 978,254 1,370, , % Total 13,414,493 13,806, , % 8. OTROS PASIVOS Matrículas de formación universitaria 35,171,330 25,166,293 10,005, % Matrículas de formación avanzada 11,201,164 4,579,780 6,621, % Idiomas 3,664,148 1,699,227 1,964, % Saldo a favor cancelación materia 346, , , % Saldo a favor ICETEX 703,050 2,083,952-1,380, % Otros saldos a favor de estudiantes 381, ,371-96, % Anticipos intersemestrales 5,615 25,244-19, % Ant. y avances recibidos sobre contratos 81,310 11,181 70, % Becas recibidas para terceros 1,443,099 1,511,814-68, % Otros valores recibidos para terceros 5,196,609 6,593,758-1,397, % Total 58,193,867 42,311,905 15,881, % 10 de 20

11 9. BENEFICIOS A EMPLEADOS No corrientes Quinquenios 6,194,315 5,465, , % Subtotal no corriente 6,194,315 5,465, , % Corrientes Salarios por pagar % Cesantías consolidadas 41,126 3,768,049-3,726, % Intereses sobre las cesantías por pagar , , % Vacaciones consolidadas 411, , , % Subtotal corriente 452,545 5,075,854-4,623, % Total 6,646,860 10,541,344-3,894, % 10. CUENTAS POR PAGAR Costos y gastos por pagar 4,401,138 6,402,494-2,001, % Retenciones y aportes de nómina 3,642,202 3,441, , % Acreedores varios 583, , , % Retención en la fuente por pagar 530,419 1,827,177-1,296, % Total 9,156,897 12,127,592-2,970, % 11. DIFERIDOS Educación continua 2,747, ,859 1,954, % Otros ingresos recibidos por anticipado 56, , , % Ingresos rec. por anticipado contratos cofinanc 74,329 19,053 55, % Ingresos rec. por anticipado asesorias y consul 316,768 2,096,733-1,779, % Total 3,195,424 3,250,355-54, % 11 de 20

12 12. INGRESOS POR SERVICIOS DE ENSEÑANZA Formación universitaria 110,254,441 98,791,034 11,463, % Formación avanzada 32,270,270 31,231,257 1,039, % Educación continua 9,073,398 8,181, , % Idiomas 13,562,559 11,599,181 1,963, % Sislenguas 5,516,986 4,079,715 1,437, % Departamento de deportes 91, ,743-10, % Derechos académicos 2,657,266 2,552, , % Desarrollo artístico 172, ,041-43, % Convenios 881, , , % Orquesta Sinfónica 635, ,916-9, % Escuela de verano 435, ,051 29, % Eafit social 704, ,396 64, % Cursos alta dirección 393, ,976 21, % Eventos académicos 144,776 41, , % Otros ingresos de enseñanza 36,702 16,310 20, % Total 176,831, ,187,679 17,643, % 13. INGRESOS POR OTROS SERVICIOS Asesorías y consultorías 19,487,406 20,111, , % Servicios de laboratorio 385, ,127-39, % Proyectos de investigación 5,606,090 7,641,427-2,035, % Centro de estudios Asia Pacífico 299, ,094 77, % Fondo editorial 299, , , % UENS 5,915,046 5,819,522 95, % Otros ingresos actividades varias 509, , , % Total 32,502,530 34,606,927-2,104, % 12 de 20

13 14. COSTOS DE DOCENCIA De personal 80,370,612 70,375,802 9,994, % Honorarios 6,627,942 6,258, , % Impuestos 763 1,908-1, % Arrendamientos 875, ,871 71, % Contribuciones y afiliaciones 166, ,429 29, % Seguros 79,645 70,136 9, % Servicios 1,100,987 1,025,679 75, % Gastos legales 140,021 67,822 72, % Mantenimiento y reparación 165, ,276 22, % Adecuación e instalación 123, ,836-13, % Gastos de viaje 4,526,792 4,169, , % Depreciaciones 2,597,350 2,457, , % Amortizaciones 92, , , % Libros y revistas 2,582,351 3,097, , % Publicidad material promocional 407, ,019 6, % Anuncios medios masivos 505, ,556-22, % Relaciones públicas cortesías 191, ,700 21, % Gastos de representación y otros 281, , , % Papelería útiles y fotocopias 196, ,666 13, % Material y recurso docente 411, , , % Elementos de aseo y cafetería 26,522 35,220-8, % Reintegro gastos 198, ,336 2, % Otros apoyos 857,697 1,036, , % Herramientas 180, ,744-8, % Ferretería 98, ,591-30, % Regalos de protocolo 991 2,544-1, % Souvenirs 72,403 71, % Diversos 71,138 76,806-5, % Taxis y buses 81,261 58,151 23, % Casino y restaurante 1,003, ,704 65, % Implementos deportivos y culturales 193, ,995 21, % Total 104,226,972 94,044,044 10,182, % 13 de 20

14 15. OTROS COSTOS De personal 19,166,131 19,469, , % Honorarios 5,208,156 7,028,121-1,819, % Impuestos 8,270-8, % Arrendamientos 470, ,053-39, % Contribuciones y afiliaciones 374, , , % Seguros 151,748 97,363 54, % Servicios 1,150, , , % Gastos legales 119,123 49,559 69, % Mantenimiento y reparación 113,774 52,549 61, % Adecuación e instalación 258,969 98, , % Gastos de viaje 1,174,725 1,705, , % Depreciaciones 531, , , % Amortizaciones 106, ,340-32, % Libros y revistas 155,123 85,018 70, % Publicidad material promocional 201, ,255 1, % Anuncios medios masivos 14,438 20,776-6, % Relaciones públicas cortesías 23,936 23, % Gastos de representación y otros 52,541 25,727 26, % Papelería útiles y fotocopias 43, , , % Material y recurso docente 4,261,449 2,300,506 1,960, % Elementos de aseo y cafetería 4,587 6,092-1, % Reintegro gastos 503,112 33, , % Otros apoyos 1,719,971 1,546, , % Herramientas 1,657 7,466-5, % Ferretería 112,885 55,793 57, % Souvenirs % Diversos 70,108 68,111 1, % Gastos asociados a asesorías y consultorías 13,467 8,675 4, % Taxis y buses 95, ,573-32, % Casino y restaurante 193, ,149-33, % Implementos deportivos y culturales 2,074 4,901-2, % UENS 3,975,458 3,676, , % Total 40,280,720 39,444, , % 16. OTROS INGRESOS Concesión de espacios 825, ,599-12, % Publicidad 224, , , % Parqueaderos 1,382,247 1,288,846 93, % Arrendamientos 33,051 52,628-19, % Otros servicios 54,048 56,917-2, % Dividendos y/o participaciones en sociedades a 31,876 16,151 15, % Utilidad en venta de acciones 16,269 9,145 7, % Utilidad en venta de propiedad planta y equipo 1,321-1, % Utilidad en venta de otros activos 8,568 7,000 1, % Indemnizaciones 39,436 3,000 36, % Ingresos por aprovechamientos 176,371 12, , % Regalías 1,304 2,839-1, % Elementos perdidos 1,183 1, % Multas y recargos 539, ,869 27, % Subvenciones 1,245,394 1,068, , % Otros ingresos 2,922,419 3,170, , % Total 7,503,207 7,479,644 23, % 14 de 20

15 Las subvenciones se detallan de la siguiente manera 201, ,609 ## En bienes ## ## HECKEL DE KALB ANTJE - 258,000 ## COLOMBIA MOVIL SA ESP ## FUNDACION HACEB - 1,406 ## DISTRIBUIDORA PENGUIN RANDOM ## PENGUIN RANDOM HOUSE GRUPO Total , ## En dinero ## CORPORACION EDUCACION SUIZA 18,418 15,721 ## GOMEZ VALENZUELA LUZ STELLA 7,910 7,180 ## SOTO RESTREPO YULVANI ALEXAN ## FUNDACION COLTEJER 15,192 30,165 ## FUNDACION SOFIA PEREZ DE SOTO 1,052, ,610 ## GAIA TECNOLOGIA E INNOVACION S 1,500 - ## TERNIUM COLOMBIA S.A.S. 19,778 - ## FUNDACION CELSIA 50,000 94,500 ## ECHAVARRIA MORENO PEDRO MIG 12,841 - ## FUNDACION SURAMERICANA 10,000 - Total 1,187, , ## Otras subvenciones ## D CARNES S.A 17,536 18,036 ## ALZATE NOREÑA SAS - 7,929 ## PEREZ ALVARADO MONICA 6,542 - ## FUNDACION CELSIA 24,445 - ## CIA DE ALIMENTOS COLOMBIANOS 1,339 - ## FRISBY S.A. 4,401 - ## DISTRIVENDING S.A.S 1,070 - ## KAMIL GROUP S.A.S. 1,545 - Total 56,876 25, de 20

16 17. GASTOS DE ADMINISTRACIÓN De personal 19,189,043 16,565,342 2,623, % Honorarios 3,668,585 3,015, , % Impuestos 4,221,191 1,785,440 2,435, % Arrendamientos 2,391, ,865 1,448, % Contribuciones y afiliaciones 234, ,483 64, % Seguros 629, ,089-80, % Servicios 6,851,539 6,357, , % Gastos legales 7, , , % Mantenimiento y reparación 2,677,939 2,281, , % Adecuación e instalación 5,267,372 3,917,985 1,349, % Gastos de viaje 641, ,446 60, % Depreciaciones 6,081,178 5,127, , % Amortizaciones 821,439 1,521, , % Libros y revistas 153, ,996 10, % Publicidad material promocional 334, ,656-11, % Anuncios medios masivos 478, , , % Relaciones públicas cortesías 172, ,294-58, % Gastos de representación y otros 223, , , % Papelería útiles y fotocopias 319, ,133 86, % Material y recurso docente 118,041 76,621 41, % Elementos de aseo y cafetería 343, ,268 64, % Otros apoyos 372, ,289-13, % Herramientas 30,023 16,614 13, % Ferretería 109, ,684 7, % Regalos de protocolo 67,301 72,044-4, % Souvenirs 59,418 56,871 2, % Diversos 282, , , % Taxis y buses 38,838 37,015 1, % Casino y restaurante 340, ,431 65, % Implementos deportivos y culturales 1,199 1, % Provision para deudores 25,455-25, % Total 56,153,146 46,731,071 9,422, % 18. OTROS GASTOS Pérdida en venta y retiro de bienes 248, , , % Costos y gastos de ejercicios anteriores 474, ,453-62, % Retención en la fuente asumida 99, ,171-51, % Gravamen a los movimientos financieros 837, ,706 25, % Otros gastos 771, , , % Total 2,432,128 2,374,898 57, % 19. INGRESOS FINANCIEROS 16 de 20

17 Rendimientos de inversiones 4,125,724 3,517, , % Financiación matrículas 18,221 20,644-2, % Intereses por préstamos a empleados 12,947 18,524-5, % Intereses bancarios 849,411 1,735, , % Diferencia en cambio 669,806 1,586, , % Descuentos financieros 75,494 61,137 14, % Otros ingresos financieros 10,835 2,765 8, % Total 5,762,438 6,942,422-1,179, % 20. GASTOS FINANCIEROS Comisiones 1,053, , , % Intereses por préstamos 558, , , % Diferencia en cambio 718,771 1,809,740-1,090, % Otros gastos financieros 24,404 51,703-27, % TOTAL 2,355,753 2,859, , % 17 de 20

18 Comportamiento de indicadores AÑO 2017 SEP AGO JUL JUN MAY ABR MAR FEB ENE Liquidez Índice corriente Capital de trabajo 83,892, ,793, ,009, ,771,294 58,512,972 71,347,355 84,089,891 98,067, ,562,061 63,952, ,154,385 Endeudamiento Endeudamiento total 17.92% 19.25% 20.97% 23.25% 13.59% 14.83% 17.15% 19.75% 21.36% 15.47% 13.62% Endeudamiento a corto plazo 28.15% 21.16% 16.83% 16.97% 33.55% 25.66% 22.76% 20.82% 15.97% 30.91% 15.24% Pasivo total sin diferidos 56,460,040 50,918,220 48,113,692 51,208,591 53,528,284 48,244,687 47,886,640 49,160,717 46,078,484 54,123,499 34,828,851 Endeudamiento total sin diferidos % 9.23% 8.17% 7.57% 7.87% 9.26% 8.27% 8.06% 8.08% 7.34% 9.43% 6.66% Apalancamiento financiero 2.67% 2.59% 2.63% 2.66% 2.73% 2.76% 2.77% 2.83% 2.80% 2.85% 0.10% Rendimiento Margen neto de utilidad 8.19% 9.80% 10.51% 10.33% 12.25% 12.64% 10.78% 8.00% 22.45% 11.75% 9.49% Rentabilidad del activo neto 3.41% 3.61% 3.37% 2.86% 2.86% 2.30% 1.46% 0.67% 0.91% 5.21% 3.10% Rendimiento del activo 2.80% 2.92% 2.67% 2.20% 2.47% 1.95% 1.21% 0.53% 0.71% 4.40% 2.49% EBITDA 75,917,378 69,002,492 60,315,908 51,809,469 45,866,778 36,324,386 27,653,068 18,204,156 12,254,631 71,484,507 55,188,201 Margen EBITDA 36.27% 37.21% 37.44% 37.40% 39.34% 40.28% 41.54% 44.73% 61.36% 36.89% 40.25% Capital Solidez de 20

19 Gráficos - Principales indicadores financieros ÍNDICE CORRIENTE (ACTIVO CORRIENTE / PASIVO CORRIENTE) CAPITAL DE TRABAJO (ACTIVO CORRIENTE - PASIVO CORRIENTE) ,000, ,000, ,000,000 80,000,000 60,000, ,000, ,000, SEP-17 AGO-17 JUL-17 JUN MAY-17 ABR-17 MAR-17 FEB-17 ENE-17 AÑO 2016 AÑO % 22.00% 20.00% 18.00% 16.00% 14.00% 12.00% 17.92% ENDEUDAMIENTO TOTAL (TOTAL PASIVO/TOTAL ACTIVOS) 19.25% 20.97% 23.25% 13.59% 14.83% 17.15% 19.75% 21.36% 15.47% 13.62% 10.00% 9.50% 9.00% 8.50% 8.00% 7.50% 7.00% 6.50% 9.23% ENDEUDAMIENTO TOTAL SIN DIFERIDOS (TOTAL PASIVOS / TOTAL ACTIVOS 8.17% 7.57% 7.87% 9.26% 8.27% 8.06% 8.08% 7.34% 9.43% 6.66% 10.00% 6.00% 3.00% 2.50% 2.00% APALANCAMIENTO FINANCIERO (OBLIGACIONES FINANCIERAS DE CORTO Y LARGO PLAZO / ACTIVO NETO) 2.67% 2.59% 2.63% 2.66% 2.73% 2.76% 2.77% 2.83% 2.80% 2.85% 25.00% 20.00% MARGEN NETO DE UTILIDAD (EXCEDENTE NETO/ TOTAL INGRESOS OPERACIONALES) 22.45% 1.50% 1.00% 15.00% 10.00% 5.00% 8.19% 9.80% 10.51% 10.33% 12.25%12.64% 10.78% 8.00% 11.75% 9.49% 0.50% 0.00% 0.10% SEP-17 AGO-17 JUL-17 JUN- MAY-17 ABR-17 MAR-17 FEB-17 ENE-17 AÑO AÑO % 19 de 20

20 Gráficos - Principales indicadores financieros SITUACIÓN DE SOLIDEZ TOTAL ACTIVOS/TOTAL PASIVOS RENDIMIENTO DEL ACTIVO (RESULTADO EJERCICIO/TOTAL ACTIVOS) % 4.50% 4.00% 3.50% 3.00% 2.50% 2.00% 1.50% 1.00% 0.50% 0.00% 2.80% 2.92% 2.67% 2.20% 2.47% 1.95% 1.21% 0.53% 0.71% 4.40% 2.49% 3.00 SEP-17 AGO-17JUL-17 JUN- MAY-17ABR-17MAR-17 FEB-17 ENE-17 AÑO AÑO ,000,000 70,000,000 60,000,000 50,000,000 40,000,000 30,000,000 20,000,000 10,000,000 - EBITDA (UTILIDAD OPERACIONAL + DEPRECIACIÓN + AMORTIZACIONES + SEGURO) MARGEN EBITDA (EBITDA / INGRESO OPERACIONAL) 65.00% 60.00% 61.36% 55.00% 50.00% 45.00% 40.00% 35.00% 30.00% 44.73% 40.25% 39.34% 40.28% 41.54% 36.27% 37.21% 37.44% 37.40% 36.89% SEP-17 AGO-17 JUL-17 JUN MAY-17 ABR-17 MAR-17 FEB-17 ENE-17 AÑO 2016 AÑO de 20