Taller de Preparacó para el eame Models Lfe Cogeces MLC de la SO. Trdad Gozález Bolla El presee es u forme del rabajo desarrollado durae el aller de preparacó para el eame MLC de SO ue uo lugar e la Faculad de Cecas co ua duracó de 0 horas. Bblografía La bblografía es la recomedada por la SO: * MLC Sudy Maual 009, Lucer, Sear, Seeby, Hasse * MLC Sudy Maual 009, Samuel. Broerma * cuaral Mahemacs Neo L.Boers, Gerber, Hcma, Joes, Nesb Programa: Sesó Moraldad y supereca horas Probabldades de moraldad y supereca. Se defó la fucó de supereca paredo desde la perspeca probablísca fucoes de desdad hasa darle u sedo acuaral. Se emarcaro las caraceríscas ue ua fucó de supereca debe cumplr: F 0 0 S0 lm F lm S 0 F Es ua fucó o decrecee y S es ua fucó o crecee Se defero las arables aleaoras T y K y las prcpales relacoes ue guarda ere sí: P P K / p K T Poserormee se defó el cocepo de fuerza de moraldad y de dedujo la probabldad de supereca e érmos de la fuerza de moraldad, se realzaro alguos ejemplos y ejerccos para reforzar el cocepo de T empo resae de da para ua persoa de edad ue cluía el cálculo de la fucó de supereca y de la fuerza de moraldad.
Tabla de Vda Se defó de maera bree la oacó de ua abla de da así como las prcpales relacoes: l d l l p, l l l Se do éfass al maejo de la abla de moraldad ue se ulza durae el eame MLC, se eplcaro sus compoees y la fucoaldad de ésa. Meda y Varaza de T y K Se defó la esperaza complea de da de como el alor esperado de T y ambé la esperaza de los años compleos dos por como el alor esperado de K, e ese puo se hzo éfass e las relacoes ue ésas guarda así como su epresó de maera recursa pues muchas de ésas gualdades perme resoler los problemas e u empo meor. Modelos de supereca Dero del eame MLC se maeja alguos supuesos sobre la dsrbucó del empo de da de, a esos supuesos se les cooce como modelos de supereca y debdo a ue se dspoe de muy poco empo para la resolucó de los problemas es recomedable hacer ua asocacó medaa de sus prcpales caraceríscas como so: la fuerza de moraldad, la probabldad de fallecmeo dferda, la esperaza de empo compleo de da, la araza y la esperaza de da emporal -años. Los modelos más recurrees so: De More supoe ue T se dsrbuye uforme, De More Geeralzado, Modelo de Fuerza cosae de moraldad supoe ue T se dsrbuye epoecal y Modelo Hperbólco. Supuesos e edades fraccoaras Cuado se maeja u modelo de supereca dscreo es posble ue erese coocer la probabldad de muere de u dduo e u puo ermedo del año, para ue eso sea posble se debe de asumr algú supueso ue os perma obeer dcho alor, se ero los res prcpales supuesos ue se maeja e la leraura: Dsrbucó uforme de muere e cada año erpolacó leal, fuerza cosae de moraldad e cada año de da erpolacó epoecal falmee erpolacó hperbólca e cada año de da hpóess de Balducc. E ese puo se efazó e la comparacó cuaaa ere los res modelos pues es u ema recurree e los eámees SO. Tablas selecas de moraldad demás de su defcó se buscó dar ua erpreacó ua para faclar el uso de las ablas selecas, se hzo especal hcapé e las desgualdades ue se maee ere
ua persoa ue se ecuera e el perodo de seleccó dgamos de -años y ua ue ya ha saldo del msmo..e. [ ] < sempre ue,,..., 0 y [ ]. Sesó Seguros Báscos horas E esa sesó se defó el seguro alco pagadero al fal del año de muere co ua asa de erés aual como el alor esperado de la arable aleaora K así como su araza. Se subrayó el hecho de ue el segudo momeo de la arable aleaora se puede er como u seguro alco pero co ua asa de erés,.e. 0 / 0 / Var E E De maera aáloga se defero los seguros báscos del modelo dscreo, ue so: Seguro emporal de u año pagadero al fal del año de muere. Seguro emporal -años pagadero al fal del año de muere. Seguro doal y doal puro pagadero al fal del año de muere. Seguro dferdo -años pagadero al fal del año de muere. Seguro crecee y decrecee y sus relacoes. E el caso del seguro doal se presó especal aecó al cálculo de su araza pues al erse como la suma de dos seguros u doal puro más uo emporal -años hay ue cosderar la coaraza de las dos arables aleaoras. Seguros pagaderos al momeo de la muere defdos como el alor esperado de la arable aleaora T e. Fórmulas de Seguros Modelo De More y modelo de fuerza cosae de moraldad Modelo De More : a a a : Modelo de fuerza cosae de moraldad p
Se defero las epresoes de los seguros crecees y decrecees además de epresarlos e fucó de seguros ya coocdos. També se ero las relacoes de recursó de los seguros, ue es u gra faclador cuado los ejerccos solo da formacó secudara. E ocasoes solo coocemos el alor de u seguro de da dscreo pero os eresa el alor del eualee couo, e ese caso es mporae recordar ue bajo el supueso de UDD podemos hacer las sguees afrmacoes: : : Coaraza ere pares de seguros: U ema recurree del eame MLC es precsamee el cálculo de la araza de u deermado seguro, a eces alguos seguros puedes ser sos como la combacó de aros seguros, es por ello ue es ecesaro coocer la coaraza mplíca. Seguro Valco Seguro emporal -años Coaraza : Seguro emporal -años Doal puro -años - Seguro doal -años Seguro alco dferdo -años : : : Sesó 3 ualdades Cogees horas Se defó la arable aleaora Y como Y, cuya esperaza es jusamee ua d aualdad cogee acpada. Para las aualdades cogees se plaearo los dos efoues: agregae payme form y curre payme form y se puualzaro las eajas de usar dferees perspecas depededo de los reuermeos de los problemas. E odos los casos se dedujo la araza de Y y las relacoes ue ésas guarda co la arable aleaora raada e la seguda sesó. Relacoes de las aualdades cogees co los seguros: d a&& Var Y d d a&& dode d d d
Se dero éccas y ejerccos para el cálculo de la araza de Y, decompoedo la arable de erés hasa lograr poerla e fucó de o be la combacó de dos arables coocdas e cuyo caso se efazó o oldar la coaraza mplíca. Se cluyero las prcpales fórmulas de recurreca e las aualdades cogees acpadas y sus relacoes co las aualdades ecdas. Se abordaro éccas de resolucó de problemas ípcos dádole u sedo uo al plaeameo, dero de ésos resala el cálculo del alor presee de u seguro cuyo beefco es el alor presee de la deuda o cubera por el asegurado de u présamo co pagos auales ecdos. S supoemos ue el pago aual ue el asegurado eía pagado era B, eemos ue el alor presee de ése seguro esa dado por: PV B a& 0 B a a / : De maera aáloga al ema aeror se esuemazaro las fórmulas para las aualdades cuado el empo de da se dsrbuye uforme o epoecal los dos prcpales modelos. demás de defrse odas las aualdades couas se hcero ejerccos para ue el alumo relacoara odos los emas sos: Recursó de aualdades, relacoes ere las couas y las dscreas bajo el supueso de UDD, aualdades dferdas y/o pagaderas m eces al año. Sesó 4 Prmas horas Fucó de pérdda. Se defó ua uea arable aleaora L Q Y ue represea la fucó de pérdda desde el puo de sa del asegurador dode Q represea la prma pagada por el asegurado. L VBeefcos pagados VPrmas Recbdas E L E QE Y Var L Var Q Var Y QCo, Y E el recuadro aeror se obsera ue para obeer la araza de la fucó de pérdda se debe coocer la coaraza ere y Y, co el propóso de opmzar el empo de resolucó se propuso poer a Y e fucó de, lo cual smplfca la epresó aeror: Q Q Var L Var d d Se hzo hcapé e ue ésa epresó sólo es álda e los sguees casos: a Seguro alco co prmas pagaderas de por da dscreo y couo. b Seguro doal de -años co prmas pagadas durae -años dscreo y couo.
Cálculo de Prmas Se eplcaro los dos prcpales méodos del cálculo de prmas, ue so los sguees: a Medae el Prcpo de eualeca Beef premum,.e. E E L 0 Q. E Y Se epuso la oacó de prmas así como las dferees epresoes ue relacoa a las prmas co los seguros y las aualdades cogees, ejemplo: Para u seguro alco co pago del beefco al momeo de la muere, pagadero de maera coua ambé de maera alca, la prma pura esá dada por: a a Co relacó a la oacó de la prma, podemos obserar ue P os dca la maera e ue el asegurado paga las prmas, es decr, respode a la pregua Cómo esoy pagado el seguro? De maera aáloga, el érmo dero del paréess respode a la pregua Qué po de seguro esoy comprado? b Porcel Premum E ese caso se busca el alor de la prma Q alue la probabldad de ue la pérdda sea posa es c. Q al ue L > 0 c Se efazó la dfereca ere los érmos Corac premum y Beef premum a f de ear hacer supuesos falsos durae el eame. Relacoes mporaes Las esraegas de resolucó para ese eame so de suma mporaca, por ello es recomedable recordar ue ua aualdad cogee o be u seguro se puede poer e érmos de la prma y la asa de erés: a Se epusero las epresoes de las prmas para los prcpales modelos del empo de da T y las prcpales relacoes ere las prmas pagadas de maera dscrea y las ue se paga de maera coua. Se ero ejerccos de reafrmacó y se ejemplfcó el po de ejerccos dode u seguro emporal -años paga al momeo de la muere u reembolso adcoal de las prmas pagadas hasa ese momeo s ereses acumulados. La ecuacó geérca para el cálculo de dcha prma es: Qa& Q : [ I ]
Sesó 5 Reseras horas Recordado la defcó de la fucó de pérdda sa e la sesó aeror, se do ua bree eplcacó sobre el porué de las reseras, su uldad y la dea ua para el cálculo de las msmas, se defó The -h year ermal beef resere como sgue: V { L T > }, 0 0 E V Que es e realdad la dfereca ere el alor presee de los beefcos fuuros y las fuuras prmas a recbr. Para u seguro alco co pago del beefco al momeo de la muere co prmas pagaderas de maera coua se ee ue: V a De maera aáloga al ejemplo aeror se defero los prcpales pos de reseras, es decr, co los dferees pos de seguros sos hasa el momeo así como las reseras mas dode el pago del beefco se oorga de maera coua pero los pagos de las prmas es dscreo o ceersa. Se dedujero las sguees epresoes para el cálculo de reseras: a V a Dcha epresó es muy úl, ya ue, como se obsera, perme poer a la resera e érmos sólo o be de la aualdad cogee o be del seguro o sólo de la prma, se puualzó el hecho de ue ésas epresoes solo se puede ulzar e el caso del seguro alco co pagos co la msma emporaldad o del seguro doal a -años, eso se puede probar fáclmee por cosruccó. També se hzo éfass e la eaja de usar ceras epresoes para el cálculo de reseras, ere ellas las de Premum-Dferece Formula, Pad-up surace formula y la fórmula rerospeca. Para el caso de la fórmula rerospeca eemos ue la resera ueda defda como la dfereca ere el alor acumulado de prmas al fal del año y el coso acumulado del seguro al fal del año, recordado ue le facor de acumulacó es: E P També se defero las reseras para oros pos de pólzas semcouas y las apromacoes perees cuado asummos el supueso de uformdad. Varaza de la fucó de pérdda prospeca Dado ue L PY Var L Var P Var Y PCo, Y, se dedujo ua epresó ue smplfca e mucho los cálculos pero ue sólo es álda para el seguro de da alco y el seguro doal: Var L T > Var
Recursó de Reseras Se eplcaro de maera ua las epresoes recursas de Reseras y se do la defcó del Ne Cash Loss y del Ne mou Rs. V π b h h h h h h Dode la epresó bh h V es jusamee el Ne amou Rs, de ésa epresó se dedujero oras dos, el uso de ua sobre ora depede báscamee del plaeameo del problema y los daos ue se coozca. La sguee fórmula de reseras es úl e alguos casos de pólzas especalzadas: m m m V π && sm bh h V 0 Esa epresó asume ue se paga ua prma cosae aual por año π y es usada cuado el beefco por muere cluye la resera cosuda. Cuado ocurre ue el beefco por muere es jusamee la resera eoces: V π& s& V V