Certificación del balance actuarial del régimen de pensiones civiles Una práctica de la Una práctica de Caja de Jubilaciones de Marruecos

Transcripción

1 Buena práctica implementada desde: 2011 Buenas Prácticas en la Seguridad Social Certificación del balance actuarial del régimen de pensiones civiles Una práctica de la Una práctica de Caja de Jubilaciones de Marruecos Caja de Jubilaciones de Marruecos Marruecos Año de publicación:

2 1 Resumen La Caja de Jubilaciones de Marruecos (Caisse marocaine des retraites (CMR)) tiene por misión velar por el equilibrio financiero de los regímenes de pensiones de jubilación gestionados a través de la elaboración de los balances actuariales presentados anualmente en su Consejo de Administración. Los resultados del balance aclaran a los responsables de las decisiones la viabilidad financiera del régimen y motivan la adopción de decisiones en materia de supervisión o de ajustes de los parámetros. Consciente de la importancia de la certificación del balance actuarial, la Caja viene certificando cada año, desde 2011, el procedimiento y los resultados del estudio actuarial del régimen de pensiones civiles mediante una agencia independiente. El objetivo buscado es poner a disposición del Consejo de Administración, de los poderes públicos y de los afiliados de la Caja, una información pertinente, fiable y completa sobre la situación financiera del régimen que permita garantizar una supervisión actuarial y financiera duradera y eficaz. Así, la CMR desarrolló unos conocimientos y una autonomía en materia de estudios. Se convirtió en un actor activo y reactivo en la realización de su misión. El balance actuarial certificado está publicado en los informes de actividad anuales y se encuentra disponible en el portal de Internet de la Caja. CRITERIO 1 Qué tema/problema/desafío fue objeto de su buena práctica? Esta práctica ha permitido a la CMR responder a los desafíos relativos al desarrollo de los conocimientos y a la realización de estudios actuariales de calidad, de conformidad con las normas aceptadas en el plano internacional, así como a los desafíos relativos a la comunicación sobre la solvencia del régimen y sobre los reajustes de los parámetros necesarios para el restablecimiento de su equilibrio financiero. Se trata, en esencia, de: profesionalizar la práctica actuarial a nivel de la Caja y fortalecer la autonomía del equipo encargado de realizar los estudios actuariales; adquirir los conocimientos necesarios para la realización del estudio Activo-Pasivo (ALM) de cara a una asignación óptima de los fondos de reserva del régimen; dotar de una mayor fiabilidad a las bases de datos de los activos y de los jubilados que sirvan como fundamento para las proyecciones; responder a las exigencias del Consejo de Administración de presentar regularmente informes que contengan informaciones precisas y completas sobre la situación de los regímenes gestionados;

3 2 lograr la confianza de los responsables de las decisiones en cuanto a la pertinencia y la calidad de los estudios realizados por los equipos internos de la Caja; adoptar una comunicación transparente y legible de los resultados de los estudios actuariales y sensibilizar a las partes interesadas y al gran público sobre la viabilidad del régimen, mediante una información fiable, pertinente, completa y fácil de comprender. CRITERIO 2 Cuáles fueron los principales objetivos y resultados previstos? El principal objetivo de la certificación es la revisión del balance actuarial elaborado internamente por los actuarios de la Caja y la expresión de una opinión independiente sobre la coherencia y la fiabilidad del conjunto de los trabajos actuariales efectuados. La CMR realiza internamente, con carácter anual, un estudio actuarial del régimen de pensiones civiles, siguiendo las diferentes fases de desarrollo de un estudio, a saber: 1) compilación, tratamiento y análisis de los datos; 2) establecimiento de las hipótesis actuariales; 3) análisis retrospectivo; 4) análisis prospectivo; 5) pruebas de sensibilidad y análisis de los escenarios de reforma. El objetivo último de la certificación es la confirmación, por parte de un experto externo, del diagnóstico comunicado a las partes interesadas y que se encuentra en la base de toda proposición en cuanto a las medidas necesarias para la consolidación de la situación financiera del régimen y a la garantía de un control actuarial eficaz. Esta certificación ha permitido asimismo: una mejor gestión de las reservas del régimen, a través de la elección de una asignación óptima derivada de los resultados del estudio Activo-Pasivo (ALM); el desarrollo de una curva de experiencia en materia de estudios actuariales que va a servir para supervisar los demás regímenes de jubilaciones gestionados por la CMR; el fortalecimiento de la reactividad de la Caja a todas las peticiones de los poderes públicos; el desarrollo de los conocimientos internos y de la autonomía de la Caja en el terreno de los estudios actuariales y financieros; la normalización del procedimiento de realización y de comunicación de los resultados de los estudios actuariales, de conformidad con las Directrices de la Asociación Internacional de la Seguridad Social (AISS) sobre buena gobernanza (Directriz 14 y Directriz 36 relativas a los informes públicos).

4 3 CRITERIO 3 Qué estrategia/enfoque innovador/a se adoptó para lograr los objetivos? La misión de la agencia encargada de la certificación en el primer ejercicio, "año 2011", consistió en auditar el procedimiento de realización del balance actuarial y en formular las proposiciones y las recomendaciones necesarias para mejorar el proceso existente. Para los ejercicios de 2012 y 2013, la misión de la agencia se centró en el control y el seguimiento de la aplicación de las recomendaciones formuladas en Los esfuerzos realizados por los servicios de la Caja para llegar a la certificación, sin reserva, del balance actuarial del régimen de pensiones civiles, permitieron que la Caja dispusiera, en lo sucesivo, de: 1. Una base de datos exhaustiva y fiable con un procedimiento de tratamiento de los datos formalizados. 2. Un documento con las hipótesis actuariales que informan sobre el enfoque metodológico adoptado para la fijación, de manera regular, de las hipótesis actuariales (hipótesis de proyección de carácter económico, demográfico y comportamental). 3. Un informe actualizado sobre el análisis retrospectivo que rastrea la evolución de los indicadores clave del régimen. 4. Un modelo de proyección demográfica y financiera específico para el régimen de pensiones civiles, validado por el experto. 5. Un esbozo de los resultados preestablecido sobre las proyecciones demográficas y financieras. 6. Un informe con el contenido de los resultados del estudio actuarial, las pruebas de sensibilidad y el impacto de los escenarios de reforma probables. El proceso de realización de los estudios actuariales ha sido, en consecuencia, certificado en todas las etapas "input-progiciel-output". La CMR, en su condición de gestora de algunos regímenes, adopta la misma perspectiva para efectuar los estudios actuariales de los demás regímenes, lo que va a contribuir a una racionalización de los medios dedicados a la actividad actuarial y a la gestión del ALM.

5 4 CRITERIO 4 Se han utilizado de manera óptima los recursos y contribuciones para lograr los objetivos y los resultados previstos? Por favor, especifique qué evaluaciones, internas o externas, de la práctica se han efectuado y qué repercusiones/resultados se han observado/logrado hasta ahora. La CMR dispone de una estructura encargada de la realización de estudios actuariales y de ALM, compuesta de cinco actuarios y un estadístico. Todos los estudios técnicos en relación con los regímenes se efectúan internamente. Es por ello que la certificación del balance actuarial del régimen de pensiones civiles por parte de expertos externos, constituye una herramienta de formación y de desarrollo de los conocimientos de carácter interno. Esta certificación ha permitido asimismo extender el mismo procedimiento de elaboración de estudios actuariales a otros regímenes gestionados por la CMR. La certificación del balance actuarial ha permitido también mejorar la notoriedad de la Caja en el terreno de los estudios actuariales en un momento en el que la reforma de las jubilaciones se encuentra en el centro del debate público. A raíz de la certificación de los resultados de los estudios actuariales del régimen de pensiones civiles, pudo lograrse un consenso sobre el diagnóstico de la situación actual, concentrándose en la actualidad la reflexión en las pistas de reforma susceptibles de restablecer el equilibrio financiero del régimen a largo plazo. Además, las partes interesadas solicitan a menudo a la Caja la evaluación del impacto financiero de cada escenario de reforma o decisión susceptible de ejercer un impacto en los regímenes que aquella gestiona. La Caja se ha convertido en un actor activo en el proyecto de reforma en curso. CRITERIO 5 Qué lecciones cabe extraer? En qué medida su buena práctica podría ser idónea para ser reproducida por otras instituciones de seguridad social? La reforma de las pensiones de jubilación sigue siendo en todo el mundo una labor importante y prioritaria. La toma de decisiones se basa, a priori, en estudios prospectivos y que deberían normalmente ser objeto de una validación cruzada con los interlocutores sociales. La certificación del balance actuarial constituye una etapa primordial para el establecimiento de un diagnóstico objetivo y compartido por todas las partes interesadas en la reforma, con el fin de concentrar el debate en una segunda fase sobre la forma y el contenido de la reforma. La CMR se inscribe en este proceso de certificación del balance actuarial del régimen de pensiones civiles por una agencia independiente, en lugar de encomendarle la realización del estudio actuarial en su totalidad. Son varias las razones que justifican esta elección. Se trata de:

6 5 disponer internamente de un recurso propio de los actuarios, en vista de las particularidades de los regímenes gestionados por la CMR con diferentes modos de funcionamiento (capitalización y reparto aprovisionado); desarrollar unos conocimientos técnicos internamente capaces de reproducir el mismo proceso para los demás regímenes y de responder rápidamente y con la calidad requerida a todas las peticiones de las diferentes partes interesadas en materia de estudios. En Marruecos, la Caja de Jubilaciones de Marruecos sigue siendo precursora en materia de certificación de su balance actuarial por un experto independiente. La experiencia de la CMR en materia de certificación del balance actuarial del régimen de pensiones civiles puede ser reproducida por otras instituciones de seguridad social que gestionan regímenes de pensiones de jubilación de gran dimensión y que cuentan con estructuras dedicadas a la realización de estudios actuariales internamente. Además, la CMR ya ha concluido con las instituciones de seguridad social asociaciones de intercambio de experiencias y de buenas prácticas en los ámbitos nacional e internacional, especialmente sobre el aspecto relativo a los estudios actuariales y a los estudios del ALM.