Desafíos y Oportunidades de las Cooperativas de Ahorro Crédito en América Latina

Transcripción

1 Desafíos y Oportunidades de las Cooperativas de Ahorro Crédito en América Latina Dr. Matthias Arzbach Director Proyecto Regional para América Latina y el Caribe DGRV - Deutscher Genossenschafts- und Raiffeisenverband e. V. (en cooperación con Álvaro Durán / Costa Rica) Confederación Alemana de Cooperativas ACI - Panamá, Mayo 2012

2 Cooperativas con actividades financieras (12/2011) - América del Sur País Bancos CAC Otros tipos Coop. de Coop. Argentina (Cajas de Crédito) Bolivia Brasil (Coop. Centrales) Chile Colombia (Coop. Financieras) 1 (COOPCENTRAL) Ecuador - cerca (FINANCOOP) Paraguay # 1 # Centrales Perú Uruguay (Coop. Intermed.) Venezuela (2008:) 1.755? - # incluye coops. multiactivas - 2-2

3 Coop. con actividades financieras (12/2011) América Central / México / Caribe País Bancos CAC Otros (no Coop. son CAC!) Costa Rica Rep. Dominicana * El Salvador & Cajas de Créd. Rural Guatemala Honduras México - # 510 Nicaragua - (???) Panamá Bancos Trabajadores # 63 SCAP autorizadas * Sólo AIRAC; & Datos de INSAFOCOOP

4 Alta (>4%) Participación de mercado Bolivia Costa Rica Colombia Ecuador El Salvador Honduras Paraguay (activos) Baja (<0,5%) Argentina# Nicaragua Uruguay Venezuela # sin Banco CREDICOOP Mediana (0,5-4%) Brasil Chile Guatemala México Panamá Perú Rep. Dominicana - 4 -

5 CAC controladas por SB/BC - Activos - 5-5

6 Bancos cooperativos (activos a dic. 2011) País Nombre Mill. de USD Argentina Banco Credicoop (Coop.) minorista Brasil BANSICREDI (S.A.) tercer piso BANCOOB (S. A.) tercer piso Colombia BANCOOMEVA (S. A.) desde 2011 / minorista Honduras Banco de los Trabajadores 159 (S. A.) - minorista y/o segundo piso? Paraguay Banco de la Producción BANCOP (S. A.) desde minorista y/o segundo piso? Capital inicial:

7 Mayor CAC de cada país - Activos (Millones de USD en Dic. 2011) 2,500 2,000 1,500 1, CHL MEX BRA CR ECU PAR COL BOL URU - 7-7

8 Ranking de las CAC en América Latina - Activos (Millones de USD en Dic. 2011) País Rank Nombre Activos ME % Part. Sist. Finan. Nacional % Part. en el Sist. Finan. Cooperativo Nacional LAC CHL 1 Coopeuch 2.146,6 0,08% 70,41% 3,29% MEX 2 Caja Popular Mexicana 1.963,4 0,40% 31,39% 3,01% BRA 3 CREDICITRUS 1.453,8 0,05% 4,30% 2,23% BRA 4 CCPRE INTERIOR PAULISTA 757,2 0,03% 2,24% 1,16% CR 5 COOPENAE 703,2 2,30% 26,13% 1,08% BRA 6 CC VALE DO ITAJA 599,3 0,02% 1,77% 0,92% BRA 7 COOPERFORTE CECMF INST FIN FED 570,7 0,02% 1,69% 0,87% MEX 8 Caja de Ahorro de los Telefonistas 560,1 0,11% 8,95% 0,86% CR 9 COOPESERVIDORES 495,0 1,62% 18,39% 0,76% ECU 10 JUVENTUD ECUATORIANA PROGRESISTA 479,9 1,72% 12,06% 0,73% BRA 11 CCLA PIONEIRA DA SERRA GA CHA 437,2 0,02% 1,29% 0,67% BRA 12 CREDICOAMO 425,9 0,02% 1,26% 0,65% CR 13 COOPEANDE No 1 403,3 1,32% 14,99% 0,62% BRA 14 CCR PLANT CANA ZONA DE GUARIBA 398,8 0,01% 1,18% 0,61% BRA 15 CCLA UNIÞO PARANÝ 394,9 0,01% 1,17% 0,60% BRA 16 CCLA SERRO AZUL 392,5 0,01% 1,16% 0,60%

9 Ranking de las CAC en América Latina - Activos (Millones de USD en Dic. 2011) País Rank Nombre Activos ME % Part. Sist. Finan. Nacional % Part. en el Sist. Finan. Cooperativo Nacional LAC BRA 17 CECM CIDADES PäLO MG 383,3 0,01% 1,13% 0,59% BRA 18 CCL CATARATAS DO IGUAU 374,0 0,01% 1,11% 0,57% COL 19 FINANCIERA COMULTRASAN 356,7 0,23% 7,59% 0,55% BRA 20 CCLA DA REGIÞO DOS VALES 339,1 0,01% 1,00% 0,52% PAR 21 Universitaria Ltda. 319,8 1,97% 10,90% 0,49% BRA 22 CECM MED E EMP REGIÞO NORTE PR 303,7 0,01% 0,90% 0,47% BRA 23 CCLAA SORRISO 296,0 0,01% 0,88% 0,45% CHL 24 Oriencoop 285,5 0,01% 9,36% 0,44% BRA 25 CCLA DE CARLOS BARBOSA 282,0 0,01% 0,83% 0,43% BRA 26 CCC INTERESTADUAL 281,6 0,01% 0,83% 0,43% PAN 27 COOPEDUC 273,7 0,33% 20,33% 0,42% ECU 28 JARDIN AZUAYO 266,9 0,96% 6,71% 0,41% BRA 29 CCLA DO PLANALTO GA CHO 264,9 0,01% 0,78% 0,41% CR 30 COOPEALIANZA 258,5 0,85% 9,61% 0,40% PAN 31 S.M. PROFESIONALES 256,9 0,31% 19,09% 0,39% PER 32 ABACO 256,3 0,32% 14,85% 0,39%

10 Ranking de las CAC en América Latina - Activos (Millones de USD en Dic. 2011) País Rank Nombre Activos ME % Part. Sist. Finan. Nacional % Part. en el Sist. Finan. Cooperativo Nacional LAC MEX 33 Caja Morelia Valladolid 255,4 0,05% 4,08% 0,39% BRA 34 C CENTRO BRAS ECM PROF SAUDE 250,1 0,01% 0,74% 0,38% BRA 35 CCLA DO NORTE RS E OESTE SC 249,5 0,01% 0,74% 0,38% ECU DE OCTUBRE 244,1 0,88% 6,13% 0,37% BRA 37 CC PEMM SICOOB CREDICOONAI 241,3 0,01% 0,71% 0,37% BRA 38 CCLA OURO VERDE DE MT 238,6 0,01% 0,71% 0,37% COL 39 FINANCIERA JURISCOOP 237,1 0,15% 5,05% 0,36% COL 40 CONFIAR 232,7 0,15% 4,95% 0,36% COL 41 COOPKENNEDY 229,2 0,15% 4,88% 0,35% BRA 42 SICREDI VALE DO PIQUIRI PR 225,8 0,01% 0,67% 0,35% CHL 43 Capual 224,1 0,01% 7,35% 0,34% BRA 44 CC MˆD E EMP FLORIANäPOLIS 215,2 0,01% 0,64% 0,33% COL 45 CODEMA 214,6 0,14% 4,57% 0,33% BRA 46 CCLAA CENTRO NORTE DO MT 211,3 0,01% 0,63% 0,32% ECU 47 PROGRESO 209,7 0,75% 5,27% 0,32% CR 48 COOCIQUE 202,8 0,66% 7,53% 0,31%

11 CAC en América Latina - Mayor participación en el SFN (Dic. 2011) País Rank Nombre Activos ME % Part. Sist. Finan. Nacional % Part. en el Sist. Finan. Cooperativo Nacional LAC CR 1 COOPENAE 703,2 2,30% 26,13% 1,08% PAR 2 Universitaria Ltda. 319,8 1,97% 10,90% 0,49% ECU 3 JUVENTUD ECUATORIANA PROGRESISTA 479,9 1,72% 12,06% 0,73% CR 4 COOPESERVIDORES 495,0 1,62% 18,39% 0,76% BOL 5 CJN 166,0 1,38% 24,66% 0,25% CR 6 COOPEANDE No 1 403,3 1,32% 14,99% 0,62% SAL 7 COMEDICA 155,5 1,08% 10,12% 0,24% PAR 8 Coomecipar Ltda. 162,9 1,01% 5,55% 0,25% ECU 9 JARDIN AZUAYO 266,9 0,96% 6,71% 0,41% ECU 1029 DE OCTUBRE 244,1 0,88% 6,13% 0,37%

12 Número de Asociados (mill. de personas y % de la PEA ) 6,0 50,00% 45,00% 5,0 4,0 40,00% 35,00% 30,00% 3,0 25,00% 20,00% 2,0 1,0 15,00% 10,00% 5,00% - MEX BRA ECU COL PAR CR 0,00% No. Asoc. % PEA

13 Crecimiento en activos % en moneda nacional, 2011 Sector CAC 30,00 25,00 20,00 15,00 10,00 5,00 - ECU BRA PER CR SAL

14 Estructuras financieras: Brasil es el norte en la región 1º piso: Cooperativas singulares 2º piso: Cooperativas centrales 3º piso: Bancos cooperativos (BANCOOB S.A., Banco SICREDI S.A.) Instituciones auxiliares del sistema (sistema subsidiario) Sociedades Anónimas (capital en manos de las centrales)

15 Modelo Brasil 3 pisos Banco Sicredi Coop. Centrais (4) Bancoob Coop. Centrais (15) Banco Sicredi, Bancoob, BB Coop. Centrais (8) Cooperativas de base ( singulares ) SICREDI SICOOB UNICRED

16 Dos pisos / Caja Central en una Federación (fuerte) El Salvador Caja Central FEDECREDITO Caja Central FEDECACES Otros Cooperativas de base Sociedades Cooperativas Asociaciones Cooperativas

17 Dos pisos / Caja central es coop. de segundo grado - Ecuador Financoop CAC de base

18 Sistemas de un sólo piso en el negocio: Chile Coopeuch Cooperativas de base

19 Grado de concentración % de los activos totales Mayores CAC ( G1 / G3 ) 90% 80% 70% 60% 50% 40% G1 G3 30% 20% 10% 0% CHL CR BOL COL PAR ECU BRA

20 Concentración en el sector cooperativo Chile G1 alto COOPEUCH G3 alto Consecuencias para Caja central Seguro de depósitos Federación Supervisión (y sup. auxiliar)

21 % de los Activos y del Número de CAC supervisadas por SB/BC (% del total) Brasil/Perú Costa Rica Chile Ecuador % de No. CAC % de activos

22 Número de CAC (total: aprox sin VEN / NIC) supervisadas vs. no supervisadas Por SB/BC Por SES etc.* No superv AL AL sin BRA * Incluye fiscalización de SES, INCOOP y DECOOP

23 Desafíos 1. Marco regulatorio 2. Marco institucional, conformación del sistema cooperativo 3. Gestión 4. Competencia de la banca

24 Desafíos marco regulatorio Códigos y estándares internacionales relevantes para CAC BCBS Basilea / 25 Principios - Supervisión IASB / NIIF - Contabilidad IFAC / ISA Auditoría FATF / 40+8 Recomendaciones - Lavado de Dinero OCDE Gobierno corporativo

25 La interacción de las reglas internacionales

26 NIIF Interacción Basilea & NIIF Efecto procíclico de la NIC 39 y NIIF 7 Para coop s: NIC-32 Aprox. 80% del PT de CAC son aportes NIIF para PyME Basilea III (2010) Mayor solvencia...y capital de mayor calidad Instrumentos híbridos? NIC 32 Provisiones anticíclicas

27 Limitaciones regulatorias Poco acceso a los sistemas de pago Poco acceso a los fondos de protección de depósitos y garantías estatales Desventajas sistemáticas en calificaciones externas Generan desventajas competetivas

28 Desafíos: Sistema cooperativo Meta: Intercooperación Qué es la realidad?? No se respeta regionalidad No se trabaja en red ; no se respeta subsidiaridad (discusión actual en HON) Federaciones y Asociaciones son débiles en su mayoría Pocas cajas centrales (+ sist. de pagos) Grandes CAC de base como alternativa? Disparidades en algunos países/sectores aumentando CAC grandes crecen más

29 TIC Desafíos del sistema Reducir heterogeneidad de proveedores / softwares (para cores ) Incluso BRA (SICREDI, SICOOB, UNICRED) busca sinergia en el sistema Reducir la dependencia de desarrolladores... y aumentar la potencia y seguridad de las soluciones informáticas Sólo no se puede stand alone no es viable para (casi) todos

30 Desafíos del sistema Auditoría externa Pocas soluciones centralizadas para el sector BRA: CNAC (para SICREDI, SICOOB, UNICRED) Legislador regula poco (registros de auditores; calidad; precio;...) CAC suelen contratar al auditor más barato y no aprecian el valor agregado de una buena auditoría Es la auditoría más que un saludo a la bandera??

31 Desafíos Preservar la esencia cooperativa a nivel de cooperativa de base Peligro externo : Cooperativas falsas (se llaman CAC, pero son financieras; coop. que tienen dueños con nombre y apellido) Peligro interno : Crecimiento de CAC seduce a algunos a pensar en grande, querer ser banqueros

32 Desafíos en la gestión En general: Sistemas de gestión y control no acompañan el crecimiento cuantitativo Riesgo elevado e ineficiencia... y las debilidades de gobierno corporativo (GC) no ayudan CAC a veces lentas Modelo de GC en el Sur (PAR, URU ARG) versus en el Norte (CR, ECU, COL)...y no muy proactivas (microcrédito)

33 Ejemplos (1) Costo y rentabilidad Gestión de costo hasta el momento totalmente empírico Qué genera y qué destruye al valor de la empresa? Rentabilidad de productos? Costeo ABC muchas veces no posible Alta dependencia del spread de tasa, pocas comisiones (comparado con la banca)

34 Ejemplos (2) Ganar escala con fusiones y absorciones (...y no sólo como resultado de rescates) Cooperativas de Crédito no Brasil PAC

35 Ejemplos (3) Planificación estratégica (BSC, FLOA,...) Muchas veces no existe, o no es consistente (con la planificación financiera, etc.) no es conocida en la cooperativa, no se hace seguimiento, es un documento en papel, no un software que permita un seguimiento permanente y planes de acción para corregir desviaciones desfavorables

36 Mapeo de procesos muy incipiente CI: COSO I/II también poco aplicado Incluso en muchas CAC grandes Política de personal (RRHH o TH) tampoco acompaña el crecimiento Salarios no competitivos Alta rotación Ejemplos (4) Política de desarrollo de personal es de corto plazo

37 Desafíos: Competencia Competencia de la banca Corresponsales no-bancarios aumentan la capilaridad de la banca BRA, COL, CR,... CAC también usan la figura (CR,...) Banca móvil COL, CR, ECU,... Microcrédito Banca más proactiva Dependencia de las CAC del crédito de consumo

38 Oportunidades Presencia y crecimiento fuerte de las CAC en muchos países de la región son testigos de las múltiples oportunidades; hay que aprovecharlas...atendiendo las limitaciones que tenemos como cooperativas

39 Morgen versuche ich noch mal!! DGRV.org

40 Confederación Alemana de Cooperativas Con apoyo de: