FACULTAD DE CIENCIAS JURÍDICAS Y ECONOMICAS

Transcripción

1 FACULTAD DE CIENCIAS JURÍDICAS Y ECONOMICAS PLANIFICACIÓN DE LA DOCENCIA UNIVERSITARIA GUÍA DOCENTE GESTION DEL RIESGO FINANCIERO

2 1. DATOS DE IDENTIFICACIÓN DE LA ASIGNATURA. Título: Facultad: Departamento/Instituto: Grado en ADE Ciencias Jurídicas y Económicas Administración y Dirección de Empresas Módulo: Denominación de la asignatura: Gestión del Riesgo Financiero Código: Curso: 2º Semestre: 2º Tipo de asignatura (básica, obligatoria u optativa): Optativa Créditos ECTS: 6 Modalidad/es de enseñanza: Lengua vehicular: Castellano Equipo docente: Profesor/a: Grupos: Despacho: Rosario Rodriguez Suarez Residencia Masculina. Planta Baja. Despachos Teléfono: Ext. E mail: rrodriguez@ucjc.edu Página web: 1

3 2. REQUISITOS PREVIOS. Esenciales: Son importantes los conocimientos sobre los fundamentos de Economía Financiera Nociones básicas de Estadística. Aconsejables: Es de interés conocer los temas actuales del Sistema Financiero. 3. SENTIDO Y APORTACIONES DE LA ASIGNATURA AL PLAN DE ESTUDIOS. Campo de conocimiento al pertenece la asignatura. Economía Financiera Relación de interdisciplinariedad con otras asignaturas del curriculum. Sistema Financiero Español Mercados Financieros Internacionales Contabilidad de la Empresa Organización y Administración de Empresas Aportaciones al plan de estudios e interés profesional de la asignatura. El contenido de la asignatura pretende familiarizar al alumno con el concepto de riesgo presente en toda organización empresarial o financiera, su amplia tipología, así como dotarle de los conocimientos generales necesarios para su identificación, medición y el diseño de técnicas para la cobertura de los riesgos a través de productos financieros derivados entre otros. 2

4 4. RESULTADOS DE APRENDIZAJE EN RELACIÓN CON LAS COMPETENCIAS QUE DESARROLLA LA MATERIA. COMPETENCIAS GENÉRICAS RESULTADOS DE APRENDIZAJE RELACIONADOS CON LAS COMPETENCIAS GENÉRICAS Capacidad de observación de los riesgos existentes en la operativa financiera Habilidad de análisis y tratamiento de la información Manejo de técnicas de cobertura avanzadas Ejercitar presentaciones en público sobre temas de aplicación práctica. Realización de papers con desarrollo de criterio personal sobre temas ad hoc. Exposición de temas de forma individual o en grupo. Trabajo en equipo Participación en debates y dinámicas de grupo COMPETENCIAS ESPECÍFICAS RESULTADOS DE APRENDIZAJE RELACIONADOS CON LAS COMPETENCIAS ESPECÍFICAS Analizar el concepto de Riesgo Identificar la tipología sobre Riesgos Financieros Familiarizarse con los factores a considerar para cada tipo de Riesgo y las fuentes dónde obtener información Mantenerse actualizado respecto a la nueva normativa de Basilea sobre cálculo de capital Comprender el interés de incorporar la gestión de riesgos al desarrollo de la actividad financiera Práctica de toma de decisiones financieras basadas en la comprensión del funcionamiento real de la Empresa. Gestión del Riesgo de acuerdo a las best practices del mercado Mantenerse actualizado respecto a la cambiante normativa de Basilea Entendimiento de la metodología y 3

5 Profundizar en los diferentes modelos y teorías en los que se basan las técnicas de medición Planteamiento y análisis de las exposiciones al riesgo derivadas de situaciones reales conclusiones de los stress test actualmente realizados. 4

6 5. CONTENIDOS / TEMARIO / UNIDADES DIDÁCTICAS TEMA 1: LA ACTIVIDAD FINANCIERA Y EL NEGOCIO BANCARIO 1. El riesgo elemento base de la actividad empresarial 2. Agentes privados y públicos 3. La Balanza de Pagos 4. Relación rendimiento riesgo 5. Funciones del Sistema Financiero TEMA 2: CONCEPTO DE RIESGO 1. Concepto de Riesgo 2. Tipología de Riesgos 3. El riesgo financiero 4. Impacto en Balance de los distintos Riesgos 5. La Gestión del Riesgo TEMA 3: LA REGULACION DE CAPITAL 1. Los requerimientos de Capital y el coeficiente de Solvencia 2. Los Acuerdos de Basilea 3. Pilares de Basilea II 4. Probabilidad de Incumplimiento. PE. Severidad 5. Cálculo de capital por Riesgo de Crédito TEMA 4: LOS AJUSTES DE BASILEA III. STRESS TESTING 1. Basilea III 2. Requerimientos adicionales de capital 3. Los Stress Test 4. Necesidades de capital de la Banca española 5. Problemática de los Riesgos financieros TEMA 5: EL RIESGO DE CREDITO (I) 1. Concepto de Riesgo de Crédito 2. Fases del ciclo de riesgo crediticio 3. Procesos de Análisis y Admisión del riesgo 4. Componentes fundamentales del Riesgo de Crédito 5

7 TEMA 6: EL RIESGO DE CREDITO (II) 1. El rating 2. Factores cuantitativos y cualitativos 3. Las escalas de rating 4. Fase de Seguimiento del Riesgo de Crédito 5. Fase de Recuperación 6. Políticas para la gestión del Riesgo crediticio. TEMA 7: ANALISIS PRACTICO DE CASOS DE RIESGO DE CREDITO 1. Aspectos a considerar en el análisis 2. Información económica financiera 3. El ciclo económico 4. Los Recursos Propios 5. La Rentabilidad Ajustada al Riesgo TEMA 8: EL RIESGO DE MERCADO 1. Tipología y factores de Riesgo de Mercado 2. Value at Risk 3. Metodología VaR Paramétrica Normal 4. Metodología Simulación Histórica 5. Metodología Simulación de Monte Carlo TEMA 9: EL RIESGO ESTRUCTURAL DE TIPO DE INTERES 1. Concepto y Definición. ALM 2. Posiciones Cerradas y Abiertas 3. Factores de riesgo de tipo de interés 4. Precios de transferencia 5. Técnicas de medición 6. Back Testing TEMA 10: EL RIESGO DE LIQUIDEZ Y RIESGO SISTEMICO 1. Conceptos y Objetivos 2. Técnicas de Medición 3. Mapeo de los flujos de Caja 4. Ratios de Liquidez 5. Planes de contingencia 6. El Riesgo Sistémico. 6

8 TEMA 11: EL RIESGO OPERACIONAL 1. Definiciones y generalidades 2. Principios básicos del modelo de gestión 3. Herramientas para Riesgo Operacional 4. Factores e indicadores. Bases de datos 5. Medición del Capital en Riesgo 6. El Riesgo Reputacional TEMA 12: LA GESTION DEL RIESGO FACTOR CLAVE EN LAS CRISIS FINANCIERAS 1. Causas de la crisis. Gap de liquidez 2. La transferencia de riesgos 3. Los problemas de la nueva regulación de capital 4. Variables en la medición del riesgo 5. Conclusiones mirando al futuro 7

9 6. CRONOGRAMA UNIDADES DIDÁCTICAS / TEMAS Tema 1 Semanas 1 y 2 Tema 2 Semana 3 Tema 3 Semanas 4 y 5 Tema 4 Semanas 5 y 6 Tema 5 Semanas 7 y 8 Tema 6 Semanas 9 y 10 Tema 7 Semana 11 Tema 8 Semana 12 Tema 9 Semana 13 Tema 10 Semana 14 Tema 11 Semana 15 Tema 12 Semana 16 PERÍODO TEMPORAL 7. MODALIDADES ORGANIZATIVAS Y MÉTODOS DE ENSEÑANZA MODALIDAD ORGANIZATIVA MÉTODO DE ENSEÑANZA COMPETENCIAS RELACIONADAS HORAS PRESENCIALES HORAS DE TRABAJO AUTÓNOMO TOTAL DE HORAS Clase Teórica Clases Practicas Lección magistral Estudio de casos Aprendizaje basado en problemas Específicas 26 Específicas y Genéricas Realización de pruebas Tutorías personalizadas Trabajo individual Trabajo en Grupo Resolución de problemas Asentamiento de conceptos Dinámicas de grupo Debates Específicas

10 8. SISTEMA DE EVALUACIÓN ACTIVIDAD DE EVALUACIÓN Participación activa en clase Trabajos y presentaciones CRITERIOS DE EVALUACIÓN Contenido Regularidad VALORACIÓN RESPECTO A LA CALIFICACIÓN FINAL (%) 40% Pruebas liberatorias y Examen final Respuestas correctas 60% El sistema de evaluación es de evaluación continua. En el sistema de evaluación continua la asistencia a clase es obligatoria y su valoración queda establecida en un % mínimo de asistencia a clase: 80%. Si el alumno supera la primera prueba eliminatoria con una puntuación mínima de 5, podrá seguir presentándose a la segunda prueba y así sucesivamente. Caso de no superarla, se presentará con toda la asignatura al Examen final. Si el alumno consigue liberar la primera prueba pero no la segunda por ejemplo, en el examen final NO se tendrá que examinar de la primera y sí del resto de la asignatura. Este sistema es exclusivo de la convocatoria oficial de Junio. En Julio deberá examinarse del total la asignatura. Consideraciones generales acerca de la evaluación: Si se detecta el plagio parcial o total de cualquier trabajo, éste será calificado con Suspenso (0), no siendo posible la reevaluación del mismo, por lo que el alumno pierde el derecho a presentarlo rectificado. Si se detectan 3 plagios parciales o totales en trabajos de una misma asignatura durante un curso académico, el alumno pierde el derecho a examen. Si en un mismo curso académico se detectan plagios en trabajos de 2 o más asignaturas, este comportamiento será considerado como falta grave 9

11 9. BIBLIOGRAFÍA / WEBGRAFÍA Bibliografía básica - Editorial Limusa,( 2009). Medición integral del riesgo de crédito. Alan Elizondo, Edward I. Altman - The Failure of Risk Management: Why it s Broken and How to Fix it. Douglas W. Hubbard. - Basel Committee on Banking Supervision - Revisions in Basel III risk framework - Delta Publicaciones (2009). El Riesgo de mercado: su medición y control. Jose Manuel Feria Dominguez - Publicaciones BBVA (2010). Marco de la gestión del riesgo operacional. Jordi García Ribas, Bibliografía complementaria Ed. Wharton School Publishing. Strategic Risk Taking: A Framework for Risk Management. Autor: Aswath Damodaran AECA (1997) Predicción de la insolvencia financiera. Asociación Española de Contabilidad y Administración de Empresas LID Editorial Empresarial (2006). Ingenieria financiera. Ignacio de la Torre. Ed. Universidad de Cantabria, (2007). La gestión del riesgo operacional: de la teoría a su aplicación. Ana Fernández-Laviada Revista de estabilidad financiera del Banco de España nº 14. De los modelos de banca y la función de riesgos. Sánchez Ferrero, Francisco 10. OBSERVACIONES Los trabajos a realizar por el alumno deberán ser entregados en Power point y si es el caso con Nota de apoyo explicativa en word. 10