Panorama de la Producción Porcina Mundial

Transcripción

1 Panorama de la Producción Porcina Mundial Luis Cerdán Ibánez President of International Swine Operations Smithfield AGENDA Panorama Mundial China Rusia USA/CANADA/MEXICO Brasil EU

2 Desastres Naturales y Clima extremo Crecimiento económico en Asia Rabobank El incremento de la demanda de carne en China tiene el potencial para cambiar los balances de carne / grano &SBM de forma fundamental

3 Deficits estructurales Rendimientos históricos el Maiz en USA en Bu/Acre % increase in yield over 50 years Anew trend? Urbana Bu/Acre % increase in yield over 55 years 40 Agrícola INCREMENTOS DE PRODUCTIVIDAD > < INCREMENTOS DE DEMANDA Población Total China & Crisis Economica

4 Panorama de la Producción Porcina Variacion interanual de la produccion Source Panorama de la Producción Porcina Pérdidas de hasta 50 $/cerdo Disminución de inventarios? 2013 Bienestar Animal 5-10%Disminución de inventarios Post-Tsunami Energy Independence Food Independence Post-FMD 18% Aumento de producción (02-10) Revolución estructural Consecuencias en el comercio Mundial? SOUTH KOREA Pigs produce 15 Mill Population 50 Mill 29 Kg/person 57% FX Yuan/$/Euro Pesos/$ CAN Sequia Obama - Etanol 192 Millones 15 Kg /Persona Cerdo Strong Real??? Crisis Economica Capital?? WTO consecuencias -10 Rub/ Kg precio cerdo vivo JAPAN Pigs produce 17 Mill Population 127 Mill 19.6 Kg/person 51% Producción Regulada China Importara Maiz/Carne?

5 Panorama del Consumo Kg 33 Kg 23Kg 19 Kg 13 Kg > 80% Consumo Preferencia Ternera Preferencia Cerdo La eficiencia y capacidades de toda la cadena son los responsables de la competitividad y desarrollo de la industria

6 La Indrustia Cárnica está cambiando AGENDA China Rusia USA/CANADA/MEXICO Brasil EU

7 China transición a la industrialización Industrial Commodity China's Share of World Commodity Consumption China % of World Food Commodity China % of World Cement 53.2% Pigs 46.4% Iron Ore 47.7% Eggs 37.2% Coal 46.9% Rice 28.1% Steel 45.4% Soybeans 24.6% Lead 44.6% Wheat 16.6% Zinc 41.3% Chickens 15.6% Aluminum 40.6% Cattle 9.5% Copper 38.9% GDP 9.4% Nickel 36.3% Population 19.2% (1.3 Billion) Oil 10.3% Arable Land 9.0% (351 Million Acres) Arable Land Per Capita.20 Acres % of World's Fresh Water 6% China transición a la industrialización Food Security : El cerdo y el arroz son los estabilizadores

8 China transición a la industrialización Densidad Poblacion Densidad Porcina Produccion de Maiz China transición a la industrialización Futuras posibles áreas de producción 35% 人口数量 Población 玉米产量 Maiz 生猪饲养总量 Cerdos 土地面积 Tierra 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% Norte 华北 Noreste 东北 Este 华东 Sur 中南 Suroeste 西南 Noroeste 西北

9 China transicion a la industrializacion Pequeños ganaderos dejan el negocio Nuevos conglomerados Agroindustriales con granjas de más m s de 2500 cerdas Epidemias ( PPC, FMD,PRRS) Genética Clembuterol y seguridad alimentaria Integración n vertical - coordinación n de la cadena Producción n controlada con subsidios y mecanismos de intervención n del mercado Importación n de materias primas Problemas medio ambientales Migración: 400 Millones Salarios en las ciudades China transición a la industrialización Beneficios en RMB/ Cerdo Intervención ratio Precio del cerdo/ Precio Maiz

10 China transicion a la industrializacion China transición a la industrialización En el 2015 Yurun quiere tener capacidad Para sacrificar 70 Millones de Cerdos y Shineway 50 Mill en 2012

11 China transición a la industrialización AGENDA Rusia USA/CANADA/MEXICO Brasil EU

12 Rusia el poder del dinero Millones $ invertidos en la industria entre RUSIA Pigs produce 30 Mill Population 142 Mill 22 Kg/person 68% Source : Rusia Pig producers Rusia el poder del dinero

13 Rusia el poder del dinero Svinokomplex Korocha Independencia de las importaciones de carne Fotos Miratorg integración n vertical En 5 años a el numero de cerdos sacrificados en Mataderos modernos pasará del 12% al 65% Rusia el poder del dinero La rentabilidad en la producción n Porcina en Rusia es muy superior a los rangos internacionales..

14 Rusia el poder del dinero Proyecciones de Producción n Porcina en Rusia 2020 Peste Porcina Africana??? Source : Rusia Pig producers AGENDA USA/CANADA/MEXICO Brasil EU

15 Es el Futuro en USA 1$=1Euro? CANADA Pigs produce 23 Mill Population 34 Mill 23 Kg/person 223% USA Pigs produce 110 Mill Population 309 Mill 28 Kg/person 119 % MEXICO Pigs produce 16 Mill Population 112 Mill 15 Kg/person 66 % USA + CANADA EXPORTS: 3.3 mill TM Es el Futuro en USA 1$=1Euro?

16 Es el Futuro en USA 1$=1Euro? 25% U.S. Pork Exports % of U.S. Pork Production Exported 6,000 Record Large % of U.S. Pork Production Exported 20% 15% 10% 5% Efficient Producer Growing Appetite Globally Cheap Dollar 5,000 17% Avg Annual Growth 4,000 3,000 2,000 1,000 Million Pounds CWE 0% Etanol + $ valor + Fuerte dependecia de la exportación 31 Es el Futuro en USA 1$=1Euro? Nuevo nivel de precios del maiz? Rentabilidad por cabeza

17 17 Mill 30 Mill Ventas Mill $

18 Manejar la volatilidad Canada subsidios o ajuste? Big Sky and Puratone a la venta

19 Canada subsidios o ajuste? Mataderos USA /CANADA Jamones Americanos & Obradores

20 AGENDA Brasil EU Brasil : La competencia de la Ternera y el Pollo BRAZIL Pigs produce 36 Mill Population 192 Mill 15 Kg/person 122 % Source : Roppa 2012 Brasil 10 productores 58 % del mercado

21 Brasil : La competencia de la Ternera y el Pollo Brasil : La competencia de la Ternera y el Pollo

22 Brasil : La competencia de la Ternera y el Pollo Tierra y clima Exportador de grano y Soja Integración n vertical Altos pesos de sacrificio Productor eficiente >26 PSY y <2.67 Total Herd FC Infraestructura y transporte complicado Baja rentabilidad de los productores Preferencia por otras carnes Real - $ Apreciación n! Coste del capital COSTE DEL CAPITAL AGENDA EU

23 EU las exportaciones dirigen el mercado IMPORTS EXPORTS Jan-Aug 12 Tonnes product weight. Aumento de la exportación n y aumento del precio de venta del cerdo en EU EU las exportaciones dirigen el mercado Source Rabobank Seremos capaces de continuar siendo competitivos en los mercados de exportación n?

24 EU las exportaciones dirigen el mercado España a y Alemania son los países ganadores Cambios en Europa Central Mill CERDAS

25 Pigs Slaughter Europa Central 83% Autosuficiente EU EU /7 203 Mill 45 Mill Population 384 Mill 107 Mill Kg /Person 43 Kg 36.5 Kg % Selfsufficiency 108 % 98% Pigs Slaughter Population Kg /Person % Selfsufficiency EU Mill 107 Mill 36.5 Kg 83% W EU CONCENTRACION Y PODER DE LOS SUPERMERCADOS Exceso de capacidad de sacrificio Ineficiencias en la producción

26 Panorama PAíS PRODUCCIóN CONSUMO EXPORTACIóN CHINA USA EU CANADA BRASIL RUSIA Los motores del crecimiento de la producción n de carne hasta el 2020 serán n China, Rusia y Brasil El 70 % del crecimiento de la demanda procederá de Asia