INFORME DIARIO RENTA FIJA

Transcripción

1 Mercado Monetario Hoy Ayer 1 Mes Atrás Liquidez Banco República Tasa Banrep 4,5% 4,5% 4,5% Cupo de la subasta de expansión (billones) $ 8,6 IBR Overnight (NMV) 4,339% 4,341% 4,21% Demanda por subasta de expansión (billones) $ 5,82 IBR un mes (NMV) 4,33% 4,33% 4,34% Porcentaje de utilización del cupo 68% IBR tres meses (NMV) 4,36% 4,361% 4,41% Subasta de contracción a plazo (billones) $ - DTF 4,25% 4,25% 4,19% Inflación 2,86% 2,86% 3,2% Pronósticos Bloomberg UVR 214, , ,8326 PIB 4,9 4,7 USDCOP $2.68,6 $2.68,35 $1.974, IPC 2,9 3,2 Curva OIS/Swap Hoy Ayer Tasa Banrep (Final de año) 4,65 4,9 3 Meses 4,39 4,37 6 Meses 4,42 4,42 6,5 Curva OIS 12 Meses 4,5 4,5 5,75 18 Meses 4,62 4,62 5,45 2 años 4,61 4,61 5,15 3 años 4,78 4,79 4,85 5 años 5,2 5,2 4,55 Hoy Ayer 1 años 6,5 6,5 4,25 Mercado de Deuda Pública Octubre 215 Junio 216 Noviembre 218 Septiembre 219 Julio 22 Mayo 222 Julio 224 Agosto 226 Abril 228 * Negociado en el SEN ($Miles de Millones) - Negrita: Bonos On-the-Run. y Banco de la República Hoy Ayer * 4,74 4, ,2 5,3 43 5,63 5, ,93 5, ,14 6,15 2 6,59 6, ,72 6, ,5 7,7 5 7,16 7, Meses 6 Meses 12 Meses18 Meses 2 años 3 años 5 años 1 años 7,5 7, 6,5 6, 5,5 5, 4,5 Curva Rendimientos TES TF Hoy 4, Años ,5 5 6,74 8 5,4 4 6,72 6 5,3 3 5,2 6, ,1 6,68 2 5, 1 4,99 6,66 8:7 8:35 9:34 1:44 1:53 11:12 11:53 12:39 12:5 8:2 8:24 9: 9:33 1:1 1:49 11:34 12:16 12:59 Hora Hora * negociado en SEN y MEC * negociado en SEN y MEC Tasa 5,6 TES Junio 216 $ Miles de Millones Tasa 6,76,4,2 -,2 -,4 Cambio en puntos porcentuales TES Julio 224 Ayer 1 $ Miles de Millones

2 Curva de Rendimientos TES UVR Hoy Ant. Febrero 215 2,28 2,31 Abril 219 2,69 2,66 Marzo 221 3,15 3,13 Febrero 223 3,43 3,43 Marzo 233 3,99 4,1 3,8 Curva Rendimientos TES UVR 3,3 2,8 2,3 Hoy Ant. 1,8 Años Mercado de Futuros de TES Último Precio Corto Medio Largo Activo 11/5/214 12,196 12,61 17,446 2er genérico 12/3/214 12,7 12,252 16,962 3er genérico 12/3/214 11,911 11,848 16,411 Precio Anterior Corto Medio Largo Activo 11/5/214 12,136 11,979 16,948 2er genérico 12/3/214 12,1 11,617 16,463 3er genérico 12/3/214 11,853 11,212 15,913 Negociado (millones) Corto Medio Largo Activo 11/5/214 $ N.A. $ 2er genérico 12/3/214 $5. $ N.A. 3er genérico 12/3/214 N.A. N.A. N.A. TES Referencia Ult. Neg. Precio Precio Ant. (mill) 15-jun-16 12/4/214 13,115 13,75 $ nov-18 12/4/214 97,59 97,633 $1. 24-jul-24 12/4/ , ,388 $ abr-28 12/4/214 89,945 89,825 $ Mercado Cambiario TRM Apertura Cierre Máximo Mínimo $2.57,7 $2.8, $2.68,6 $2.83,99 $2.68, 12, 11,9 11,8 11,7 Contrato Activo de Corto Plazo 11,6 13,2 12, 1,8 Contrato Activo de Medio Plazo 99,6 11, 17,8 15,6 Contrato Activo de Largo Plazo 13,4 13,1 13, 12,8 Contrato Activo de TES ,6 mill USD Dev. 12 M $1.4,1 9,79% PRINCIPALES NOTICIAS - En las operaciones monetarias de expansión a un día, el sistema demandó el 68% del cupo ofertado por el Banco de la República que para la jornada aumentó a $8.6 billones. - La Nación colocó TES de Regulación Monetaria por $565 millardos. En la referencia de jul-215 se aprobaron $285 mm con tasa de corte 4.973% y en la referencia de jul-216 se adjudicaron $28 mm con tasa de corte 5.23%. - La curva de TES TF no presentó variaciones, en promedio, respecto a los cierres de ayer. El mercado de TES TF (SEN y MEC) negoció en la jornada $2.52 billones, inferior al promedio diario negociado en lo corrido de octubre ($5.28 billones). - Por su parte, las tasas de los bonos del Tesoro americano a 1 años aumentaron 2.3 pbs y cerraron en 2.15, debido a la sorpresa positiva de la producción industrial de EEUU y los comentarios de miembros de la FED de continuar con las operaciones de estímulo monetario.

3 Mercado de Deuda Privada Emisiones Primarias (millones) Emisor Fecha Emisión Tipo de Tasa Demandado Adjudicado Tasa de Corte BANCO DAVIVIENDA 9-Oct-14 TF 9-Oct-16 $ $ ,89% BANCO DAVIVIENDA 9-Oct-14 IBR 9-Oct-17 $ $9.235 IBR +1.25% N.M.V. BANCO DAVIVIENDA 9-Oct-14 IPC 9-Oct-19 $ $19.35 IPC +3.25% BANCO DAVIVIENDA 9-Oct-14 IPC 9-Oct-24 $ $ IPC +3.96% BANCO PICHINCHA 8-Oct-14 DTF 8-Apr-16 $ $ DTF +2.% Mercado Secundario Corte 1: pm - Fuente: BVC Ruedas: DEES, DESER y TRD compra venta en T+. Bonos Financieros Más Negociados Emisor Tipo de Tasa Mill Tasa BANCO DAVIVIENDA IBR 1-dic ,37% BANCO BANCOLOMBIA IPC 24-sep ,27% I BANCO BANCOLOMBIA IPC 24-sep ,6% C.F.C. LEASING COL IBR 13-mar ,1% BANCO PICHINCHA DTF 8-abr ,26% Negociado $ Millones sin Repos Bonos Sector Real Más Negociados Emisor Tipo de Tasa Mill Tasa BAVARIA IPC 2-ene ,49% ECOPETROL IPC 27-ago ,89% GRUPO ARGOS S.A. IPC 1-sep ,9% Bancos Centrales y Curvas Soberanas en Dólares Tasas de Política Monetaria Bancos Centrales (%) Pais Actual * 1 Mes Atrás 6 Meses Atrás EEUU,25,25,25 Eurozona,5,15,25 Inglaterra,5,5,5 Canadá 1, 1, 1, Colombia 4,5 4,5 3,25 México 3, 3, 3,5 Chile 3,25 3,25 4, Perú 3,5 3,5 4, Brasil 11, 11, 1,75 Rusia 8, 8, 7, India 8, 8, 8, China 6, 6, 6, Sudáfrica 5,75 5,75 5,5 Turquía 8,25 8,25 1, Hungría 2,1 2,1 2,6 Polonia 2, 2,5 2,5 República Checa,5,5,5 * Tasa de Política de Expansión 6,3 4,6 2,9 1,2 -,5 Curva USD Colombia Hoy Ayer Años

4 Niveles de negociación mercado secundario - Príncipales títulos Bono Soberanos (USD) US TREASURY N/B '16 NR / NR / NR,5% 9/3/216 3:2:39 PM 1,3,33% --- 2, 1,9 29. US TREASURY N/B '24 NR / NR / NR 2,375% 8/15/224 3:2:41 PM 11,9 2,16% --- 9,8 8,7 66. US TREASURY N/B '44 NR / NR / NR 3,125% 8/15/244 3:2:41 PM 13,6 2,94% ,8 19,4 42. MEXICAN UTD STS '22 A3/BBB+/BBB+ 8,% 9/24/222 1/15/ ,6 3,11% + 88 pbs 7,9 6,2 611 MEXICAN UTD STS '34 A3/BBB+/BBB+ 6,75% 9/27/234 12:45:34 PM 131,6 4,34% pbs 19,9 12, BRAZIL REP OF '23 Baa2/BBB-/BBB 2,625% 1/5/223 12:58:33 PM 92,3 3,67% pbs 8,2 7, REPUBLIC OF PERU '25 A3/BBB+/BBB+ 7,35% 7/21/225 1:1:24 PM 132,8 3,62% pbs 1,8 7, EL SALVADOR REP '25 Ba3/BB-/BB- 5,875% 1/3/225 3:2:39 PM 98,4 6,3% + 38 pbs 1,3 7,5 8 HONDURAS GOVT '24 B3/B/NR 7,5% 3/15/224 3:2:39 PM 15,7 6,6% + 43 pbs 9,4 6,7 5 COSTA RICA GOVT '23 Ba1/BB/BB+ 4,25% 1/26/223 3:2:39 PM 93,8 5,9% pbs 8,3 6,8 1. PANAMA '26 Baa2/BBB/BBB 7,125% 1/29/226 3:2:36 PM 127,5 4,1% + 18 pbs 11,3 8,1 98 COLOMBIA '41 Baa2/BBB/BBB 6,125% 1/18/241 2:45:24 PM 12,5 4,71% pbs 26,3 14, 2.5 COLOMBIA '44 Baa2/BBB/BBB 5,625% 2/26/244 2:48:22 PM 113,5 4,72% pbs 29,4 15, 2. Bancos (USD) BCO. DAVIVIENDA '22 (S) Ba2/NR/BB+ 5,875% 7/9/222 3:2:4 PM 11,5 5,57% pbs 7,7 6,1 5 BANCOLOMBIA '22 (S) Ba1/NR/BBB- 5,125% 9/11/222 3:2:24 PM 11,2 4,89% pbs 7,9 6, BANCO DE BOGOTA '23 (S) Baa3/NR/BBB 5,375% 2/19/223 3:2:39 PM 13,5 4,8% pbs 8,3 6,6 5 GNB SUDAMERIS '22 (S) B1/NR/BB 7,5% 7/3/222 1/15/214 17,8 6,14% pbs 7,8 5,8 25 BANCOLOMBIA '17 (S) Ba1/NR/BBB- 6,875% 5/25/217 2:48:35 PM 19,8 2,8% pbs 2,6 2,3 2 BCO. DAVIVIENDA '18 Baa3/BBB-/BBB- 2,95% 1/29/218 3:2:4 PM 99,7 2,96% pbs 3,3 3,1 5 BANCO DE BOGOTA '17 Baa1/BBB-/BBB+ 5,% 1/15/217 3:2:2 PM 16,3 2,% pbs 2,3 2,1 6 BANCO CREDITO/PA '2 Baa1/BBB+/A- 5,375% 9/16/22 3:2:39 PM 18,5 3,7% pbs 5,9 5,1 8 BANCO INTER PERU '2 Baa2/NR/BBB+ 5,75% 1/7/22 3:2:39 PM 18,3 4,9% pbs 6, 5,1 65 BCO. BRADES '22 (S) Baa2/NR/BBB 5,75% 3/1/222 3:2:2 PM 14, 5,1% pbs 7,4 5,9 1.1 BBVA BANCOMER '2 (S) Baa3/NR/BB+ 7,25% 4/22/22 3:2:15 PM 111,8 4,72% pbs 5,5 4,4 1. BANCO DEL ESTADO '2 Aa3/AA-/A+ 4,125% 1/7/22 3:2:28 PM 15,4 3,6% pbs 6, 5,3 5 CORPBANCA '18 Baa3 /*+/BBB+/NR 3,125% 1/15/218 3:2:37 PM 1,2 2,96% pbs 3,2 3, 8 Corporativos (USD) AES GENER SA '21 Baa3 / BBB- / BBB- 5,25% 8/15/221 3:2:39 PM 16, 4,13% pbs 6,8 5,7 42 PETROLEOS MEXICA '25 A3/BBB+/BBB+ 4,25% 1/15/225 3:2:26 PM 11,3 4,6% pbs 1,3 8,2 1. ECOPETROL SA '25 Baa2/BBB/BBB 4,125% 1/16/225 3:2:24 PM 97,3 4,4% pbs 1,3 8,2 1.2 ECOPETROL SA '45 Baa2/BBB/BBB 5,875% 5/28/245 3:2:36 PM 13,1 5,63% pbs 3,6 14, 2. PETROLEOS DE VEN '14 NR / NR / B 4,9% 1/28/214 3:2:39 PM 98,4 56,57% pbs,, 3. PETROLEOS DE VEN '27 NR / CCC+ / B 5,375% 4/12/227 3:2:12 PM 42,4 16,12% pbs 12,5 6,6 3. PETROBRAS '23 Baa1 / BBB- / BBB 4,375% 5/2/223 3:2:38 PM 95,8 4,93% pbs 8,6 6,9 3.5 VALE OVERSEAS '22 Baa2 / A- / BBB+ 4,375% 1/11/222 3:2:4 PM 11,5 4,9% pbs 7,2 6, EE. PP. MEDELLIN '19 Baa3 / NR / BBB+ 7,625% 7/29/219 3:2:39 PM 119,1 3,18% pbs 4,8 4, 5 GRUPO AVAL LTD '22 Baa3/NR/BBB 4,75% 9/26/222 3:2:32 PM 99,6 4,76% pbs 7,9 6,5 1. GRUPOSURA '21 NR / BBB / BBB- 5,7% 5/18/221 3:2:36 PM 17,9 4,24% + 21 pbs 6,6 5,4 3 CENCOSUD SA '23 Baa3 / NR / BBB- 4,875% 1/2/223 3:2:32 PM 99,2 4,94% pbs 8,3 6,6 1.2 ALICORP SAA '23 Baa2 / NR / BBB 3,875% 3/2/223 3:2:26 PM 96,6 4,27% + 22 pbs 8,4 7,1 45 ARCOS DORADOS HL '23 Ba2 / NR / BBB- 6,625% 9/27/223 3:2:39 PM 97,8 6,89% pbs 8,9 6,6 474 Soberanos (Moneda Local)** Rating Moody's/ S&P/Fitch Cupón Última Negociación* MEXICAN BONOS 12/224 A3/A/BBB+ 1,% 12/5/224 3:2:29 PM 132, 5,81% MXN 1,1 6, COLOMBIA TES 7/224 Baa2/BBB+/BBB 1,% 7/24/224 1:7:33 PM 122,9 6,72% COP 9,8 6, BRAZIL REP OF 1/224 Baa2/BBB+/BBB 8,5% 1/5/224 3:1:51 PM 95, 9,24% BRL 9,2 6, 3.15 PERU T-BOND 9/223 A3/A-/BBB+ 5,2% 9/12/223 3:2:25 PM 99,2 5,27% PEN 8,9 6, CHILE 8/22 Aa3/AA+/A+ 5,5% 8/5/22 1/15/214 15, 4,42% CLP 5,8 4, NR: No registra * Hace referencia a la última hora de negociáción del presente día o a la fecha de un día previo. ** Calificación moneda local (S) Bono Subordinado. Bid Price Bid Yield Spread to UST Moneda Vida Media Duración Mdf. Saldo en circ. (mill)

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