FÓRMULAS Y EJEMPLOS Amortización: Pago total o parcial del capital de una deuda o préstamo.

Transcripción

1 FÓRMULAS Y EJEMPLOS Icluye al subproducto: - Hipotecario NUEVO CRÉDITO MIVIVIENDA. GLOSARIO DE TÉRMINOS.. Amortizació: Pago total o parcial del capital de ua deuda o préstamo..2. Bie Futuro: Vivieda e plaos o e costrucció que o se ecuetra idepedizada y/o co declaratoria de fábrica iscrita e los Registros Públicos..3. Bie Termiado: Vivieda que cueta co declaratoria de fábrica y/o ficha de idepedizació iscrita e los Registros Públicos..4. Boo del Bue Pagador (BBP): Es u complemeto de la cuota iicial, ayuda ecoómica directa al cliete e fució al valor total de la vivieda, e los siguietes ragos establecidos: - Valores de vivieda de S/ 56,700 hasta S/ 8,000: UIT. - Valores de vivieda mayores a S/ 8,000 hasta S/ 2,500: UIT. - Valores de vivieda mayores a S/ 2,500 hasta S/ 202,500: UIT. - Valores de vivieda mayores a S/ 202,500 hasta S/ 300,000: UIT..5. Cuota: Es el moto que se debe pagar periódicamete luego de adquirir u crédito, co el fi de ir devolviedo parte de éste..6. Iterés: Es el alquiler o rédito que se recibe o se paga por el uso de u diero o especie valorada e calidad de préstamo..7. Iteració: Es el acto de repetir u proceso, la catidad de veces ecesarias, co la iteció de alcazar u resultado. Los resultados de cada repetició del proceso se utiliza como puto de partida para la siguiete iteració..8. Número de cuotas o plazo: Cuotas a pagar por la deuda cotraída..9. Mora: Cesació e el pago o pago tardío. Si u propietario o ha realizado los pagos de su crédito por dos meses, su crédito puede cosiderarse como que está e mora; Estado que ocurre cuado u prestatario o puede cumplir co u deber o hacerse cargo de ua deuda..0. Periodo de gracia: Es el úmero de cuotas al iicio del préstamo que el cliete, si desea, difiere para el pago posterior. Los itereses geerados durate este periodo se capitaliza... Premio al Bue Pagador (PBP): Es u complemeto de la cuota iicial, ayuda ecoómica directa al cliete para valores de vivieda mayores a S/ 202,500 hasta S/ 300,000: UIT. Págia de 34

2 .2. Tasa de iterés: Se defie como aquel precio que se paga por el uso del diero, durate u determiado período de tiempo, puede existir tasa compesatoria y moratoria..3. Tasa de iterés omial aual (TNA): Tasa de iterés si la capitalizació de itereses, aplicada para la determiació de las primas de seguros cotratadas por cliete..4. Tasa de iterés efectiva aual (TEA): Tasa de iterés cobrado por deuda cotraída. Se expresa e forma efectiva aual.5. Tasa de Iterés efectiva del periodo (TEP): Tasa de iterés cobrado por deuda cotraída. Se expresa e forma efectiva mesual, trimestral, semestral. etc..6. Tasa de costo efectivo aual (TCEA): Tasa de iterés cobrado por deuda cotraída, icluye gastos y comisioes fijas. Se expresa e forma efectiva aual.7. Tasa de costo efectivo del periodo (TCEP): Tasa de iterés cobrado por deuda cotraída, icluye gastos y comisioes fijas. Se expresa e el tiempo del periodo (mesual, trimestral, semestral, etc.).8. Seguro de desgravame: Seguro que cubre el saldo deudor pediete de pago de fallecer el titular del préstamo. Se expresa e forma mesual..9. Seguro de cotra todo riesgo: Tambié deomidado Seguro de icedio, es u seguro sobre el imueble asegurado, que garatiza ua idemizació e caso de icedio del imueble..20. Valor de Vivieda: Es el valor de la costrucció de la fábrica o casco habitable de la vivieda más el estacioamieto idepedizado, e tato que se adquiera de maera simultáea co la vivieda y forme parte del proyecto/cojuto imobiliario del cual forma parte la vivieda a ser adquirida. No icluye el valor del terreo, i el Impuesto Geeral a las Vetas (IGV)..2. Valor Total de la Vivieda: Es el precio de trasferecia del imueble al beeficiario y resulta de sumar el Valor de la Vivieda, más el valor del terreo, más el Impuesto Geeral a las Vetas (IGV) y otros costos. 2. TASA EFECTIVA DEL PERIODO (TEP) A PARTIR DE LA TASA EFECTIVA ANUAL (TEA) Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo de la TEP: TEA m TEP + *00 00 Dode: TEP Tasa de iterés efectiva del periodo Págia 2 de 34

3 TEA Tasa de iterés efectiva aual Plazo m Periodo de Capitalizació 3. TASA EFECTIVA ANUAL (TEA) A PARTIR DE LA TASA EFECTIVA DEL PERIODO (TEP) Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo de la TEA: TEA TEP + 00 Dode: TEA Tasa de iterés efectiva aual Plazo TEP Tasa de iterés efectiva del periodo *00 4. MONTO DEL INTERÉS GENERADO A FECHA FIJA Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del Iterés geerado: m I K * (( + i) ) Dode: K Capital desembolsado I Iterés i Tasa de Iterés efectiva Plazo m Periodos de Capitalizació o periodos e u año 5. SEGURO DE DESGRAVAMEN A FECHA FIJA Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del seguro de desgravame: TNA Cs SK * * 360 Dode: Cs Cuota Seguro de Desgravame SK Saldo de Capital TNA Tasa de Iterés Nomial Aual del Seguro de Desgravame Periodo 6. SEGURO CONTRA TODO RIESGO Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del Seguro de Icedio: Valor de Costrucció * Tasa de Iterés Nomial del Periodo del Seguro cotra todo riesgo Págia 3 de 34

4 7. CAPITAL AMORTIZADO Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del capital amortizado: m AC C K * (( + i) ) K * (( TNA / 360) * ) Dode: AC Amortizació de capital C Cuota del préstamo i Tasa de de Iterés efectiva del crédito TNA Tasa de Iterés omial aual del Seguro de Desgravame Plazo Nota: Para el caso de créditos que o esté coberturados co el Seguro de Desgravame se tomará como importe el moto de cero (0) 8. NUEVO SALDO DE CAPITAL Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del uevo capital: SKF Dode: SKF Saldo de Capital Fial SC 0 Saldo de Capital Iicial AC Amortizació de Capital SC0 AC 9. CUOTA A FECHA FIJA Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo de la cuota a Fecha Fija: Dode: K Moto del préstamo FC Factor de Capitalizació C Cuota C K* FC 9.. Hallar el Factor Futuro (F) Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del Factor Futuro: F TEP Págia 4 de 34

5 Dode: TEA Tasa de iterés efectiva aual Tiempo, para cada cuota se debe cosiderar los días acumulados, segú correspoda F Factor Futuro 9.2. Hallar Factor Acumulado (FA) FA Dode: Fi Factor de la cuota i Número de cuotas F i 9.3. Hallar el Factor de Capitalizació (FC) Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del Factor de Capitalizació: FC FA Dode: FC: Factor de capitalizació FA: Factor Acumulado 0. CÁLCULO DE INTERES COMPENSATORIO VENCIDO El iterés compesatorio vecido se calcula sobre la cuota morosa o vecida (capital más itereses de la cuota) por los días trascurridos después del vecimieto de la misma. Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del Iterés Compesatorio Vecido: d ICV 360 * ( + TEA) Cv Dode: ICV Iterés Compesatorio Vecido C V Cuota Vecida TEA Tasa de iterés compesatoria Efectiva Aual d días trascurridos desde el vecimieto de la cuota Págia 5 de 34

6 . CÁLCULO DE INTERES MORATORIO El iterés moratorio se calcula sobre la cuota morosa o vecida (capital más itereses de la cuota)por los días trascurridos después del vecimieto de la misma. Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo del Iterés Moratorio: d IM 360 * ( + TEA) Cv Dode: IM Iterés Moratorio C V Cuota Vecida TEA Tasa de iterés moratoria Efectiva Aual d días trascurridos desde el vecimieto de la cuota 2. CALCULO DEL COSTO EFECTIVO ANUAL (TCEA) Cosiderado los flujos de pagos e el plazo del préstamo, se calcula la tasa de costo de efectivo que iguale el valor presete de estos pagos co el moto del préstamo solicitado por el cliete. Cuota Cuota2 Cuota3 Cuota4 CuotaN it + it + it + it + it Moto préstamo ( ) ( ) 2 ( ) 3 ( ) 4 ( ) Dode: i t Tasa del costo efectivo correspodiete al periodo de pago de la cuota Numero de cuotas Actualmete la CMAC Taca S.A. utiliza la siguiete fórmula para el cálculo de la TCEA: i a ( + it) Dode: + i a Tasa del costo efectivo aual i t Tasa del costo efectivo correspodiete al periodo de pago de la cuota Numero de cuotas e u año Págia 6 de 34

7 ANEXO EJEMPLO Nº 0: Cálculo cuotas fijas co fecha de vecimieto fijo, seguro de desgravame, seguro de cotra todo riesgo y si periodo de gracia.. Moto afecto a la tasa de iterés Hallar la cuota de u préstamo para adquisició, persoa atural depediete: Valor total de la vivieda : S/ Cuota iicial : S/ 0, Moto riesgo si BBP : S/ 90, BBP : S/ 4, Moto de crédito : S/ 76, Plazo : 20 meses TEA : 0.80% Tasa seguro de desgravame : 0.90% TNA (0.904%TEA) Tasa seguro cotra todo riesgo : 0.252% TNA (0.2523% TEA) Valor de costrucció : S/ Fecha de desembolso : 24 de mayo de 207 Fecha de primer pago : 24 de juio de Cálculo de la tasa de iterés ) Primero: Covertimos la TEA e TEP (mesual) TEP TEP TEP TEP TEP TEA + 00 (.080 ) 2 *00 ( ) *00 ( ) * % m *00 Para el cálculo respectivo, el plazo y el periodo de capitalizació debe estar e la misma uidad de tiempo (meses, semestres, bimestres, días, etc.) 2) Segudo: Covertimos la TEP e TEA TEA TEP + 00 *00 Págia 7 de 34

8 TEA.3. Cálculo del moto de iterés 2 ( ) ) TEA ( )*00 TEA ( )*00 TEA 0.80% Aplicado la fórmula y utilizado la TEA: I K * (( + i) I m ) I * (( ) I * ( I * Para la primera cuota el iterés es de S/ *00 ) ) Para el cálculo del iterés, se toma como base el saldo de capital (SK) resultate después del pago de la cuota precedete, teiedo e cueta el úmero de días trascurridos..4. Cálculo del moto de comisioes y gastos ) Seguro de desgravame Covertimos la TEA de seguro de desgravame (0.904%) a TNA TEA TNA + 00 ( ) TNA *360*00 TNA ( ) *360*00 TNA ( ) TNA 0.90% m *360*00 *360*00 Adicioalmete hallamos el moto del seguro de desgravame: Págia 8 de 34

9 TNA Cs SK * * Cs 76,000 * * Cs 76,000 * * 3 Cs 76,000 * Cs Para la primera cuota el seguro de desgravame es de : S/ Nota: El Seguro de Desgravame se calcula multiplicado la tasa de iterés del seguro por el moto del préstamo (para la primera cuota) o por el saldo del préstamo del periodo aterior para las cuotas siguietes, este moto puede variar de acuerdo a los días trascurridos para cada cuota. 2) Seguro de cotra todo riesgo Covertimos la TEA de seguro de cotra todo riesgo (0.2523%) a TNA TEA TNA + 00 ( ) TNA *360*00 TNA ( )*360*00 TNA ( ) TNA 0.252% m *00 *360*00 Hallado la Tasa Nomial del periodo (TNP): TNP TNA/2 TNP 0.02% Para todas las cuotas el seguro de cotra todo riesgo es: Valor de Costrucció * Tasa de iterés omial del periodo de Seguro cotra todo riesgo S/ * 0.02% S/ 2.60 Págia 9 de 34

10 .5. Determiació de las fechas de pago E la geeració del croograma de pago, se cosidera como fechas de pago días hábiles, por lo tato, podría presetarse periodos de pago mayor 30 días etre las fechas de pagos. Cuota Fecha Días 0 24/05/207 24/06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ Cuota total a fecha fija ) Primero: Calculamos el Factor Futuro, tomado e cueta lo siguiete Tasa de Iterés Efectiva del Periodo de Préstamo % (+) Tasa de Iterés Efectiva del Periodo del Seg. de Desgravame 0.075% TOTAL % Reemplazamos la fórmula: F TEP Págia 0 de 34

11 F F F ( ) ) Segudo: Calculamos el Factor Acumulado: Reemplazamos la fórmula: FA FA F i Cuota Fecha Días Días Acum Factor Factor Acum (Fa) 0 24/05/207 24/06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ Págia de 34

12 22 25/03/ /04/ /05/ /06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /06/ /07/ Págia 2 de 34

13 63 24/08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ Págia 3 de 34

14 04 24/0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /06/ /07/ /08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ ) Tercero: Hallamos el Factor de Capitalizació (FC) Reemplazamos la fórmula: FC FA FC FC ) Cuarto: Hallamos la cuota mesual (Icluye sólo seguro de desgravame), e base al factor hallado (FC) C C C K * FC * Págia 4 de 34

15 5) Quito: Hallamos la amortizació de la primera cuota AC C K * (( + i) AC, ,000*(( ) AC, ,000*(( ) ) 76,000 * ( *3) AC, ,000*( ) 76,000 * ( ) AC, (674.5) (58.9) AC m ) K * (( TNA / 360) *3) ) 76,000 * (( / 360) *3) 6) Sexto: A cada cuota le agregamos el seguro cotra todo riesgo Valor de Costrucció * Tasa de iterés omial del periodo de Seguro cotra todo riesgo S/ 60, * 0.02% S/ 2.60 Quedado ua cuota total de S/,075.7 (icluido el seguro cotra todo riesgo).7. Croograma de Pagos A cada cuota se le asiga la fecha de vecimieto, u mismo dia de cada mes. Si la fecha correspodiete es u día o hábil se trasladará la fecha de pago al siguiete día hábil. El importe de la amortizacio de capital de cada cuota, se calcula restado el iterés y el seguro al valor de la cuota. N Cuota Días Moto Capital Moto Iterés Desgrava me Cuota Seguro Todo Riesgo Total Cuota Saldo Crédito Desembolso - 76, , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , Págia 5 de 34

16 , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , Págia 6 de 34

17 , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,57.60 Págia 7 de 34

18 , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,075.50, , ,075.50, , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,075.50, , , , Nota: Todas las cuotas está afectas al impuesto a las trasaccioes fiacieras (ITF), a partir del año 20 el ITF es de 0.005%. Este croograma es referecial, pudiedo existir diferecias de décimas e los cálculos realizados e el ejemplo co la fórmula idicada y lo calculado e el sistema; que se debe a iteracioes y aproximacioes que se utiliza co la fialidad de lograr ua cuota uiforme e todo el croograma de pagos. Se etregará el croograma defiitivo al mometo del desembolso. El moto del Seguro de Desgravame y del Seguro cotra todo riesgo, vedría a ser el mismo calculado e el Ejemplo Nº 0 Págia 8 de 34

19 EJEMPLO Nº 02: Cálculo cuotas fijas co fecha de vecimieto fijo, seguro de desgravame, seguro cotra todo riesgo y periodo de gracia 2.. Moto afecto a la tasa de iterés Hallar la cuota de u préstamo para adquisició, para persoa depediete: Valor total de la vivieda : S/ Cuota iicial : S/ 0, Moto riesgo si BBP : S/ 90, BBP : S/ 4, Moto de crédito : S/ 76, Plazo : 20 meses Periodo de gracia : 0 mes Itereses (periodo de gracia) : S/ Moto de crédito co periodo : S/ 76, de gracia TEA : 0.80% Tasa seguro de desgravame : 0.90% TNA (0.904%TEA) Tasa seguro cotra todo riesgo : 0.252% TNA (0.2523% TEA) Valor de costrucció : S/ Fecha de desembolso : 24 de juio de 207 Fecha de primer pago : 24 de agosto de Cálculo de la tasa de iterés ) Primero: Covertimos la TEA e TEP (mesual) TEP TEP TEP TEP TEP TEA + 00 (.080 ) 2 *00 ( ) *00 ( ) * % m *00 Para el cálculo respectivo, el plazo y el periodo de capitalizació debe estar e la misma uidad de tiempo (meses, semestres, bimestres, días, etc.) 2) Segudo: Covertimos la TEP e TEA TEA TEP + 00 *00 Págia 9 de 34

20 TEA 2 ( ) ) *00 TEA ( )*00 TEA ( )*00 TEA 0.80% FEHNCMV Cálculo de moto de iterés para el periodo de gracia ) Primero: A partir de la Tasa Efectiva Aual (TEA) se calcula la Tasa Nomial Aual (TNA) TEA TNA + 00 TNA (.080 ) 2 *2 *00 TNA ( ) *2 *00 TNA ( ) *2 *00 TNA 0.30% *2 *00 2) Segudo: Para luego ajustar la TNA al plazo correspodiete y covertirla e ua Tasa Ajustada al Plazo, se aplica la siguiete fórmula: % de iteres mesual periodo de gracia TNA /360 x úmero de días del mes Para el presete caso, el crédito matiee 0 mes de periodo de gracia, cosiderado el mes de desembolso (oviembre) preseta 30 días % de iteres mesual periodo de gracia 0.30% /360 x 30 % de iteres mesual periodo de gracia % 3) Tercero: Se calcula los itereses geerados por el periodo de gracia, se cosidera para el cálculo el moto de riesgo, para el primer cálculo. Iterés geerado moto de riesgo * % de iterés mesual- periodo de gracia Iterés geerado 90, * % Iterés geerado S/ ) Cuarto: Después de calcular los itereses del primer mes del período de gracia, será adicioado al moto del préstamo, el cual servirá de base para el cálculo de la cuota a pagar por el periodo restate. Saldo capital co periodo de gracia SK + iteres geerado Saldo capital co periodo de gracia S/ 76, S/ Saldo capital co periodo de gracia S/ 76, Págia 20 de 34

21 5) Quito: SI el crédito tuviera más de u (0) mes de gracia, uevamete el calcula los itereses geerados e base al saldo capitalizado, pero primero se tiee que hallar el % de iterés mesual- periodo de gracia, e base a la siguiete fórmula : a) b) % de iteres mesual periodo de gracia TNA /360 x úmero de días del mes Saldo capitalizado * % de iterés mesual- periodo de gracia El proceso se repite todos los meses hasta llegar al último mes del período de gracia. Después de los cálculos de los itereses por periodo de gracia, se le agrega al moto del crédito, que e este caso es S/ 76, Cálculo del moto de iterés Aplicado la fórmula y utilizado la TEA: m I K * (( + i) ) I I I I 76, * (( ) 76, * ( , * ) ) Para la primera cuota el iterés es de S/ El moto de capital correspode a S/ 76,772.47, cosiderado la capitalizació de itereses (detallado e el umeral 2.3) del periodo de gracia. E base al uevo saldo co periodo de gracia se elabora el croograma de pagos. Para el cálculo del iterés de u determiado periodo, se toma como base el saldo de capital (SK) resultate después del pago de la cuota precedete, teiedo e cueta el úmero de días trascurridos Cálculo del moto de comisioes y gastos ) Seguro de desgravame Covertimos la TEA de seguro de desgravame (0.904%) a TNA Págia 2 de 34

22 TEA TNA + 00 ( ) TNA *360*00 TNA ( ) *360*00 TNA ( ) TNA 0.90% m *360*00 *360*00 Adicioalmete hallamos el moto del seguro de desgravame: TNA Cs SK * * Cs 76, * * Cs 76, * * 30 Cs 76, * Cs TNA Cs SK * * Cs 76, * * Cs 76, * * 3 Cs 76, * Cs Para la primera cuota el seguro de desgravame es de S/ 7.08, correspodiete a los dos (02) meses; es decir icluyedo el moto resultate por el periodo de gracia otorgado. Nota: El Seguro de Desgravame se calcula multiplicado la tasa de iterés del seguro por el moto del préstamo (para la primera cuota) o por el saldo del préstamo del periodo aterior para las cuotas siguietes, este moto puede variar de acuerdo a los días trascurridos para cada cuota. 3) Seguro cotra todo riesgo Covertimos la TEA de seguro cotra todo riesgo (0.2523%) a TNA Págia 22 de 34

23 TEA TNA + 00 ( ) TNA *360*00 TNA ( )*360*00 TNA ( ) TNA 0.252% *00 *360*00 Para todas las cuotas el seguro cotra todo riesgo es: m Valor de Costrucció * Tasa de iterés omial del periodo de Seguro cotra todo riesgo S/ * 0.02% S/ 2.60 por mes Para el presete ejemplo, e la primera cuota el cliete deberá pagar adicioalmete el moto del seguro por el periodo de gracia, para este caso es de S/ (2.60 x 02 meses) Determiació de las fechas de pago E la geeració del croograma de pago, se cosidera como fechas de pago días hábiles, por lo tato, podría presetarse periodos de pago mayor 30 días etre las fechas de pagos. Cuota Fecha Días 0 24/06/207 24/07/ (Per. Gracia) 2 24/08/ /09/ /0/ // /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ /0/ /02/ /03/ Págia 23 de 34

24 2.7. Cuota total a fecha fija 8 24/04/ /05/ /06/ Seguimos los pasos del primero, segudo, tercero, cuarto y quito del umeral.6, para todos los cálculos se cosiderará el moto de préstamo total que correspode a la sumatoria del moto del préstamo y el iterés resultate del periodo de gracia (S/ 76,772.47). 6) Sexto: A cada cuota le agregamos el seguro cotra todo riesgo Valor de Costrucció * Tasa de iterés omial del periodo de Seguro cotra todo riesgo S/ * 0.02% S/ 2.60 por mes Para el presete ejemplo, e la primera cuota el cliete deberá pagar el moto del seguro del periodo de gracia, para este caso es de S/ (2.60 x 02 meses). Quedado ua cuota total de S/, (icluido el seguro cotra todo riesgo) 2.8. Croograma de Pagos A cada cuota se le asiga la fecha de vecimieto, u mismo dia de cada mes. Si la fecha correspodiete es u día o hábil se trasladará la fecha de pago al siguiete día hábil. El importe de la amortizacio de capital de cada cuota, se calcula restado el iterés y el seguro al valor de la cuota. N Cuota Días Moto Capital Moto Iterés Desgravame Cuota Seg. Todo Riesgo Total Cuota Saldo Crédito Desembolso 76, , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , Págia 24 de 34

25 , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,38.7 Págia 25 de 34

26 , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,075.5 Págia 26 de 34

27 , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,092.09, , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,092.09, , , , Nota: Todas las cuotas está afectas al impuesto a las trasaccioes fiacieras (ITF), a partir del año 20 el ITF es de 0.005%. Este croograma es referecial, pudiedo existir diferecias de décimas e los cálculos realizados e el ejemplo co la fórmula idicada y lo calculado e el sistema; que se debe a iteracioes y aproximacioes que se utiliza co la fialidad de lograr ua cuota uiforme e todo el croograma de pagos. Se etregará el croograma defiitivo al mometo del desembolso. El moto del Seguro de Desgravame y del Seguro cotra todo riesgo, vedría a ser el mismo calculado e el Ejemplo Nº 0 EJEMPLO Nº 03: Cálculo de iterés compesatorio vecido e iterés moratorio Tomado como referecia el ejemplo Nº 0: Calcular el iterés moratorio para u cliete que se retrasa e el pago de su decimo primera cuota, por 20 días y el saldo del capital de la cuota es de S/ La TEA compesatoria es de 0.80% y la TEA moratoria es de 89.00% Págia 27 de 34

28 Nota: El iterés compesatorio vecido se calcula sobre la cuota morosa o vecida (capital más itereses de la cuota) por los días trascurridos después del vecimieto de la misma. El iterés moratorio se calcula sobre la cuota morosa o vecida (capital más itereses de la cuota) por los días trascurridos después del vecimieto de la misma. A. CÁLCULO DEL INTERÉS COMPENSATORIO VENCIDO Aplicado la Fórmula: ICV ICV ICV ICV ICV ICV ( + TEA) ( ) (.080) ) ( ) ( ) 5.85 d 360 * C v *, *, *, *, B. CÁLCULO DEL INTERÉS MORATORIO Aplicado la Fórmula: IM IM IM IM IM IM ( + TEA) ( ) ( ) ) ( ) ( ) 62.2 d 360 * C v *, *, *, *, EJEMPLO Nº 04: Calculo de la Tasa de Iterés del Costo Efectivo Aual (TCEA) Tomado como referecia el ejemplo Nº 0: Hallar la cuota de u préstamo para adquisició, persoa atural depediete: Valor total de la vivieda : S/ Cuota iicial : S/ 0, Moto riesgo si BBP : S/ 90, BBP : S/ 4, Moto de crédito : S/ 76, Plazo : 20 meses TEA : 0.80% Tasa seguro de desgravame : 0.90% TNA (0.904%TEA) Págia 28 de 34

29 Tasa seguro cotra todo riesgo: 0.252% TNA (0.2523% TEA) Valor de costrucció : S/ Fecha de desembolso : 24 de mayo de 207 Fecha de primer pago : 24 de juio de 207 Cuota :, Nota Para el cálculo de la tasa del costo efectivo aual (TCEA) se toma e cueta todas las comisioes y gastos, adicioal al iterés que paga el cliete. Reemplazado los valores e la fórmula: TCEA: Tasa de Iterés + Comisioes + Gastos CuotaN it + it + it + it + it 76,000 ( ) ( ) 2 ( ) 3 ( ) 4 ( ) Se aplica diferetes valores para it hasta igualar ambas partes de la ecuació, dado como resultado 0.96%: A. CÁLCULO DE LA TASA DE COSTO EFECTIVO ANUAL (TCEA) Se reemplaza los valores e la fórmula de la TCEA ( ) i + a i t i i i a a a ( + it) 2 ( ) 2.% 2 EJEMPLO Nº 05: Cálculo de pago aticipado parcial y total. Tomado como referecia el Ejemplo 0: 5.. Datos del préstamo Moto de crédito : S/ 76, Plazo : 20 meses TEA : 0.80% Tasa seguro de desgravame : 0.90% TNA (0.904%TEA) Tasa seguro cotra todo riesgo : 0.252% TNA (0.2523% TEA) Moto co seg. cotra todo riesgo : S/,092. Fecha de desembolso : 24 de mayo de 207 Última fecha de pago : 24 de octubre de 207 Págia 29 de 34

30 Pago aticipado : 30 de octubre de 207 por el moto de S/ 40, (ha trascurrido 06 días desde su última fecha de pago) A ivel iformático se verifica el crédito y el cliete ha cacelado hasta su cuota Nº 05, el saldo capital pediete al 30 de octubre es de S/ 74,27.3. N Cuota Fecha Moto Capital Moto Iterés Desgra vame Cuota Seguro Todo Riesgo Total Cuota Saldo Crédito Estado de la cuota D 24/05/207-76, /06/ , , ,670.5 Cacelado 2 24/07/ , , ,33.48 Cacelado 3 24/08/ , , ,977.0 Cacelado 4 25/09/ , , , Cacelado 5 24/0/ , , ,27.3 Cacelado 6 24// , , , Pediete 7 26/2/ , , ,598.0 Pediete 8 24/0/ , , ,99.02 Pediete 9 24/02/ , , ,842.5 Pediete 0 24/03/ , , ,43.60 Pediete 24/04/ , , ,049.6 Pediete 2 24/05/ , , , Pediete ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) 5 24/2/2026, Pediete, , , /0/2027, Pediete, , , /02/2027, Pediete, , , /03/2027, Pediete, , , /04/2027, Pediete, ,075.50, Pediete, /05/2027, , Págia 30 de 34

31 5.2 Cálculo del moto de iterés Reemplazamos la fórmula: I K * (( + i) I 74,27.3 I 74,27.3 I 74,27.3 I m ) * (( ) * ( * ) ) Al cliete se le cobra el iterés al día del pago (30 de octubre de 207), es decir los itereses geerados desde el 24 de octubre hasta el 30 de octubre de 207, que correspode a 06 días. 5.3 Cálculo del moto de comisioes y gastos Hallamos el moto del seguro de desgravame: TNA Cs SK * * Cs 74,27.3* * Cs 74,27.3* * 6 Cs 74,27.3* Cs.4 Al cliete se le cobra el moto de seguro de desgravame al día del pago (30 de octubre de 207), es decir el moto del seguro geerado desde el 24 de octubre hasta el 30 de octubre de 207, que correspode a 06 días. 5.4 Aplicació del pago aticipado parcial Moto etregado por el cliete S/ 40, (-) Iterés a cobrar (S/ 27.06) (-) Comisioes y gastos a cobrar (S/.4) Moto a aplicar a saldo capital S/ 39,86.8 Etoces el saldo capital para el uevo croograma que se emitirá por el pago aticipado parcial es de S/ 34,409.5 (saldo capital al mometo de la operació S/ 74,27.3 meos la amortizació por pago aticipado parcial S/ 39,86.8) El cliete elige la opció de reducir el moto de cuota, mateiedo el plazo. Págia 3 de 34

32 5.5 Hallado la ueva cuota total ) Primero: Calculamos el Factor Futuro, tomado e cueta lo siguiete Tasa de Iterés Efectiva del Periodo de Préstamo % (+) Tasa de Iterés Efectiva del Periodo del Seg. de Desgravame 0.075% TOTAL % Reemplazamos la fórmula: TEP F F + 00 F F ( ) 2) Segudo: Calculamos el Factor Acumulado: Reemplazamos la fórmula: FA F i FA N Cuota Fecha Días Días Acumu. Factor Factor Acumu. (FA) - 30/0/ /2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) 5 24/2/ /0/ /02/ /03/ /04/ /05/ Págia 32 de 34

33 Nota: Para realizar el cálculo se cosidera todos los decimales. 3) Tercero: Hallamos el Factor de Capitalizació (FC) Reemplazamos la fórmula: FC FA FC FC ) Cuarto: Hallamos la cuota mesual (Icluye sólo seguro de desgravame), e base al factor hallado (FC) C K * FC C 34,409.5 * C Croograma de Pagos Se geera el uevo croograma de pagos, co la opció de reducir el moto de la cuota, mateiedo el plazo. Moto de cuota co seg. cotra todo riesgo (origial) : S/, Moto de cuota co seg. cotra todo riesgo por pago aticipado parcial : S/ 5.9 N Cuota Fecha Moto Capital Moto Iterés Desgra vame Cuota Seguro Todo Riesgo Total Cuota Saldo Crédito 30/0/207 34, /2/ , /0/ , /02/ , /03/ , /04/ , /05/ ,494.4 Págia 33 de 34

34 ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) 5 24/2/ , /0/ , /02/ , /03/ /04/ /05/ Nota: Todas las cuotas está afectas al impuesto a las trasaccioes fiacieras (ITF), a partir del año 20 el ITF es de 0.005%. Este croograma es referecial, pudiedo existir diferecias de décimas e los cálculos realizados e el ejemplo co la fórmula idicada y lo calculado e el sistema; que se debe a iteracioes y aproximacioes que se utiliza co la fialidad de lograr ua cuota uiforme e todo el croograma de pagos. Se etregará el croograma defiitivo al mometo de la operació. 5.7 Aplicació del pago aticipado total Cotiuamos co el ejemplo Nº 05, para este caso el cliete desea realizar u pago aticipado total, para ello tomamos de base los mismos datos del 5.. y seguimos los pasos del 5.2 y 5.3 para hallar los itereses, comisioes y gastos. El cliete al 30 de octubre de 207 matiee ua deuda de S/ 74,27.3 por saldo capital, S/ por itereses, S/.4 por seguro de desgravame y S/ 2.60 por seguro cotra todo riesgo, que os da u total de S/ 74,422., por tato S/ 74,422. es lo que tedría que aboar para cacelar el crédito (más ITF). La empresa tiee la obligació de difudir iformació de coformidad co la Ley N y sus modificatorias; y el Reglameto de Gestió de Coducta de Mercado del Sistema Fiaciero, aprobado mediate Resolució SBS N Iformació actualizada a: de Juio del 208 Págia 34 de 34