Reporte de la Industria de Bienes Raíces

Transcripción

1 Reporte de l Industri de Bienes Ríces Wshington, D.C. Ciudd de México Monterrey

2 Industri de Bienes Ríces en México L industri de bienes ríces está relciond con l compr, vent y rent de bienes inmobilirios ls cules pueden ser residenciles, oficins e industriles L industri de bienes ríces h evoluciondo rápidmente en los últimos ños dentro de México, esto desde que se introdujo un nuev legislción l cul busc promover por medio de nuevos instrumentos l inversión en diferentes sectores con retorno lrgo plzo Los Títulos de Cpitl de Desrrollo (CKD) son vlores emitidos por un fideicomiso que cotiz en l Bols Mexicn de Vlores los cules poyn l cnlizción de recursos de inversión, portndo flexibilidd y nuevs lterntivs de diversificción de portfolios inversionists institucionles y clificdos en el pís Los Fideicomisos de Inversión en Bienes Ríces Mexicnos (FIBRAs) consisten en un fideicomiso de inversión de bienes ríces mexicno que emite vlores que se colocn en los mercdos de cpitles pr que el público en generl inviert en bienes ríces Los fondos CKD son vendedores futuros de ctivos ls FIBRAs, considerndo que quedn pocos inventrios de crters grndes en México que ls Fibrs no hyn dquirido y Los fondos de cpitl privdo tmbién hn jugdo un ppel importnte en el desrrollo de un mercdo sofisticdo en México Ls inversiones de cpitl privdo se relizn en México trvés de Socieddes de Promoción de Inversiones (SAPI), Socieddes de Responsbilidd Limitd(SRL) o fideicomisos donde el ptrocindor es el socio generl Alguns de ls compñís de cpitl privdo más conocids son PGIM, Wlton Street Cpitl, MIRA, Blckstone, Arth Cpitl, Thor, Urbn, Prologis, IGS, CPA y MRP Actulmente l industri de bienes ríces en México prevé un pnorm positivo pr los próximos ños, esto debido los proyectos de inversión que hn proyectdo diferentes grupos inmobilirios dentro del pís Entre los proyectos que se espern de l industri de bienes ríces se encuentr un inversión de US$3,700 millones de diferentes grupos inmobilirios dentro en l Ciudd de México con diferentes desrrollos residenciles y oficins lo lrgo de l ciudd, ls cules se esper que sen entregds en 2021 Jugdores Representtivos en México FIBRAs Cp. Mercdo Vents FIBRAs Vlor Empres FIBRAs Al 07/24/2017: US14,599 millones Al 07/24/2017: US$21,194 millones Al 07/24/2017: US$1,948 millones Vest 6% Mcqurie 7% Terrfin 8% Otros 10% Prologis 8% Fibr Dnhos 19% Fibr UNO 42% Vest 6% Mcqurie 9% Terrfin 8% Prologis 10% Otros 9% Fibr Dnhos 13% Fibr UNO 45% Vest 5% Mcqurie 10% Otros 18% Terrfin 8% Prologis 11% Fibr UNO 39% Fibr Dnhos 9% Reporte F&A México 2016 Fuente: Euromonitor, El economist

3 Industri de Bienes Ríces Situción Actul de los Mercdos L siguiente sección present informción finncier e informción de vlor de mercdo pr compñís públics en l industri de bienes ríces cuyo vlor empres está por encim de US$1 mil millones. Asimismo, este reporte incluye informción de compñís públics cuyo vlor empres es menor US$1 mil millones en los mercdos relciondos bienes ríces cotizndo en diferentes bolss de vlores lrededor del mundo Empress Públics Comprbles Vlor empres > US$1 mil millones Empress Públics Comprbles Vlor empres < US$1 mil millones Perspectiv Globl 3

4 Industri de Bienes Ríces Situción Actul en México L siguiente sección present informción finncier e informción de vlor de mercdo pr compñís públics en l industri de bienes ríces en México Empress Públics Comprbles Perspectiv Globl 4

5 Trnscciones Representtivs Globles Bienes Ríces Fech Objetivo Pís Descripción Comprdor Tmño (US$MM) VE/ Vents Jul-17 Oklnd City Center USA Oficins corportivs Jul-17* Interntionl Hotel Properties, Ltd.(32.76% de prticipción) KBS Strtegic Reit II, Inc. y KBS Cpitl Advisors, LLC $ x VGB Conglomerdo hotelero Redefine Interntionl, Plc. $95 6.7x Jul-17* As Resource Group,.P.l.c. DNK 15 propieddes de bienes ríces Wihlborgs Fstigheter, AB $ x Mr propieddes USA 26 propieddes de bienes ríces Spirit Relty Cpitl, Inc. $ x Abr-17 Alexis portfolio GBR Portfolio de 7 propieddes de l industri de retil Abr-17 Portfolio de 12 edificios corportivos en Hmburgo, Düsseldorf y Berlín Abr propieddes en Germn A y B-clss GER 10 propieddes de bienes ríces Legl & Generl Property Ltd. y Legl & Generl UK Property Fund $ x GER Portfolio de 12 propieddes corportivs Alstri office REIT, AG $ x Sprinvest Property Investors y Ess Gyrimenkul, A.S. $ x Mr-17 Portfolio de 15 propieddes en Jpón JAP Portfolio de 15 propieddes de bienes ríces Diw House REIT Investment Corp. $ x Dic-16 Propiedd The Cheung Hong HKG Complejo comercil Billion Legcy Enterprises, Ltd. $ x Nov-16 4 oficins corportivs en Centrl Östersund SWE 4 oficins corportivs Inte Fstigheter, AB $ x Oct-16 Complejo corportivo en Nnterre y Huts-de- Seine FRA Complejo corportivo de 85,000m2 Société de l Tour Eiffel $ x Jun-16 3 edificios en Vodfone Villge ITA 3 edificios corportivos COIMA RES, S.p.A. $ x Jun-16 3 propieddes en drmmensveien NOR Portfolio de 3 propieddes de bienes r{ices Entr, A.S.A. $304 - Feb-16 Portfolio de propieddes de slud FRA Portfolio de propieddes de slud Ene-16 Portfolio de propieddes de bienes ríces GBR Complejo de propieddes bienes ríces Ene-16 Portfolio Industril GBR Portfolio de propieddes industriles Aviv Plc., Survenir, S.A., Amundi Immobilier, S.A. y Primonil REIM Legl & Generl Property, Ltd., Industril Property Investment Fund IO Asset Mngement, LLP y IO Investment 2, LLP $1,509 - $ x $ x Ene deprtmentos en Copenhgen DEN Conjunto de 436 deprtmentos residenciles Heimstden Dnmrk A/S $202 - Dic-15 Slough complejo oficinist GBR Portfolio de oficins corportivs Comprdor no Divulgdo $ x Dic-15 Morf prque comercil en Swnse GBR Complejo comercil Ashby Cpitl $ x Jul-14 Portfolio de 4 propieddes en Tokio JAP Portfolio de 4 edificios residenciles Kenedix Rel Estte Fund Mng., Inc. y Kenedix Residentil Investment Corp. $ x Jul-14 Foyleside y Forestside centros comerciles GBR Complejo comercil de 354,000 m2 Kildre Prtners $ x Jun-14 Merkur portfolio GER Portfolio compuesto por 3,604 uniddes residenciles Deutsche Asset & Welth Mngement $ x Jun-14 Fordgte Jupiter propieddes residenciles GBR 9 propieddes residenciles y corportivs Kennedy Wilson Europe Rel Estte, Plc. $ x My propieddes MEX Apr-14 Portfolio de bienes ríces residencil en London Portfolio conformdo por 15 propieddes corportivs, comerciles y residenciles Fibr UNO $1, x GBR Portfolio de 61 propieddes residenciles Gringer, Plc. $269 - Ene-14 Portfolio de bienes ríces de 4,300 uniddes GER 4,300 propieddes residenciles Estvis, AG $ x Ene-14 Torre corportiv en Brisbne AUS Complejo corportivo y comercil Dexus Property Group y DEXUS Wholesle Property Fund $ x Ene-14 3 edificios corportivos en Dublín IRL Complejo de 3 oficins corportivs The Blckstone Group, L.P. $136 - Medi 13.9x * = Trnscciones nuncids Medin 13.7x Fuentes: Fcset, MergerMrket Perspectiv Globl 5

6 Trnscciones Representtivs México Bienes Ríces Fech Objetivo Descripción Comprdor Pís Tmño (US$MM) VE/ Vents Jun-17 Edificio Arcos en Jlisco Oficins corportivs Fibr Plus MEX $4 5.6x My-17 Prque industril en Toluc, México Prque industril Fibr UNO MEX $112 - Abr-17 Edificio corportivo en Nuevo León Oficins corportivs Fibr UNO MEX $37 - Abr-17 Puert l Victori en Sntigo de Querétro Complejo comercil Fibr Shop MEX $139 - Feb curtos en Los Cbos y Nuevo Vllrt Servicios de lojmiento Grupo Hotelero Snt Fe MEX $60 - Feb-17 Portfolio de 9 edificios en Tijun, Irputo y Nuevo Nogles Portfolios oficins corportivs Comprdor no divulgdo MEX $84 - Ene-17 Dos portfolios de bienes ríces Portfolio de conformdo por 2 propieddes industriles Terrfin MEX $422 - Dic ,400m2 de instlciones de logístic Clss- A 250,400m2 de instlciones de logístic Clss-A FIBRA Prologis MEX $16 - Dic-16 Proyecto Mykob Hotels Grupo Hotelero RLH Properties MEX $233 - Nov-16 43,607m2 en zon residencil en Gudljr, Jlisco 43,607m2 zon residencil Fibr UNO MEX $21 - Nov-16 Lote de 21.5 hectáres en Nyrit 21.5 hectáres de tierrs RLH Properties MEX $23 - Nov-16 FRIMAX Portfolio Portfolio de propieddes industriles Fibr UNO MEX $306 - Oct-16 Edificio corportivo en Gudljr en Monterrey y Querétro Oficins corportivs y dos estructurs industriles FIBRA MTY MEX $12 - Sep-16 Turbo Portfolio Portfolio de compuesto por conjuntos residenciles Fibr UNO MEX $779 - Jun-16 Colegio México Nuevo Cmpus L Clm Edificio escolr FIBRA HD Servicios, S.C. MEX $11 - Jun ,500m2 Edificio Clse A en Gudljr Oficins corportivs FIBRA Prologis MEX $17 - Jun-16 Prologis Prk Tol. y Jurez Industril Center Propieddes industriles FIBRA Prologis MEX $34 - Jun-16 Torre Curzo en Ciudd de México Oficins corportivs Fibr UNO dministrción MEX $159 - My-16 Corportivo Dos Ptios Oficins corportivs Union Investment Rel Estte GmbH GER $118 - Abr-16 Eye Assocites of NM Albuquerque y Snt Fe Oficins medics Physicins Relty Trust USA $19 - Abr-16 Edificio Fortlez Propiedd de bienes ríces FIBRA MTY MEX $38 - Mr-14 Holidy Inn Altmir Propiedd hoteler Fibr Inn MEX $6 - Medi 5.6x * = Trnscciones nuncids Medin 5.6x Fuentes: Fcset, MergerMrket Perspectiv Globl 6

7 Myores Trnscciones por Tmño en México Ls 5 trnscciones nuncids de myor vlor en los últimos 12 meses en México dentro de l industri de bienes ríces fueron dquisiciones hechs Fibr UNO, Terrfin, Fibr Shop y Grupo Hotelero Snt Fe representndo US$1,682 millones. Objetivo Resumen de l Trnscción Comprdor Turbo portfolio El 7 de septiembre de 2016, Fibr UNO, fideicomiso de inversión de bienes ríces nunció l dquisición de un Turbo Portfolio, portfolio integrdo por 18 propieddes, por US$779 millones Dos portfolios Industriles en México El 17 de enero de 2017, Terrfin, L.L.C., empres inmobiliri y de bienes ríces nunció l compr dos portfolios industriles en México, por US$422 millones, el cul const de 51 propieddes industriles FRIMAX Portfolio El 10 de noviembre de 2016, Fibr Uno, fideicomiso de inversión de bienes ríces nunció l dquisición de Portfolio FRIMAX que const de 3 propieddes industriles ubicds en el Estdo de México, por un totl de US$305 millones Torre Curzo en Pseo de l Reform, Mexico Puert l Victori MlI El 27 de junio de 2016, Fibr UNO, fideicomiso de inversión en bienes ríces nunció l dquisición de Torre Curzo en Pseo de l Reform, por US$159 millones El 16 de bril de 2017, Fibr Shop, fideicomiso de inversión en bienes ríces, nunció l dquisición de Puert l Victori MlI, complejo comercil ubicdo en Sntigo de Querétro, por US$147 millones Trnscción Representtiv - Industri de Bienes Ríces Sele & Assocites ctuó como sesor finnciero de Grupo Tmpico, S.A. de C.V. pr l vent de Holidy Inn Altmir Fibr Inn por US$6 millones El 31 de mrzo de 2014, Sele & Assocites ctuó como sesor finnciero de Grupo Tmpico, S.A. de C.V. pr l vent del hotel Holidy Inn Altmir Fibr Inn por US$6 millones El precio pctdo fue de US$5.7 millones, más US$.33 millones de impuestos y gstos de dquisición, más US$.12 millones de cpitl de trbjo El hotel oper bjo el segmento de servicios completos y su operción estrá crgo del Gestor Hotelero de Fibr Inn Fibr Inn cuent con un portfolio de 22 hoteles en operción y dos en desrrollo con un totl de cutro mil 321 hbitciones Vlor empres: US$6 M Asesor finnciero: Con est dquisición Fibr Inn contr con un portfolio de 22 hoteles en operción Segund propiedd hoteler en ls costs del Golfo de México dquirid por Fibr Inn Reporte F&A México 2016 Fuentes: Cpitl IQ, MergerMrket, El Finnciero, El Economist

8 MANDATOS MEXICANOS REPRESENTATIVOS Asesorí l Comprdor Adquirió Fusionó su división de bebids con Fusionó su división de bebids con Se fusionó con un negocio de Wise Foods, Inc. H sido dquirido por Grupo Glz, S.A de C.V. H sido dquirido por H sido dquirido por Se soció con Los negocios de snitrios de y un subsidiri de Asesorí l Comprdor Asesorí l Comprdor Adquirió H sido dquirido por Los ctivos de bombeo premezcldo en México hn sido dquiridos por Servicios de Asesorí en Adquisiciones KFC Cost Ric de Wshington, D.C. Ciudd de México Monterrey

9 Equipo México Jmes A. Sele Presidente Brett M. Crmel Director Ejecutivo Senior Adrián E. Lleren Director Ejecutivo Felipe Bueno Viesc Director Ejecutivo Desde 1999, Sele & Assocites h trbjdo lrededor del mundo pr empress líderes, públics y privds, en un grn vriedd de fusiones y dquisiciones doméstics y trnsfronterizs, tres de finnzs corportivs, y consultorí en estrtegi nivel empres. Sele es un firm élite de bnc de inversión boutique con mpli experienci en fusiones y dquisiciones (F&A), sesorí en finnzs corportivs y consultorí estrtégic. Nuestro experimentdo equipo de profesionles está comprometido servir sus clientes con excelenci e integridd, mientrs ofrecen ides innovdors y soluciones pr mnejr situciones complejs. Asesor de Compñís Líderes Nivel Mundil Sergio Grcí del Bosque Director Ejecutivo sgrci@selessocites.com Adán Sierr Vicepresidente sierr@selessocites.com * Múltiples mndtos Crlos Hernández Vicepresidente chernndez@selessocites.com Informción de Contcto Frncisco Viornery Vicepresidente fviornery@selessocites.com Oscr Tpi Asocido otpi@selessocites.com Alejndro Montemyor Anlist montemyor@selessocites.com Ivn Muricio Lugo Anlist Junior ilugo@selessocites.com 950 N. Glebe Rod Suite 950 Arlington, Virgini Teléfono: +1 (703) Prol. Moliere 37 Col. Grnd Ciudd de México, Teléfono: +52 (55) Alonso Avil Ibrr Anlist Junior vil@selessocites.com Por fvor contáctenos si requiere informción dicionl sobre tendencis en F&A y/o múltiplos de lgun trnscción en específico o industri Pr más informción fvor de visitr: Wshington, D.C. Ciudd de México Monterrey