Credifamilia Compañía de Financiamiento S.A. Presentación Corporativa. Septiembre de 2013

Transcripción

1 Credifamilia Compañía de Financiamiento S.A. Presentación Corporativa Septiembre de 2013

2 Compañía de Financiamiento* especializada en crédito hipotecario de vivienda para segmentos de ingresos bajos y medios en Colombia * Una Compañía de Financiamiento es un Establecimiento de Crédito vigilado por la Superintendencia Financiera de Colombia 2

3 Contenido Sector Modelo de negocio Ejecución a la fecha 3

4 Déficit habitacional en Colombia y evolución VIS Déficit de vivienda en Colombia Ventas VIS y NO VIS Cundinamarca (ex Bogotá) - unidades 10% 6% Bogotá, D.C. Cundinamarca 21,2% % % 7% Antioquia Bolívar Córdoba 24,8% % 6% Valle del Cauca Otros Fuente: DANE 2005 Ventas VIS y NO VIS en Colombia últimos 12 meses - unidades VIS NO VIS Ventas a Junio/12 Ventas a Junio/13 Fuente: CAMACOL, municipios aledaños 51,285 VIS Fuente: CAMACOL, datos a Junio/13 82,076 No VIS A pesar del crecimiento en las ventas de VIS en el país, todavía existe un gran potencial de crecimiento en ese segmento debido al amplio déficit habitacional Crecimiento destacado en venta de vivienda VIS en todo el territorio nacional. Crecimientos importantes en Bogotá y municipios aledaños, Cali, Bucaramanga y Cartagena. 4

5 Cartera hipotecaria en Colombia Saldo cartera hipotecaria (COP billones) TACC 08-13: 17.0% may-08 may-09 may-10 may-11 may-12 may-13 Bancos Titularizada Fuente: Superfinanciera Leasing FNA Total Índice de calidad de cartera % 5.24% 2.92% 2.04% Comercial Consumo Hipotecaria Microcrédito Nota: Cifra del año 2013 con corte a mayo, incluye FNA Fuente: Superfinanciera 37.7% Cartera hipotecaria / cartera total 22.4% Crecimiento en los saldos de cartera hipotecaria acompañado de mejora importante en el índice de calidad de cartera 14.3% 13.9% 11.6% México Panamá Perú Venezuela Colombia Fuente: Asobancaria 2012, Incluye cartera titularizada Alto potencial de crecimiento de la participación de la cartera hipotecaria sobre la cartera total respecto a otros países de la región. Muy baja profundización hipotecaria (4.2% del PIB) 5

6 Contenido Sector Modelo de negocio Ejecución a la fecha 6

7 Esquema de originación de créditos Originación en salas de ventas Credifamilia Originación de créditos Asesores presentes en las salas de venta de los proyectos de vivienda Datos Datos Tecnología que permite tener acceso a información desde cualquier lugar vía internet Pre-aprobación inmediata de crédito Clientes Asesor Credifamilia Clientes Asesor Credifamilia Cercanía con el cliente Relación directa con el proyecto y su constructor Sala de ventas Sala de ventas Clientes Asesor Credifamilia Sala de ventas 7

8 Esquema de administración de créditos Administración de créditos Administración de créditos $ + Datos Credifamilia $ + Datos Con bajos gastos operativos, Credifamilia se ajusta a las necesidades y hábitos de pago de los clientes Economías de escala por tamaño de proyectos Puntos de recaudo cercanos a los proyectos para facilitar la recepción de las cuotas Pagos realizados a la hora conveniente para el cliente Cercanía con los clientes Mejor manejo del riesgo Evitar restitución judicial del inmueble 800 viviendas 1,000 viviendas Plataforma de venta para otros servicios necesarios para este segmento Créditos de mejoramiento de vivienda Microseguros 500 viviendas 8

9 Accionistas Con quién trabajamos? 9

10 Actualidad Credifamilia Cubrimiento Otros productos Medellín Bucaramanga Cuenta de ahorro contractual actualmente se tienen 400 clientes. Las cuentas tienen seguro de deposito de Fogafin Créditos para vivienda usada permite llegar al 50% del mercado que no se venía atendiendo Cali Bogotá Participación en ventas de vivienda VIS nueva financiadas (jul12 - jun13) 10.69% 8.00% Credifamilia inició operaciones en el 2011 en la ciudad de Bogotá. En el último año se han abierto sucursales en tres de las ciudades principales del país en donde se ha replicado el modelo de negocio exitoso de Bogotá Municipios aledaños Municipios + Bogotá Fuente: Galería Inmobiliaria, Cálculos Credifamilia 10

11 Atractivos de la inversión Sector Modelo de negocio Ejecución a la fecha 11

12 Ejecución a la fecha Número de créditos pre-aprobados Número de créditos desembolsados 1, , % 2,087% jul-13 Montos pre-aprobados (COP mm) 60, jul-13 Montos desembolsados (COP mm) 22,865 23, % 45,238 1,740% 19, jul-13 1, jul-13 12

13 Ejecución a la fecha Distribución montos pre-aprobados Crédito promedio pre-aprobado (COP mm) NO VIS 6% No VIS 87 VIS 37 VIP 29% VIS 65% VIP 21 Total 31 LTV promedio créditos pre-aprobados No VIS VIS VIP 54% 57% 60% Aprobaciones mensuales entre COP 7,000 y 8,000 mm en VIS actualmente y se espera que las demás ciudades y productos sean fuente adicional de crecimiento Se proyectan desembolsos adicionales por COP 35,000 mm en lo que resta del año LTV actual de 53%. Esto implica sobre cubrimiento en garantías cercano al 100% de la cartera Total 58% 13

14 Cartera Evolución cartera (COP mm) 42, , ,303 1,241 23, , jun-13 Cartera neta Provisiones Cartera bruta Prepago total anualizado 1.4% 0.0% 0.6% 6.6% 0.5% 0.2% 0.7% 5.4% 4.3% 3.3% En la actualidad Credifamilia tiene 4 créditos calificados en B sobre un total de créditos. El saldo de este tipo de cartera a julio de 2013 equivale al 0,42% de la cartera bruta de la compañía. Actualmente la compañía tiene créditos pre-aprobados, por desembolsar, por cerca de COP 77,000 millones. 14

15 Estado de resultados Estado de resultados COP mm jun-12 jun-13 jul-13 (+) Ingreso por interés cartera 15 1, ,920 2,336 (-) Gasto intereses fondeo y cuentas de ahorro ,000 1,193 Reexpresion dif. UVR cartera (+/-) Reexpresion dif. UVR fondeo (+/-) (+) Rendimientos de liquidez (+) Otros ingresos Margen neto de intereses 636 1, ,247 1,537 % margen neto de intereses % 125.8% 270.9% 64.9% 65.8% (+) Ingreso comisiones Margen financiero bruto 636 1, ,338 1,649 % margen financiero bruto % 135.1% 270.9% 69.7% 70.6% (-) Gastos operacionales de administración 1,303 3,248 1,338 1,868 2,274 (-) Provisiones (-) Depreciaciones (-) Amortizaciones Utilidad antes de impuestos ,860-1,176-1,200-1,418 (-) Impuestos Utilidad neta ,860-1,176-1,200-1,418 El comportamiento de la utilidad neta ha sido mejor que el proyectado durante los dos primeros años. En particular, la pérdida acumulada ha sido menor en COP 1,000 mm frente a la esperada para este periodo. Se destaca el comportamiento del margen neto de intereses y el margen financiero bruto. En particular, los resultados presentados a julio de 2013 han sido mejores que los presentados a finales de los años 2011 y

16 Balance general Balance General COP mm 2,011 2,012 jun-12 jun-13 jul-13 Disponible 2,481 5, ,096 3,921 Inversiones temporales 11,153 4,514 7, Cartera bruta 1,241 23,728 5,835 42,150 45,751 Cartera A 1,241 23,683 5,835 41,994 45,558 Cartera B (-) Provisiones Cartera A Cartera B Cuentas por Cobrar Activos fijos Otros activos Activos diferidos 2,524 1,962 2,229 1,671 1,660 Total activos 17,562 35,847 16,626 51,110 51,555 Obligaciones financieras 0 20, ,137 18,787 Depositos y exigibilidades Otros pasivos ,070 Total pasivos , ,033 20,217 Patrimonio inicial 18,317 18,317 18,317 25,133 35,290 Reserva (prima en colocación de acciones) ,322 Perdida del año anterior ,855-3,855 Utilidad o pérdida del ejercicio ,860-1,176-1,200-1,418 Patrimonio 17,322 14,462 16,146 20,078 31,338 Total pasivo + patrimonio 17,562 35,847 16,626 51,110 51,555 En octubre de 2012, BRC otorgó la calificación de emisor de A- a Credifamilia Mediante la capitalización por COP 18,294 mm realizada entre junio y julio de 2013, los accionistas demostraron su respaldo y compromiso con la compañía, lo que resulta fundamental para continuar con la expansión y crecimiento de Credifamilia. 16

17 Contacto: Jairo Espejo Analista Financiero Tel: x 1101 Felipe Gómez Vicepresidente Financiero fgomez@credifamilia.com Tel: x