Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas

Transcripción

1 Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas Estados financieros al 31 de diciembre de 2011 y de 2010 junto con el dictamen de los auditores independientes

2 Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas. Estados financieros al 31 de diciembre de 2011 y de 2010 junto con el dictamen de los auditores independientes. Contenido. Dictamen de los auditores independientes. Estados financieros: Estado de situación financiera. Estado del resultado integral. Estado de cambios en el patrimonio institucional. Estado de flujos de efectivo. Notas a los estados financieros. Equivalencias: S/. = Nuevo sol. US$ = Dólar estadounidense..

3 Dictamen de los auditores independientes. A los señores Miembros del Consejo Directivo de Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas. 1. Hemos auditado los estados financieros adjuntos de Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas, que comprende el estado de situación financiera al 31 de diciembre de 2011 y los estados del resultado integral, de cambios en el patrimonio institucional y de flujos de efectivo por el año terminado en esa fecha, así como el resumen de principios y políticas contables significativas y otras notas explicativas. Los estados financieros al 31 de diciembre de 2010 fueron examinados y dictaminados por otra Firma de auditores independientes, quienes con fecha 07 de abril de 2011 emitieron una opinión sin salvedad. Responsabilidad de la Dirección General sobre los Estados Financieros. 2. La Dirección General de la Asociación es responsable de la preparación y presentación razonable de estos estados financieros de acuerdo con principios de contabilidad generalmente aceptados en el Perú. Esta responsabilidad incluye: diseñar, implementar y mantener el control interno relevante para la preparación y presentación razonable de los estados financieros con la finalidad de que no contengan representaciones erróneas de importancia relativa, ya sea como resultado de fraude o error; seleccionar y aplicar las políticas contables apropiadas; y realizar las estimaciones contables razonables de acuerdo con las circunstancias. Responsabilidad del Auditor. 3. Nuestra responsabilidad consiste en expresar una opinión sobre estos estados financieros basada en nuestra auditoría. Nuestra auditoría fue realizada de acuerdo con normas de auditoría generalmente aceptadas en el Perú. Tales normas requieren que cumplamos con requerimientos éticos y planifiquemos y realicemos la auditoría para obtener una seguridad razonable de que los estados financieros no presentan manifestaciones erróneas de importancia relativa. Una auditoría comprende la ejecución de procedimientos para obtener evidencia de auditoría sobre los saldos y las divulgaciones en los estados financieros Los procedimientos seleccionados dependen del juicio del auditor, que incluye la evaluación del riesgo de que los estados financieros contengan representaciones erróneas de importancia relativa, ya sea como resultado de fraude o error. Al efectuar esta evaluación de riesgo, el auditor toma en consideración el

4 Dictamen de los auditores independientes (continuación). control interno relevante de la Asociación para la preparación y presentación razonable de los estados financieros a fin de diseñar procedimientos de auditoría de acuerdo con las circunstancias, pero no con el propósito de expresar una opinión sobre la efectividad del control interno de la Asociación. Una auditoría también comprende la evaluación de si los principios de contabilidad aplicados son apropiados y si las estimaciones contables realizadas por la Dirección General son razonables, así como una evaluación de la presentación general de los estados financieros. Consideramos que la evidencia de auditoría que hemos obtenido es suficiente y apropiada para proporcionarnos una base para nuestra opinión de auditoría. Opinión. 4. En nuestra opinión, los estados financieros adjuntos presentan razonablemente en todos sus aspectos significativos, la situación financiera de Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas al 31 de diciembre de 2011, los resultados de sus operaciones y sus flujos de efectivo por el año terminado en esa fecha, de acuerdo con principios de contabilidad generalmente aceptados en el Perú y normas establecidas por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP. 5. Asunto de énfasis. Sin que represente una salvedad a nuestra opinión, llamamos la atención que los saldos mostrados en los estados financieros adjunto del Departamento de Microfinanzas forman parte de los saldos de Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular, debido a que el Departamento de Microfinanzas no tiene personería jurídica propia y por ende no tiene estados financieros propios. Refrendado por: Llerena, Argote & Asociados S. Civil de R. L Firma Miembro de SMS Latinoamérica en Perú

5 Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas Estado de situación financiera Al 31 de diciembre de 2011 y de 2010 (Notas 1, 2, 3 y 4) (Expresado en nuevos soles) Notas Notas Activo Pasivo y patrimonio institucional Activo corriente Pasivo corriente Efectivo y equivalente de efectivo 6 79, ,790 Obligaciones financieras 11 1,055, ,962 Colocaciones, neto 7 3,860,224 2,758,586 Otras cuentas por pagar 12 57,893 43,410 Otras cuentas por cobrar 325 1,000 Total activo corriente 3,940,142 2,889,376 Total pasivo corriente 1,113,881 1,015,372 Activo no corriente Pasivo no corriente Activos financieros a valor razonable 8 208, ,097 Obligaciones financieras 11 1,861,298 1,092,684 Mobiliario, equipos y vehículos, neto 9 13,826 19,986 Intereses diferidos 13 84,583 40,645 Otros activos 10 10,918 10,441 Total activo no corriente 233, ,524 1,945,881 1,133,329 Patrimonio institucional 15 Fondo institucional 1,673,057 1,673,596 Resultados acumulados (745,397) (747,411) Superávit del ejercicio 186,354 2,014 Total patrimonio institucional 1,114, ,199 Total activo 4,173,776 3,076,900 Total pasivo y patrimonio institucional 4,173,776 3,076,900 Cuentas de orden , , , ,993 Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante de este estado. 5

6 Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas Estado del resultado integral Por los años terminados el 31 de diciembre de 2011 y de 2010 (Expresado en nuevos soles) (Notas 1, 2, 3, 4 y 5) Notas Ingresos: Intereses sobre préstamos otorgados 16 1,264,348 1,072,434 Subvenciones y donaciones 27,104 0 Ventas realizadas y prestaciones de servicios 2,457 3,654 Comisiones FLAT 40,160 34,072 Total ingresos 1,334,069 1,110,160 Gastos de operación: Gastos de personal 17 (654,149) (657,993) Servicios prestados por terceros 18 (120,632) (139,378) Tributos (3,099) (12,973) Cargas diversas de gestión 19 (95,303) (106,966) Provisiones del ejercicio (71,125) (63,778) Total gastos de operación (944,308) (981,088) Margen financiero bruto 389, ,072 Otros ingresos y (gastos): Otros ingresos 57,599 25,641 Gastos financieros 20 (326,749) (207,629) Moras recuperadas de crédito 21 66,806 55,544 Otros gastos (1,063) (614) Total otros ingresos y (gastos) (203,407) (127,058) Superávit del ejercicio 186,354 2,014 Otro resultado integral 0 0 Superávit del ejercicio 186,354 2,014 Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante de este estado. 6

7 Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas Estado de cambios en el patrimonio institucional Por los años terminados el 31 de diciembre de 2011 y de 2010 (Expresado en nuevos soles) (Notas 1, 2, 3, 4 y 15) Fondo Resultados Superávit Detalle institucional acumulados del ejercicio Total Saldos al 01 de enero de ,677,781 (813,153) 65, ,370 Transferencia del superávit del ejercicio 0 65,742), 65,742 0 Depreciación de activo fijo (4,185) 0 0 (4,185) Superávit del ejercicio 0 0 2,014 2,014 Otro resultado integral Saldos al 31 de diciembre de ,673,596 (747,411) 2, ,199 Transferencia del superávit del ejercicio 0 2,014 (2,014) 0 Depreciación de activo fijo (539) 0 0 (539) Superávit del ejercicio , ,354 Otro resultado integral Saldos al 31 de diciembre de ,673,057 (745,397) 186,354 1,114,014 Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante de este estado. 7

8 Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas Estado de flujos de efectivo Por los años terminados el 31 de diciembre de 2011 y de 2010 (Notas 1, 2, 3, 4, 5 y 6) (Expresado en nuevos soles) Notas Actividades de operación: Intereses disponibles 149,172 1,194,860 Otros cobros diversos 194,801 55,544 Menos: Pago a proveedores (201,625) (282,705) Pagos de tributos y contribuciones (3,858) (9.458) Pago de remuneraciones y beneficios sociales (704,548) (707,195) Otros pagos (286,075) (208,242) (Disminución) aumento de efectivo proveniente de las actividades de operación (852,133) 42,804 Actividades de inversión: Compras de activo fijo 9 1, (Aumento) en activos financieros (477) (24,251) Retiro de activo fijo (51,793) 0 (Disminución) de efectivo proveniente de las actividades de inversión (50,704) (10,857) Actividades de financiamiento Aumento de obligaciones financieras 852, ,664 Disminución de obligaciones financieras 0 (447,074) Aumento (disminución) de efectivo proveniente de las actividades de financiamiento 852,640 (38,410) Disminución de efectivo y equivalente de efectivo (50,197) (6,463) Saldo efectivo y equivalente de efectivo al inicio del ejercicio 6 129, ,253 Saldo efectivo y equivalente de efectivo al final del ejercicio 6 79, ,790 Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante de este estado. 8

9 Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas Estado de flujos de efectivo Por los años terminados el 31 de diciembre de 2011 y de 2010 (Notas 1, 2, 3, 4, 5 y 6) (Expresado en nuevos soles) Notas Conciliación de resultado neto con el efectivo y equivalente de efectivo de las: Actividades de operación Superávit del ejercicio 186,354 2,014 Ajuste al resultado del ejercicio: - Depreciación del ejercicio 9 7, Provisión para riesgos de incobrabilidad 7 13,538 8,246 - Provisión de beneficios sociales 50,399 49,179 - Depreciación cargada al patrimonio (539) (4,185) - Otros 1,588 1,818 Cargos y abonos por cambios netos en el activo y pasivo: (Aumento) disminución en colocaciones (1,088,100) (98,207) (Aumento) disminución en gastos pagados por anticipado 0 13,926 Disminución en otras cuentas por cobrar 675 6,335 (Aumento) en tributos por pagar (759) (3,515) (Aumento) en otras cuentas por pagar (63,777) 36,361 (Aumento) disminución en intereses diferidos 43,938 24,479 Saldo de efectivo y equivalente de efectivo proveniente de actividades de operación (852,133) 42,804 Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante de este estado 9

10 Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular Departamento de Microfinanzas Notas a los estados financieros Al 31 de diciembre de 2011 y de Naturaleza, fines y objetivo. Alternativa, Centro de Investigación Social y Educación Popular (en adelante Alternativa), fue constituida el 07 de marzo de 1982 ante el Notario Doctor Ricardo Ortiz de Zevallos Villarán, e inscrita en los registros públicos de Lima, registro de personas jurídicas, libro de Asociaciones, en ficha 5443, asiento A-1 (22 de setiembre de 1982), con el número de partida electrónica N , cuyos estatutos han sido modificados y registrados el 20 de junio de Alternativa es una asociación civil sin fines de lucro, que tiene como fines los siguientes: Desarrollar actividades de capacitación y educación popular para las personas que la necesiten en el distrito de San Martín de Porres, y eventualmente, ampliar dicha actividad. Desarrollar actividades preventivas promocionales en salud. Desarrollar actividades de capacitación y asesoría técnica para pobladores de San Martín de Porres, alrededor de los problemas de habilitación urbana y en el diseño de viviendas de bajos costos. Promoción de empleo con el sector informal. Promover proyectos de capacitación y promoción de la mujer y atención a los problemas familiares. Apoyar el desarrollo de estrategia de sobrevivencia. Apoyar el desarrollo de expresiones socios culturales y artísticos de los habitantes de San Martín de Porres. Utilizar distintos medios de comunicación para capacitar y colaborar con la solución de los problemas que afectan a los habitantes de pueblos jóvenes, en especial de San Martín de Porres. Desarrollar investigaciones de las problemáticas de los pueblos jóvenes, asociaciones de vivienda y cooperativas de vivienda, especialmente de San Martín de Porres. Asesorar a los pobladores de San Martín de Porres y otras zonas necesitadas en sus necesidades técnicas, legales y sociales. 10

11 Alternativa está organizada de la siguiente forma: (a) La Asamblea General de Asociados, (b) El Consejo Directivo y (c) La Directora General. Según los estatutos establece que el Consejo Directivo esté integrado entre tres (03) a cinco (05) Directores elegidos entre ellos la Directora General y Presidente del Consejo Directivo. En Asamblea General Ordinaria de Asociados de fecha 08 de mayo de 2010 se acordó elegir el Consejo Directivo para el periodo comprendido entre el 09 de mayo de 2010 y el 08 de mayo de 2011, quedando establecido de la siguiente manera: Sonia Emma Rodríguez Chávez Miyaray Helena Benavente Ercilla María Josefina Huamán Valladares de Joseph Enriqueta Maritza Caycho Figueroa José Andrés Loayza Pacheco Directora Directora Directora Directora Director En Asamblea General Ordinaria de Asociados de fecha 05 de mayo de 2011 se acordó elegir el Consejo Directivo para el periodo comprendido entre el 09 de mayo de 2011 y el 08 de mayo de 2012, quedando establecido de la siguiente manera: Sonia Emma Rodríguez Chávez Miyaray Helena Benavente Ercilla María Josefina Huamán Valladares de Joseph Enriqueta Maritza Caycho Figueroa Rodolfo Román Alva Córdova Directora Directora Directora Directora Director Asimismo, se acordó nombrar a la señora Enriqueta Maritza Caycho Figueroa como Directora General y Presidente del Consejo Directivo. Una vez deliberado y en aplicación de los artículos décimo cuarto, inciso d) y vigésimo primero de los estatutos de Alternativa, los miembros presentes acordaron por unanimidad la elección de los miembros antes mencionados. Alternativa se encuentra inscrita en las siguientes entidades: - Superintendencia Nacional de Administración Tributaria SUNAT, como contribuyente mediante RUC Registro de Organizaciones No Gubernamentales de Desarrollo Receptoras de Cooperación Técnica Internacional ONGD PERU, de 11

12 la Agencia de Cooperación Internacional APCI, de acuerdo a Resolución Directoral Ejecutiva N /APCI-GOG del 28 de setiembre de Entidades exoneradas del impuesto a la Renta de la Superintendencia Nacional de Administración Tributaria - SUNAT. El domicilio legal de Alternativa está ubicado en Jr. Emeterio Pérez N 348, distrito de San Martín de Porres, Lima - Perú. Departamento de Microfinanzas. Alternativa en el contexto de un programa que responde a convenios suscritos entre las partes; dentro de su plan operativo y sus presupuestos anuales, asigna al departamento de Microfinanzas la función de canalizar y administrar ciertos fondos de cooperación para proyectos, préstamos y fondos de crédito, en partes capitalizables, para destinarlos a créditos de desarrollo y a colocaciones a través de los Bancos Comunales. En particular, el departamento de Microfinanzas de Alternativa tiene por finalidad canalizar recursos financieros, principalmente a pobladores del cono norte, mediante el otorgamiento de créditos adecuados a sus necesidades y características. El departamento de Microfinanzas considera las siguientes agencias: San Martin de Porres y Puente Piedra. En consecuencia, el departamento de Microfinanzas incluido en los estados financieros de Alternativa, emite por separado sus estados financieros (activos, pasivos, patrimonio e ingresos y gastos y flujos de efectivo) al Consorcio de Organizaciones Privadas de Promoción de Desarrollo de la Pequeña y Micro Empresa - COPEME. Los estados financieros al 31 de diciembre de 2011 han sido autorizados por la Dirección General, encontrándose pendientes de ser aprobados por el Consejo Directivo. Según la Dirección General, tales estados financieros serán aprobados en la próxima reunión ya acordada sin modificaciones. 2. Estados financieros al 31 de diciembre de Los estados financieros al 31 de diciembre de 2010 del departamento de Microfinanzas han sido aprobados por el Consejo Directivo y el Directorio de Microfinanzas en reunión del 18 de abril de Por otro lado, ciertos 12

13 saldos de los estados financieros del ejercicio 2010 se han reclasificado con el propósito de hacerlos comparativos con los del presente ejercicio. 3. Principios y prácticas contables significativos. Los estados financieros se preparan de acuerdo con los principios de contabilidad generalmente aceptados en el Perú. Los principios de contabilidad en el Perú corresponden a las Normas Internacionales de Información Financiera NIIF emitidas por el International Accounting Standards Board (IASB) y comprenden, las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), las interpretaciones de las NIIF (CINIIF o IFRIC por sus siglas en inglés), las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) y las interpretaciones de las NIC (SIC por sus siglas en inglés), aprobadas por el Consejo Normativo de Contabilidad CNC. En el Perú, al 31 de diciembre de 2011 el CNC, que es la entidad responsable de oficializar estas normas, ha oficializado, mediante Resolución N EF/94, de fecha 28 de agosto de 2010, la aplicación a partir del 1 de enero de 2011, de la versión del año 2009 de las normas vigentes internacionalmente de las NIC, NIIF, CINIIF y SIC y las modificaciones a mayo de 2010 de las NIC, NIIF y CINIIF, las cuales en resumen son las siguientes: la NIC 1 a la 41, NIIF 1 a la 8, CINIIF 1 a la 19, la SIC 7 a la 32 y las modificaciones hasta mayo de 2010 de las NIIF 1, 3 y 7, NIC 1 y 34 y la CINIIF 13. Las bases de preparación y políticas contables usadas en la preparación de los estados financieros adjuntos por los años terminados el 31 de diciembre de 2011 y de 2010, son las que se describen más adelante. Estas políticas contables han sido uniformemente aplicadas a todos los periodos presentados. (a) Uso de estimados y supuestos. La preparación de los estados financieros de acuerdo con principios de contabilidad generalmente aceptados en el Perú requiere que la Dirección General realice estimaciones y supuestos que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos, la divulgación de contingencias activas y pasivas a la fecha de los estados financieros, así como las cifras reportadas de ingresos y gastos durante el ejercicio corriente. Los resultados finales podrán diferir de dichas estimaciones 13

14 (b) Instrumentos financieros. Los activos y pasivos financieros presentados en el estado de situación financiera corresponden a los rubros, cuentas por cobrar y cuentas por pagar diversas y obligaciones financieras. Los instrumentos financieros se clasifican en activos, pasivos o patrimonio de acuerdo con la sustancia del acuerdo contractual que les dio origen. Los intereses, las ganancias y las pérdidas generadas por un instrumento financiero clasificado como activo o pasivo, se registran como gastos o ingresos. Los pagos a los tenedores de los instrumentos financieros registrados como patrimonio se registran directamente en el patrimonio neto. Los instrumentos financieros se compensan cuando la Asociación tiene el derecho legal de compensarlos y la Dirección General tiene la intención de cancelarlos sobre una base neta o de realizar el activo y cancelar el pasivo simultáneamente. (c) Transacciones en moneda extranjera (Nota 5). (i) Moneda funcional y moneda de presentación. Las partidas incluidas en los estados financieros se expresan en la moneda del ambiente económico primario donde opera la entidad (moneda funcional), la cual es el nuevo sol peruano. (ii) Transacciones y saldos en moneda extranjera. Se consideran transacciones en moneda extranjera a aquellas realizadas en una moneda diferente a la moneda funcional. Las transacciones en moneda extranjera son inicialmente registradas en la moneda funcional usando los tipos de cambio vigentes en las fechas de las transacciones. Los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera son posteriormente ajustados a la moneda funcional usando el tipo de cambio vigente a la fecha del estado de situación financiera. Las ganancias o pérdidas por diferencia en cambio resultante de la liquidación de dichas transacciones y de la traslación de los activos y pasivos monetarios en moneda extranjera a los tipos de cambio de fin del ejercicio, son reconocidas en el estado del resultado integral. 14

15 (d) Valor razonable. El valor razonable es el monto por el que un activo puede ser intercambiado entre un deudor y un vendedor debidamente informados, o puede ser cancelada una obligación, entre un deudor y un acreedor con suficiente información, bajo los términos de una transacción de libre competencia. Los valores de los principales instrumentos financieros de la Asociación es el valor en libros de los activos y pasivos corrientes es similar a su valor razonable debido a su vencimiento en el corto plazo. (e) Efectivo y equivalente de efectivo (Nota 6). El efectivo y equivalente de efectivo incluye el efectivo disponible y se presenta en el estado de flujo de efectivo como saldos en efectivo y equivalentes de efectivo. (f) Colocaciones (Nota 7). Las colocaciones están referidas a los créditos otorgados y se registran a su valor nominal neto de su provisión para riesgo de incobrabilidad. La provisión para los créditos en riesgo de incobrabilidad es mantenida a un nivel tal que a criterios de la Dirección General, es suficiente para cubrir pérdidas potenciales en la cartera de créditos otorgados al 31 de diciembre de Las provisiones resultantes se cargan a resultados en el periodo de evaluación. Las evaluaciones de provisiones de ejercicios anteriores, son abonadas a ingresos excepcionales en el periodo en que se recuperan. Las deudas que se consideran incobrables, por sus características se castigan registrándose con cargo a la provisión de incobrabilidad y abonado a la cuenta respectiva, para mostrar los saldos netos al finalizar cada año. El cálculo de las provisiones para riesgo de incobrabilidad para el presente ejercicio, se ha realizado tomando en cuenta los criterios establecidos para las instituciones microfinancieras, en función de la metodología para la evaluación y la clasificación de créditos indicada por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP, la misma que es revisada periódicamente por la Gerencia General para ajustar la provisión a los niveles que se consideran necesarios para cubrir pérdidas potenciales en la cartera de créditos, que es aplicar un porcentaje en función a las categorías de riesgo crediticio. 15

16 Categoría de riesgo Tabla 1 Taba 2 Tabla 3 % % % Normal Con problemas potenciales Deficiente Dudoso Pérdida En la provisión se considera a deudores que evidencian una situación económica y financiera difícil, teniendo en cuenta la calidad y suficiencia de las garantías recibidas (g) Activos financieros a valor razonable (Nota 8). La entidad, registra las inversiones financieras mismas que se registran a su costo de adquisición a vencimiento, las (h) Mobiliario, equipos, vehículos y depreciación acumulada (Nota 9). El mobiliario, equipos y vehículo se registran al costo y se presentan netos de la depreciación acumulada. Cuando se venden o retiran los activos, se elimina su costo y depreciación acumulada y cualquier ganancia o pérdida que resulte de su disposición se incluye en el estado del resultado integral. El costo inicial del mobiliario, equipos y vehículo, comprende su precio de compra, incluyendo impuestos de compra no reembolsables y cualquier costo directamente atribuible para ubicar y dejar al activo en condiciones de trabajo y uso. Los gastos incurridos después de que el mobiliario, equipos y vehículo se hayan puesto en operación, tales como reparaciones y costos de mantenimiento y de reacondicionamiento, se cargan normalmente a los resultados del ejercicio en que se incurran los costos. En el caso en que se demuestre claramente que los gastos resultarán en beneficios futuros por el uso del mobiliario, equipos y vehículo, más allá de su estándar de performance original, los gastos serán capitalizados como un costo adicional del mobiliario, equipos y vehículo. La depreciación es calculada siguiendo el método de línea recta, a tasas tributarias, las mismas que, en opinión de la Dirección General, 16

17 son adecuadas para extinguir el costo al fin de la vida útil estimada de los bienes. Las tasas anuales de depreciación utilizadas durante el periodo comprendido entre el 01 de enero de 2011 y el 31 de diciembre de 2011 fueron las siguientes: Detalle Tasa de depreciación Tiempo a depreciar Muebles y enseres 10% 10 años Equipos de cómputo 25% 04 años Vehículos 20% 05 años El mantenimiento y las reparaciones menores son cargados a gastos cuando se incurren. Los desembolsos que resultarán en beneficios futuros por el uso del mobiliario, equipos y vehículo, más allá de su estándar de rendimiento original, son capitalizados. El costo y la depreciación acumulada de bienes retirados o vendidos son eliminados de las cuentas de activo y la ganancia o pérdida resultante es aplicada a los resultados de las operaciones. La estimación de la vida útil y el método de depreciación se revisan periódicamente para asegurar que sean consistentes con el patrón previsto de beneficios económicos de las partidas de mobiliario, equipos y vehículo. Las ganancias o pérdidas originadas por ventas o retiros de activos se incluyen en el rubro otros, neto del estado de resultado integral. (i) Desvalorización de activos de larga duración. Cuando existen acontecimientos o cambios económicos que indiquen que el valor de un activo pueda no ser recuperable, la dirección general revisa el valor de su mobiliario y equipos para verificar que no existe ningún deterioro permanente en su valor. Cuando el valor del activo en libros excede su valor recuperable, se reconoce una pérdida por desvalorización en el estado del resultado integral para el rubro mobiliario y equipo mantenidos al costo. El valor recuperable es el mayor entre el precio de venta neto y su valor en uso. El precio de venta neto es el monto que se puede obtener en la venta de un activo en un mercado libre, mientras que el valor en uso, es el valor presente de los flujos futuros estimados del uso continuo de un activo y de su disposición al final de su vida útil. Los importes 17

18 recuperables se estiman para cada activo o, si no es posible, para la unidad generadora de efectivo. (j) Obligaciones financieras (Nota 11). Las obligaciones financieras se reconocen inicialmente a su valor razonable, neto de los costos de la transacción incurridos. Estas obligaciones se registran subsecuentemente a su costo amortizado; cualquier diferencia entre los fondos recibidos (neto de los costos de transacción) y el valor de redención se reconoce en el estado de resultado integral durante el periodo del préstamo usando el método de interés efectivo. (k) Contingencias (Nota 23). Los activos contingentes no se registran en los estados financieros, pero se revelan en notas a los mismos cuando su grado de contingencia es probable. Los pasivos contingentes son registrados en los estados financieros cuando se considera que son probables que se confirmen en el tiempo y pueden ser razonablemente cuantificados; caso contrario, sólo se revela la contingencia en notas a los estados financieros. (l) Diferencia en cambio. Los gastos e ingresos por diferencia en cambios originados por las operaciones en moneda extranjera son reconocidos en los resultados del ejercicio de la Asociación y se muestran en un rubro aparte en el estado de resultado integral. (m) Reconocimiento de ingresos. Los ingresos por los intereses producto del otorgamiento de créditos a los clientes se reconocen cuando se transfiere al beneficiario del crédito todos los riesgos y beneficios relacionados con el servicio prestado, neto del Impuesto General a las Ventas y descuentos. Los intereses sobre créditos de dudosa cobrabilidad se difieren, reconociéndose como ingresos conforme se cobre. (n) Reconocimiento de gastos. Los gastos se registran en los períodos con los cuales se relacionan y se reconocen en los resultados del ejercicio cuando se devengan, independientemente del momento en que se paguen. 18

19 (o) (p) Compensación por tiempo de servicios. La provisión para compensación por tiempo de servicios del personal se constituye por el íntegro de los derechos indemnizatorios de acuerdo con la legislación vigente y se muestra neto de los depósitos efectuados con carácter cancelatorio en las instituciones financieras elegidas por los trabajadores. Nuevos pronunciamientos contables. Mediante Resolución N EF/30 del Consejo Normativo de Contabilidad CNC, de fecha 17 de junio de 2011, oficializó versión del año 2010 de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIC, NIIF, CINIIF y SIC), tales normas comprenden las NIC 1 a la 41, las NIIF 1 a la 9, las CINIIF 1 a la 19 y la SIC 7 a la 32, con vigencia a partir del 1 de enero de Posteriormente el CNC, mediante Resolución N EF-30 de fecha 6 de enero de 2012, oficializó la versión del año 2011 de las Normas Internacionales de Información Financiera (NIC, NIIF, CINIIF y SIC), tales normas comprenden: Las NIC 1 a la 41, las NIIF 1 a la 9, las CINIIF 1 a la 19 y las SIC 7 a la 32, así como las modificaciones emitidas por el International Accounting Standards Board-IASB (Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad) y los textos de las NIIF 10 Estados Financieros Consolidados, NIIF 11 Acuerdos Conjuntos, NIIF 12 Información a Revelar sobre Participaciones en Otras Entidades, y NIIF 13 Medición del Valor Razonable, la cual entró en vigencia al día siguiente de su publicación. 4. Adopción por primera vez de las Normas Internacionales de Información Financiera. En el Perú las Normas Internacionales de Información Financiera se ha venido aplicando parcialmente en función a las aprobaciones que venía efectuando el Consejo Normativo de Contabilidad. No obstante, durante el 2008, 2009, 2010 y 2011 existe un desfase entre las normas vigentes internacionalmente y las que rigen en el Perú al no haberse aprobado la actualización de los últimos pronunciamientos, revisiones y modificaciones de las normas contables en estos años. 19

20 Notas a los estados financieros (continuación) No obstante, mediante Resolución N EF/94 del Consejo Normativo de Contabilidad, publicada el 30 de noviembre de 2010 se oficializó la aplicación obligatoria a partir del 1 de enero de 2011 de la Norma Internacional de Información Financiera para Pequeñas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES) para las entidades que no tienen obligación pública de rendir cuentas, excluyéndose del ámbito de aplicación las siguientes entidades: a) Las empresas bajo la supervisión y control de la Superintendencia del Mercado de Valores (SMV antes CONASEV). b) Las empresas que obtengan ingresos anuales por ventas de bienes y/o servicios o tengan activos totales, iguales o mayores, en ambos casos a tres mil (3 000) Unidades Impositivas Tributarias, al cierre del ejercicio anterior, a las cuales les son aplicables las NIIF completas, oficializadas por el Consejo Normativo de Contabilidad - CNC. c) Las empresas bajo la supervisión y control de la Superintendencia de Banca, Seguros y Administradoras Privadas de Fondos de Pensiones SBS, así como las Cooperativas de Ahorro y Crédito no autorizadas a operar con recursos del público, las que se sujetarán a las normas que emita dicho órgano de control y supervisión. d) En consecuencia, las entidades cuyos ingresos anuales por venta de bienes o prestación de servicios o sus activos totales menores a tres mil unidades impositivas tributarias (UIT), que es el caso de la Asociación, deberán aplicar la Norma Internacional de Información Financiera para Pequeñas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES). La Dirección General de la Asociación evaluará en el año 2012 la aplicación de la Sección 35 Transición a la NIIF para las PYMES para la adecuación y aplicación de la Norma Internacional de Información Financiera para Pequeñas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES). 5. Transacciones en moneda extranjera y exposición al riesgo de cambio. (a) De acuerdo con la legislación vigente las operaciones en moneda extranjera se efectúan considerando los tipos de cambio del mercado 20

21 libre publicados por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP. Al 31 de diciembre de 2011, el tipo de cambio era de S/ para la compra y S/ para la venta por cada US$1.00 (S/ y S/ por cada US$ 1.00 al 31 de diciembre de 2010), respectivamente. (b) El departamento de Microfinanzas al 31 de diciembre de 2011 y de 2010, tenía activos y pasivos en dólares estadounidenses como sigue: Activos: Efectivo y equivalente de efectivo 13,138 17,443 Colocaciones 56, ,923 Activos financieros a valor razonable 17,018 16,651 Otros activos 1,253 0 Total activos 87, ,017 Pasivos: Obligaciones financieras (394,690) (360,886) Otras cuentas por pagar (921) (2,120) Total pasivos (395,611) (363,006) Posición pasiva neta (307,711) (204,989) (c) La Dirección General ha decidido aceptar el riesgo cambiario de esta posición, por lo que no ha realizado operaciones con productos derivados para su cobertura. 6. Efectivo y equivalente de efectivo. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Cuenta corriente 79, ,790 Total 79, ,790 21

22 Notas a los estados financieros (continuación) Está referido a los saldos en las cuentas corrientes que el Departamento de Microfinanzas mantiene, están denominadas en nuevos soles (S/.44,187) y en dólares estadounidenses (US$ 13,138 equivalente a S/. 35,406). Tales fondos son de libre disponibilidad y no devengan intereses. 7. Colocaciones, neto. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Créditos vigentes 3,813,815 2,743,409 Crédito refinanciados 0 3,414 Crédito vencidos ,248 Sub total 3,814,042 2,758,071 Rendimiento devengados de créditos vigentes 84,584 40,645 Provisión para cuentas de cobranza dudosa (38,403) (40,130) Total 3,860,224 2,758,586 (a) Las colocaciones están denominadas en nuevos soles (S/. 3,661,800) y en dólares estadounidenses (US$ 56,491 equivalente a S/. 152,243). Tales préstamos han sido otorgados bajo la modalidad de bancos comunales y se presentan neto de la provisión para riesgo de incobrabilidad de colocaciones que es revisada periódicamente por la Dirección General, para ajustarla a los niveles que se consideran necesarios para cubrir pérdidas potenciales en la cartera de créditos, se encuentran respaldadas con garantías recibidas de los deudores, conformadas principalmente por los ahorros programados y voluntarios que son de libre disponibilidad a medida que cumplan el vencimiento y generan intereses de acuerdo a tasa pactada. (b) Es importante precisar que el Departamento de Microfinanzas no está supervisada por la Superintendencia de Banca y Seguros y AFP; sin 22

23 embargo, utiliza los procedimientos emitidas por la Ley Nº 26702, la Resolución SBS N y sus modificatorias como parámetros de control (la presente norma entró en vigencia el 01 de julio del 2010), respecto a las categorías de Clasificación del Deudor de la Cartera de Créditos, autoriza a las entidades financieras la constitución de provisiones genéricas, afectando a los resultados acumulados, reservas facultativas y cualquier otra reserva de libre disposición, mientras que dure el plazo de adecuación de las tasas de provisiones señalados en la Resolución SBS Nº Al 31 de diciembre del 2011, las tasas aplicadas para la constitución de las provisiones correspondientes de acuerdo a la Resolución SBS N son las siguientes: Categoría de riesgo Tabla N 1 sin garantías preferidas Tabla N 2 con garantías preferidas Tabla N 3 garantías preferidas de rápida realización Normal 1 % 1 % 1 % Con problemas potenciales 5 % 2.5 % 1.25 % Deficiente 25 % 12.5 % 6.25 % Dudoso 60 % 30 % 15 % Pérdida 100 % 60 % 30 % Para estos casos se está aplicando los porcentajes requeridos en las Tabla 1 para los créditos sin garantías preferidas. La Dirección General considera que la provisión calculada y que ha sido registrada en los libros contables al 31 de diciembre de 2011, es suficiente para cubrir la eventual pérdida que pudiera ocurrir en la recuperación de los créditos otorgados. El movimiento de la provisión para riesgo de incobrabilidad al 31 de diciembre de 2011 y de 2010 fue el siguiente: 23

24 Saldo inicial 40,130 39,106 Adiciones (8,877) (7,251) Deducciones 7,150 8,275 Saldo final 38,403 40, Activos financieros a valor razonable A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Certificados bancarios a plazo fijo (a) 73,363 46,771 Aportaciones como socio (b) 135, ,326 Total 208, ,097 (a) Están referidos a tres (03) certificados a plazo fijo que la Asociación mantiene en la Cooperativa de Ahorro y Crédito Fortalecer. Están denominados en dólares estadounidenses (US$17,018 equivalente a S/. 45,863) y en nuevos soles (S/. 27,500). Tales certificados devengan intereses a tasa de mercado, los mismos que se detallan a continuación: Cooperativa de Ahorro y Crédito Fortalecer: Certificado de depósito a plazo N /ME , por US$ 10,000 más intereses US$ 1,483 (total US$ 11,483), vto y devenga un interés de 2.5% de tasa efectiva anual, con vencimiento renovable 30,946 31,566 Certificado de depósito a plazo N /ME , por US$ 5,000 más intereses US$ 535 (total US$ 5,535), vto y devenga un interés de 1.5% de tasa efectiva anual. 14,917 15,205 Certificado de depósito a plazo N /MN , por S/. 27,500 más intereses (0) (total S/. 27,500), vto y devenga un interés de 2.25% de tasa efectiva anual. 27,500 0 Total 73,363 46,771 24

25 (b) Están referidos a los aportes mensuales que Alternativa como socio deposita en la Cooperativa de Ahorro y Crédito Fortalecer, comprende el saldo inicial al 31 de diciembre de 2010 (S/.110,326), un remanente ganado en el mes de marzo de 2011 (S/. 3,793) y las cuotas de aportaciones por el periodo 2011 (S/. 21,408). 9. Mobiliario, equipo y vehículos, neto. Detalle A continuación se presenta la composición y movimiento del rubro (expresado en nuevos soles): Muebles y enseres Vehículos Equipos de cómputo Total Total Costo: Saldo al 01 de enero 9,634 7,086 80,721 97,441 84,047 Adiciones 0 0 1,566 1,566 13,394 Retiros 0 0 (3,123) (3,123) 0 Saldo al 31 de diciembre 9,634 7,086 79,164 95,884 97,441 Depreciación acumulada: Saldo al 01 de enero (7,263) (3,868) (66,324) (77,455) (66,834) Depreciación del ejercicio (795) (1,417) (5,514) (7,726) (10,621) Retiros 0 0 3,123 3,123 0 Saldo al 31 de diciembre (8,058) (5,285) (68,715) (82,058) (77,455) Valor neto en libros 1,576 1,801 10,449 13,826 19,986 (a) La Asociación al 31 de diciembre de 2011, ha contratado seguros contra todo riesgo para la cobertura de sus activos. En opinión de la Dirección General, los seguros contratados a esa fecha cubren razonablemente el riesgo de pérdida por siniestro de los activos a dicha fecha, en caso de alguna eventualidad. 25

26 10. Otros activos. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Intereses por devengar 10,918 10,441 Total 10,918 10,441 Está referido a intereses por devengar de las obligaciones financieras en nuevos soles (S/.7,540) y en dólares estadounidenses (US$1,253 equivalente en S/.3,378). 11. Obligaciones financieras. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Obligaciones financieras a corto plazo 1,055, ,952 Obligaciones financiera a largo plazo 1,861,298 1,092,684 Total 2,917,286 2,064,636 A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): 26

27 Corto plazo Largo plazo US$ S/. US$ S/. PROMUC: 0 310, N 6, Capital (S/. 260,184) más interés (S/. 164), a una tasa de interés efectiva anual de 12.00%, con vencimiento 22 de abril de 2013) 0 260, N 8, Capital (S/. 50,000) más interés (S/.79.00), a una tasa de interés efectiva anual de 10.00%, con vencimiento 21 de setiembre de , COOPERATIVA DE AHORRO Y CREDITO FORTALECER: 194, , ,405 - N 1, Capital (US$ 11,250) más interés (US$ 3), a una tasa de intereses efectiva anual (a) de 4.25%, con vencimiento 28 de marzo de ,253 30, N 10, Capital (US$ 8,910) más interés (US$ 63), a una tasa de interés efectiva anual de 11.50%, con vencimiento 07 de marzo de ,973 24, N 11, Capital (US$ 17,582) más interés (US$ 85), a una tasa de interés efectiva anual de 11.50%, con vencimiento 12 de junio de ,667 47, N 14, Capital (US$.50,695) más interés (US$. 288), a una tasa de interés efectiva anual de 12.00%, con vencimiento 07 de marzo de , , N 16, Capital (US$. 105,000) más interés (US$. 310), a una tasa de interés efectiva anual de 12.50%, con vencimiento 11 de diciembre de , , N 12, Capital (S/. 39,028) más interés (S/.166), a una tasa de interés efectiva anual de 12.50%, con vencimiento 15 de julio de ,194 - N 13, Capital (S/. 114,839) más interés (S/. 0), a una tasa de interés efectiva anual de 12.50%, con vencimiento 25 de noviembre de ,839 - N 15, Capital (S/..220,000) más interés (S/. 1,372), a una tasa de interés efectiva anual de 12.50%, con vencimiento 04 de julio de ,372 ENVEST MICROFINANCE COOPERATIVE: , ,762 - N 1, Capital (US$ 100,000) más interés (US$ 505), a una tasa de interés efectiva anual de 12.00%, con vencimiento 15 de marzo de , ,062 - N 2, Capital (US$ 100,000) más interés (US$ 0), a una tasa de interés efectiva anual de 12.00%, con vencimiento 04 de abril de , ,700 OIKOCREDIT Ecumenical Development Co-operative Society U.A.: (b) ,022 - N 1, Capital (S/. 440,000) más interés (S/.1,022), a una tasa de interés efectiva anual de 11.00%, con vencimiento 16 de diciembre de ,022 ARARIWA ,109 - N 1, Capital (S/. 500,000) más interés (S/. 4,109), a una tasa de interés efectiva anual de 10.00%, con vencimiento 05 de junio de ,109 ECLOF (c) 0 221, N 1, Capital (S/. 221,218) más interés (S/. 628), a una tasa de interés efectiva anual de 4.25%, con vencimiento 28 de marzo de , Total al 31 de diciembre de ,185 1,055, ,505 1,861,298 Total al 31 de diciembre de , ,665 1,092,684 27

28 Las obligaciones financieras están denominadas en nuevos soles (S/. 1,852,808) y en dólares estadounidenses (US$ 394,690 equivalente en S/, 1,064,478). (a) Alternativa mantiene como garantía de los préstamos recibidos de Cooperativa de Ahorro y Crédito Fortalecer, dos (02) certificados de depósito a plazo fijo en dólares estadounidenses (i) por (US$ 10,000 y (ii) por US$ 5,000), tales certificados son renovables (Ver Nota 8). En los otros préstamos, la Asociación ha firmado un pagare (por cada uno de los préstamos), por el total del capital más los intereses pactados y que serán devueltos cuando se cancelen los préstamos. (b) Alternativa ha otorgado las siguientes garantías, en cumplimiento del contrato de préstamo celebrado con OIKOCREDIT: (i) Un pagaré que Alternativa otorgará a OIKOCREDIT por el capital e interés adeudado. (ii) Primera y preferente hipoteca, sobre el inmueble ubicado en Jr. Emeterio Pérez Nº 348 Urbanización Ingeniería, primera etapa, San Martin de Porras, Lima por un valor de mercado de US$ 149,454 (S/. 416,826) y un valor de realización de US$ 119,520 (S/. 333,460). (iii) Una prenda a favor de OIKOCREDIT sobre la cartera de préstamo de calidad A que Alternativa ha extendido a sus clientes, por un valor que debe ser mantenido en por lo menos 120% del saldo del préstamo no cubierto por la hipoteca. Antes del desembolso, el prestatario brindará a OIKOCREDIT una lista de los préstamos endosados en favor de esta última. La mencionada lista contendrá el nombre del cliente, la fecha y monto del préstamo, las garantías dadas por el prestatario y la fecha del último vencimiento de pago. Cada tres meses Alternativa hará llegar a OIKOCREDIT una nueva lista actualizada de los préstamos endosados que responden a estas exigencias. Si Alternativa no cumple con las condiciones de este párrafo anterior, caerá en mora con respecto al contrato de préstamo, como si hubiera omitido un pago. Las garantías mencionadas anteriormente cubren no solo el préstamo y sus intereses, sino también cualquier otra suma que 28

29 el prestatario adeude a OIKOCREDIT como consecuencia de este contrato o por cualquier otra causa y la que pudiera adeudar en el futuro cualquiera sea su origen o instrumentación. Asimismo, será exclusiva de OIKOCREDIT la facultad de optar en relación al orden en el tiempo de ejecución de las garantías o de ejecutarlas simultáneamente. (c) Alternativa mantiene como garantía del préstamo recibido de ECLOF, un (01) certificado de depósito a plazo fijo (S/. 27,500) en la Cooperativa de Ahorro y Crédito Fortalecer, equivalente al 10% del total del préstamo. 12. Otras cuentas por pagar. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Tributos por pagar (a) 28,087 28,846 Cuentas por pagar diversas (b) 21,501 7,191 Provisión para beneficios sociales (c) 8,305 7,373 Total 57,893 43,410 (a) Los tributos por pagar corresponden a las obligaciones que la Asociación tenía por pagar al mes de diciembre de 2011 y que han sido cancelados en el mes de enero de (b) Las cuentas por pagar diversas comprende principalmente a los siguientes rubros: (i), saldos por pagar que quedan de los socios cuando cancelan sus préstamos (S/.2,309), (ii) transferencia extorno por diferencia de cambio (S/. 13,876), (iii) comisión bancaria por internet (S/. 1,800), (iv) devolución por compensación por tiempo de servicios (S/. 1,721) y (v) otros (S/. 1,795). Tales cuentas por pagar tienen vencimiento corriente. 29

30 (c) La provisión para beneficios sociales está referida a la parte proporcional del mes de noviembre y diciembre de 2011 que la Asociación tiene pendiente por pagar al personal que se encuentran en planilla. 13. Intereses diferidos. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Intereses diferidos 84,583 40,645 Total 84,583 40,645 Están referidos a los intereses por pagar de los préstamos otorgados en la modalidad de bancos comunales por la agencia San Martin de Porres (BBCC-1) en nuevos soles (S/. 46,904) y en dólares estadounidenses (US$ 918 equivalente a S/. 2,474) y la agencia de Puente Piedra (BBCC-II) en nuevos soles (S/. 35,198) y en dólares estadounidenses (US$ 3 equivalente a S/. 7). 14. Cuentas de orden. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Castigo de cuenta por cobrar 473, ,537 Recuperación enero a diciembre (49,942) (55,544) Total 424, ,993 30

31 15. Fondo institucional. De acuerdo al estatuto, el patrimonio institucional de Alternativa está representado por las donaciones y subvenciones que reciba de organismos nacionales e internacionales, de fundaciones nacionales y extranjeras, las donaciones por activo fijo neto de depreciación, bajas y/o retiros, asimismo como los resultados superávit o déficit) del ejercicio y por el resultado institucional. El patrimonio y las rentas que obtengan Alternativa estarán destinados exclusivamente y excluyentemente al cumplimiento de los fines propios de Alternativa. Queda prohibido absolutamente su distribución directa e indirecta entre sus asociados y solamente son acumulables de acuerdo a lo indicado en sus estatutos. 16. Intereses sobre préstamos otorgados. A continuación se presenta la composición del rubro considerando los fondos de donde provienen los préstamos otorgados a los bancos comunales (expresados en nuevos soles): Intereses Reprosalud 624, ,546 Intereses Plan Internacional 1,465 25,779 Intereses Crédito Fondo Contravalor 83, ,087 Intereses Plan Internacional 555, ,022 Total 1,264,348 1,072, Gastos de personal. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Remuneraciones 607, ,648 Seguro social 46,453 47,345 Total 654, ,993 31

32 18. Servicios prestados por terceros. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Movilidad 29,100 38,056 Capacitación 0 8,544 Gastos administrativos 8,570 10,015 Alimentación 1,420 0 Asesoría legal 1,159 0 Comunicaciones 14,736 11,531 Otros 37,212 18,895 Fortalecimiento institucional 2,100 4,057 Materiales de promoción 0 9,066 Gastos operativos Sistema de información 9, Asistencia técnica 0 38,486 Materiales de capacitación 16,516 0 Total 120, , Cargas diversas de gestión. A continuación se presenta la composición del rubro (expresado en nuevos soles): Seguros de vida 2,526 2,436 Seguros contra todo riesgo 3,359 0 Útiles de oficina 7,590 8,198 Capacitación 3,518 13,514 Otros 1,282 1,599 Gastos administrativos 4,870 6,625 Asesoría legal Central de riesgo 16,986 17,461 Fortalecimiento Institucional 3,384 4,493 Marketing 1,096 1,890 Eventos 33,323 32,419 Materiales de promoción 3,549 9,724 Materiales de capacitación 2,089 7,910 Gastos operativos 2, Sistema de información 8,688 0 Total 95, ,966 32