BANCO BANDES URUGUAY S.A. ESTADOS CONTABLES AL 31 DE DICIEMBRE DE 2013 E INFORME DEL AUDITOR INDEPENDIENTE

Transcripción

1 ESTADOS CONTABLES AL 31 DE DICIEMBRE DE 2013 E INFORME DEL AUDITOR INDEPENDIENTE

2 Contenido Parte 1 - Estados Contables correspondientes al ejercicio finalizado al 31 de diciembre de 2013 de Banco Bandes Uruguay S.A. Parte 2 - Estados Contables Consolidados de Banco Bandes Uruguay S.A. con su subsidiaria Integración AFAP S.A. correspondientes al ejercicio finalizado al 31 de diciembre de 2013.

3 Parte 1 Estados Contables correspondientes al ejercicio finalizado al 31 de diciembre de 2013 de Banco Bandes Uruguay S.A. Estado de Situación Patrimonial al 31 de diciembre de 2013 Estado de Resultados del 1 de enero al 31 de diciembre de 2013 Estado de Evolución del Patrimonio del 1 de enero al 31 de diciembre de 2013 Estado de Origen y Aplicación de Fondos del ejercicio 1 de enero al 31 de diciembre de 2013 Notas a los Estados Contables al 31 de diciembre de 2013 Informe de Auditor Independiente

4 Banco Bandes Uruguay S.A. Estado de Situación Patrimonial al 31 de Diciembre de 2013 (Cifras en miles de pesos) Actividad en M/N Actividad en M/E A C T I V O Total I) D i s p o n i b l e Monedas, billetes y corresponsales en el país Monedas y billetes Banco Central del Uruguay Otras instituciones financieras del país Documentos para compensar Otras instituciones financieras del exterior II) Valores para inversión Valores para negociación 1.1.-Nacionales 1.2.-No nacionales 2.-Valores disponibles para la venta Nacionales No nacionales 3.-Valores para inversión al vencimiento 3.1.-Nacionales 3.2.-No nacionales III) Créditos (netos de previsiones) Vigentes por intermediación financiera Sector financiero Banco Central del Uruguay Otras instituciones financieras del país Otras instituciones financieras del exterior Casa matriz, dependencias e instituciones vinculadas 1.2.-Sector no financiero Sector público nacional Sector público no nacional Sector privado residente Sector privado no residente Operaciones a liquidar 2.1.-Residentes 1

5 2.2.-No residentes Actividad en M/N Actividad en M/E Total 3.-Vencidos Sector financiero Residente No residente 3.2.-Sector no financiero Sector público nacional Sector público no nacional Sector privado residente Colocación vencida Créditos en gestión Créditos morosos Sector privado no residente Colocación vencida Créditos en gestión Créditos morosos 4.-Créditos diversos Residente No residente IV) I n v e r s i o n e s En el país En el exterior V) B i e n e s d e u s o VI) Activos Intangibles P A S I V O I) O b l i g a c i o n e s Por intermediación financiera Sector financiero Banco Central del Uruguay Otras instituciones financieras del país Otras instituciones financieras del exterior Casa matriz, dependencias e instituciones vinculadas Sector no financiero Sector público nacional Sector privado residente No residentes Operaciones a liquidar 2.1.-Residentes 2.2.-No residentes 3.-Obligaciones diversas

6 Actividad en M/N Actividad en M/E 4.-Provisiones Total 5.-Previsiones P A T R I M O N I O Capital integrado Ajustes al patrimonio Reservas 4.-Resultados acumulados ( ) ( ) 5.-Resultados del ejercicio Adelanto de resultados TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO CUENTAS DE CONTINGENCIAS DEUDORAS Líneas de crédito acordadas Tarjetas de crédito Cuentas corrientes Otras 2.-Garantías otorgadas Negocios con el exterior Opciones 5.-Otras cuentas de contingencias deudoras CUENTAS DE ORDEN DEUDORAS Garantías recibidas Custodia de bienes y valores Negocios con el exterior Otras cuentas de orden deudoras Las notas 1 a 10 que se adjuntan a estos estados contables forman parte integral de los mismos. 3

7 Banco Bandes Uruguay S.A. Estado de Resultados por el Ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2013 (Cifras en miles de pesos) Actividad en M/N Actividad en M/E Ganancias financieras antes de diferencias de cambio y previsiones Total 1.-Créditos vigentes por Intermediación Financiera Sector financiero Instituciones financieras en el país Instituciones financieras del exterior Sector no financiero Sector público nacional Sector público no nacional Sector privado residente Sector privado no residente Renta, reajustes y diferencia de cotización de valores para inversión Valores para negociación Nacionales No nacionales Valores disponibles para la venta Nacionales No nacionales Valores para inversión al vencimiento Nacionales No nacionales 3.- Reajustes de obligaciones Sector financiero Sector no financiero Operaciones a liquidar Sector financiero En el país En el exterior Sector no financiero Sector público nacional Sector privado residente No residentes 5.- Créditos vencidos Sector financiero 4

8 Actividad Actividad en M/N en M/E Sector no financiero Sector público nacional Sector público no nacional Sector privado residente Colocación vencida Créditos en gestión Créditos morosos Sector privado no residente Colocación vencida Créditos en gestión Créditos morosos Total Deudores a refinanciar ley Recuperación de creditos castigados Pérdidas financieras antes de diferencias de cambio y previsiones Obligaciones Sector financiero Instituciones financieras en el país Instituciones financieras en el exterior Sector no financiero Sector público nacional Sector privado residente No residentes Reajustes y diferencia de cotización de valores para inversión Valores para negociación Nacionales No nacionales 2.2.-Valores disponibles para la venta Nacionales No nacionales 2.3.-Valores para inversión al vencimiento Nacionales No nacionales 3.-Reajustes de créditos Vigentes Vencidos Operaciones a liquidar Sector financiero En el país En el exterior Sector no financiero Sector público nacional Sector privado residente 5

9 Actividad Actividad en M/N en M/E No residentes Total I) Margen financiero antes de previsiones y diferencia de cambio Resultado por diferencia de cambio por valuación de activos y pasivos por intermediación financiera Ganancias Pérdidas II) Margen financiero antes de previsiones P R E V I S I O N E S (49.991) (47.178) Desafectación de previsiones y revalorización de creditos Desafectación de previsiones Residentes No residentes Previsiones generales 2.- Revalorización de créditos Constitución de previsiones y desvalorización de créditos Previsiones Residentes No residentes Previsiones generales 2.- Desvalorización de créditos III) Margen financiero GANANCIAS POR SERVICIOS Residentes No residentes PERDIDAS POR SERVICIOS Residentes No residentes Margen por servicios OTROS RESULTADOS POR DIFERENCIA DE CAMBIO (16.186) (8.033) 1.- Por operaciones de cambio y arbitraje (16.186) Ganancias Pérdidas Por valuación de otros activos y pasivos en m/e (13.881) (13.881) Ganancias Pérdidas IV) Resultado bruto GANANCIAS OPERATIVAS

10 Actividad Actividad en M/N en M/E 1.-Ganancias por créditos diversos Residentes No residentes 2.-Inversiones en acciones en el país Sucursales en el exterior 4.-Rentas 5.-Otras ganancias diversas Residentes No residentes Ganancias por reexpresión contable 7.-Ganancias por ajuste por inflación Total PERDIDAS OPERATIVAS Retribuciones personales y cargas sociales Seguros Amortizaciones Impuestos, tasas y contribuciones Otros gastos operativos Pérdidas diversas Inversiones en acciones en el país 8.-Sucursales en el exterior 9.-Pérdidas por reexpresión contable 10.-Pérdidas por ajuste por inflación 11.-Obligaciones diversas V) Margen de explotación ( ) RESULTADOS EXTRAORDINARIOS (47.744) 318 (47.425) 1.- Ganancias Pérdidas AJUSTE DE RESULTADOS DE EJERCICIOS ANTERIORES (5.893) (5.893) 1.- Ganancias Pérdidas VI) Resultado del ejercicio antes de I.R.I.C. ( ) Impuesto a la Renta de Industria y Comercio VII) Resultado del ejercicio después de I.R.I.C. ( ) Las notas 1 a 10 que se adjuntan a estos estados contables forman parte integral de los mismos. 7

11 Banco Bandes Uruguay S.A. Estado de Evolución del Patrimonio Ejercicio finalizado el 31 de Diciembre de 2013 (Cifras en miles de pesos) Capital Integrado Aportes no capitalizados Ajustes al patrimonio Reservas Resultados acumulados Total Patrimonio Saldo al Aportes de capital Distribución de utilidades Adelantos de resultados Reexpresiones: Revaluación de bs. de uso - Resultado por inflación -Variación de valor razonable de valores disponibles para la venta Reexpresiones contables -Variación del valor de inversiones por ajustes patrimoniales en sociedades controladas y sucursales Resultado del ejercicio Saldo al

12 Banco Bandes Uruguay S.A. Estado de Origen y Aplicación de Fondos Ejercicio finalizado el 31 de Diciembre de 2013 FLUJOS DE EFECTIVO POR ACTIVIDADES DE OPERACIÓN Ganancia (Pérdida) del ejercicio Ajustes que concilian el result. del ej. con el efectivo neto generado en act. op.: Amortización de bienes de uso Amortización de activos intangibles Efecto de ajuste por inflación y diferencias de cambio de valuación Diferencia de cotización y reajustes de valores para inversión, disponibles para la venta y negociación (577) Ajustes al costo de valores para inversión a vencimiento Previsiones de valores para inversión Rentas devengadas de valores y no cobradas -81 Provisiones Productos financieros devengados y no percibidos Previsiones por incobrabilidad Ingresos devengados no percibidos Cargos financieros devengados y no pagados Ingresos percibidos no devengados Cargos financieros pagados y no devengados Resultado por venta de bienes de uso Resultado por valuación de inmuebles a valor de mercado (AUMENTO) DISMINUCION EN ACTIVOS OPERATIVOS Valores para inversión (negociación y disponibles para la venta) Créditos por Interm. Financiera - Sector Financiero (*) Créditos por Interm. Financiera - Sector no Financiero (*) Otros activos AUMENTO (DISMINUCION) EN PASIVOS OPERATIVOS Obligaciones por Interm. Financiera - Sector Financiero (**) Obligaciones por Interm. Financiera - Sector no Financiero (**) Otros pasivos Variación neta de operaciones a liquidar Efectivo neto generado (utilizado) por actividades operativas FLUJOS DE EFECTIVO POR ACTIVIDADES DE INVERSION Flujo neto de valores para inversión a vencimiento Flujo neto de bienes de uso Incremento de activos intangibles Flujo neto de inversiones especiales -38 Flujo neto de otras inversiones 35 Efectivo neto generado (utilizado) por actividades de inversión FLUJO DE EFECTIVO POR ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO Integrac. (rescate) de capital / (Distrib. de dividendos) Flujo neto de obligaciones subordinadas

13 Emisión (amortización) de Obligaciones Negociables Otras obligaciones originadas por act. de financiamiento Efectivo neto generado (utilizado) por activ. de financiamiento Aumento (disminución) neto del efectivo y sus equivalentes Diferencia de cambio generada por disponibilidades (Cifras en miles de pesos) (*) Excepto las operaciones a liquidar (**) Excepto las obligaciones subordinadas y negociables y las operaciones a liquidar Efectivo y sus equivalentes al inicio del ejercicio Efectivo y sus equivalentes al cierre del ejercicio

14 Notas a los estados contables por el ejercicio finalizado el 31 de Diciembre de 2013 (Cifras expresadas en miles) Nota 1 - Estados Contables Los presentes estados contables no fueron considerados por la Asamblea Ordinaria de Accionistas, la cual será convocada dentro del plazo establecido en el art. 344 de la ley No del 4 de setiembre de Nota 2 - Información sobre la empresa de intermediación financiera 2.1 Naturaleza jurídica Banco Bandes Uruguay S.A (el Banco) es una sociedad anónima uruguaya, creada en el año 2006 que actúa como empresa de intermediación financiera bajo el régimen legal establecido por la Ley de fecha 17 de setiembre de 1982 y sus modificaciones posteriores, y fue autorizado a funcionar por resolución del Poder Ejecutivo de fecha 7 de agosto del 2006, inscripto en el Registro de Personas Jurídicas sección Comercio el 14 de Agosto de 2006 con el No y publicado en El Edicto y en el Diario Oficial el 22 de agosto de Fue habilitado a funcionar por el Banco Central del Uruguay a partir del 25 agosto de El inicio de actividades se produjo el 30 de agosto de El Banco Central del Uruguay supervisa las empresas habilitadas y establece el cumplimiento de requerimientos mínimos en relación con diversas relaciones, tales como encajes, responsabilidad patrimonial mínima, constitución de previsiones, así como establece normas contables que deben aplicar las instituciones financieras. El Banco inició sus actividades a partir del contrato celebrado con COFAC en relación con la transferencia de activos y pasivos de aquella hacia el Banco, y el pago correspondiente que ha realizado el Banco por ello. En tal sentido el Banco asume, entre otras, las obligaciones que la Cooperativa tenía con sus depositantes y terceros, y adquiere el derecho sobre los créditos de aquella, así como la propiedad de los bienes de COFAC. Banco Bandes Uruguay S.A. posee el 77,40% del capital accionario de Integración AFAP S.A., empresa administradora de fondos de ahorro previsional que actúa bajo el régimen legal establecido por la Ley No Base de preparación de los estados contables- resoluciones especiales A efectos de la elaboración de los estados contables, el Banco ha considerado la normativa bancocentralista vigente, y disposiciones especiales emitidas por medio de Resolución del Banco Central del Uruguay (B.C.U.), entre las que se destacan las siguientes: Valuación de valores públicos correspondientes a Bonos del Tesoro cuyos intereses fueron permutados con los tenedores de acciones con interés, disminuyendo el valor de los mismos, considerando el valor actual de los derechos transferidos. La inversión en Integración AFAP S.A. se mantiene registrada, desde el momento de la apertura del Banco, considerando el valor neto de realización determinado por la consultora ADASA según informe de fecha 10 de mayo de

15 Consideración del valor llave en relación con la operación de transferencia de activos y pasivos de COFAC, de acuerdo a lo que se expresa en la Nota Al inicio de las actividades del Banco, los inmuebles propios fueron valuados a valor de mercado, y el resto de los bienes transferidos de COFAC se incorporaron a su valor neto contable. A partir de ese valor de incorporación todos los bienes de uso, han sido revaluados considerando la variación del índice de Precios al Productor de Productos Nacionales (IPPN) y a partir de enero 2010 y hasta el 2012 considerando el índice de precios al consumo (IPC), deducidas las amortizaciones acumuladas, en aplicación del criterio lineal y en base a la vida útil establecida por la normativa vigente, y a partir del ejercicio 2013 no se realiza revaluación. El procedimiento de ajuste por inflación dictado por el Banco Central del Uruguay consiste en aplicar a los estados contables una corrección monetaria integral basada en el Índice de Precios al Consumo (IPC), y su resultado se expone en el Estado de Resultados como Resultado por Inflación y en el Estado de Situación Patrimonial dentro de Ajustes al Patrimonio. Durante el ejercicio 2013 no correspondió aplicar este procedimiento. Los estados contables consolidados fueron confeccionados de acuerdo a lo establecido en la Comunicación No. 98/5 2.3 Composición del capital y características de las acciones El capital integrado asciende a la suma de $ Al 31 de Diciembre de 2013 se mantienen adelantos irrevocables a cuenta de futuras integraciones por $ No hay importes suscriptos pendientes de integración. El único accionista de Banco Bandes Uruguay S.A. es el Banco de Desarrollo Económico y Social de Venezuela que posee el 100% del capital accionario. Información adicional sobre la estructura de administración y control se incluye en el Informe Anual de Gobierno Corporativo requerido por el artículo 477 de la Recopilación de Normas de Regulación y Control del Sistema Financiero, disponible en la página web del banco a partir del 31 de Marzo de 2014, de acuerdo a lo que se expresa en la Nota Nómina de la Dirección y del Personal Superior La nómina del personal de Dirección y superior al cierre del ejercicio es la siguiente: Nombre completo ALVAREZ RODRIGUEZ, OLDY MERCEDES AMICONE MORALES, ANDREA ANDINO ISLAS, CAROLINA VERONICA BANCHERO DELGUE, EMIL BAUZAN MORALES, MIGUEL ANGEL BOVER MORETTO, MARISA CAITANO BLANCO, FERNANDO JORGE CALZADA DODERA, OMAR ANTONIO CHAVEZ, MILTON CURBELO FERRARO, MARIA CECILIA DE ARMAS CABRERA, RUBEN GUSTAVO DIAZ DE LEON, CESAR RICARDO Cargo Gerente Unidad de Canales Alternativos Gerente de Tesorería e Inversiones OFICIAL DE CUMPLIMIENTO Gerente de Sucursales y Operaciones Gerente de seguridad Bancaria Gerente de Fideicomisos Gerente de Tecnología GERENTE EJECUTIVO DE NEGOCIOS Y OPERACIONES INTEGRANTE DEL COMITE DE AUDITORIA CONTADOR GENERAL Gerente de Soporte Operativo Gerente de Red 12

16 ERRANDONEA BOTTI, MICKAELA FUENTES NAVARRO, ARLEX GARCIA BETANCOURT, FERNANDO SIMON GIRAZ AVEGNO, MARCOS MANUEL HERNANDEZ CASAROTTI, SILVIA JUAREZ LOPEZ, DANIEL RAFAEL LONARDO GIACOYA, ADRIANA LUGO BENE, NESTOR ISIDORO MOYA SANCHEZ, THAIRI NAZARETH PARRA, REINIER JOSE PEQA CHACIN, NESTOR ALEJANDRO RISSO GARCIA, ALEJANDRA RODRIGUEZ AREVALO, MANOLO GASPAR RODRIGUEZ PIETRAROIA, SANDRA SILVA RIVERA, MARIA DE LOS ANGELES Gerente de Servicios Administrativos DIRECTOR E INTEGRANTE DEL COMITE DE AUDITORIA GERENTE EJECUTIVO DE ADMINISTRACION GERENTE EJECUTIVO DE FINANZAS Gerente de Créditos Gerente de Banca Internacional GERENTE DE ADMINISTRACION INTEGRAL DE RIESGO Gerente de Red INTEGRANTE DEL COMITE DE AUDITORIA GERENTE GENERAL, DIRECTOR Y RESPONSABLE DE LA INFORMACIÓN ASESOR LEGAL GERENTE DE AUDITORIA INTERNA GERENTE DE OPERACIONES GENERALES Y RESPONSABLE DE ATENCIÓN DE USUARIOS Gerente de Banca Integral Gerente de Gestión de Talento Humano Información adicional sobre la estructura de administración y control se incluye en el Informe Anual de Gobierno Corporativo requerido por el artículo 477 de la Recopilación de Normas de Regulación y Control del Sistema Financiero, disponible en la página web del banco a partir del 31 de Marzo de Nota 3 - Información referente a los activos y pasivos 3.1 Valuación de la moneda extranjera Los activos y pasivos en moneda extranjera se traducen a dólares estadounidenses utilizando los arbitrajes y cotizaciones proporcionados por la Mesa de Cambios del Banco Central del Uruguay a la fecha de cierre del ejercicio. Los dólares estadounidenses así determinados se expresan en moneda nacional aplicando el tipo de cambio financiero cable comprador al 31 de Diciembre de 2013 ($ 21,389 por U$S 1). 3.2 Posición en moneda extranjera Los activos y pasivos en moneda extranjera al cierre del ejercicio se presentan en el siguiente cuadro. Dentro de otras monedas se incluyen aquellas cuya participación es menor al 10% en el total de activos en moneda extranjera. Monedas Activos en M/E Pasivos en M/E Posición neta en M/E Posición arbitrada a dólares USA Activa Pasiva Dólar USA Peso arg. 0 0 Real 0 0 EURO Otras Total

17 3.3 Valores para inversión Los valores para inversión se encuentran valuados de acuerdo con los criterios establecidos en la Norma General 2.2 de las Normas Contables y Plan de Cuentas para Empresas de Intermediación Financiera. Por lo tanto, los valores para negociación se encuentran registrados a su valor de mercado incluidos los costos de transacción y deducidos los intereses devengados. Los valores disponibles para la venta se registran a su valor razonable incluidos, también los costos de transacción y deducidos los intereses devengados. Por último los valores para inversión a vencimiento se valúan a su costo de adquisición, incluidos los costos de transacción y deducidos los intereses devengados ajustados por la diferencia entre el precio de adquisición y el valor nominal prorrateada linealmente por el plazo que resta hasta su vencimiento. Cifras en miles de pesos Valores para inversión Moneda de emisión Valor contable Valor de mercado Valores para negociación Valores públicos nacionales Valores públicos no nacionales Argentinos EEUU Valores privados Nacionales Argentinos EEUU Renta de valores públicos nacionales Renta de valores públicos no nacionales Renta de valores privados Valores disponibles para la venta Valores públicos nacionales Valores públicos no nacionales Argentinos EEUU Valores privados Nacionales Argentinos EEUU Renta de valores públicos nacionales Renta de valores públicos no nacionales Renta de valores privados Previsiones para desvalorización Valores para inversión a vencimiento Valores públicos nacionales Valores públicos no nacionales Argentinos 14

18 EEUU Valores para inversión Moneda de emisión Cifras en miles de pesos Valor Valor de contable mercado Valores privados Nacionales Argentinos EEUU Renta de valores públicos nacionales Renta de valores públicos no nacionales Renta de valores privados Previsiones para desvalorización Total valores para inversión Valores para inversión emitidos por el BCU Valores para negociación Valores disponibles para la venta Valores para inversión a vencimiento Total valores para inversión emitidos por el BCU Limitaciones a la libre disponibilidad de activos o del patrimonio y cualquier restricción al derecho de propiedad Valores públicos Existen valores nominales de bonos del tesoro, cuyos cupones se encuentran cedidos a quienes adhirieron al canje de acciones A, B C y Partes sociales voluntarias, en acuerdos celebrados oportunamente por parte de COFAC. Vencimiento USD 6 Disponibilidades Existen depósitos por un monto total de $ 620 mil realizados en el Banco Hipotecario del Uruguay por concepto de garantía de alquileres y cuenta a la vista de corresponsales en el exterior por USD 239 mil y EUROS en garantía de operaciones de negocios con el exterior. Colocaciones en el sector financiero Existen US$ miles depositados en garantía de la operativa de Banco Bandes Uruguay S.A. como Emisor de tarjeta Visa. Se constituyó un depósito en el BCU por UI en garantía de la inscripción como Fiduciario Financiero. 3.5 Activos y pasivos con cláusula de reajuste Factor de reajuste Unidad reajustable Activos Reajustables Pasivos Reajustables I.P.C. 792 U.I T o t a l

19 3.6 Riesgos crediticios Sector financiero y Sector no financiero La cartera de créditos ha sido clasificada en base a la norma 3.8 de las Normas Contables y Plan de Cuentas para las Empresas de Intermediación Financiera. Se han constituido las previsiones necesarias para cubrir las eventuales pérdidas derivadas de la incobrabilidad de los créditos, de acuerdo a la norma 3.12 de las Normas Contables y Plan de Cuentas para las Empresas de Intermediación Financiera. A efectos de la determinación del monto a previsionar, se han deducido las garantías admitidas por las normas 3.16 y 3.17 de dichas Normas Contables. Se consideran todas las obligaciones que asume una persona física o jurídica en relación con una operación de crédito ya sea en forma directa o contingente. Riesgos totales sector no financiero (incluye riesgos directos y contingentes, vigentes y vencidos) RIESGOS CLASIFICADOS EN: CRÉDITOS M/N CRÉDITOS M/E (equiv. en M/N) CONTING. TOTAL DE RIESGO GARANTÍA S COMPUTA BLES PREVISIONES CONSTITUIDAS(5) % mínimo Importe RIESGOS NETOS DE PREVISIONES 1ª % C ,5% < 3% ª % < 7% B % < 20% % < 50% % < 100% % (6)Subtotal Otras cuentas de diversos Menos: Equiv. riesgo de crédito operaciones a liquidar y derechos contingentes opciones compraventa (ERC) Más: Operaciones a liquidar y derechos contingentes opciones compraventa 0 0 Otras contingencias deudoras 0 0 Total

20 Composición de riesgos con el sector no financiero RIESGOS CLASIFICADOS EN: CRÉDITOS VIGENTES PREVISIONES CRÉDITOS VENCIDOS PREVISIONES CRÉDITOS DIVERSOS PREVISIONES CONTINGE NCIAS PREVISIONES 1A C A B (7)Subtotal Otras cuentas de diversos Menos: Equiv. riesgo de crédito operaciones a liquidar y derechos contingentes opciones compraventa (ERC) Más: Operaciones a liquidar y derechos contingentes opciones compraventa Otras contingencias deudoras Total (7) Se incluyen exclusivamente los rubros informados a la Central de Riesgos, considerando el equivalente de riesgo de crédito de las operaciones a liquidar y las opciones. (5) Algunas operaciones no se previsionan, de acuerdo con lo establecido en la norma particular 3.12 de las Normas Contables y Plan de cuentas para las Empresas de Intermediación Financiera. (6) Se incluyen exclusivamente los rubros informados a la central de riesgos, considerando el equivalente de riesgo de crédito de las operaciones a liquidar y las opciones. 17

21 Riesgos del sector financiero Riesgos clasificados en: Coloc. vista en M/N Coloc. vista en M/E Créditos M/N Créditos M/E (equiv. M/N) Continge ncias Créditos Diversos Total de riesgos Gtías computa bles. PREVISIONES CONSTITUIDAS(8) % mínimo Importe Saldo contable después de prev. 1ª % B ,2% < 0,5% C ,5% < 3% ª % < 7% B %< 20% % < 50% % < 100% % 0 Subtotal(9) Otros créditos diversos Menos: Equiv. riesgo de crédito op. a liq. y derechos conting. op compravta (ERC) 0 0 Más: Op. a liq. y derechos conting. opciones compraventa 0 0 Otras contingencias 0 0 Total (8) Algunas operaciones no se previsionan, de acuerdo con lo establecido en la NP 3.12 de las normas contables y plan de cuentas para las empresas de intermediación Financiera (9) Se incluyen exclusivamente los rubros informados a la central de riesgos, considerando el equivalente de riesgo de crédito de las operaciones a liquidar y las opciones. No se incluyen los valores para inversión emitidos por el BCU, los que se detallan en la nota

22 Composición de riesgos brutos totales del sector financiero RIESGOS CLASIFICADOS EN: Colocaciones Vista Créditos Vigentes Créditos Vencidos Contingencias Créditos Diversos TOTAL DE RIESGOS 1A B C A 0 2B Subtotal Otras Cuentas de Diversos Menos: Equiv. riesgo de crédito operaciones a liquidar y derechos contingentes opciones compraventa (ERC) 0 Más: Op. a liquidar y derechos contingentes opciones compraventa 0 Otras contingencias 0 Total

23 3.7 Previsiones A efectos de la constitución de previsiones para deudores incobrables se ha tenido en cuenta lo expresado en la Nota 3.6. El saldo de previsiones para deudores incobrables asciende al 31 de diciembre de 2013 a $ PREVISIONES PARA DEUDORES INCOBRABLES POR: SALDO INICIO DE PREVISIONES (A) CONSTITUCIÓN DE PREVISIONES (B) DESAFECTACIÓN DE PREVISIONES ( C) CASTIGOS (D) OTROS MOVIMIENTOS NETOS ( E) SALDO FINAL DE PREVISIONES (F) Créditos Vigentes al Sector Financiero Créditos Vigentes al Sector no Financiero Créditos Diversos Créditos Vencidos al Sector Financiero Créditos Vencidos al Sector no Financiero Créditos en Gestión Créditos Morosos Previsiones de Contingencias Previsiones Generales Previsiones Estadísticas TOTALES (11) Incluye colocaciones vista 3.8 Operaciones de crédito problemáticas reestructuradas El siguiente cuadro muestra el detalle de los créditos que se han reestructurado en este año. Créditos problemáticos reestructurados Cantidad de operaciones en el ejercicio actual Saldos al final del ejercicio Créditos vigentes 617 Créditos vencidos Total créditos problemáticos reestructurados

24 3.9 Inversiones La composición de las inversiones al 31 de Diciembre de 2013 se presenta a continuación. Concepto Total en M/N Bienes adq. en recup. de créditos Inmuebles desafectados del uso Part. de cap. aut. por B.C.U Sucursales en el exterior Inversiones en acciones Otras inversiones 793 Previsión para inversiones Total Partidas de capital autorizadas por el B.C.U. Nombre de la Sociedad Monto Participación % de participación en el capital de la sociedad participada Condición de controlada o vinculada Moneda en la que se computa la inversión BEVSA 479 4,1667 Vinculada Pesos SISTARBANC ,66 Vinculada Pesos CABAL 671 5,33 Vinculada Pesos VISANET 149 0,9212 Vinculada Pesos Total Inversiones en acciones Nombre de la Sociedad Monto Participación % de participación en el capital de la sociedad participada Condición de controlada o vinculada Moneda en la que se computa la inversión Integración Afap S.A ,4 Controlada Pesos Total

25 3.10 Bienes de uso Los bienes de uso se presentan revaluados hasta el año 2012 considerando la variación del IPC, deducidas las amortizaciones acumuladas, en aplicación del criterio lineal y en base a la vida útil establecida por la normativa vigente. A partir del ejercicio 2013 ya no se realiza revaluación de los bienes del activo fijo. La valuación de los inmuebles al inicio de la actividad del Banco se menciona en la nota 2.2. Concepto Valor de costo revaluado Tasa amortización anual (en %) Amortización acumulada Amortización del ejercicio Valor neto Valor de mercado Valor contable PROPIOS Inmuebles Terrenos Inmuebles Edificios Muebles, útiles e instalaciones Equipos de computación Cajas de seguridad y tesoro Material de transporte Mejoras e inst. en inmuebles arrendados EN ARRENDAMIENTO FINANCIERO Equipos de computación Material de transporte Otros EDIFICIOS EN CONSTRUCCIÓN Total Activos intangibles El detalle de activos intangibles al 31 de Diciembre de 2013 es el siguiente: Concepto Saldo neto inicial Aumentos Amortizaciones del Ejercicio Saldo neto final Valor llave Software de aplicación Autorizados por B.C.U. Total Valor Llave El mismo se origina por la diferencia entre el precio abonado por Banco Bandes Uruguay S.A. a Cooperativa Nacional de Ahorro y Crédito (COFAC) por los activos y pasivos recibidos por el Banco valuados de acuerdo con las normas y criterios contables vigentes, y considerando para ciertos activos el valor que surge del informe realizado por la consultora ADASA -Administradora de Activos S.A. de fecha 10 de mayo de 2006, según se incluye en el Plan de Negocios presentado al BCU 22

26 previo a la autorización concedida por éste para el funcionamiento del Banco y resoluciones emitidas por el Banco Central del Uruguay al respecto. Con fecha 18 de junio de 2009 se autorizó por parte del Banco Central a amortizar el saldo de valor llave, en el plazo que resta para completar los diez años a partir de la primera amortización efectuada en setiembre de Durante el año 2013, el movimiento originado en relación con el Valor Llave lo constituye la amortización del rubro de acuerdo con lo previsto en el plan de cuentas, por un importe aproximado de $ Obligaciones subordinadas Plazo para el vencimiento M/N M/E Total Menores de 12 meses 0 Entre 12 y 24 meses 0 Entre 24 y 36 meses 0 Entre 36 y 48 meses 0 Más de 48 meses T o t a l Garantías otorgadas respecto a los pasivos No existen garantías respecto a los pasivos 3.14 Distribución de los créditos y obligaciones por intermediación financiera según sus plazos de vencimientos efectivos Concepto Operaciones que vencen en un plazo: Menor a 1 año Entre 1 año y menor a 3 años Más de 3 años Créd. Vigentes S. Financiero Créd. Vigentes S. no Financ Créd. Vigentes Op. A liquidar Total de Créd. Vigentes Obligaciones S. Financiero Obligaciones S. no Financiero Obligaciones Op. a liquidar Total de Obligaciones Total 12 Incluye colocaciones vista 13 No incluye operaciones a liquidar ni cuentas de diversos 23

27 3.15 Concentración de los riesgos crediticios asumidos con el Sector no Financiero A continuación se expone la concentración de la cartera de créditos Montos netos de productos en suspenso antes de previsiones Vigente % Vencido % Conting. % Total % 10 mayores riesgos % 0% % % 50 mayores riesgos % 0% % % 100 mayores riesgos % 0% % % Total de la cartera Concentración de los riesgos crediticios al sector no financiero por destino del crédito MONTOS ANTES DE PREVISIONES Destino del crédito Créditos Vigente Vencido Diversos Contingencias Total Sector Público Agropecuario Industria Manufacturera Construcción Comercio Hoteles y restaurantes Transporte, almacenam. y comunicac Servicios financieros Otros servicios Familias Otros Sub-Total Créd. Residentes No residentes Sub-Total de Créd. al S. No Fin Otras cuentas de diversos Menos: Equiv. riesgo de crédito operaciones a liquidar y derechos contingentes opciones compraventa (ERC) 0 Más: Operaciones a 0 liquidar y derechos contingentes opciones compraventa Otras contingencias deudoras 0 Total Se utilizó para la confección del cuadro la clasificación Industrial Internacional Uniforme. 14 Dentro del Sector Público se informan todos los créditos mantenidos con empresas públicas o la Administración Central independientemente de su sector de actividad. 15 Se incluyen todos los rubros informados a la Central de Riesgos, considerando el equivalente de riesgo de crédito de las operaciones a liquidar y las opciones. 24

28 3.17 Concentración de depósitos del sector no financiero TOTAL DE DEP. EN MN Y ME (Incluye cargos financieros) Residentes % No residentes % 10 mayores depositantes % % 50 mayores depositantes % % 100 mayores depositantes % % Total de depósitos Clasificación por tipo de depósito del sector no financiero no público Tipo de depósito Residentes Total residentes Variación respecto No residentes Total no residentes Variación respecto Total M/N M/E al año anterior M/N M/E al año anterior Monto % Cuentas corrientes % Depósitos vista % Cajas de Ahorro % Depósitos a plazo fijo % Otros % Cargos financieros % Total depósitos SNF Distribución de los créditos y obligaciones por intermediación financiera con no residentes Capitales y productos (cargos) netos de suspenso Concepto Colocaciones vista Créditos sector financiero Créditos sector no financiero Operaciones a liquidar Créditos diversos Total Argentina Brasil 0 EEUU Alemania España Italia Venezuela Portugal Otros Subtotal Otras cuentas de diversos Menos: Equiv. riesgo de crédito de operaciones a liquidar (ERC) 0 Más: Operaciones a liquidar Total

29 Concepto Obligaciones S. Financiero Obligaciones S. no financiero Obligaciones op. a liquidar Total Argentina Brasil EEUU Venezuela España Colombia Italia Panama Alemania Austria Francia Rep. Checa Otros 174 Total No incluye operaciones a liquidar ni los capítulos de Créditos diversos 17 Se informará el equivalente de riesgo de crédito de las operaciones a liquidar del capítulo Créditos Vigentes. 18 Se incluyen exclusivamente los rubros informados a Central de Riesgos 3.20 Transacciones con partes vinculadas En el cuadro que sigue se detallan los saldos con partes vinculadas del Banco, así como también los resultados derivados de éstas. Se entiende por tales, las personas físicas o jurídicas, del país o del exterior, que forman conjunto económico con la empresa de intermediación financiera, de acuerdo con la definición dada por el inciso primero del art. 210 y los arts. 271 y 223 de la Recopilación de Normas de Regulación y Control del Sistema Financiero. Colocaciones (1) Valores para inversión Obligaciones Resultado s Sector Financiero -236 Empresas en el país Casa Matriz, sucursales y subsidiarias de la Casa Matriz en el exterior Entidad controlante, sucursales y subsidiarias de la entidad controlante en el exterior Sucursales en el exterior Subsidiarias en el exterior Bancos y otras instituciones en el exterior vinculadas (8.458) Sector no Financiero Administradoras de Fondos de Ahorro Previsional Fondos de inversión Administradoras de crédito Otras personas físicas Otras personas jurídicas Resultado neto con partes vinculadas Incluye colocaciones y créditos diversos 26

30 Nota Cualquier otro hecho que por su importancia justifique su exposición No existen planes de incentivo para retiro de personal, y los juicios pendientes de resolución fueron cuantificados en $ 500 mil y se constituyó la previsión correspondiente de acuerdo al informe jurídico del Banco. El día 23 de Diciembre de 2013, Banco Bandes Uruguay S.A. vendió al Banco de Desarrollo Económico y Social de Venezuela un conjunto de créditos, la mayoría de los cuáles correspondía a su cartera castigada. La tradición de esta venta se cumple mediante la constitución por parte de Banco Bandes Uruguay S.A. (fideicomitente), de un fideicomiso financiero de oferta privada, cuya fiduciaria será República Administradora de Fondos de Inversión S.A. y cuyo beneficiario será Banco de Desarrollo Económico y Social de Venezuela. El fideicomiso Financiero de Recuperación de Cartera Bandes Uruguay II se constituyó el 27 de Diciembre de 2013, determinando como precio definitivo de la transferencia USD miles. Nota 4 - Patrimonio Las normas bancocentralistas exigen el mantenimiento de una Responsabilidad Patrimonial Neta constituida por un Patrimonio Neto Esencial (que comprende el capital común y el capital adicional, donde el adicional no puede superar la tercera parte del común) y el Patrimonio Neto Complementario, con la condición que este último no puede superar la tercera parte del Esencial. Dicha Responsabilidad Patrimonial Neta no puede ser inferior al mayor de los siguientes tres parámetros, de acuerdo con lo establecido en el Art. 158 de la Recopilación de Normas de Regulación y Control del Sistema Financiero (RNRCSF): - Requerimiento de capital básico: compuesto por la responsabilidad patrimonial básica. - Requerimiento de capital por activos y contingencias: equivalente al 4% del total de activos y contingencias, - Requerimiento de capital por riesgo de crédito, riesgo de mercado, operacional y sistémico. 27

31 CONCEPTO M/N Patrimonio Neto Esencial (P.N.E.) Capital común Capital integrado (+) Aportes no capitalizados (+) Ajustes al patrimonio (+) Reservas (+) - Resultados acumulados (+) ( ) Activos intangibles (-) Inversiones especiales (-) 793 Saldo deudor neto con casa matriz y dependencias de ésta en el exterior (-) - Capital adicional 205 Acciones preferidas (+) Acciones cooperativas con interés (Ley Nº ) (+) 205 Interés minoritario (+) Patrimonio Neto Complementario (P.N.C.) Obligaciones subordinadas (+) Previsiones generales sobre créditos por intermediación financiera (hasta 1,25 del total de activos y contingencias ponderados por su riesgo de crédito) (+) - Responsabilidad Patrimonial Neta (R.P.N.=P.N.E + P.N.C.) Responsabilidad Patrimonial Neta Mínima Requerimiento de capital por riesgos: de crédito de mercado operacional sistémico - - 4% de activos y contingencias Responsabilidad Patrimonial Básica R.P.N. / R.P.N.M. 2,249 R.P.N. / Activos ponderados por riesgo de crédito + 1/X * (Riesgo de mercado + Riesgo operacional) 0,0800 Al cierre del ejercicio, la Responsabilidad Patrimonial Mínima está definida por el requerimiento de capital por riesgos. Nota 5 - Información referente a los resultados 5.1 Reconocimiento de ganancias y pérdidas A los efectos del reconocimiento de ganancias y pérdidas, se ha aplicado el principio de lo devengado excepto cuando, según la norma 3.3 del Plan de Cuentas, no está permitido liquidar como ganancias productos financieros -salvo que se perciban en efectivo- cuando los titulares se encuentran clasificados como Deudores de riesgo real, Deudores de alto riesgo y Deudores irrecuperables. Cuando, de acuerdo con las normas vigentes, deba reclasificarse una operación en alguna de las categorías mencionadas precedentemente, los productos financieros liquidados como ganancia durante el ejercicio y no percibidos, se extornan con crédito a cuentas regularizadoras del activo Productos financieros en suspenso. El monto de la cartera al 31 de Diciembre de 2013 que no devenga en cumplimiento de la normativa bancocentralista asciende a (en miles de pesos). 28

32 5.2 Resultados por servicios M/N M/E GANANCIAS POR SERVICIOS Garantías otorgadas Tarjetas de crédito Negocios con el exterior Otras ganancias por servicios PERDIDAS POR SERVICIOS Comisiones pagadas a corresponsales en el exterior Corretajes Negocios rurales Otras pérdidas por servicios Nota 6 - Impuestos Concepto Cargo a resultados del ejercicio Imp. a las Rentas de las Actividades Empresariales 90 Imp. al Patrimonio Imp. al Valor Agregado Tasa de Control Regulatorio del Sistema Financiero Otros TOTAL Nota 7 - Operaciones con instrumentos derivados No contamos con operaciones con instrumentos derivados. Nota 8 - Sistemas de gestión integral de riesgos De acuerdo a lo establecido en el artículo 477 de la Recopilación de Normas de Regulación y Control del Sistema Financiero, se encuentra disponible en el Informe Anual de Gobierno Corporativo de la Institución (no auditado), en el que se realiza una descripción del sistema de gestión integral de riesgos adoptado. Nota 9 - Fideicomisos El Banco actúa como fiduciario del fideicomiso de administración e inversión Fondo Bolívar Artigas, cuyo fondo administrado al 31 de Diciembre de 2013 asciende a US$ 943 mil, del Fideicomiso de inversión dirigida Bandes, cuyo saldo administrado asciende a USD 190 millones, del fideicomiso de Ebigold con un fondo administrado de USD 240 mil y del fideicomiso de garantía de Alur por USD mil. 29

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37 Parte 2 Estados Contables Consolidados de Banco Bandes Uruguay S.A. con su subsidiaria Integración AFAP S.A. correspondientes al ejercicio finalizado al 31 de diciembre de Estado de Situación Patrimonial Consolidado al 31 de diciembre de 2013 Estado de Resultados Consolidado del 1 de enero al 31 de diciembre de 2013 Formulario II Notas a los Estados Contables al 31 de diciembre de 2013 Informe de Auditor Independiente